Panduan Bertahan Hidup Lingkaran Koin —— Keterampilan Riset Investasi Proyek
Penulis: Bebek Kesejahteraan, Pelaut
Penafian Artikel ini tidak dimaksudkan sebagai nasihat investasi. Investasi itu berisiko. Harap pahami sepenuhnya informasi proyek secara mandiri, pertimbangkan toleransi risiko pribadi Anda, pilih dengan hati-hati, dan investasikan dengan hati-hati.
1.1 Pengantar penelitian investasi
Selama proses investasi dan penelitian proyek, kita harus memiliki beberapa kemampuan dasar untuk memungkinkan perolehan informasi menjadi lebih luas, rinci dan akurat.
Misalnya, belajar mengumpulkan beberapa situs web yang umum digunakan (bursa, alamat blockchain, alat analisis dan tampilan harga, platform publisitas, dll.), belajar menggunakan alat sosial (Twitter, discord, telegram, dll.), dan memahami lembaga investasi yang lebih besar , lembaga audit, alat teknis, kertas putih, model ekonomi, dan konten lainnya. Semua hal di atas sangat penting.
Selain itu, jika Anda ingin membaca lebih lanjut, Anda dapat membaca lebih banyak buku putih proyek terkemuka, mempelajari model ekonominya (seperti buku putih Bitcoin dan Ethereum), dan lembaga investasi besar (seperti a16z, Binance, dll.) , sehingga Anda dapat mengetahui cara menganalisis proyek. Sebagai perbandingan, melalui akumulasi waktu dan pengetahuan, Anda akan membentuk logika berpikir Anda sendiri. Konten berikut akan memperkenalkan secara rinci cara menganalisis suatu proyek serta metode dan standar analisis.
1.2 Pengenalan Modal dan Konsensus
1.2.1 Lembaga investasi besar
Lembaga investasi besar memiliki efek menarik, seperti A16Z, Binance, Coinbase, dll.
1.3 Analisis mendalam terhadap proyek
1.3.1 Penilaian dan pencarian organisasi
1. Baik atau tidaknya proyek tersebut tergantung pada besarnya investasi modal. Suatu lembaga investasi telah berinvestasi pada dua proyek tersebut. Lihatlah rasio investasi kedua proyek tersebut bandingkan mereka.
2. Cara menemukan institusi, ambil contoh sol, masukkan akun non-kecil, klik opsi profil sol, dan lihat sektor-sektor yang dimilikinya, termasuk coinbase, investasi SBF, coinlist online, dan ekologi solana;
3. Klik untuk masuk ke bagian investasi Binance untuk melihat pengenalan Binance dan mata uang yang diinvestasikan di bagian Binance;
4. Jika Anda ingin melihat token a16z yang diinvestasikan, Anda dapat menemukan token yang Anda tahu milik investasi a16z, seperti avax, lalu masuk ke profil untuk menemukan bagian a16z;
5. Selain itu, Anda dapat masuk ke situs resminya melalui situs resminya, mengecek investor (investor) di situs resminya, lalu ikuti petunjuk untuk melihat proyek apa saja yang telah diinvestasikan oleh investor tersebut. Twitter Berikut ini adalah investor yang dapat diandalkan
1.3.2 Penilaian pribadi dan metode analisis
1.3.2.1 Hilangkan kesadaran protagonis
Singkirkan kesadaran protagonis, dan ketika Anda mendengar tentang proyek ini, periksa kemajuan proyek (proyek awal yang ditemukan oleh penelitian aktif Anda tidak termasuk dalam cakupan diskusi berikut);
(1) Dalam 1 hingga 2,5 bulan pertama proyek, itu diposisikan sebagai disk modal. Bahkan Anda mendengarnya, dan mungkin pedagang juga mengetahuinya (kecuali untuk informasi internal atau gosip). waktu, semua orang mengetahuinya. , 80% dari waktu itu adalah tahap akhir dari proyek. CX efektif pada tahap awal.
(2) 3 bulan merupakan siklus proyek, yang juga merupakan tahap perencanaan triwulanan. Tiga bulan dapat mengetahui apakah proyek awal telah terealisasi. Jika proyek masih ada setelah 3 bulan, berarti proyek tersebut telah selesai setidaknya berjalan sesuai rencana. Letakkan di kolam observasi Anda sendiri dan terus perhatikan. Catatan: Ini untuk terus menunggu dan melihat, bukan memasuki pasar.
(3) Jika proyek berjalan lebih dari 5 bulan, berarti proyek tersebut sedang melakukan sesuatu. Jika tidak ada yang mendengarnya pada tahap awal, berarti akan dilakukan lagi! Tidak ada waktu bagi cx. Lima bulan sudah cukup bagi sebuah proyek untuk mencapai skala tertentu. Disarankan agar Anda memasukkannya ke dalam kelompok penelitian Anda sendiri untuk langkah penyaringan berikutnya.
