TradingShot

Ethereum (ETHUSD) sta testando ancora una volta la sua linea di tendenza dei Massimi Inferiori, che è la Resistenza iniziata il 07 ottobre 2025 All Time High (ATH). Questo ha fallito nel rompere due volte già, causando forti rifiuti, ma questa volta potremmo finalmente vederlo rompere.
Il motivo, a parte l'RSI rialzista su Minimi Superiori, è che la candela 1D di oggi sta trovando supporto sulla MA50 1D per la prima volta da quando è iniziato il trend ribassista e se chiude sopra di essa, sarà un primo.
Il risultato può essere un Canale Rialzista, che tecnicamente è una Bandiera Orso all'interno del nuovo Ciclo Orso, il cui potenziale simmetrico +31,47% Gamba Rialzista può mirare alla MA200 1D (linea di tendenza arancione) a 3600.

Buon Anno con i nostri migliori auguri a te e ai tuoi cari!
Bitcoin (BTCUSD) ha chiuso l'anno con un'impresa che storicamente non aveva mai fatto prima. E cioè chiudere un anno in rosso (perdite) all'interno di un ciclo rialzista.
Finora, il modello tecnico tradizionale era che dopo un ciclo ribassista, BTC registrava almeno 3 anni consecutivi verdi. L'ultimo anno, post-Halving, è stato sempre verde (guadagni).
Questo è rimasto fino a ieri con una candela annuale rossa (12 mesi) dopo due candele rialziste nel 2023 e 2024. Potrebbe essere questa la fine della tradizionale Teoria del Ciclo di 4 anni? Bene, non crediamo ancora che sia così. Finché il mercato fa un nuovo massimo storico (o almeno un massimo di ciclo nei decenni che seguiranno la maturità del mercato e l'adozione di massa) nell'anno 4, allora la Teoria del Ciclo di 4 anni dovrebbe rimanere il modello dominante.

Non è necessaria molta analisi per affrontare l'argomento di oggi. Bitcoin (BTCUSD) chiuderà domani non solo l'anno (2025) ma anche il mese (dicembre). Questa è una chiusura critica poiché la candela 1M (mensile) è attualmente rossa e se chiude in questo modo (ossia, grossomodo al di sotto di $90300), BTC completerà tre mesi rossi di fila.
Perché questo è importante? Perché durante il suo Ciclo Bull 2023 - 2025, non ha mai avuto tre candele ribassiste da 1M di fila e questo potrebbe essere una conferma definitiva che il nuovo Ciclo Bear è già in corso.

Bitcoin (BTCUSD) ha toccato oggi il suo MA50 (linea di tendenza blu) a 1 giorno per la prima volta dopo 2 mesi (dal 28 ottobre) ed è stato immediatamente rifiutato. Questo è potenzialmente un segno precoce che non solo il mercato rimane ribassista, ma si prepara a un forte movimento verso il basso.
Tuttavia, ciò non può essere confermato finché il MA100 (linea di tendenza rossa) a 1 settimana tiene, che come puoi vedere è stato testato e ha tenuto (tutte le candele chiuse sopra di esso) 3 volte dal 21 novembre.
Le linee di tendenza MA menzionate sopra seguono rispettivamente una linea di tendenza di massimi più bassi e minimi più alti, fungendo da Resistenza e Supporto del mercato dal suo massimo storico (ATH) di ottobre.

Innanzitutto permettetemi di augurare a tutti Buon Natale con i migliori auguri di Tradingshot a tutti per una grande salute e prosperità!
Ora, per quanto riguarda Bitcoin (BTCUSD), questo grafico nel timeframe 1W mostra ancora una volta la sua simmetria tra i Cicli al suo meglio.
La componente chiave qui è il Supertrend. Ogni volta che questo indicatore è diventato rosso (orario ribassista) come ha fatto ora dal 10 novembre, BTC ha già iniziato il suo ciclo ribassista. La straordinaria simmetria qui si trova nelle ultime 5 settimane quando il prezzo è oscillato all'interno della MA50 settimanale (linea di tendenza blu) e della MA100 settimanale (linea di tendenza verde).

