La settimana scorsa il Bitcoin ha superato più volte i 28.000 dollari, anche se successivamente è sceso a 27.000 dollari, il suo rialzo è diventato uno dei migliori asset al mondo ed è lentamente salito fino all'obiettivo annuale di 30.000 dollari. Anche il volume degli scambi di mercato è piuttosto attivo. Si ritiene che Bitcoin sarà Oltre all'oro, uno dei beni rifugio durante la crisi bancaria, recentemente si sono verificati molti eventi inaspettati nel mercato globale che hanno influito sulla fiducia del pubblico nel sistema bancario.
In primo luogo, il governo svizzero ha costretto UBS ad acquisire Credit Suisse in una borsa piena per risolvere la crisi dei continui prelievi dei depositanti da Credit Suisse. Si diceva che questa crisi fosse stata causata dalle sanzioni contro i ricchi russi quest'anno in conformità con le norme statunitensi. requisiti, che rappresentano le sanzioni statunitensi. Il divieto può estendersi fino alle banche svizzere, che preoccupano i ricchi in paesi ostili agli Stati Uniti e scelgono di trasferire i loro fondi altrove, causando una grave crisi di fiducia del Credit Suisse.
Dopo la crisi bancaria, abbiamo assistito alla riunione decisionale della Fed sui tassi di interesse. Il risultato della riunione è stato l'aumento dei tassi di interesse di un punto. Come accennato in precedenza, la mossa della Fed è stata quella di ritardare la decisione di osservare più dati e di consentire la Anche il tasso di interesse di riferimento del dollaro USA raggiungerà oltre il 5% ha deluso le aspettative del mercato riguardo alla sospensione dei rialzi dei tassi di interesse da parte della Fed. Alcuni hedge fund hanno scelto di seguire il trend e hanno iniziato a rivolgere la loro attenzione allo short di quelle "banche europee in cattiva salute". .
La crisi bancaria è solo una questione falsa e i fondi di vendita allo scoperto non perderanno questa buona opportunità. Recentemente, il prezzo delle transazioni di default delle obbligazioni (CDS) di molte banche europee è aumentato notevolmente default della società, gli investitori che detengono CDS potranno ottenere un risarcimento dal banchiere che ha venduto i CDS, ovvero più alto è il prezzo, maggiore è il rischio di default della società.
Oggigiorno i CDS di molte banche europee vengono gonfiati artificialmente Dietro le quinte, un gruppo di trader specula sui prezzi dei CDS, sperando di aumentare il rischio di default e fallimenti bancari del mercato Crisi di fiducia dopo che i prezzi dei CDS sono saliti alle stelle Successivo Allo stesso tempo, è stata la Deutsche Bank, e gli operatori hanno tratto profitto dalla vendita allo scoperto dei titoli bancari.
Tuttavia, con l’aggravarsi della sensazione di crisi bancaria, Bitcoin continuerà a trarne beneficio. Dopotutto, Bitcoin è ora considerato l’oro digitale. Questo è anche il prezzo recente supporto per le risorse crittografiche Uno dei motivi è molto forte, ma il mercato delle criptovalute sta affrontando una crisi di conformità legale. Il governo degli Stati Uniti non solo ha bandito due banche crittografiche in un solo mese, ma la SEC ha anche intrapreso ulteriori azioni legali contro gli scambi di criptovalute. aumentano anche i rischi legati alla vigilanza Gao, parliamo della situazione attuale.
R. Il 20 marzo, per salvare la fiducia del mercato, UBS ha accettato di acquisire Credit Suisse con uno sconto del 54% per 3,2 miliardi di dollari.
Le recenti difficoltà finanziarie del Credit Suisse sono diventate una bomba a orologeria sul mercato finanziario. Nel suo rapporto annuale di due settimane fa si parlava di una "grave carenza di controllo interno", il che significa che ci sono problemi con la gestione e il controllo operativo. , e una bomba finanziaria sconosciuta potrebbe essere nascosta. Di solito questo messaggio significa che questa società è davvero in difficoltà. Ha accelerato la velocità con cui i clienti ritirano i loro depositi da Credit Suisse correre.
