Contratto God of War, 10 volte al giorno! I contratti perpetui di Bitcoin possono davvero ottenere rendimenti elevati rinnovando le posizioni?
Perché è sempre più redditizio andare long che andare short?
Come viene calcolato il tasso di finanziamento e come possiamo evitarlo al massimo?
Oggi parleremo di alcuni malintesi fatali sui contratti che gli investitori al dettaglio spesso ignorano: se non si capiscono queste regole, si può facilmente perdere denaro e diventare un porro, ma i banchieri possono usarlo razionalmente per completare l’accumulazione di capitale ancora e ancora.
Allora quali sono i segreti del contratto perpetuo nel circolo valutario? Seguiamo Shu Qin per scoprirlo.
Il primo è l’errore che spesso commettono gli investitori al dettaglio: pensano che i vantaggi del lungo e del corto siano gli stessi. In realtà, questo è sbagliato, perché andare long farà sempre più soldi che andare short, e il rischio è minore, quindi anche in un mercato ribassista, i grandi fondi continuano ad andare principalmente long.
Qual è la ragione di ciò?
Potresti pensare che questo sia un problema matematico molto profondo, ma ti darò un semplice esempio e capirai.
Con lo stesso capitale di 1.000 e doppia leva, se il prezzo di Ether aumenta da 1.000 a 5.000, il tuo rendimento sarà di 4.000, ovvero del 400%. Se usi la leva finanziaria 10 volte, sarà del 4000%, non c'è niente di sbagliato in questo
Ma se vai short e il capitale di 1.000 viene ridotto da 5.000 a 1.000, il tuo profitto sarà solo dell'80%, ovvero 800. Lo stesso vale per 10 volte la leva finanziaria, ovvero 800%.
Quindi puoi vedere chiaramente che all'interno della stessa fascia di prezzo, andare long è ovviamente più redditizio che andare short.
Allora perché è questo? In realtà, questa è una questione finanziaria. Perché nelle stesse circostanze, il profitto derivante dall'andare long può essere infinito, ma il profitto dall'andare short sarà sempre al massimo solo il doppio, cioè il 100%.
Usando la leva una tantum come esempio, se Ether passa da 1.000 a 2.000, o anche a 10.000, più alto è il prezzo, anche il tuo profitto multiplo aumenterà. Non esiste un limite massimo, può essere molte volte
Ma se vai short, il tuo reddito sarà al massimo raddoppiato, cioè del 100%. Ad esempio, se ETH scende da 1.000 a 0. Anche se stai andando short da 3.000 o 10.000, indipendentemente dalla fascia di prezzo, il tuo rendimento massimo sarà sempre solo del 100%, cioè quando il prezzo ritorna a zero
Quindi tutti devono capire che le vendite allo scoperto sono in realtà molto antieconomiche nella finanza. Pertanto, le aspettative di profitto a lungo termine dei rialzisti schiacciano assolutamente i corti, che tu ci creda o no, questo è il fatto. Come dice il famoso detto di Buffett, "Non scommettere mai contro l'America"
Non scommettere mai contro l'America.
Pertanto, al fine di bilanciare questo nei contratti future, i titoli long pagheranno sempre tassi di finanziamento maggiori rispetto a quelli short, come spiegherà Shu Qin nella seconda metà.
Un altro enorme malinteso tra gli investitori al dettaglio è che credono che le posizioni mobili porteranno loro più soldi.
In effetti, molte persone hanno definizioni diverse di posizioni mobili, quindi anche le operazioni effettive sono diverse. Shu Qin parlerà degli enormi svantaggi delle posizioni mobili nel circolo valutario che di solito tutti comprendono, perché la maggior parte delle persone perderà denaro a causa di ciò.
In generale, dopo che alcune persone hanno realizzato un profitto, investiranno anche i profitti realizzati nell'operazione successiva per farne una valanga. Alcuni trader intelligenti scelgono addirittura il momento in cui chiudere e riaprire le proprie posizioni prima che il tasso di finanziamento venga regolato ogni 8 ore per evitare di pagare il tasso di finanziamento della controparte.
Sembra quindi che l'operazione di rotolamento possa davvero aiutarti a ottenere un effetto valanga, ma la realtà è davvero così buona? Saldiamo i conti.
Ad esempio, se usi 100 per ottenere la tua posizione, la tua percentuale di vincita è del 50%. Se prima guadagni il 30% e poi perdi il 30%, la tua posizione effettiva non è la precedente 100 ma 91. In altre parole, non solo. non hai realizzato alcun profitto, invece ha perso il 9%.
Poi alcuni ragazzi mi hanno chiesto: se perdo prima il 30% e poi guadagno il 30%, il risultato sarà diverso? Ah, è un peccato che il risultato sia lo stesso, perché se guardi questo insieme di formule matematiche, se viene prima il 130% dei profitti o il 70% delle perdite, non c'è differenza, entrambi sono perdite del 9%.