(4) Untuk proyek Anjing Isi Tanah, Anda harus ingat: investasikan dana yang Anda mampu untuk kembali ke nol, dan keluar masuk dengan cepat untuk mempertahankan pokok Anda.
1.3.2.2 Periksa rekomendasi resmi dan media sosial
Untuk benar-benar memahami suatu proyek, Anda juga harus mendengarkan suara komunitas dan memahami perasaan paling nyata dari anggota komunitas. Umumnya, Anda dapat menemukan tautan yang relevan ke komunitas di situs resmi, seperti: Twitter, Telegram, perselisihan, medium, reddit, WeChat, ins, facebook, dll., sambil memahami suatu proyek dan memiliki kemampuan untuk terus melacak proyek tersebut.
Semakin tinggi perhatian proyek di Twitter, semakin tinggi pula nilai pasarnya. Proyek luar negeri pada dasarnya mengandalkan Twitter untuk operasional dan promosinya adalah kesenjangan dalam peringkat nilai pasar mereka.
Periksa tweet resmi di Twitter, termasuk: waktu mulai operasi + jumlah penggemar + frekuensi pembaruan + tautan tg, dll.
(1) Tanpa Twitter: Tidak ada yang tahu tentang Internet, Tiongkok berkembang pesat di mana-mana, dan pemilik proyek bahkan tidak bersedia membayar untuk penerjemah dan operator, karena dia hanya ingin menghasilkan uang, dan satu-satunya hal yang ada di pikirannya adalah kamu, daun bawang kecil, dan targetnya adalah kamu. Ini adalah proyek terpusat dan sangat berbahaya, harap menjauh.
(2) Penggemar yang memiliki kurang dari 2 juta penggemar tidak akan dipertimbangkan. Selain jumlah penggemar, tingkat interaksi penggemar juga akan diperhatikan (karena penggemar dapat dibeli), sehingga penggemar dengan kurang dari 2 juta penggemar tidak akan dipertimbangkan. dipertimbangkan;
(3) Mereka yang baru mulai menjalankan Twitter tidak dipertimbangkan, namun proyek tersebut mungkin hanya ingin dikembangkan secara eksternal. Kadang-kadang dapat dipertimbangkan tetapi investasi tidak disarankan;
(4) Mereka yang memperbarui Twitter seminggu sekali tidak dianggap karena mereka mungkin robot dan menerbitkan laporan mingguan;
(5) Untuk jumlah grup penggemar yang ditambahkan, pertama lihat grup penggemar Twitter, dan kedua lihat grup penggemar Telegram, dengan lebih dari 20.000 penggemar dan frekuensi interaksi yang tinggi. Metode penilaiannya adalah dengan tidak mengklik grup dalam waktu 24 jam setelah bergabung dengan grup. Keesokan harinya, periksa apakah grup tersebut menampilkan 999+, 700+, atau 800+ pesan yang belum dibaca, karena semuanya merupakan interaksi manusia secara langsung, bukan robot;
(6) Jumlah grup telegram internasional
Ø Hanya ada orang Tionghoa di grup dan tidak dipertimbangkan
Ø Ada dua grup telegram dalam bahasa Cina dan Inggris, yang dapat Anda pertimbangkan
Ø Ada beberapa grup telegram nasional yang dapat Anda pertimbangkan. Ini menunjukkan bahwa proyek tersebut terdesentralisasi, memiliki pasar yang besar, banyak pemain, dan relatif aman. Klik untuk melihat dan membandingkan.
Ø Jika Anda tidak memiliki Telegram, lihat antarmuka Dapp. Yang terbaik adalah melihat proyek dengan antarmuka versi bahasa Inggris.
Ø Selain itu, jumlah penggemar proyek tergantung pada berapa lama proyek tersebut berjalan. Misalnya, setelah satu tahun proyek beroperasi, jumlah penggemarnya masih 10.000 atau 20.000, yang berarti proyek tersebut tidak terlalu kuat. dan tim proyek mungkin tidak memikirkan hal ini.
1.3.2.3 Situasi SSE
Masukkan akun non-kecil, Mytoken, CMC, qkl123, dll. untuk memeriksa bursa mana yang aktif;
1.3.2.4 Susunan kelembagaan
Lihatlah susunan kelembagaan: jika tumpang tindih lembaga investasi lebih besar dari 2, berarti proyek tersebut relatif stabil. Investasi tunggal dari lembaga yang relatif besar seperti a16z, seperti coinbase, Binance, dan a16z, dapat dilakukan. jika dua di antaranya tumpang tindih atau satu investasi a16z dapat diterima. Selain itu, mereka yang berinvestasi di institusi tetapi tidak terdaftar di bursa bisa melakukan penyergapan, yang merupakan nilai tambah yang besar. Jadi mengapa tidak pergi ke bursa?
