Le tasse sono un incubo per la compliance. E le tasse sulle criptovalute, che includono una varietà di meccanismi e prodotti innovativi che non hanno analoghi nella finanza tradizionale, sono 10 volte peggiori.

A complicare ulteriormente le cose, l’industria globale opera oltre i confini e le giurisdizioni. Ma ci sono paesi sicuramente migliori e peggiori in cui i nuovi ricchi di criptovalute possono trasformarsi in paradisi fiscali, anche per gli americani che vengono seguiti dall'IRS con la sua mano, non importa dove si trovino.

(Le informazioni fornite non costituiscono consulenza legale o finanziaria e dovrebbero servire solo come punto di partenza per ulteriori ricerche.)

Per cominciare, dobbiamo definire cosa sono il reddito e le plusvalenze.

Qual è il reddito per la tassa sulle criptovalute?

L’imposta sul reddito generalmente copre cose come salari, dividendi, interessi e royalties. Nel contesto delle risorse digitali, questi potrebbero includere i redditi guadagnati tramite mining, staking, prestiti, stipendi denominati in criptovalute e persino lanci aerei. 

In molte giurisdizioni, questi verrebbero tassati in base al valore di mercato il giorno in cui vengono ricevuti. Spesso puoi sottrarre le spese (come il costo dell'elettricità per il mining).

Quali sono le plusvalenze per la tassa sulle criptovalute?

Le plusvalenze sono i profitti derivanti dalla vendita di cose come azioni o una casa. Di solito vengono calcolati sulla differenza tra il prezzo a cui hai acquistato qualcosa e il prezzo a cui l'hai venduto. Nella maggior parte dei casi, le plusvalenze sono tassate a un’aliquota molto inferiore rispetto al reddito normale e la vendita di criptovalute e NFT generalmente conta come plusvalenze. 

La Svizzera ottiene una A per l’impegno con le tasse sulle criptovalute. (Pexels) La giurisdizione è importante per le tasse sulle criptovalute

La prima questione è se sia necessario pagare le tasse. In alcuni paesi, tra cui Bahrein, Barbados, Isole Cayman, Singapore, Svizzera e Emirati Arabi Uniti, generalmente non vengono applicate plusvalenze su cose come la vendita di azioni o risorse digitali. Per la maggior parte delle persone, determinare il paese di residenza fiscale è semplice come rispondere: dove vivi?

Per i pochi fortunati nel mondo delle criptovalute il cui portafoglio è diventato stratosferico, è abbastanza naturale volersi trasferire in un paese che li tasserà meno. Acquistare strategicamente giurisdizioni favorevoli è relativamente facile per chi opera nel settore blockchain, poiché è meno probabile che la loro ricchezza sia legata a un’attività fisica o a beni.

Purtroppo, i cittadini americani sono in netto svantaggio perché, a differenza della maggior parte dei paesi, gli Stati Uniti riscuotono tasse in base alla cittadinanza oltre alla residenza. Anche i cittadini americani nati all’estero devono pagare le tasse statunitensi anche se non hanno mai messo piede negli Stati Uniti. Hanno, tuttavia, la possibilità di essere tassati come residenti di Porto Rico, un territorio degli Stati Uniti che non è uno stato. Forse giustamente, il suo nome è spagnolo per Rich Port. Herv Larren, con doppia cittadinanza statunitense e francese, vive sull'isola. È l'amministratore delegato di Airvey.io, che fornisce consulenza alle aziende Web3, e afferma:

Questa è la migliore residenza fiscale per gli americani che possono mantenere la cittadinanza statunitense beneficiando al tempo stesso di questi vantaggi fiscali.

Porto Rico è un paradiso fiscale delle criptovalute

Gli americani ricchi di criptovalute si stanno stabilendo a Porto Rico per godere di normative fiscali favorevoli. (Pexel)

Larren spiega che, a causa di una legge del 2012 chiamata Act 60, le aziende che si trasferiscono o si stabiliscono a Porto Rico possono pagare un'imposta sulle società del 4% molto inferiore rispetto alla terraferma. C'è anche un'imposta sulle plusvalenze dello 0%.

Questi incentivi sono stati creati dal governo di Porto Rico per stimolare l'occupazione e la crescita sull'isola concentrandosi su settori promettenti come l'industria blockchain, in particolare, afferma, spiegando che l'isola si propone come una delle capitali crittografiche degli Stati Uniti Stati. 

