Riepilogo

Nel trading di criptovalute, la leva finanziaria si riferisce all’utilizzo di fondi presi in prestito per fare trading. Il trading con leva può espandere il tuo potere di acquisto o di vendita, permettendoti di condurre transazioni più grandi. Pertanto, anche se il tuo capitale iniziale è piccolo, puoi ipotecarlo per il trading con leva. Sebbene il trading con leva possa moltiplicare i tuoi potenziali profitti, comporta anche rischi elevati, soprattutto nel mercato volatile delle criptovalute. Si prega di prestare attenzione quando si fa trading di criptovalute utilizzando la leva finanziaria. Se il mercato si muove contro la tua posizione, potresti subire perdite significative.​

introduzione

Il trading con leva può essere molto difficile da comprendere, soprattutto per i principianti. Ma prima di provare a utilizzare la leva finanziaria, devi prima capire cos’è la leva finanziaria e come funziona. Questo articolo si concentrerà sul trading con leva finanziaria nel mercato delle criptovalute, ma gran parte delle informazioni sono applicabili anche ai mercati tradizionali.

Cos’è la leva finanziaria nel trading di criptovalute?

La leva finanziaria è l’uso di fondi presi in prestito per scambiare criptovalute o altre attività finanziarie. Può espandere le tue capacità di acquisto o vendita, offrendoti più fondi negoziabili di quelli che hai attualmente nel tuo portafoglio. A seconda dell'exchange di criptovalute con cui scambi, puoi prendere in prestito fino a 100 volte il saldo del tuo conto.

La leva è espressa come rapporto, ad esempio 1:5 (5x), 1:10 (10x) o 1:20 (20x). Il rapporto mostra l'ingrandimento del capitale iniziale. Ad esempio, supponiamo che tu abbia $ 100 sul tuo conto sulla piattaforma di trading, ma desideri aprire una posizione Bitcoin (BTC) del valore di $ 1.000. Con una leva 10x, il tuo potere d’acquisto di 100$ equivarrebbe a 1.000$.

Puoi scambiare diversi derivati ​​di criptovaluta con leva finanziaria. I tipi più comuni di trading con leva includono il trading con margine, i token con leva e i contratti futures.

Come funziona il trading con leva finanziaria?

È necessario depositare fondi sul tuo conto di trading prima di poter prendere in prestito fondi per iniziare il trading con margine. Il capitale iniziale fornito è ciò che chiamiamo garanzia collaterale. La garanzia richiesta dipende dalla leva finanziaria utilizzata e dal valore totale della posizione che si desidera aprire (chiamato margine).

Supponiamo che tu voglia investire $ 1.000 in Ethereum (ETH) con una leva 10x. Il margine richiesto è quindi 1/10 di $ 1.000, il che significa che hai bisogno di $ 100 sul tuo conto come garanzia per i fondi presi in prestito. Se utilizzi una leva finanziaria di 20x, il margine richiesto è inferiore (1/20 di $ 1.000 = $ 50). Ma tieni presente che maggiore è la leva finanziaria, maggiore è il rischio di liquidazione forzata.

Oltre al deposito di margine iniziale, dovrai anche mantenere una soglia di margine per le tue operazioni. Quando il mercato si muove contro la tua posizione e il tuo margine scende al di sotto della soglia di mantenimento, devi investire più denaro nel tuo conto per evitare di essere costretto a uscire. Questa soglia è anche chiamata margine di mantenimento.

La leva può essere applicata sia alle posizioni lunghe che a quelle corte. Entrare in una posizione long significa aspettarsi che il prezzo di un asset aumenti. Al contrario, entrare in una posizione corta significa aspettarsi che il prezzo dell’asset scenda. Sebbene possa sembrare un normale trading a pronti, l’utilizzo della leva finanziaria ti consente di acquistare e vendere asset basandoti esclusivamente sulle garanzie collaterali anziché sui fondi detenuti. Quindi, se pensi che il mercato scenderà, puoi prendere in prestito l'asset e poi venderlo (aprire una posizione corta) anche se non possiedi l'asset.

