Attualmente in questo settore, molte persone sono curiose, o per dirla in un altro modo, sono molto confuse riguardo a una questione.
Ho faticato a fare trading di criptovalute, è questo illegale?
Oggi Saul, ti spiegherò tutto in un colpo!
Nella percezione generale del pubblico, esiste spesso il malinteso che "giocare con le criptovalute sia illegale". Ma secondo le attuali normative in vigore nel nostro paese, le autorità di regolamentazione non hanno mai vietato in modo assoluto tutti i comportamenti individuali legati alle criptovalute; la regolamentazione principale riguarda le attività finanziarie illegali legate alle criptovalute che coinvolgono il pubblico. Il semplice possesso da parte di un individuo e l'investimento a proprio rischio non costituiscono necessariamente un reato.
Questo articolo esaminerà i documenti normativi fondamentali nel campo delle criptovalute in Cina seguendo una linea temporale, chiarendo i confini legali dei comportamenti personali.
Uno, cronologia dei documenti normativi fondamentali sulle criptovalute in Cina
1. 5 dicembre 2013: Banca Popolare Cinese e altri cinque ministeri (notifica per prevenire i rischi di Bitcoin) (Yin Fa [2013] n. 289)
Questo è il primo documento normativo ufficiale in Cina riguardante le criptovalute, che stabilisce il tono fondamentale della regolamentazione delle criptovalute in Cina.
• Qualità fondamentale: chiarire che il Bitcoin non è una valuta legale, non ha lo stesso status legale della valuta e non può e non deve essere utilizzato come valuta per circolare nel mercato; la sua natura è quella di "beni virtuali specifici".
• Ambito di divieto: esclusivamente per istituzioni finanziarie e istituzioni di pagamento, è chiaramente vietato a tali istituzioni svolgere attività di cambio, custodia, collaterale e regolamento relative a Bitcoin.
• Atteggiamento nei confronti degli individui: il documento riconosce esplicitamente "la libertà dei cittadini comuni di partecipare al trading di Bitcoin a proprio rischio", non imponendo alcuna restrizione sul possesso o sul trading di criptovalute da parte degli individui, né qualificando i comportamenti individuali come illegali.
2. 4 settembre 2017: Banca Popolare Cinese e altri sette ministeri (annuncio per prevenire i rischi di emissione di token) (comunemente noto come "annuncio 94")
Questo documento è stato emesso in risposta al dilagare degli ICO (emissione di token) in quel periodo, ed è un punto di svolta importante per la regolamentazione delle criptovalute in Cina.
• Qualità fondamentale: chiarire che l'emissione di token e il finanziamento è sostanzialmente un comportamento di finanziamento pubblico illegale non approvato, sospettato di vendita illegale di token, emissione illegale di titoli e raccolta di fondi illecita, frode finanziaria, vendita piramidale e altre attività illecite e criminali, è severamente vietato qualsiasi attività di finanziamento di emissione di token.
• Ambito di divieto: la regolazione principale riguarda due categorie di comportamenti: uno è il finanziamento di emissioni di token rivolto al pubblico, e l'altro sono i servizi commerciali delle piattaforme di trading di criptovalute, incluso il divieto per le piattaforme di svolgere attività di cambio, intermediazione di trading, pricing e servizi informativi relativi a valute legali e criptovalute.
• Atteggiamento nei confronti degli individui: il documento non vieta il possesso di criptovalute da parte di individui, né vieta i trasferimenti uno a uno di criptovalute non commerciali tra individui; il nucleo della regolazione rimane sempre le attività di finanziamento collettivo e le attività commerciali delle piattaforme, senza toccare la libertà di possesso e trasferimento privato degli individui.
3. 24 settembre 2021: Banca Popolare Cinese e altri dieci ministeri (notifica riguardo alla prevenzione e gestione dei rischi delle attività speculative di trading di criptovalute) (Yin Fa [2021] n. 237)
Questo è attualmente il documento normativo di regolamentazione delle criptovalute con il livello di efficacia più alto e le regole più severe in Cina, ed è anche il documento più frainteso dal pubblico.
• Qualità fondamentale: chiarire che "le attività commerciali relative alle criptovalute sono attività finanziarie illecite", definendo l'ambito specifico delle attività finanziarie illecite, inclusi: cambio di criptovalute, intermediazione di trading di criptovalute, emissione di token e finanziamento, trading di prodotti derivati da criptovalute, fornitura di servizi di intermediazione informativa e di pricing per le transazioni di criptovalute; chiarisce inoltre che le borse di criptovalute offshore che forniscono servizi a residenti cinesi tramite Internet sono anch'esse considerate attività finanziarie illecite.