Per dimostrare la residenza fiscale, i cittadini statunitensi dovrebbero creare un indirizzo principale, una patente di guida e un documento di identità per elettore locale oltre a trascorrere fisicamente sei mesi all’anno sull’isola, spiega Larren. 

Dall'altra parte del mondo, gli Emirati Arabi Uniti sono un'altra giurisdizione fiscalmente favorevole che attrae ricchezza criptata, osserva Soham Panchamiya, avvocato presso Reed Smith LLP a Dubai.

Man mano che sempre più paesi iniziano a regolamentare e tassare le criptovalute, gli investitori dovranno districarsi in leggi fiscali complesse e potenzialmente incorrere in passività fiscali più elevate, afferma. Allo stesso tempo, sostiene che i governi dovrebbero garantire che le politiche non siano rese inutilmente complicate.

La tassazione delle criptovalute a livello globale ha implicazioni significative sia per i singoli investitori che per i governi.

Per Panchamiya, la crescente regolamentazione da parte dei governi può essere interpretata come un segno che il settore sta maturando. Mentre gli Emirati Arabi Uniti attirano operatori del settore con lo 0% di imposta personale, si aspetta che il governo probabilmente trarrà vantaggio dall’introduzione dell’imposta sulle società entro la fine dell’anno.

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Le transazioni cripto-cripto sono tassabili?

Al di fuori delle poche giurisdizioni senza tassazione, le transazioni cripto-cripto sono per lo più tassabili, ma alcuni paesi non le tassano, spiega Filip Kraljikovi, un esperto di tassazione delle criptovalute. Ha lavorato come avvocato e responsabile della fiscalità aziendale presso KPMG in Croazia prima di entrare a far parte della società di automazione fiscale crittografica Taxtris come responsabile fiscale e legale. 

I paesi che non tassano il crypto-to-crypto includono Francia, Austria, Croazia, Polonia e, dal 2023, Italia, afferma. In tali giurisdizioni, non vengono imposte tasse finché le risorse crittografiche rimangono nel metaverso e non vengono scambiate con valute fiat. 

Secondo Kraljikovi, questo tipo di trattamento sta guadagnando favore e ci sono sforzi diretti per implementarlo a livello europeo perché la tassazione degli scambi cripto-cripto produce problemi di flusso di cassa per gli operatori del settore. In particolare, la maggior parte delle principali giurisdizioni come gli Stati Uniti e il Regno Unito attualmente considerano il trading di Bitcoin con Ether un evento imponibile. Anche qualcosa di così innocuo come avvolgere ETH in wETH può essere interpretato come uno scambio, come ha spiegato l'Australia Tax Office (scatenando un notevole dibattito):

Quando avvolgi l'ETH hai creato una risorsa diversa ai fini dell'imposta sulle plusvalenze (CGT). Ciò significa che la conversione di ETH in WETH attiva un evento CGT e devi calcolare l'imposta sulle plusvalenze quando effettui la conversione.

In molte giurisdizioni esiste anche una differenza nel trattamento fiscale tra plusvalenze a breve e lungo termine. Negli Stati Uniti, le plusvalenze a lungo termine ricevono uno sconto, ma la vendita prima di 365 giorni tassa le plusvalenze nella stessa percentuale del reddito regolare, il che significa che l’aliquota fiscale effettiva può raddoppiare. Il Canada non fa distinzione tra plusvalenze a lungo e a breve termine, tassandole tutte alla metà dell’aliquota dell’imposta sul reddito.

1/ Questa è un'area grigia al momento e stiamo aspettando ulteriori indicazioni. Secondo le indicazioni attuali, ETH in WETH è molto probabilmente un evento imponibile. Lo stesso vale per lo spostamento di BTC in una versione incapsulata.

– TokenTax (@TokenTax) 1 novembre 2020

Regole sulle plusvalenze fiscali sulle criptovalute in Europa

Anche Germania e Croazia differenziano tra guadagni a breve e a lungo termine, rispettivamente dopo 12 e 24 mesi, il tasso è dello 0%, spiega Kraljikovi, aggiungendo che, poiché la Croazia non tassa gli swap cripto-cripto, è possibile pagare nessuna imposta anche senza detenere il bene originario per un anno. È anche degno di nota il fatto che la Germania consenta fino a 600 euro di guadagni a breve termine esentasse all’anno.

In Croazia, se sei soddisfatto del tuo guadagno in Bitcoin, puoi semplicemente trasferire la tua posizione sulle stablecoin e attendere uno o due anni per realizzare i tuoi guadagni fiscali esentasse.

