Sam Bankman-Fried scoprirà questa settimana se rischia potenzialmente decenni di prigione. Il giudice Lewis Kaplan lo condannerà per la sua condanna lo scorso anno con due accuse di frode e cinque accuse di cospirazione legate all'operazione e al collasso di FTX.

Un rapporto di indagine sulla presenza, compilato da un addetto alla sorveglianza, raccomanda una condanna a 100 anni. Gli avvocati di Bankman-Fried hanno suggerito da 63 a 78 mesi. Il Dipartimento di Giustizia ha sollecitato dai 40 ai 50 anni, una proposta che la difesa ha definito "inquietante" e "medievale".

Bankman-Fried probabilmente non dovrà affrontare quasi 50 anni, per non parlare di un secolo di prigione. Gli avvocati con cui ho parlato prima dell'inizio del processo stimavano che avrebbe trascorso circa due decenni in prigione se fosse stato condannato. Altri avvocati con cui ho parlato la scorsa settimana erano sostanzialmente d'accordo con questa stima, dicendo che sembrano probabili dai 20 ai 25 anni.

E, naturalmente, Bankman-Fried e la sua squadra quasi certamente faranno appello al verdetto di “colpevolezza” emesso da una dozzina di giurati quasi cinque mesi fa.

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Il rapporto di presentazione, compilato da un addetto alla sorveglianza, riassume il background di Bankman-Fried, il caso e come i fatti del caso si inseriscono nelle linee guida della sentenza.

In generale, la sentenza del giudice Kaplan dovrà tenere conto dei cosiddetti fattori 3553. Ciò includerà la storia, il background, l'educazione, l'istruzione, le condizioni fisiche e mentali dell'imputato, i fatti del caso, eventuali danni alle potenziali vittime e il tipo di messaggio che la sentenza potrebbe inviare ad altri individui che potrebbero prendere in considerazione o avere il potenziale per farlo. commettere crimini simili, ha detto David Weinstein, un partner di Jones Walker.

La storia di questo imputato include eventuali precedenti penali (o la loro mancanza), qualsiasi lavoro di beneficenza che potrebbero aver svolto, se hanno subito abusi o sono stati costretti a fare cose, se hanno "una situazione familiare emergente" che potrebbe portarli a commettere crimini e altri simili fattori di fondo, ha affermato Tama Kudman, partner di Kudman Trachten Aloe Posner.

Al di là del rapporto di presentazione e delle osservazioni dell'accusa e della difesa, il giudice potrebbe prendere in considerazione il carattere e le dichiarazioni della vittima fornite dalle parti.

Rapporto di presenza

Lo stesso rapporto di presentazione – che non è un documento pubblico – raccomandava 100 anni, secondo la dichiarazione della difesa del mese scorso. Fornisce al giudice la storia di Bankman-Fried, l'educazione e i dettagli di cui sopra, insieme al calcolo della cifra.

Tuttavia, questa cifra si basa esclusivamente su linee guida di consulenza, ha detto Kudman a CoinDesk.

"Si trattava di una calcolatrice meccanica, non che Probation significasse necessariamente 'pensiamo che dovresti condannarlo a 100 anni'", ha detto. "Ciò che Probation sta dicendo è 'nelle linee guida di consultazione, questa è la conclusione, questo è il calcolo numerico.'"

Tuttavia, la difesa sostiene che il calcolo è sbagliato, indicando la mancanza di perdite effettive da parte delle vittime sulla base della stima della massa fallimentare di FTX secondo cui i creditori potrebbero essere integri o quasi interi. L’accusa sta, per usare un eufemismo, respingendo tale caratterizzazione, indicando i creditori di FTX che stanno aspettando di recuperare effettivamente una parte delle loro partecipazioni. Quei creditori hanno presentato dozzine e dozzine di lettere in cui affermavano di aver sofferto di difficoltà perché non potevano accedere ai loro fondi nell'ultimo anno e mezzo.

Il giudice ha già un'impressione diretta del caso ascoltando tutti i testimoni testimoniare durante il processo, ha detto Martin Auerbach, avvocato di Withers Bergman.

"Leggerà tutte le varie dichiarazioni d'impatto e tutte le lettere di sostegno e concluderà dove si inseriscono nel panorama di come valuta l'imputato, come valuta il reato", ha detto. "Ciò che ritiene la sentenza più appropriata è raggiungere i tre obiettivi della sentenza, che sono [una] punizione adatta sia al reato che all'imputato; deterrenza generale, in modo che altre persone capiscano che non dovrebbero fare nulla del genere in il futuro; e una deterrenza specifica per garantire che l'imputato non ripeta i reati per i quali è stato condannato, o qualcosa del genere", ha aggiunto Auerbach.

Il giudice Kaplan potrebbe anche determinare se Bankman-Fried ha mostrato rimorso o accettato la responsabilità per i crimini per i quali è stato condannato e valuterà questo aspetto nella sua decisione di condanna, ha detto Auerbach.