• Atteggiamento nei confronti degli individui: il documento stabilisce solamente vincoli a livello civile, cioè "le attività legali di investimento in criptovalute e prodotti derivati da parte di persone fisiche che violano l'ordine pubblico e la buona morale sono nulle, e le perdite derivanti sono a carico dell'individuo", senza considerare il possesso o investimento di criptovalute come un atto illegale, e non qualificandolo direttamente come reato penale.
In poche parole, il comportamento di investimento in criptovalute da parte degli individui non è protetto dalla legge a livello civile; le perdite non possono essere recuperate attraverso cause legali, ma le autorità di regolamentazione non imporranno sanzioni amministrative semplicemente per il possesso o investimento in criptovalute; tale comportamento di per sé non costituisce un reato.
4. 1 marzo 2022: Corte Suprema del Popolo rivede (interpretazione riguardo alle questioni legali specifiche nella gestione dei casi penali di raccolta di fondi illecita)
Questa interpretazione giuridica è una regola di supporto penale per la regolamentazione delle criptovalute, che chiarisce che "l'assunzione illegale di fondi attraverso transazioni di criptovalute" è una circostanza di riconoscimento del reato di assunzione illegale di depositi pubblici, ma il suo nucleo normativo è ancora rivolto a comportamenti di finanziamento commerciali e collettivi rivolti a pubblici non specifici, piuttosto che a semplici investimenti o possesso da parte di individui, definendo ulteriormente i confini della responsabilità penale.
Due, chiarimento dei confini legali dei comportamenti individuali relativi alle criptovalute
In base ai documenti normativi sopra menzionati, possiamo chiarire i confini legali e illegali dei comportamenti personali:
1. Comportamenti individuali che non costituiscono reato
• Gli individui possono possedere criptovalute a proprio rischio;
• Trasferimenti e donazioni di criptovalute tra individui uno a uno che non hanno come obiettivo l'attività commerciale;
• Gli individui, a condizione di non violare le normative locali sul controllo dell'energia, possono ottenere criptovalute attraverso il mining (il semplice possesso di criptovalute ottenute tramite mining non è illegale).
2. Comportamenti individuali che sono illegali o addirittura criminali
• Attività commerciali che mirano a pubblici non specifici e svolgono servizi di cambio, intermediazione di trading, custodia e regolamento di criptovalute sono considerate attività finanziarie illecite; in casi gravi, ciò potrebbe costituire reato di gestione illegale;
• Svolgere attività di raccolta di fondi illecita, vendita piramidale, frode e simili utilizzando criptovalute costituirà reato penale corrispondente;
• Utilizzare criptovalute per riciclare denaro per crimini upstream e trasferire fondi costituirà reato di riciclaggio di denaro e aiuto ad attività criminali informatiche;
• Comportamenti come evasione di capitali e compravendita illegale di valuta estera attraverso criptovalute violano le (normative di gestione delle valute estere) e possono portare a sanzioni amministrative; in casi gravi, potrebbero costituire reato di evasione.
• Sanzioni amministrative possono essere imposte per attività di mining di criptovalute che violano divieti locali.
Tre, conclusione finale
Il sistema attuale di regolamentazione delle criptovalute in Cina ha come logica fondamentale il "vietare attività finanziarie illecite, non vietare il possesso e l'investimento a rischio personale", e non ha mai considerato in modo assoluto che "giocare con le criptovalute sia illegale".
La linea rossa della regolazione rimane sempre chiara: tutte le attività commerciali e collettive relative alle criptovalute sono considerate attività finanziarie illecite e sono decisamente vietate; mentre il semplice possesso e investimento a proprio rischio da parte degli individui non è considerato un reato, ma non è protetto dalla legge a livello civile e le relative perdite sono a carico dell'individuo.
Infine, è necessario avvisare seriamente: le attività speculative di trading di criptovalute disturbano gravemente l'ordine economico e finanziario, generando molteplici attività illecite e criminali come gioco d'azzardo, raccolta di fondi illecita, frode, vendita piramidale, riciclaggio di denaro, con un alto rischio patrimoniale e legale.
Anche se il semplice possesso e investimento da parte di un individuo non costituisce un reato, non è affatto incoraggiato dalla legge; si consiglia vivamente di tenersi lontani dalle attività speculative di trading di criptovalute, per tutelare la propria sicurezza patrimoniale e i diritti legali.