Bitcoin (BTC) inizia la settimana di Natale a un crocevia ribassista mentre il supporto del prezzo BTC si assottiglia e i previsori vedono una possibilità di un forte calo.
Un "bearish engulfing" su timeframe settimanali rende i trader nervosi riguardo le prospettive a breve termine per BTC/USD.
Gli obiettivi per una possibile correzione più profonda includono un ritorno vicino ai vecchi massimi storici di $74,000.
I dati sui lavori negli Stati Uniti guidano una settimana macro tranquilla, ma i mercati stanno ancora subendo gli effetti della riunione della Fed di settimana scorsa.
Coloro che cercano di ottenere esposizione a lungo termine al BTC hanno la loro prima opportunità di acquisto in due mesi, secondo i dati di un indicatore dedicato.
Il sentiment del mercato delle criptovalute sta rapidamente peggiorando, ma la "avidità" regna ancora.
Bitcoin subisce un "bear engulfing" alla chiusura settimanale
Dopo una chiusura settimanale fiacca, Bitcoin sta lottando per preservare il supporto nella zona dei $90,000 mentre si avvicina il periodo festivo.
Grafico BTC/USD 1-ora. Fonte: Cointelegraph/TradingView
I dati di Cointelegraph Markets Pro e TradingView dipingono un quadro incerto per l'andamento del prezzo di BTC, con BTC/USD ancora giù di $13,000 rispetto ai massimi storici della settimana scorsa.
"Bitcoin ha confermato una formazione di candela Bearish Engulfing," ha scritto il popolare trader e analista Rekt Capital in uno dei suoi ultimi post su X, questa volta per il grafico settimanale.
Grafico BTC/USD 1-settimana. Fonte: Rekt Capital/X
Rekt Capital ha avvertito che BTC/USD aveva "perso" il supporto settimanale, segnando la fine di un trend rialzista di cinque settimane.
"Bitcoin mostra segni crescenti di transizione verso una correzione di più settimane," ha avvertito un altro post.
"Qualsiasi rimbalzo di sollievo, se necessario, in questi vecchi supporti potrebbe trasformarli in nuova resistenza per confermare un'ulteriore continuazione al ribasso."
Grafico BTC/USD 1-settimana. Fonte: Rekt Capital/X
Altri hanno ipotizzato un calo verso i vecchi massimi storici di marzo a un ora distante $74,000.
"Nei cicli passati è stato la norma avere ritratti del -30% durante il mercato rialzista," ha osservato il trader Josh Rager in parte di un post su X del 23 dicembre.
"Questa attuale azione dei prezzi non è stata fantastica ma non è stata neanche terribile. Immagina un ritrattamento a $75k in questo momento per un ritrattamento del -30%."
Grafico frattale BTC/USD. Fonte: Jelle/X
Il trader collega Jelle ha osservato confronti con l'andamento del prezzo del BTC dello scorso anno per prevedere un ritorno al rialzo dopo "alcune settimane di lotta".
Per un po' di speranza a breve termine, nel frattempo, Charles Edwards, fondatore del fondo quantitativo Bitcoin e asset digitali Capriole Investments, ha rivelato che il 26 dicembre è tradizionalmente un giorno di calendario ad alte prestazioni per l'S&P 500.
"Il 26 è storicamente il giorno dell'anno con il ritorno più alto," ha detto ai suoi follower su X insieme ai dati di Carson.
"Rimbalzo di sollievo di Natale in arrivo?"
$80,000 si profila come obiettivo di prezzo BTC a breve termine
I periodi festivi portano nuove sfide per i partecipanti al mercato cripto grazie ai prolungati periodi di trading "fuori orario".
L'assenza del profilo di liquidità normalmente disponibile nei giorni lavorativi può esacerbare i movimenti verso l'alto o verso il basso.
Adottando una visione ampia del panorama della liquidità sulle borse, il trader e commentatore Mark Cullen vede ora due livelli chiave da osservare fino al 2025. Uno sarà doloroso per i rialzisti.
"La liquidità è accumulata come regali sotto l'albero di Natale a 115k e sotto 80k," ha riassunto su X insieme ai dati della risorsa di monitoraggio CoinGlass.
"La grande domanda: quale livello verrà colpito per primo? E vedremo un movimento festivo in cui entrambi i livelli vengono testati?"
Grafico BTC/USD con dati sulla liquidità dell'order book. Fonte: Mark Cullen/X
Il grafico allegato mostra due aree in cui le liquidazioni si verificherebbero probabilmente in massa se il prezzo spot le raggiungesse.
Una discesa a $80,000, nel frattempo, costituirebbe una correzione normale del mercato rialzista rispetto ai precedenti cicli di prezzo del BTC.
Come riportato da Cointelegraph, le discese del 20% o più hanno caratterizzato il cammino di Bitcoin verso i precedenti massimi storici, con la società di analisi onchain Glassnode che rivela che questo ciclo è stato complessivamente meno volatile rispetto al passato.
"La correzione più profonda di questo ciclo è stata -32% (5 agosto 2024), con la maggior parte delle correzioni solo -25% al di sotto dei massimi locali, riflettendo la domanda di ETF spot e l'aumento dell'interesse istituzionale," ha osservato Glassnode in parte di un post su X questo fine settimana.
Ritratti del mercato rialzista di Bitcoin. Fonte: Glassnode/X
Il prezzo BTC potrebbe scendere di $20,000 in un'improvvisa crisi di liquidità macro
Con una settimana tranquilla davanti per le stampe di dati macroeconomici, i trader affrontano un rischio minore di volatilità improvvisa degli asset a rischio a causa di sorprese inflazionistiche.