Esempio di posizione lunga con leva

Supponiamo che tu voglia aprire una posizione long in BTC del valore di $ 10.000 con una leva 10x. Ciò significa che devi utilizzare $ 1.000 come garanzia. Se il prezzo di BTC aumenta del 20%, otterrai un profitto netto di $ 2.000 (prima delle commissioni), che è molto più alto dei $ 200 che otterresti scambiando $ 1.000 di capitale senza utilizzare la leva finanziaria.

Ma se il prezzo di BTC scende del 20%, la tua posizione diminuirà di 2.000$. Poiché il tuo capitale iniziale (collaterale) è di soli $ 1.000, un calo del 20% si tradurrà in una liquidazione forzata (il tuo saldo andrà a zero). Infatti, anche se il mercato scende solo del 10%, potresti essere costretto a lasciare la tua posizione. L'esatto valore di stop-out dipende dalla piattaforma di trading utilizzata.​

Per evitare la liquidazione forzata, è necessario trasferire più fondi nel portafoglio e aumentare la garanzia. Nella maggior parte dei casi, la piattaforma di trading ti invierà una richiesta di margine (ad esempio, inviandoti un'e-mail per ricordarti di aggiungere più fondi) prima che si verifichi una liquidazione.

Esempio di posizione short con leva

Ora supponiamo che tu voglia aprire una posizione short di $ 10.000 in BTC con una leva 10x. In questo caso è necessario prendere in prestito BTC da altri e poi venderli al prezzo di mercato corrente. La tua garanzia è di $ 1.000, ma stai utilizzando una leva finanziaria 10x, quindi puoi vendere BTC per un valore di $ 10.000.

Diciamo che il prezzo attuale di BTC è di $ 40.000 e prendi in prestito 0,25 BTC e poi li vendi. Se il prezzo di BTC scendesse del 20% (a 32.000 $), potresti riacquistare 0,25 BTC per 8.000 $. Questo ti dà un profitto netto di $ 2.000 (prima delle commissioni).​

Ma se il prezzo di BTC aumenta del 20%, fino a $ 48.000, dovrai pagare altri $ 2.000 per riacquistare 0,25 BTC. Ma il saldo del tuo conto è di soli $ 1.000, quindi la tua posizione verrà liquidata. Anche in questo caso, per evitare di essere costretti a liquidare, è necessario trasferire più fondi nel portafoglio e aumentare la garanzia prima di raggiungere il prezzo di liquidazione.

Perché utilizzare la leva finanziaria per scambiare criptovalute?

Come accennato in precedenza, i trader possono utilizzare la leva finanziaria per aumentare la dimensione della posizione e i potenziali profitti. Ma l’esempio sopra mostra che il trading con leva finanziaria può anche comportare perdite maggiori.

Un altro motivo per cui i trader utilizzano la leva finanziaria è che essa aumenta la liquidità dei loro fondi. Ad esempio, rispetto a mantenere una posizione con leva 2x su un'unica piattaforma di trading, i trader possono utilizzare una leva 4x per mantenere la stessa dimensione della posizione con una garanzia inferiore. In questo modo possono utilizzare l'altra parte dei loro fondi altrove (ad esempio negoziando un altro asset, puntando, iniettando liquidità in un exchange decentralizzato (DEX), investendo in NFT, ecc.).

Come gestire il rischio attraverso il trading con leva finanziaria?

Le operazioni con elevata leva finanziaria possono richiedere inizialmente meno capitale, ma aumentano la possibilità di liquidazione forzata. Se la tua leva finanziaria è troppo alta, anche un movimento del prezzo dell’1% può comportare enormi perdite. Maggiore è la leva finanziaria, minore è la tua tolleranza alla volatilità. Minore è la leva finanziaria utilizzata, più tollerante agli errori è l’operazione. Questo è il motivo per cui Binance e altre piattaforme di trading di criptovalute limitano la leva massima disponibile per i nuovi utenti.