Poiché Credit Suisse ha un'enorme base di clienti e rapporti bancari, partendo dal presupposto che il suo fallimento avrà un enorme impatto negativo sull'economia globale, proprio come FTX ha stretti rapporti con molte piattaforme del settore cripto, il governo svizzero attualmente fornisce 50 miliardi di dollari di liquidità a In Inoltre, alla fine, la crisi del Credit Suisse ha dovuto essere salvata dall'acquisizione di investitori finanziari, per cui hanno negoziato un'acquisizione d'emergenza del Credit Suisse da parte di un altro colosso finanziario svizzero, UBS.
UBS offre attualmente un prezzo di 3,2 miliardi di dollari a Credit Suisse. Il modello è un'operazione di scambio di azioni, che non utilizzerà la posizione di liquidità di UBS. Tuttavia, questo è molto inferiore all'attuale capitalizzazione di mercato di Credit Suisse di 7 miliardi di dollari per consentire a UBS di condurre più di 10.000 transazioni Il piano di licenziamento per posizioni e l'accesso speciale ai coefficienti di adeguatezza patrimoniale e ai regolamenti sono stati ufficialmente annunciati sul sito ufficiale di UBS. Si spera che l'acquisizione di UBS risolva l'attuale crisi di fiducia bancaria.
B. Il 21 marzo, la crisi del debito AT1 ha portato la fiducia degli investitori in Bitcoin e ha sfidato nuovamente i 28.000 dollari.
Credit Sussie (Credit Sussie) è stato acquisito ieri da UBS in borsa per 3,2 miliardi di dollari. Allo stesso tempo, il governo svizzero ha deciso di eliminare le obbligazioni AT1 di Credit Sussie. Tutti gli investitori che detenevano obbligazioni AT1 sono stati completamente tagliati fuori le loro posizioni sono tornate a zero. Ciò ha causato scalpore nel circolo finanziario, perché i diritti e gli interessi degli obbligazionisti sono sempre stati prioritari rispetto a quelli degli azionisti, e lo dicono anche i regolamenti, per evitare una crisi finanziaria, i regolatori svizzeri ha scelto di sacrificare i creditori AT1.
Ciò ha anche causato la trasformazione istantanea del mercato obbligazionario AT1 in un vicolo cieco almeno Puoi anche scambiare azioni UBS a un prezzo scontato. In passato, le obbligazioni AT1 erano un canale popolare per le banche per raccogliere fondi. Ora nessuno osa acquistare obbligazioni AT1.
L'incidente del Credit Suisse ha fatto evaporare da un giorno all'altro il patrimonio degli obbligazionisti e le azioni sono state vendute con uno sconto del 60%. Gli investitori non hanno più fiducia nel detenere azioni bancarie. È meglio acquistare Bitcoin che azioni bancarie. Il tema della crisi bancaria attira più investimenti Le persone stanno investendo in Bitcoin e anche i fondi stablecoin BUSD continuano ad affluire nel mercato, spingendo il prezzo del Bitcoin a sfidare nuovamente i 28.000 dollari.
C. Il 23 marzo, il FOMC della Fed ha deciso di aumentare i tassi di interesse di un metro e la SEC ha avvertito Coinbase che stava violando le leggi sui titoli.
La Federal Reserve (Fed) ha annunciato questa mattina un aumento dei tassi di interesse di un punto e ha dichiarato nelle sue conclusioni successive che continuerà a combattere l'inflazione. Tuttavia, ha anche menzionato le opinioni della Fed sull'attuale sistema bancario statunitense. che rappresenta la capacità delle famiglie e degli utenti di prendere in prestito denaro. La difficoltà è in aumento e i tassi di interesse continuano a salire. Non c'è attualmente consenso sull'interpretazione del mercato degli aumenti dei tassi di interesse della Fed. In particolare, alcuni analisti ritengono che la Fed sia continuata gli aumenti dei tassi di interesse indipendentemente dai rischi bancari avranno un impatto negativo sul mercato e le precedenti aspettative di una pausa negli aumenti dei tassi di interesse sono state deluse.
Dopo che le aspettative per un "aumento sospeso dei tassi di interesse" sono fallite, sia il mercato azionario statunitense che il mercato delle criptovalute hanno mostrato una tendenza al rialzo e al ribasso. Il Bitcoin è sceso da 29.000 dollari a 27.500 dollari. Alcuni fondi speculativi sono rimasti delusi dalle aspettative su questo tasso di interesse ha sospeso i rialzi dei tassi di interesse a causa della crisi bancaria, ma ora è chiaro che la Fed non ha ancora posto la lotta all’inflazione in cima alla sua lista delle priorità.