Detto ciò, il 26 dicembre vedrà comunque rilasciati i dati sulle richieste di sussidi di disoccupazione iniziali negli Stati Uniti — un evento a cui i mercati cripto hanno dimostrato di essere particolarmente sensibili quest'anno.
Il clima macro, più in generale, è nuovamente incerto. La scorsa settimana, la Federal Reserve ha abbassato i tassi di interesse di un previsto 0.25% mentre evocava una posizione falco sul 2025.
Il risultato è stato un abbattimento degli asset a rischio che includeva Bitcoin e altcoin, con i mercati che vedevano meno possibilità di ulteriori tagli dei tassi in futuro in un potenziale colpo alla liquidità.
Commentando l'argomento, la risorsa di trading The Kobeissi Letter ha visto un'altra resistenza alla liquidità per Bitcoin in particolare.
"In passato, i prezzi di Bitcoin hanno seguito l'offerta di moneta globale con un ritardo di circa 10 settimane," ha scritto su X nel fine settimana.
"Con l'offerta di moneta globale che ha raggiunto un nuovo record di $108.5 trilioni a ottobre, i prezzi di Bitcoin hanno toccato un massimo storico di $108,000. Negli ultimi 2 mesi, tuttavia, l'offerta di moneta è diminuita di $4.1 trilioni, a $104.4 trilioni, il più basso da agosto."
BTC/USD vs. offerta di moneta globale M2. Fonte: The Kobeissi Letter/X
Kobeissi ha avvertito che BTC/USD potrebbe "prendere una pausa" nel suo mercato rialzista e persino vedere una correzione più pesante successivamente.
"Se la relazione tiene ancora, ciò suggerisce che i prezzi di Bitcoin potrebbero scendere fino a $20,000 nelle prossime settimane," ha continuato.
Riguardo agli asset a rischio in generale, Kobeissi ha aggiunto che si aspetta che la volatilità "si trasporti" nella settimana a venire.
Come riportato da Cointelegraph, altri vedono gennaio come potenzialmente in grado di innescare un'importante correzione del prezzo del BTC.
Il segnale DCA di Bitcoin lampeggia dopo due mesi
Dopo due mesi di assenza, l'andamento del prezzo del BTC è tornato a livelli che un indicatore di acquisto dedicato afferma saranno redditizi.
Il cosiddetto strumento Smart DCA della piattaforma di analisi onchain CryptoQuant evidenzia quando BTC/USD sta scambiando al di sotto del suo prezzo realizzato a breve termine.
Il prezzo realizzato si riferisce al prezzo aggregato a cui l'offerta si è mossa per l'ultima volta. Il DCA intelligente utilizza transazioni avvenute tra una settimana e un mese prima della data di osservazione per determinare livelli di prezzo comparativamente più bassi e, quindi, potenzialmente redditizi punti di acquisto.
DCA si riferisce all'averaging del costo in dollari — la pratica di acquistare BTC con un importo fisso di capitale a intervalli regolari.
A $95,000, BTC/USD è ora in una "zona favorevole per implementare una strategia DCA," ha scritto il collaboratore di CryptoQuant Darkfost in uno dei suoi post sul blog Quicktake di questo fine settimana.
"Utilizzare una strategia DCA aiuta a mitigare l'impatto della volatilità e ridurre i rischi associati, rendendola un approccio prudente a seconda delle condizioni di mercato," ha spiegato.
"Questo strumento, se utilizzato insieme a una comprensione delle tendenze di mercato più ampie e del sentiment, può fornire preziose intuizioni per prendere decisioni di investimento informate."
Grafico Smart DCA di Bitcoin (screenshot). Fonte: CryptoQuant
In precedenza, Cointelegraph ha riportato su un altro indicatore che al contrario dice ai possessori di vendere BTC quando la redditività dell'offerta raggiunge un certo livello.
"Severo FUD" impatta sul sentiment
Il sentiment di Bitcoin ha subito un colpo anche maggiore rispetto al prezzo durante il flush di liquidità della settimana scorsa — ma la ricerca sostiene che ciò potrebbe alla fine avvantaggiare i rialzisti.
In un post su X del 22 dicembre, la società di ricerca Santiment ha rivelato quello che ha descritto come il "più alto giro di FUD dell'anno" tra gli utenti dei social media.
Analizzando i commenti su X, Reddit, Telegram e 4Chan, Santiment ha calcolato che per ogni quattro commenti positivi sul mercato, ce ne sono cinque negativi.
"Il ulteriore flush delle criptovalute ha portato il sentiment della folla di Bitcoin al suo punto statistico più negativo dell'anno," ha scritto in un commento accompagnatorio.
"I trader vocali stanno ora mostrando un severo FUD, e questo è una buona notizia per i contrari che sanno che i mercati si muovono nella direzione opposta alle aspettative del retail."
Dati sul sentiment sui social media riguardo Bitcoin. Fonte: Santiment/X
Un grafico ha evidenziato situazioni simili nel 2024, tutte coincidenti con rimbalzi di mercato.
Nel frattempo, l'Indice di paura e avidità cripto, che utilizza dati da una serie di fonti per calcolare l'umore tra i trader, rimane in territorio di "avidità".
L'Indice ha raggiunto il picco a 94/100 il 22 novembre, segnando un livello storicamente noto per i ribaltamenti di mercato al ribasso. In quel giorno, BTC/USD ha chiuso a circa $99,000.
L'ultima volta che "l'avidità" era così prevalente tra i trader è stata a febbraio 2021.
Indice di paura e avidità cripto (screenshot). Fonte: Alternative.me
Questo articolo non contiene consigli o raccomandazioni di investimento. Ogni investimento e ogni operazione comporta rischi, e i lettori dovrebbero condurre le proprie ricerche quando prendono una decisione.