Non sono pagato per fare pubblicità alla Croazia, ma è un posto favorevole per i trader di criptovalute, dice Kraljikovis. Anche quando non si utilizza il metodo biennale crypto-to-crypto, le tasse sulle plusvalenze cripto sono circa il 10% a seconda della città in cui si vive, spiega.

Alcune giurisdizioni sono ovviamente meno favorevoli. Oltre a tassare i guadagni delle criptovalute al 30%, l'India ha anche imposto una detrazione fiscale dell'1% alla fonte (TDS) su ogni operazione, sostenendo che ciò aiuterebbe a monitorare il movimento dei fondi, con gli scambi che affermano che tali mosse potrebbero influenzare gravemente Attività commerciale. 

Un'IVA simile pari allo 0,11% e allo 0,22% su tutte le transazioni crittografiche è stata imposta dall'Indonesia, che Kraljikovi descrive come un metodo con cui il governo tiene traccia di tutte le transazioni crittografiche imponendo un obbligo di segnalazione tramite una tassa altrimenti piccola.

In aggiunta a ciò, l’India tratta la criptovaluta in un modo paragonabile ai biglietti della lotteria e ad altri giochi d’azzardo, per cui le perdite non possono essere detratte dai guadagni. Fondamentalmente, tutti coloro che commerciavano criptovalute in India sono fuggiti dagli scambi di criptovalute locali e hanno iniziato a utilizzare app decentralizzate, osserva Kraljikovi. 

Secondo Kraljikovi, l'Estonia è l'unico paese europeo che attualmente limita la detrazione delle perdite. Sei tassato solo in base ai tuoi guadagni, ma eventuali perdite che realizzi non sono deducibili dalle tasse, il che è un po' strano dal punto di vista contabile, ma questa è la loro posizione. Marko Jukic, CEO del fornitore di software per la rendicontazione fiscale automatizzata Taxtris, afferma che attualmente è in corso un attivo sforzo di lobbying per cambiare questa situazione.

Un’altra trappola da cui gli investitori dovrebbero diffidare è il rischio di essere classificati come trader professionisti, anziché come trader occasionali o hobbisti. Molti governi fanno questa differenziazione, ma il confine può essere molto labile e dipende in gran parte dall’interpretazione delle autorità fiscali. 

Ci sono alcuni fattori da considerare come il numero di transazioni, la dimensione delle transazioni, la regolarità. Tutti questi fattori possono influenzare la decisione del governo, spiega Kraljikovi. Coloro che diventano professionisti, anche contro la loro volontà, potrebbero dover dichiarare tutti i loro guadagni commerciali come imposta sul reddito, che prevede un’aliquota molto più elevata, e altrimenti essere molto più rigorosi nella loro contabilità. Dovrai comportarti come un'azienda o come un artigiano a seconda della giurisdizione.

Non importa dove ti trovi, le tasse sulle criptovalute sono ancora una seccatura da risolvere. (Pexels) Come vengono calcolate le plusvalenze?

Non c'è una sola risposta. Quando si tratta di calcolare le plusvalenze imponibili, il passaggio fondamentale è calcolare la base di costo, ovvero l’importo per il quale la legislazione fiscale locale considera che un bene sia stato acquistato. Esiste una notevole differenza tra i metodi contabili utilizzati dai diversi paesi. Alcuni paesi ti permettono addirittura di scegliere il metodo, purché tu sia coerente.

First-in, first-out, o FIFO, è uno dei metodi più comuni e significa che i guadagni vengono calcolati presupponendo che le prime unità acquisite di un asset vengano vendute per prime. Ciò significa che una persona che ha acquistato 1 BTC per $ 10, uno per $ 100, $ 1.000 e $ 10.000 in un periodo di cinque anni e ne ha venduto uno nel 2022 per $ 20.000 sarebbe tassato come se avesse venduto il primo Bitcoin acquistato per $ 10, con conseguente un guadagno imponibile di $ 19.990.

Il costo medio è un altro metodo che calcola il costo medio dei beni come prezzo di acquisto. Secondo l’esempio precedente, se qualcuno acquistasse un totale di 5 BTC per 11.110 dollari, il prezzo medio per Bitcoin sarebbe di 2.222 dollari, il che significa che il guadagno imponibile derivante dalla vendita di un quinto delle partecipazioni nel 2022 sarebbe leggermente inferiore a 17.778 dollari.

