Secondo PANews, l'avvocato procuratore di Terraform Labs ha presentato una mozione contro la richiesta della Securities and Exchange Commission (SEC) degli Stati Uniti di un recupero di 5,3 miliardi di dollari e di una sanzione civile contro Terraform Labs e il suo co-fondatore Do Kwon. In un documento presentato il 26 aprile al tribunale distrettuale degli Stati Uniti per il distretto meridionale di New York, il team legale di Terraform ha suggerito una sanzione civile massima di 1 milione di dollari. Terraform ha sostenuto che il tribunale "non dovrebbe concedere alcun provvedimento ingiuntivo o rimborso" poiché i fondi dovrebbero effettivamente essere ottenuti dalla Luna Foundation Guard (LFG), che è "non parte" nella causa civile. Terraform ha anche affermato che una sanzione civile di 1 milione di dollari è "molto più appropriata" delle multe da miliardi di dollari della SEC.
Il 5 aprile, una giuria di New York ha stabilito che Terraform e Do Kwon erano sospettati di aver ingannato gli investitori nelle dichiarazioni di vendita di TerraUSD (UST), Luna e wLUNA. La SEC ha successivamente presentato una mozione chiedendo il recupero di 5,3 miliardi di dollari tra proventi illegali e sanzioni civili. Inoltre, la SEC ha anche proposto di vietare a Do Kwon di ricoprire la carica di dirigente o direttore di una società emittente di titoli e di fornire informazioni dettagliate sui suoi conti e beni.