Uno degli aspetti negativi di qualsiasi corsa rialzista dei prezzi delle criptovalute è un notevole aumento nella prevalenza degli schemi di pump and dump delle criptovalute. Questo articolo spiega come riconoscere una pompa e scaricarla quando ne vedi una.
Bitcoin, un tempo asset digitale all’avanguardia, ha ora consolidato la sua presenza negli scambi regolamentati, negli ETF approvati dagli Stati Uniti, negli interessi istituzionali e nei contratti futures. Tuttavia, lo spazio delle altcoin rimane una frontiera selvaggia, con progetti apparentemente rispettabili che soccombono agli attacchi, come evidenziato dagli storici attacchi del 51% contro Bitcoin SV ed Ethereum Classic. Nonostante le fluttuazioni del mercato ribassista, il 2023 ha visto un aumento delle truffe crittografiche, invitando gli investitori a prestare attenzione, poiché molti "progetti crittografici" apparentemente autentici sono semplicemente progettati per sfruttare investitori ignari.
Riconoscere queste attività fraudolente è fondamentale per prevenire perdite di investimenti. Ecco come individuare tali schemi e proteggerti dal caderne vittima.
Che cos'è uno schema Pump And Dump delle criptovalute?
Uno schema di pump and dump di criptovalute è un tipo di manipolazione del mercato in cui un gruppo di persone si coordina per acquistare una criptovaluta a basso prezzo o oscura, creare clamore e false informazioni su di essa e quindi venderla a un prezzo più alto ad acquirenti ignari. Ciò si traduce in un improvviso picco e crollo del prezzo della criptovaluta, lasciando molti investitori in perdita.
Le origini degli schemi di pump and dump delle criptovalute possono essere ricondotte alle tradizionali frodi sui titoli. Questi programmi miravano ai titoli a piccola capitalizzazione del mercato azionario, comportando uno sforzo coordinato per gonfiare artificialmente il prezzo di un titolo e quindi venderlo rapidamente a scopo di lucro. Nello spazio delle criptovalute prevale lo stesso concetto, anche se con alcune variazioni.
Nel mondo delle criptovalute, le operazioni di pump and dump si concentrano su monete e token a bassa capitalizzazione, sfruttando la loro vulnerabilità dovuta ai volumi di scambio limitati. Invece dei tradizionali locali caldaie, questi schemi si affidano ai social media e ad altre piattaforme per diffondere clamore e disinformazione su una particolare criptovaluta. Queste campagne orchestrate spesso comportano la manipolazione delle discussioni su piattaforme come YouTube, Twitter, Reddit e Instagram, inducendo gli investitori a credere che un progetto stia guadagnando terreno quando non è così.
Identificazione dei segni rivelatori di un sistema di pompaggio e scarico
Il rilevamento di uno schema di pompaggio e scarico richiede vigilanza e comprensione dei segnali di allarme. Ecco alcuni indicatori chiave:
Aumenti di prezzo inspiegabili: aumenti di prezzo improvvisi e sostanziali senza un chiaro catalizzatore possono essere indicativi di uno schema di pump and dump.
Articoli di notizie a pagamento e pubblicità sui social media: una moneta a piccola capitalizzazione ampiamente coperta da articoli di notizie a pagamento e che sperimenta un aumento dell'attenzione sui social media spesso suggerisce una pompa in corso. Gruppi di chat, forum o influencer sono spesso impegnati a diffondere affermazioni positive ma infondate o fuorvianti sulla criptovaluta, come partnership, sponsorizzazioni, eventi imminenti o scoperte tecniche.
La sezione dei commenti dei video relativi alle criptovalute su YouTube è un obiettivo primario per l'hype sulle monete. In questo scenario, le persone tentano di dirottare le discussioni e inserire commenti su una moneta che stanno cercando di pubblicizzare in conversazioni altrimenti autentiche. Come mostrano gli esempi seguenti, il formato è facilmente riconoscibile: in genere inizia con un ringraziamento e poi con una domanda su una determinata moneta o progetto. Postati su molti altri canali, questi tipi di commenti danno l'impressione che ci sia un genuino entusiasmo per un progetto, mentre, in realtà, non c'è tale ondata di interesse.
La comunicazione tra i membri dei gruppi pump and dump avviene su servizi di messaggistica crittografati come Telegram, dove i gruppi possono contenere diverse migliaia di membri. In queste chat di gruppo, la moneta che verrà pompata verrà annunciata dopo che l'autore originale della truffa avrà acquistato la moneta. Nel giro di pochi minuti, i membri del gruppo acquistano e poi diffondono notizie false sulla moneta sui social media, sui blog e talvolta anche su organi di stampa ritenuti affidabili attraverso contenuti sponsorizzati a pagamento. Una volta che il prezzo è salito, gli iniziatori del pump vendono le loro monete, seguiti da altri membri nel gruppo di messaggistica pump and dump. Quindi il prezzo crolla di nuovo, lasciando forti perdite a tutti gli investitori che hanno acquistato dopo l’impennata dei prezzi.
I media a pagamento vengono spesso utilizzati anche per pubblicizzare le monete, con comunicati stampa di frodi criminali pubblicati senza domande da molti media crittografici, e che appaiono anche su siti affidabili come PR Newswire.
Come rivela questo annuncio di Upwork, i truffatori delle pompe faranno di tutto per rendere credibili le aziende e le monete.
Bassi volumi di scambi e capitalizzazioni di mercato: questi schemi prosperano su criptovalute illiquide, quindi evitare tali asset può ridurre significativamente il rischio. Le monete Pump and Dump di solito hanno una bassa capitalizzazione di mercato, volume di scambi e liquidità, rendendo più facile manipolare il prezzo con quantità di denaro relativamente piccole.