Zcash (ZECUSD) è stata la rivelazione di questo Ciclo Ribassista poiché è stata l'ultima grande moneta a rialzarsi da metà settembre a metà novembre, al di fuori della principale Altseason. Ha superato il Picco dell'ultimo Ciclo, ma per più di un mese ha mostrato chiari segnali che il mercato ha raggiunto il picco. L'ultimo indicatore a confermare ciò è il 1W MACD, che ha completato una Croce Ribassista.
Il principale schema a lungo termine di ZEC è stato un Canale Discendente dal minimo del 20 febbraio 2017 e il recente Picco di Ciclo è tecnicamente un Massimo Inferiore, che strutturalmente inizia una Gamba Ribassista. Questa Gamba Ribassista è il nuovo Ciclo Ribassista del mercato.

Ti abbiamo mostrato da settembre perché Bitcoin (BTCUSD) è stato strutturato per iniziare un nuovo Ciclo Orso in ottobre, principalmente basato sulla molto accurata Teoria del Ciclo di 4 anni. Recentemente abbiamo pubblicato analisi degli ultimi indicatori che hanno praticamente confermato che il mercato è già entrato in questo Ciclo Orso.
Oggi, con una combinazione delle bande del Ciclo Pi e dell'Oscillatore Aroon, mostriamo fondamentalmente la mentalità degli investitori mentre il mercato transita da Toro a Orso e di nuovo a Toro.
Innanzitutto, anche il timeframe di 3 settimane ha confermato che rompendo la chiusura di una candela di 3 settimane sotto la MA50 (linea di tendenza blu) di 1 settimana, BTC ha confermato a fine ottobre l'inizio del Ciclo Orso. Come puoi vedere, ciò è accaduto prima il 27 dicembre 2021, 07 maggio 2018 e 04 agosto 2014. Ogni volta che è successo, il Ciclo Orso è stato un dato di fatto.

Hedera (HBARUSD) sta per chiudere la sua candela 1W sotto la MA200 1W (linea di tendenza arancione) per la prima volta dal 11 novembre 2024. Questo è un grande sviluppo poiché è stato il suo Supporto a lungo termine, che anche se è stato rotto in 3 occasioni separate nel 2025, non ha mai chiuso una settimana sotto di esso e si è sempre ripreso con un forte rally.
Se questa volta fallisce, allora il Ciclo Orso sarà confermato al 100% (praticamente lo è) e passerà alla sua 2a Fase, in modo simile a come ha fatto il Ciclo Orso 2021/22. Come puoi vedere, entrambi i Cicli sono quasi identici, con schemi di Falling Wedge 1W RSI praticamente indistinguibili (entrambi che iniziano dopo un rifiuto della Resistenza a 88.50).

Bitcoin (BTCUSD) rimane sostenuto dalla sua MA100 1W (linea di tendenza rossa) e come abbiamo mostrato in post precedenti, finché mantiene questa posizione, potrebbe avviare il primo rally contro-tendenza del Bear Cycle.
Questa 'ultima chance per il campo dei Tori' è ulteriormente rafforzata dal fatto che il RSI 3D sta mostrando un modello simile a quello dei due precedenti minimi Higher Low del Bull Cycle a marzo - aprile 2025 e luglio - settembre 2024.
Questa è una Divergenza Bullish RSI 3D a Higher Lows contro i Lower Lows del prezzo. Questa volta non è esattamente Lower Lows per il prezzo, ma la MA100 1W ha preso questa parte. È ancora quasi identica a quelle precedenti e può avviare un rally. Se i compratori possono tradurre ciò in un rally finale del Bull Cycle per mantenere vive le speranze del Cycle, resta da vedere. Un'analisi tecnica multi-angolare estesa mostra che le 'speranze' dovrebbero essere molto alte poiché la MA200 1D (linea di tendenza arancione) storicamente assume il ruolo di livello di Resistenza a lungo termine durante i Bear Cycles.

Bitcoin (BTCUSD) è in procinto di trasformare la sua Cloud Ichimoku 1W da rialzista (verde) a ribassista (rosso). È stato in uno stato verde consecutivo dal 23 ottobre 2023.
Questo ribaltamento rosso è uno sviluppo importante rispetto ai precedenti Cicli Orso di BTC, è avvenuto intorno alla stessa fase esatta in cui ci troviamo ora. Questo conferma tecnicamente che siamo già nel nuovo Ciclo Orso (qualcosa di cui parliamo da settembre) e che le fasi/ fasi di base rimangono le stesse.