Per quanto riguarda il mercato delle criptovalute, oggi la SEC ha adottato anche due misure contro il mercato delle criptovalute. La prima è citare in giudizio la società di Justin Sun per aver utilizzato celebrità per vendere criptovalute, ma non ha detto agli investitori che queste celebrità venivano pagate per il marketing D'altra parte, la SEC ha anche avvertito che i servizi di criptovaluta di Coinbase comportano violazioni delle leggi sui titoli, causando un crollo di Coinbase del 15% dopo la chiusura del mercato.
I rischi di conformità legale sono aumentati notevolmente e Bitcoin è attualmente l’opzione di investimento con il rischio più basso
La SEC ha avvertito che i servizi di Coinbase potrebbero essere illegali e ha indagato sulla promozione a pagamento della società di Sun Yuchen attraverso celebrità e celebrità di Internet. Anche questo è considerato illegale. La questione non è solo se il marketing a pagamento viene divulgato, ma anche se la società è coinvolta vendita di titoli non registrati. La cosiddetta "definizione" delle criptovalute, ad eccezione del Bitcoin, è considerata un titolo dalla SEC, e il campo di applicazione si è progressivamente ampliato fino a comprendere l'Ethereum convertito in POS, per non parlare della stablecoin BUSD. Le recenti azioni della SEC sono state troppo frequenti e sembra che le criptovalute diverse dal Bitcoin siano considerate titoli.
Pertanto, le criptovalute di piccole e medie dimensioni hanno un rischio maggiore di essere cancellate dagli scambi in questo momento. Gli investitori scelgono di investire la maggior parte dei loro fondi nell'acquisto di Bitcoin, facendo sì che il recente aumento di Bitcoin sia significativamente superiore a quello delle criptovalute piccole e medie. Inoltre, il valore di mercato perduto della stablecoin BUSD continua a confluire anche in Bitcoin e USDT, fornendo un supporto stabile al mercato. Insieme alla catalisi della crisi di fiducia della banca, Bitcoin è diventato uno dei migliori investimenti opzioni, con tassi di crescita significativamente superiori a quelli della maggior parte degli obiettivi del mercato azionario.
Vale la pena notare che non abbiamo visto un grande afflusso di fondi di persone giuridiche esterne nel mercato delle criptovalute. La maggior parte degli attuali ordini di acquisto provengono dai fondi originali parcheggiati sul mercato. Non esiste una situazione come quella del 2020 in cui si sono riversati i fondi di Wall Street il mercato per spazzare le merci, perché Molte banche aziendali hanno rifiutato di gestire le esigenze di flusso di cassa legate alle piattaforme di crittografia Le persone giuridiche hanno più paura dei rischi più elevati delle banche crittografiche durante la crisi bancaria. Anche le più grandi Silvergate e Signature sono state liquidate preso il sopravvento. Il mercato delle criptovalute sta diventando sempre più chiuso Questo è un problema che l'industria si trova ad affrontare.
Inoltre, anche il prezzo dell’oro è un asset che molte persone hanno notato. D’altro canto, mentre la crisi bancaria infuria, il prezzo dell’oro supera addirittura i 2.000 dollari l’oncia , Anche i titoli del Tesoro USA sono diventati un buon obiettivo. In particolare, il precedente rendimento dei titoli del Tesoro USA a 10 anni era pari al 4,2%, il che è diventato un buon punto per molte istituzioni per evitare rischi, quindi i fondi hanno iniziato ad entrare ulteriormente in questi asset. spingendo al rialzo il prezzo si può dire che l'oro sia una delle materie prime più calde degli ultimi tempi, e anche Bitcoin ha caratteristiche simili.
È piuttosto interessante dire che Bitcoin è stato a lungo considerato una merce speculativa. Quando il mercato è libero, sarà perseguito da una grande quantità di fondi. In questo momento, le caratteristiche dell'oro non sono troppo evidenti. Il prezzo è aumentato ma non Altre volte, è sostanzialmente lo stesso. Backwater, ma quando si verifica il panico legato alle banche, sia Bitcoin che l’oro possono trarne vantaggio. In altre parole, Bitcoin ha le caratteristiche di un asset speculativo quando è libero alla guerra o alla crisi economica, diventa un buon posto per i fondi di copertura. L'unica cosa negativa a cui resistere è l'aumento dei tassi di interesse. Queste eccellenti caratteristiche continueranno a far salire il prezzo del Bitcoin.