(1) Perhatikan nilai pasar peredarannya, misalnya fil, nilai pasar peredarannya adalah 46,7 milyar, dan nilai pasar peredarannya maksimum adalah 730 milyar. Logika yang mendasari instrumen keuangan adalah konsep waktu dan ruang;
(2) Apakah sektor tersebut kurang populer? Jika tidak cukup populer, maka tidak bisa dicatatkan di bursa. Cara memeriksa popularitas: Masuk ke bagian milik file. Bagian milik file adalah penyimpanan terdesentralisasi, lalu masuk ke bagian tersebut untuk melihat seberapa populer pemimpin bagian tersebut. Jika popularitas pemimpinnya tinggi dan popularitas token Anda rendah, teruslah melihat perkembangan teknologi;
(3) Apakah kemajuan produk pengembangan teknologi tidak mengikuti, periksa melalui popularitas di akun non-kecil (penampilan data GitHub akan dijelaskan secara terpisah nanti). Misalnya: proyek investasi a16z belum terdaftar. Di bursa, harganya sangat rendah. Pengajuan GitHub dilakukan pada Oktober 2019. Mungkin ada masalah dengan proyek tersebut untuk sementara, jadi jangan membelinya dulu dan lanjutkan. memperhatikan popularitas masyarakat;
(4) Popularitas sosial: Grup Telegram, perselisihan, dll. Berapa banyak orang di grup tersebut? Ada berapa interaksi berbicara? Menurut logika normal, akan banyak omelan ketika bergabung dengan grup; logika abnormal: terus menyombongkan diri, berinvestasi di a16z, akan ada keuntungan besar setelah terdaftar di bursa, dll. (tentara banjir atau robot);
(5) Twitter: Umumnya investasi a16z akan mendapat perhatian AMA dari komunitas besar, perhatian selebriti (peran penggerak), dan interaksi dengan proyek besar (penting). menjadi skeptis;
(6) Anda bisa mengetahui apakah proyek tersebut akan dipasarkan melalui popularitas sosial dan Twitter, karena wangi wine juga takut dengan kedalaman gang. Jika tidak ada pemasaran atau tidak ada pemasaran, dan tidak ada popularitas, betapapun hebatnya teknologinya, Anda tidak akan bisa membelinya;
1.3.2.5 Pihak proyek yang bekerja sama
Cari tahu perusahaan mana saja yang menjadi mitra proyek, dan lihat juga latar belakang perusahaan tersebut.
1.3.2.6 Status audit
Laporan audit dan tim audit. Adanya tim audit. Adanya audit menunjukkan bahwa proyek tersebut aman. Beberapa proyek mungkin tidak memilikinya, tetapi umumnya lebih umum di bidang Defi. Audit membutuhkan waktu dan uang. (Silent cost < listing fee>, misalnya proyek saat ini tidak memerlukan biaya listing di bursa ok atau bursa lapis kedua, jadi listing berarti masuk pasar, jadi tidak ada silent cost), jadi proyek yang sudah diaudit lebih banyak. dapat diandalkan.
(1) Anda dapat mengunjungi situs resmi proyek untuk menemukan perusahaan audit, dan melihat laporan audit dan unit yang menerbitkan laporan audit (Manwu, Lian'an, certik, misalnya hachen);
(2) Hal ini tergantung pada apakah perusahaan audit telah mengaudit proyek lain yang dapat diandalkan;;
(3) Buka Twitter untuk mencari situs resminya, dan cari kata audit di situs resminya;
(4) Laporan audit dan perusahaan audit juga dapat dipalsukan dan perlu ditinjau dan dianalisis dengan melihat proyek audit perusahaan audit sebelumnya;
Catatan: Lulus laporan audit tidak berarti proyek tersebut bagus. Audit hanya membantu memperbaiki celah proyek dan konten lainnya, namun jika pihak proyek berani menyerahkan kode kepada perusahaan audit untuk diaudit, itu menunjukkan bahwa proyek tersebut partai ingin berkembang ke arah yang baik.
1.3.2.7 Platform publisitas
Anda dapat mengikuti popularitas proyek melalui berita dan frekuensi kemunculan di platform publisitas.
Platform publikasi antara lain: Golden Finance (siapa pun dapat memposting artikel, seperti fil, menemukan kolom konsultasi di akun non-kecil, memberikan perhatian khusus kapan artikel terakhir diposting, dan siapa yang mempostingnya di depan waktu, ini bisa jadi dilakukan melalui frekuensi Konsultasi untuk mengetahui popularitas proyek), alat sosial seperti Feixiao, Lianwen, Rhythm, Planet Daily, Bibi News dan Twitter
Pada saat yang sama, periksa apakah ada pemberdayaan antar proyek, apakah Anda pernah berpartisipasi dalam konferensi industri, dll.