Un mese fa (13 novembre, vedi il grafico qui sotto), abbiamo dato un forte segnale di vendita su Hyperliquid (HYPEUSD) dopo che il pattern Testa e Spalle (H&S) si è trasformato in un evidente Canale Discendente, che ha facilmente raggiunto il nostro obiettivo di $30,00:

Ora vediamo un po' di sollievo a breve termine prima della prossima, più grande caduta, poiché non solo il prezzo ha toccato il fondo (linea di tendenza Lower Low) del Canale Discendente, ma anche l'RSI a 1 giorno sta mostrando lo stesso tipo di sequenza di fondo che ha mostrato il 17 ottobre.
Anche se il rimbalzo risultante / il Braccio Rialzista è aumentato del +50,50%, superando anche il livello di ritracciamento di Fibonacci 0,618, questa volta il movimento potrebbe essere limitato dalla MA50 a 1 giorno (linea di tendenza blu) che funge da resistenza, anche se la MA100 a 1 giorno (linea di tendenza verde) è quella standard a lungo termine durante i cicli ribassisti.

Bitcoin (BTCUSD) è in calo ininterrottamente dal suo massimo storico di ottobre e tutti i segnali continuano a indicare che abbiamo già iniziato il nuovo Ciclo Orso.
Abbiamo condiviso analisi approfondite con te da settembre sui marcatori del Ciclo Orso e l'ultimo indicatore che si aggiunge al set di dati è lo STOCH sul timeframe di 3 settimane.
Come puoi vedere, è entrato in un livello in cui tutti i precedenti tre Cicli Orso hanno completato grossomodo la loro 1ª Fase e hanno rimbalzato su un dead-cat-bounce. In media, ciò avviene circa dopo ogni tre candele di 3 settimane, questa volta è stato dopo due, i due Cicli Orso precedenti dopo tre e quello precedente (il più lungo) dopo sei.

Shiba Inu (SHIBUSD) ha negoziato all'interno di un Canale Discendente da quando ha raggiunto il massimo di marzo 2024, che era il precedente picco del Ciclo Torrenziale. 4 settimane fa ha completato il suo primo 1W Death Cross, segnalando potenzialmente una forte estensione ribassista per l'attuale Ciclo Orso.
Fino a quando ciò non accadrà, abbiamo un Segnale di Acquisto a breve termine a nostra disposizione poiché non solo il prezzo del Canale Discendente ha segnato un nuovo Minimo Più Basso, concedendo così tecnicamente l'inizio di una nuova Fase Rialzista, ma questo è avvenuto anche nella Zona di Supporto di 4 anni, che è rimasta intatta da maggio 2021.

Bitcoin (BTCUSD) è stato in un lento rimbalzo dopo il test del MA100 1W (linea di tendenza rossa) ed è vicino a formare un Golden Cross 4H per la prima volta in più di 2 mesi.
Tuttavia, un tentativo di rimbalzo simile a dicembre 2021, all'inizio del precedente ciclo ribassista di BTC, dopo essere sceso anche del -39.50% dal massimo (contro il -36.20% di oggi), non è riuscito a formare un Golden Cross 4H 'all'ultimo minuto' e il mercato ha ripreso la tendenza ribassista verso un nuovo minimo, completando un declino totale del -50.34%.
Fino ad ora, il RSI 1D è simile a dicembre 2021, ma c'è una differenza chiave. Ora Bitcoin ha già testato il suo MA100 1W (e sta rimbalzando) mentre nel precedente ciclo ribassista si è avvicinato solo a febbraio 2022. Quindi, ciò favorirà e supporterà il mercato per un po' e porterà a quel Golden Cross 4H o il RSI 1D e il -36.20% identico drop frattale lo spingeranno verso il basso? Nel primo caso, il mercato cercherà un test del MA200 1D (linea di tendenza nera) intorno a $105k, come è successo a marzo 2022, mentre nel secondo per un calo totale del -47.30% intorno a $67000.

Avalanche (AVAXUSD) è stata scambiata all'interno di un canale discendente di 2 anni che ha creato un minimo più basso 3 settimane fa. Da allora, il prezzo è stato scambiato lateralmente, potenzialmente nel tentativo di stabilire una base di supporto tecnica.
Se il mercato non scende al di sotto di questo, ci sono alte probabilità di vedere questo modello avviare un nuovo Lega Rialzista. Le due precedenti Leghe Rialziste hanno mostrato un tasso in calo nei loro rally con il primo che ha toccato il livello di Fibonacci 0.786 ma il secondo è stato in grado di toccare solo il Fib 0.68.