Le strategie di gestione del rischio come gli ordini stop-loss e take-profit aiutano a ridurre al minimo le perdite nel trading con leva finanziaria. Puoi chiudere automaticamente la tua posizione a un prezzo specifico con un ordine stop-loss, una strategia utile quando il mercato si muove contro di te. Gli ordini stop loss possono proteggerti da perdite significative. Un ordine di take-profit è l'opposto; un ordine di take-profit chiude automaticamente la tua posizione quando il tuo profitto raggiunge un determinato valore. Ciò ti garantisce di ricevere profitti prima che le condizioni del mercato cambino.

A questo punto dovresti già sapere che il trading con leva finanziaria è un’arma a doppio taglio che può moltiplicare i tuoi guadagni e le tue perdite. Ciò comporta rischi elevati, soprattutto nel mercato volatile delle criptovalute. Binance ti consiglia di assumerti la responsabilità delle tue azioni e di fare trading in modo razionale. Forniamo strumenti come notifiche anti-dipendenza e funzionalità di riflessione per aiutarti a prendere il controllo delle tue transazioni. Dovresti sempre prestare attenzione e non dimenticare di fare le tue ricerche (DYOR) su come utilizzare correttamente la leva finanziaria e pianificare la tua strategia di trading.

Come utilizzare il trading con margine su Binance?

Puoi scambiare criptovalute utilizzando la leva finanziaria su piattaforme di trading di criptovalute come Binance. Ti mostreremo come fare trading a margine qui, ma il concetto di leva finanziaria esiste anche in altri tipi di trading. Innanzitutto, hai bisogno di un conto a margine. Se non disponi ancora di un conto a margine, aprine uno utilizzando questo articolo delle domande frequenti.​

1. Vai su [Trading] - [Margine] tramite la barra di navigazione in alto.

2. Fai clic su [BTC/USDT] per cercare la coppia di trading che desideri scambiare. Utilizzeremo la coppia di trading BNB/USDT.

3. Dovrai inoltre trasferire fondi al tuo portafoglio di margine. Fare clic su [Trasferisci garanzia collaterale] sotto il grafico della linea K.

4. Seleziona il portafoglio da trasferire, il conto a margine di destinazione e la valuta da trasferire. Immettere l'importo e fare clic su [Conferma]. In questo esempio, trasferiremo 100 USDT sul conto a margine incrociato.

5. Ora vai nella casella a destra. Selezionare [3x per posizione completa] o [10x per posizioni individuali]. Il margine in modalità margine incrociato può essere condiviso tra i tuoi conti a margine, mentre il margine in modalità margine isolato esiste indipendentemente per ciascuna coppia di trading. Puoi leggere l'articolo delle domande frequenti per saperne di più sulle differenze tra i due.​

6. Selezionare [Acquista] (lungo) o [Vendi] (corto) e il tipo di ordine, ad esempio ordine di mercato. Fai clic su [Prestito] e scoprirai che i 100 USDT che abbiamo trasferito sul conto a margine incrociato sono ora triplicati, diventando 300 USDT.

7. Quando usi la leva per acquistare Binance Coin, puoi inserire l'importo di USDT tramite [Totale], oppure inserire l'importo di Binance Coin da acquistare tramite [Importo]. Puoi anche trascinare la barra di regolazione qui sotto per scegliere la proporzione del saldo disponibile da utilizzare. Verrà quindi visualizzato l'importo preso in prestito per la transazione. Fai clic su [Acquista moneta Binance a margine] per aprire una posizione.

Tieni presente che dovrai pagare anche le commissioni di transazione, quindi non sarai in grado di utilizzare l'intero saldo disponibile. Il sistema tratterrà automaticamente l'importo della commissione di transazione in base al tuo livello VIP.

Riassumere

La leva finanziaria rende facile iniziare con un investimento iniziale inferiore e potenzialmente porta a profitti più elevati. Ma la leva finanziaria è legata ai movimenti del mercato e può portare a liquidazioni rapide, soprattutto se si fa trading con una leva finanziaria di 100x. Pertanto, ti preghiamo di fare sempre trading con cautela e di valutare i rischi prima di entrare nel trading con leva. Non fare mai trading con una tolleranza al rischio superiore alla tua personale tolleranza al rischio, soprattutto quando si utilizza la leva finanziaria.