Last-in, first-out (LIFO) suona quasi uguale a FIFO ma è effettivamente l'opposto, risultando in un risultato molto più favorevole per il nostro trader, il cui guadagno imponibile sarebbe ora di soli $ 10.000 poiché i profitti sono calcolati dall'ultimo acquisto opposto al primo.

Le agenzie fiscali di molte giurisdizioni, comprese quelle di Stati Uniti, Regno Unito, Australia e Giappone, hanno pubblicato linee guida che spiegano che i contribuenti possono scegliere uno di questi metodi, con alcune limitazioni e solitamente a condizione che poi si attengano a quel metodo. Tuttavia, il Canada richiede l’uso del costo medio perché la Canadian Revenue Agency (CRA) considera le criptovalute come materie prime e le tassa come tali.

Sebbene la maggior parte delle plusvalenze dei lettori rientrino in uno di questi sistemi contabili, esistono valori anomali, come il metodo francese, che è vicino al calcolo del costo medio. Polonia e Ungheria hanno i propri metodi basati sul flusso di cassa e sulle entrate, ma per il resto i paesi europei tendono a seguire i metodi standard, osserva Kraljikovi.

Sia che si utilizzi FIFO o LIFO, le plusvalenze vengono generalmente calcolate sommando tutte le perdite e i guadagni di tutti gli anni seguiti dalla sottrazione delle perdite totali dai guadagni. Pertanto, è possibile scoprire che i guadagni netti sono negativi, nel qual caso non si applicherebbero tasse e le perdite potrebbero eventualmente essere conteggiate con i guadagni dell’anno successivo, sempre a seconda della giurisdizione. Un'eccezione a quanto sopra può essere trovata in India ed Estonia, che secondo Kraljikovi non consentono la detrazione delle perdite dai calcoli delle imposte sulle criptovalute.

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Se il mercato scende, è possibile vendere asset per creare una perdita e compensare i guadagni, osserva Kraljikovi.

Questo si chiama tax loss Harvesting e talvolta può far sì che anche un grande guadagno netto diventi fiscalmente neutrale attraverso la riduzione della responsabilità sulle plusvalenze. Può essere utilizzato strategicamente alla fine dell’anno fiscale perché le tasse vengono solitamente calcolate su base annuale. Immediatamente nel nuovo anno fiscale sia il patrimonio in guadagno che quello in perdita potranno essere riacquistati.

Negli Stati Uniti, la raccolta delle perdite fiscali è vietata per i titoli ma non per le criptovalute, quindi chi opera nel settore delle criptovalute solitamente vende le proprie posizioni in perdita prima della fine dell'anno fiscale.

Ciò, tuttavia, è illegale nel Regno Unito e in Irlanda, osserva Kraljikovi. Individueranno la perdita e faranno un rebuy entro 30 giorni e non consentiranno le perdite, dice, aggiungendo che restrizioni simili probabilmente arriveranno in tutta l'Unione Europea. È una questione di tempo prima che i paesi se ne accorgano e applichino la norma antiabuso, prevede. Infatti, quest’anno il presidente Joe Biden ha proposto di rendere illegale la pratica. 

Alcuni appunti dalla mia recente presentazione "Domande fiscali per il Metaverso" alla conferenza di domani a Dubai il mese scorso. Quali pensi siano le sfide più grandi nel passaggio al Web3? pic.twitter.com/1xcYPINZRC

— Elias Ahonen.eth (@eahonen) 12 marzo 2023

Gli NFT possono essere sfruttati in termini di perdite fiscali? 

Non esiste un metodo contabile per gli NFT perché non sono fungibili, quindi puoi sempre identificare facilmente il profitto per asset fungibili come Bitcoin, non sai quale Bitcoin hai venduto, motivo per cui esiste il metodo FIFO, spiega Kraljikovi. 

Detto questo, descrive gli NFT come una conversazione complicata. L’Europa, ad esempio, non dispone di molte linee guida o terminologie chiare. Più o meno, vengono trattate come criptovalute, afferma Kraljikovi, il che implica che si tratta in gran parte di una posizione predefinita in assenza di chiarezza.

Quando si tratta di NFT, vale anche la pena notare che alcuni paesi come Spagna, Polonia e Belgio trattano almeno le loro vendite iniziali allo stesso modo della fornitura di servizi virtuali, come un servizio Netflix, espande Kraljikovi. In questi casi si applica l’imposta sul valore aggiunto (IVA).