Quello era l'ultimo indicatore rimasto e ora è chiaro come può essere. Con la chiusura della candela del mese scorso, Bitcoin (BTCUSD) ha confermato che ha già iniziato un nuovo ciclo ribassista.
Il motivo è semplice ed è uno degli indicatori di trading più basi là fuori. Il MACD 1M era già su un incrocio ribassista da ottobre, e la chiusura di novembre ha ampliato il divario a tal punto che non è più recuperabile.
Questo è successo ogni volta durante un ciclo ribassista di BTC e in due dei tre casi passati, è avvenuto mentre eravamo già nel ciclo ribassista. La storia ha dimostrato che non c'è ritorno da questo e BTC dovrebbe iniziare a cercare la zona 1M MA50 (linea di tendenza blu) - 1M MA100 (linea di tendenza verde). Se tutti gli indicatori del ciclo ribassista che abbiamo mostrato nelle analisi da settembre erano segnali precoci, il MACD è conclusivo e, come già detto, lo ha confermato.

Un mese fa (5 novembre, vedi il grafico qui sotto) abbiamo dato un forte segnale di vendita su Sui (SUIUSD), puntando a 1,4320 proprio sul fondo del suo Canale Discendente di 1 anno:
https://www.tradingview.com/chart/SUIUSD/klLnKrpc-SUIUSD-Channel-Down-to-accelerate-more-selling-towards-1-4320/
Il prezzo ha fatto contatto diretto con il fondo del pattern (colpendo così il nostro obiettivo) ed è rimbalzato, formando un Minimo Inferiore. In questo momento il mercato è in procinto di formare il Braccio Rialzista del Canale Ascendente (l'RSI settimanale è quasi diventato ipervenduto anche), che non ci aspettiamo venga completato come il precedente, poiché al momento si tratta di un rimbalzo di un gatto morto, limitato dalla MA50 settimanale (linea di tendenza blu), che è tecnicamente la Resistenza durante i Cicli Orso.

Litecoin (LTCUSD) ha iniziato il suo nuovo Ciclo Orso dopo un rifiuto sulla trend-line dei Massimi Inferiori a 4 anni. Ora che si trova sotto il suo 1W MA200 (trend-line arancione), che era formalmente una Resistenza durante il Ciclo Toro, possiamo affermare che la prossima fase dovrebbe mirare alla trend-line dei Massimi Superiori 1.
Dato che tutti i precedenti Cicli Orsi sono durati per almeno un anno e che l'ultimo è sceso meno del 2018, possiamo aspettarci che il nuovo Ciclo Orso di LTC duri fino ad agosto 2026 almeno. Anche un 'modesto' calo dovrebbe comunque vederlo mirare alla trend-line dei Massimi Superiori 2, che entro la fine di agosto 2026 dovrebbe aver colpito almeno $43,00.

Bitcoin (BTCUSD) è entrato in un nuovo ciclo orso mentre i mercati azionari rimangono vicino ai loro massimi storici (ATH). La nozione generale è che quando BTC inizia un ciclo (sia esso rialzista o ribassista), il mercato azionario, che in questa particolare analisi è l'S&P500 (linea di tendenza blu), segue a ruota. Ma quanto c'è di vero in questo?
Qui vediamo quei cicli orso dal 2011. Come puoi vedere nel 2011 e nel 2022 sia BTC che l'S&P500 sono scesi più o meno nello stesso periodo. Nel 2018, anche se entrambi hanno iniziato a scendere, l'S&P500 si è ripreso poco dopo, ha addirittura raggiunto nuovi ATH ma è sceso di nuovo rimanendo volatile. D'altro canto, nel 2014, l'S&P500 ha continuato a salire, anche se BTC era in un ciclo orso.

Bitcoin (BTCUSD) rimane su un rimbalzo a breve termine, come menzionato prima, un classico rimbalzo contro tendenza/ dead cat bounce durante i Cicli Orsi.
Qui puoi vedere le Bande Multiple di Mayer (MMB), un indicatore che abbiamo usato innumerevoli volte per determinare i massimi, i minimi e le tendenze generali di un Ciclo. Questa volta tracciamo questo strumento semplice ma potente per fare una stima anticipata sul potenziale minimo di questo Ciclo Orso.
Terremo questo breve poiché non c'è motivo di complicare le cose, specialmente in questa fase. BTC è, come abbiamo detto, su un piccolo rimbalzo attualmente dopo aver quasi testato il 2SD sotto (linea di tendenza blu) del MMB. In tutti i precedenti Cicli Orsi mostrati in questo grafico, ogni volta che ciò è accaduto, il mercato è rimbalzato e si è consolidato allora.