Pertanto, se apri posizioni con una percentuale di vincita del 50% per un lungo periodo, anche senza contare le commissioni di gestione, continuerai a perdere denaro. Quindi le posizioni a rotazione e l'effetto valanga non sono così belle come tutti immaginano. È necessario mantenere un tasso di vincita molto alto per ottenere il cosiddetto effetto valanga, altrimenti molte persone perderanno denaro.
Shu Qin ha fornito un esempio estremo. Supponiamo che tu abbia realizzato un profitto del 100% sul contratto 10 volte, il che significa che è raddoppiato 10 volte. Ma alla fine, dovevi liquidare la tua posizione solo una volta, il che significa che avresti perso il 100%. tornare immediatamente a zero. Quindi, non importa quanti profitti positivi del 100% hai realizzato in passato, non potresti battere una perdita del 100% in una sola volta, giusto?
Quindi quello che hai guadagnato prima è stato effettivamente depositato temporaneamente presso di te dal banchiere. Quando arriverà il momento, ti taglierà tutto. Questa è la finanza.
Quindi tutti dovrebbero cercare di non essere avidi e fare operazioni di rollover. In realtà è una scelta più stabile fare trading con un importo fisso. Ad esempio, se guadagni il 30% di 100, cioè 130, e poi usi il 100 fisso. operazione successiva, e poi perdi il 30%, quindi perdi anche 30 del tuo capitale, quindi realizzare un profitto di 30 e perdere 30 può garantire un pareggio con una percentuale di vincita del 50%.
Ad esempio, gli investitori al dettaglio sono fondamentalmente basati su U, mentre la maggior parte dei grandi investitori sono basati sulla valuta e Shu Qin è basato sull’etere. Ogni volta che opero un importo fisso, compro tutti i profitti come spot di Ether e li immagazzino. Come le balene giganti, tutte le operazioni nel mercato ribassista servono ad accumulare più Ether.
Quindi non mi interessa quanti Us ci sono, mi interessa solo quanti ether ho nel mercato rialzista, giusto. A quel punto, se uno è diecimila, ci saranno tante migliaia di U quanti sono gli eteri.
Proprio come ho detto prima sulle vendite lunghe e allo scoperto, si applica lo stesso principio. Da un punto di vista finanziario, le vendite lunghe avranno sempre un rendimento atteso più elevato rispetto alle vendite allo scoperto. Sta a te calcolarlo.
Pertanto, alcuni bambini non conoscono nemmeno queste conoscenze finanziarie di base, quindi è necessario apprenderle con impegno, altrimenti la maggior parte delle persone verrà raccolta inconsapevolmente dai banchieri. Pertanto, i bambini interessati possono venire e imparare. Ad esempio, abbiamo ricevuto con successo la posizione short di Sui al livello di resistenza e il profitto è stato interrotto.
Ok, la prossima volta Shu Qin ti fornirà alcune informazioni privilegiate sui tassi di finanziamento.
Come ho detto prima, poiché i rendimenti a lungo termine delle posizioni lunghe sono maggiori di quelli delle posizioni corte, il tasso di finanziamento viene utilizzato per compensare questo divario.
Se stai stipulando contratti futures, troverai sicuramente il tasso di finanziamento e il conto alla rovescia nell'angolo in alto a destra. Nel caso del saldo lungo-corto, il lato lungo deve pagare al lato corto una commissione di un decimillesimo ogni 8 ore e se riesci a chiudere la posizione prima della fine del conto alla rovescia, non devi pagare l'avversario.
E questo tasso di un decimillesimo convertito in un adulto è di circa il 12% all'anno se hai una leva doppia, è del 24%, ed è anche un tasso di interesse variabile, ad esempio, se Ether aumenta di 5 volte e poi moltiplicato per due volte la Leva, cioè 10 volte la posizione, allora devi pagare il 12% per 10, che equivale a un tasso di finanziamento del 120%.
Quindi il tuo profitto effettivo è 10 volte la posizione meno 1,2 volte la commissione, che diventa 8,8 volte il patrimonio precedente. E quando molte persone stanno andando a lungo, anche il tasso di finanziamento aumenterà, il che è ancora più terrificante. Al contrario, se ci sono troppi short, il tasso scenderà, o addirittura diventerà negativo, e quindi i short dovranno pagare i long.
Pertanto, andare long nel contratto consumerà molti tassi di capitale nel mercato in crescita, quindi è più adatto stipulare un contratto a breve termine ed è più economico utilizzare la leva finanziaria spot a lungo termine, perché la leva finanziaria spot è una commissione fissa e non modificherà la tua posizione. Addebiterà commissioni aggiuntive man mano che i profitti crescono.
Quando capisci questo principio, scoprirai che puoi risparmiare molte spese e puoi persino agire come venditore allo scoperto per raccogliere denaro dalla posizione lunga. Non è sorprendente? Questo è il fascino della finanza!
Shu Qin condividerà la scienza con voi ogni settimana nei video o nel gruppo, quindi amici, non dimenticate di iscrivervi!