Un altro fattore potrebbe essere "se il giudice ritiene che [Bankman-Fried] abbia testimoniato in modo veritiero", ha detto. "Nella mia esperienza, a nessuno piace sentire che qualcuno è entrato nel suo spazio e ha mentito, e se il giudice conclude che è quello che è successo, questo deve pesare nell'equazione."

Il Dipartimento di Giustizia ha affermato "spergiuro" nella sua dichiarazione di condanna, cercando di inchiodare l'idea che Bankman-Fried non fosse del tutto sincero quando testimoniò in sua difesa lo scorso ottobre.

I pubblici ministeri spesso affermeranno che la testimonianza di un imputato era falsa testimonianza se affermava di non essere colpevole ma alla fine veniva ritenuto colpevole, hanno detto Weinstein e Kudman.

Domande guida

Auerbach e Kudman hanno anche notato che le linee guida sulla condanna – che non sono più obbligatorie – possono aumentare rapidamente la durata di una pena a causa del modo in cui sono progettate.

Le linee guida possono distorcere una sentenza "in modi che non necessariamente corrispondono alla gravità e alla natura del reato", ha affermato Auerbach.

Inoltre non tengono conto delle differenze di intenti. Se un imputato sta intascando i fondi dei propri clienti e un altro sta semplicemente cercando di investire tali fondi per i propri clienti e perde i soldi, le linee guida li trattano allo stesso modo anche se l'intento sottostante è diverso.

"In verità, se non fosse stato per l'inverno delle criptovalute, forse FTX avrebbe attraversato i momenti difficili e nessuno se ne sarebbe accorto," ha osservato.

Allo stesso modo Kudman ha affermato che, data la volatilità delle criptovalute, i valori delle vittime possono oscillare piuttosto rapidamente.

"Queste differenze qualitative sono importanti", ha detto. "Vengono oscurati da questi importi di perdita."

Ha anche osservato che le linee guida sono state adottate decenni fa, mentre l’inflazione e altri fattori hanno gonfiato i valori gettati in giro durante i casi di frode negli ultimi anni.

Dichiarazioni esterne

Sia la difesa che l'accusa hanno presentato numerose lettere a sostegno delle loro argomentazioni. La difesa ha archiviato diverse lettere di amici e familiari di Bankman-Fried, attestando il suo carattere e sostenendo che avrebbe potuto diventare un membro produttivo della società dopo essere stato rilasciato dal suo breve periodo in prigione.

I pubblici ministeri, d'altra parte, hanno archiviato lettere di creditori di FTX che scrivevano di aver perso i propri risparmi e di aver dovuto riprogrammare parti della loro vita in base alle perdite, respingendo direttamente la tesi della difesa secondo cui non vi erano perdite. Martedì la difesa di Bankman-Fried ha depositato una manciata di lettere aggiuntive. Quest'ultima salva è arrivata dalla madre di un creditore della FTX, così come da diverse persone che hanno affermato che Bankman-Fried potrebbe avere "qualche tipo di processi neurologici atipici", appoggiandosi a ripetute dichiarazioni secondo cui avrebbe mostrato segni di autismo. Inoltre è vegano (un punto già sottolineato nelle lettere precedenti).

"Nel gennaio 2024, mio ​​figlio è stato contattato da un'entità che sovrintende all'erogazione dei fondi dei clienti di FTX... la speranza che i fondi dei clienti vengano rimborsati in qualche misura mitiga la gravità della colpa di Sam, e mi sembra che la durata della sua pena dovrebbe riflettere questo fatto," si legge in una lettera firmata da qualcuno che si identifica come la madre di un creditore di FTX.

Il giudice Lewis Kaplan, quando prenderà la sua decisione al termine dell'udienza di giovedì, peserà lettere come quella, insieme a dozzine di altri messaggi, come parte del suo calcolo. Sebbene il giudice possa consentire dichiarazioni di Bankman-Fried, creditori di FTX o altri durante l'udienza, può basare la maggior parte della sua decisione sulla documentazione scritta esistente.

"C'è una tensione tra il desiderio delle vittime di vedere le persone punite e ciò che è a rischio per un imputato, e come società dobbiamo chiederci dove pensiamo che dovrebbe essere posta l'enfasi? C'è sempre un atto di equilibrio tra punizione, riabilitazione e determinare tutte le questioni che stiamo cercando di bilanciare", ha detto Kudman.

– Nikhilesh De

Quello che ci aspettiamo

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Domani saremo di nuovo in tribunale per l'udienza vera e propria della sentenza. Gli avvocati con cui ho parlato stimano che l'udienza potrebbe durare solo un'ora o durare gran parte della giornata, quindi chissà per quanto tempo saremo effettivamente lì. A seconda di come il giudice Kaplan decide di affrontare l'udienza, potremmo sentire clienti di FTX, amici e familiari di Bankman-Fried o l'uomo stesso.

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– Nikhilesh De