Tasse sulla ricchezza

Esiste un terzo tipo di imposta oltre al reddito e alle plusvalenze, ed è l'imposta sul patrimonio che paghi in base al valore del tuo portafoglio in una data specifica, aggiunge Kraljikovi. Ad esempio, Spagna, Svizzera, Paesi Bassi, Norvegia e Argentina riscuotono imposte sul patrimonio basate sulla ricchezza netta dei contribuenti ogni anno fiscale. 

La Norvegia, ad esempio, applica una tariffa fissa pari allo 0,85% della ricchezza al di sopra di una soglia di circa 160.000 dollari, il che significa che qualcuno con un patrimonio netto pari a 1 milione di dollari al momento delle tasse dovrebbe pagare oltre 7.000 dollari. Questi tassi arrivano fino al 3,5% in Argentina e fino allo 0,1% in alcune zone della Svizzera, a volte partendo da una soglia molto più alta rispetto a quella norvegese. Arriverà in Italia l'anno prossimo.

Mentre la valutazione delle criptovalute fungibili è relativamente semplice, la valutazione degli NFT per le tasse sulla ricchezza è una storia diversa. Nei mercati tradizionali, se non è presente un mercato liquido come quello della proprietà, del software o della proprietà intellettuale, è possibile assumere esperti finanziari per stimare il valore sulla base di prove come documentazione di supporto e testimoni esperti. 

A questo punto, tuttavia, Kraljikovi osserva che le valutazioni NFT sono una conversazione tra l’autorità fiscale e l’individuo. Gli NFT sono oggi fonti di entrate fiscali molto minori. Le autorità fiscali cercano di trascorrere il loro tempo dove possono ottenere di più, osserva.

L'autore Elias Ahonen si preoccupa del tema delle tasse sulle criptovalute. (Elias Ahonen) Valutazione delle giurisdizioni per le tasse sulle criptovalute

Se hai guadagnato con le criptovalute, è probabile che una pianificazione proattiva relativa alle passività fiscali delle criptovalute ti restituisca un rendimento utile, indipendentemente da dove vivi. Alcune di queste strategie, come la riscossione delle perdite fiscali o lo sfruttamento di plusvalenze a lungo termine, possono rientrare nella categoria try this at home, mentre metodi più avanzati come l'arbitraggio giurisdizionale possono richiedere di avventurarsi dal porto di origine e allestire un accampamento in un terra lontana quando si tratta di residenza fiscale personale. Per coloro che dispongono di notevoli capitali, anche la creazione di un’entità offshore in una giurisdizione amichevole può essere un’opzione, anche se con molti avvertimenti.

Per quanto riguarda la tassazione personale, è piuttosto obiettivo affermare che alcuni paesi sono più vantaggiosi di altri dal punto di vista di un investitore in criptovalute. 

Paesi come gli Emirati Arabi Uniti, Singapore, la Svizzera e varie isole dei Caraibi, tra cui Porto Rico, ottengono naturalmente un voto A a causa della quasi assenza di responsabilità fiscale. L’aspetto negativo è che questi paradisi fiscali di grado A spesso comportano costi della vita considerevoli.

Paesi come Croazia, Francia, Austria, Polonia, Italia e forse la Germania si collocano nella fascia B, a causa della mancanza di tassazione sulle transazioni cripto-cripto o di altre soluzioni praticabili come sconti sulle plusvalenze a lungo termine.

Gli Stati Uniti, il Regno Unito, il Canada, l’Australia e gran parte dell’Europa rientrano nella categoria C a causa di regole svantaggiose, che includono in varia misura la tassazione delle transazioni e degli scambi cripto-cripto, nonché le restrizioni sulla raccolta delle perdite fiscali.

L’India e, sorprendentemente, l’Estonia possono essere inserite nella categoria D principalmente a causa dell’inammissibilità di detrarre le perdite sugli investimenti dai guadagni, rendendo così il commercio conforme particolarmente impraticabile. Il grado F va naturalmente a quei paesi che vietano del tutto il commercio di criptovalute, il che potremmo interpretare come un'aliquota fiscale del 100%.

Tutte queste valutazioni possono ovviamente cambiare con l’introduzione di nuove leggi e pratiche. Sebbene una tassazione più elevata e meno permissiva possa aumentare le entrate pubbliche, può allo stesso modo favorire sia la fuga dei cervelli che quella dei capitali, mentre ci si può aspettare che l’introduzione di politiche favorevoli al settore degli asset digitali ne promuova la crescita all’interno dei confini nazionali. Si tratta di questioni complesse e politicamente impegnative che i paesi devono considerare.

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