簡単に言うと
ストップロスとテイクプロフィットは、多くのトレーダーが取引終了戦略を決定する際に依存する 2 つの基本概念です。これら 2 つのレベルは、トレーダーが受け入れるリスクのレベルによって異なります。これらのレベルは従来の市場と仮想通貨市場の両方で使用されており、特にテクニカル分析に依存するトレーダーの間で人気があります。
導入
マーケット・タイミングとは、投資家やトレーダーが将来の市場価格を予測し、資産の売買に最適な価格を見つけようとする戦略です。このアプローチでは、市場から撤退する適切なタイミングを見つけることが非常に重要です。そこでストップロスとテイクプロフィットのレベルが登場します。
ストップロスとテイクプロフィットのレベルは、トレーダーが事前に設定した価格目標です。規律あるトレーダーのエグジット戦略の一部としてよく使用されるこれらの所定のレベルは、感情的な取引を最小限に抑えるように設計されており、リスク管理に不可欠です。
ストップロスとテイクプロフィットのレベル
ストップロスレベル (SL) は、ポジションに対する投資家の損失を制限するためにポジションがクローズされる時点の、現在の価格よりも低く設定された資産の事前に設定された価格です。対照的に、テイクプロフィット（TP）レベルは、トレーダーが利益を得てポジションを決済する事前に設定された価格です。
トレーダーは、リアルタイムの成行注文を使用する代わりに、市場を 24 時間 365 日監視する必要なく、これらのレベルを設定して自動売りをトリガーできます。たとえば、Binance Futures には、ストップロス注文とテイクプロフィット注文を組み合わせたストップ注文機能があります。システムは、トリガー価格と注文時の最終価格またはマーク価格に基づいて、注文がストップロスであるかテイクプロフィットであるかを決定します。
なぜストップロスとテイクプロフィットを使用するのでしょうか?
リスク管理の実施
SL (ストップロス) と TP (テイクプロフィット) レベルは現在の市場動向を反映しており、基本的に正しい最適値を決定することは、有利な取引機会と許容可能なリスクレベルを特定することになります。 SL および TP レベルを使用してリスクを評価することは、ポートフォリオの維持および成長において重要な役割を果たすことができます。リスクの低い取引を優先することで、体系的に保有資産を保護できるだけでなく、ポートフォリオが完全に消滅するのを防ぐこともできます。したがって、多くのトレーダーはリスク管理戦略で SL および TP レベルを使用します。
感情的な取引を防ぐ
その時々の人の感情状態は意思決定に重大な影響を与える可能性があるため、一部のトレーダーは、ストレス、恐怖、貪欲、またはその他の強い感情の状態での取引を避けるために、事前に戦略を立てます。ポジションをいつ決済するかを判断する方法を学ぶことは、衝動的な取引を避けるのに役立ち、無計画ではなく戦略的に取引を管理できるようになります。
リスク/リワード比率の計算方法
ストップロスとテイクプロフィットのレベルは、取引のリスク対報酬の比率を計算するために使用されます。
リスク対報酬比は、潜在的な報酬と比較した潜在的なリスクの尺度です。一般に、潜在的な利益が潜在的なリスクよりも大きいことを意味するため、リスクと報酬の比率を低くして取引に参加することをお勧めします。
次の式を使用して、リスクと報酬の比率を計算できます。
リスク対報酬比 = (投入価格 - ストップロス価格) / (利食い価格 - 投入価格)
ストップロスとテイクプロフィットのレベルを計算する方法
トレーダーが最適なストップロスとテイクプロフィットのレベルを決定するために使用できるさまざまな方法があります。これらのアプローチは単独で使用することも、他の方法と組み合わせて使用することもできますが、最終的な目標は変わりません。それは、ポジションをいつ決済するかについて、より多くの情報に基づいた意思決定を行うために既存のデータを使用することです。
サポートとレジスタンスのレベル
サポートとレジスタンスは、従来の市場と仮想通貨市場の両方のテクニカルトレーダーにとって馴染みのある中心的な概念です。
サポートとレジスタンスのレベルは、買いであろうと売りであろうと、取引活動が増加する可能性が最も高い価格チャート上の領域です。サポートレベルでは、購入活動のレベルが高まっているため、下降トレンドは一時停止すると予想されます。レジスタンスレベルでは、売り活動のレベルが高まっているため、上昇トレンドは一時停止すると予想されます。
この手法を使用するトレーダーは通常、テイクプロフィットレベルをサポートレベルのすぐ上に設定し、ストップロスレベルを特定したレジスタンスレベルのすぐ下に設定します。
以下はサポートレベルとレジスタンスレベルの詳細なガイドです。
移動平均
このテクニカル指標は市場のノイズをフィルターし、価格変動データを平滑化してトレンドの方向性を明らかにします。
移動平均 (MA) は、個々のトレーダーの好みに応じて、より短い期間またはより長い期間にわたって計算できます。トレーダーは移動平均を注意深く監視し、チャート上で 2 つの異なる MA が交差するクロスオーバー シグナルで示される売りまたは買いの機会を探します。移動平均について詳しく読むことができます。
通常、MA を使用するトレーダーは長期移動平均を下回るストップロスを特定します。
パーセント法
テクニカル指標を使用して計算される所定のレベルの代わりに、固定パーセンテージを使用して SL および TP レベルを決定するトレーダーもいます。たとえば、資産価格が入力した価格より 5% 高いか低い場合に、ポジションを閉じることを選択できます。これは、テクニカル指標に慣れていないトレーダーに適したシンプルなアプローチです。
その他の指標
SL および TP レベルの設定に使用されるいくつかの人気のある TA ツールについて説明しましたが、トレーダーは他にも多くのインジケーターを使用します。その他のツールには、資産が買われすぎか売られすぎかを示すモメンタム指標である相対力指数 (RSI)、市場のボラティリティを測定するボリンジャー バンド (BB)、指数移動平均を使用する移動平均収束ダイバージェンス (MACD) などがあります。データポイントとして。
まとめ
多くのトレーダーや投資家は、上記の方法の 1 つまたは組み合わせを使用して、ストップロスとテイクプロフィットのレベルを計算します。これらのレベルは、損失ポジションを放棄するか、潜在的な利益を実現するかにかかわらず、取引を終了するための技術的なインセンティブとして機能します。各トレーダーはストップロスとテイクプロフィットのレベルを決定する異なる方法を持っており、これらのレベルは成功したパフォーマンスを保証するものではないことに注意してください。代わりに、ストップロスと利益確定が意思決定をサポートし、意思決定をより体系的かつ堅牢にします。したがって、ストップロスとテイクプロフィットのレベルを決定するか、その他のリスク管理戦略を使用してリスクを評価することは、取引する際の良い習慣です。