Quotazioni su borse oscure o non regolamentate: qui c'è meno controllo e trasparenza. Scambi come Coinbase, Kraken, Binance e altri hanno regole di quotazione rigide e il processo è costoso. Questo scoraggia le monete truffa.
Uso attivo della FOMO: i promotori di pump and dump spesso esortano i potenziali acquirenti ad agire rapidamente e a non perdere un'opportunità irripetibile, creando un senso di urgenza e paura di perderla.
Consigli sugli investimenti discutibili: prestare attenzione ai consigli sugli investimenti provenienti dai social media e da fonti non verificate, poiché questi possono portare a perdite significative. I consigli sugli investimenti forniti dalle celebrità sono particolarmente rischiosi.
Lezioni dalle celebrità: McAfee, Musk e altri Nel mondo degli schemi di pump and dump delle criptovalute, le sponsorizzazioni delle celebrità hanno spesso avuto un ruolo nel plasmare la narrativa. Ad esempio, nel maggio 2021 l'imprenditore tecnologico John McAfee ha dovuto affrontare le accuse della Commodity Futures Trading Commission (CFTC) per il suo coinvolgimento in iniziative di pump-and-dump legate a varie criptovalute.
Le autorità hanno affermato che tra il 2017 e il 2018 McAfee ha promosso una "moneta del giorno" tramite il suo account Twitter senza rivelare ai suoi follower di aver acquistato posizioni in monete come Verge, Doge e ReddCoin, che avrebbe venduto una volta aumentato il prezzo.
Le sponsorizzazioni di celebrità come quella di McAfee dovrebbero essere sempre trattate con scetticismo. È contrario alle disposizioni anti-promozione delle leggi statunitensi sui titoli che le celebrità facciano tali sponsorizzazioni senza rivelare di essere pagate per farlo, ma succede continuamente.
L'attore Steven Seagal, ad esempio, ha scoperto di non essere al di sopra della legge nel 2020 e ha risolto le accuse di non aver rivelato circa un milione di dollari di pagamenti ricevuti per lo scellino Bitcoiin2Gen. Allo stesso modo, sia Lindsay Lohan che l'influencer di YouTube Jake Paul sono stati accusati dalla SEC di aver promosso illegalmente Tron (TRX).
Allo stesso modo, Elon Musk è stato accusato di manipolare il mercato attraverso i suoi tweet su Bitcoin. Quando Bitcoin è crollato di oltre il 50% dal suo massimo di 64.000 dollari di aprile 2021, Musk ha negato di averlo pompato e scaricato. All’epoca, Magda Wierzycka, amministratore delegato della società di servizi finanziari Sygnia, disse: “la volatilità che abbiamo osservato è una funzione inaspettata di quella che definirei manipolazione del mercato da parte di Elon Musk”.
Ha accusato Musk/Tesla di aver acquistato una posizione in BTC, per poi annunciare la sua posizione per aumentare il prezzo, prima di vendere al picco. Vale la pena ricordare che Musk ha pagato 40 milioni di dollari nel 2018 per risolvere le accuse della SEC contro di lui per i suoi tweet sulla privatizzazione di Tesla.
Tali casi sottolineano l’importanza dello scetticismo nei confronti delle sponsorizzazioni di celebrità nel regno delle criptovalute, poiché queste sponsorizzazioni spesso mancano di trasparenza e conformità con le leggi sui titoli.
Proteggersi dagli schemi di Pump and Dump
Per proteggersi dal cadere vittime degli schemi di pompaggio e scarico:
Evita le criptovalute illiquide: evitare le monete con bassi volumi di scambio può ridurre al minimo la tua esposizione a tali schemi.
Verifica delle fonti: affidati a fonti credibili per ottenere informazioni e conduci ricerche approfondite prima di prendere qualsiasi decisione di investimento.
Vigilanza della comunità: la comunità delle criptovalute spesso si autoregolamenta, esponendo i giocatori fraudolenti che offuscano la reputazione del settore.
Coinvolgimento diretto nei progetti: contatta direttamente i progetti di criptovaluta per ottenere approfondimenti e chiarezza prima di investire. Pump and dump e altre frodi sono generalmente completamente anonime. Inoltre, la criptovaluta pompata in genere non avrà un chiaro caso d’uso, una roadmap o un team di sviluppo alle spalle, rendendo difficile verificarne la legittimità o la proposta di valore.
Ricerca indipendente: condurre ricerche indipendenti per effettuare scelte di investimento ben informate, anziché affidarsi esclusivamente a consulenze esterne.
Gli sforzi della CFTC per frenare i sistemi Pump and Dump
Riconoscendo la necessità di combattere i sistemi di pump and dump, la Commodity Futures Trading Commission (CFTC) degli Stati Uniti ha adottato misure proattive. In un avviso pubblico su pump and dumps, la CFTC consiglia agli investitori di rimanere cauti ed evitare di prendere decisioni di investimento basate su improvvise impennate dei prezzi o suggerimenti sui social media.
Inoltre, la CFTC ha introdotto incentivi finanziari per gli informatori che forniscono informazioni preziose che portano alla scoperta di tali attività fraudolente. "Schemi manipolativi e fraudolenti minano l'integrità e lo sviluppo delle risorse digitali e derubano persone innocenti dei loro soldi guadagnati con fatica", afferma il direttore ad interim delle forze dell'ordine Vincent McGonagle. "L'innovazione finanziaria è costantemente all'avanguardia e gli sforzi di applicazione della CFTC devono tenere il passo. Agiremo sempre per ritenere i truffatori e i manipolatori responsabili di cattiva condotta."