1.3.2.8 Tim Proyek
Anggota utama proyek umumnya dapat ditemukan dari situs resmi proyek dan buku putih. Pada saat yang sama, anggota utama proyek harus diverifikasi sebagai berikut:
(1) Kebangsaan anggota tim: Dari negara mana anggota tersebut berasal berarti di negara mana proyek tersebut dilaksanakan;
(2) Prestasi proyek historis anggota: Semakin tinggi prestasi anggota, semakin tinggi nilai yang diberikan pada proyek tersebut. Tim kreatif adalah wajah kedua dari proyek dan merupakan bonus;
(3) Karakter: Karakter sangat penting;
1.3.2.9 Rencana proyek dan kesadaran layanan
Tujuan desain awal dan kesadaran layanan proyek adalah sebagai berikut:
(1) Sangat berbahaya untuk listing di bursa dalam waktu singkat (dalam 1 sampai 3 bulan). Bukan karena kuat, tetapi karena nyaman untuk berdagang di bursa. Anda dapat mengamati koin yang telah terdaftar di bursa dalam waktu singkat untuk verifikasi, dan sabit akan diangkat dalam 10 hari. Seperti koin hewan, koin rendah, dll;
(2) Apakah pemeliharaan komunitas dan kecepatan respons tim positif? Apakah tim melakukan apa yang mereka katakan ketika menangani masalah? relatif penting;
(3) Apakah kebanggaan yang Anda banggakan sebelumnya menjadi kenyataan? Apa selanjutnya? Langkah apa yang telah diambil? Misalnya, jika proyek sudah berjalan selama 5 bulan, apakah rencana kuartal terakhir sudah terealisasi, di mana rencana kuartal saat ini, dan bagaimana kelanjutannya pada kuartal berikutnya, semuanya tergantung pada kemampuan pelaksanaan tim.
1.3.2.10 Alamat penyimpanan koin
Ketika jumlah alamat penyimpanan mata uang meningkat, harga mata uang juga akan meningkat. Misalnya, kepemilikan mata uang babydoge berkisar antara 40.000 hingga 400.000, tetapi harganya hanya naik 10%. Pada saat yang sama, tingkat perputaran menjadi lebih tinggi, menunjukkan bahwa mereka yang mendapat untung pada tahap awal mulai mengirim, dan mereka harus mengirim. secara meyakinkan. Tapi itu juga tergantung situasinya. Misalnya, jika ada kemajuan besar di balik proyek tersebut, apakah proyek tersebut layak untuk Anda percayai (dasar kepercayaannya adalah riset konten sebelumnya)?
Alamat penyimpanan mata uang dapat ditemukan melalui browser blockchain (yang secara jelas akan mencerminkan volume sirkulasi dan alamat penyimpanan mata uang), akun non-kecil, dan mytoken.
1.3.2.11 Energi kuantitatif dan analisis garis K
Indikator ini termasuk dalam data garis K di bursa, tergantung pada volume K bulanan. K bulanan akan mencerminkan volume pembelian aktual dan apakah kekuatan utama masuk atau keluar pasar juga membutuhkan waktu;
1.3.2.12 Menjaga mekanisme harga mata uang
Apakah proyek mempunyai mekanisme untuk menjaga harga mata uang adalah sebagai berikut:
(1) Jika tidak ada pelepasan linier saat Anda masuk dan keluar, pendapatan dari staking dan penambangan likuiditas harus stabil;
(2) Hanya setengah dari pendapatan yang dapat diambil segera, dan setengah sisanya akan secara otomatis ditransfer ke dewan direksi untuk dikumpulkan setelah tiga bulan. Hal ini sedikit lebih lemah dibandingkan mekanisme pelepasan linier, karena ketika harga mata uang panik , tidak ada yang peduli apakah mereka menerima setengah atau tiga poin. Pertama, karena Anda hanya ingin menjual pokoknya;
(3) Apakah biaya bahan bakar mahal? Jika mahal, frekuensi transaksi akan berkurang dan harga mata uang akan tetap stabil.
1.3.2.13 Analisis kertas putih
1. Kertas putih analisis adalah penelitian investasi yang relatif mendalam. Melalui kertas putih, Anda dapat mengeksplorasi banyak poin teknis dalam proyek, masalah apa yang dipecahkan oleh proyek, mengapa harga mata uang proyek naik, dan parit. + analisis produk kompetitif (keduanya diteliti lebih mendalam);
2. Pemula dapat terlebih dahulu membaca buku putih btc, eth, dan proyek terkemuka. Buku ini dapat memahami cita-cita besar tim, termasuk berbagai teknologi dan kesulitan implementasi. Sisi proyek pada dasarnya telah menyelesaikan semua yang Anda pikirkan. Anda harus memiliki kebiasaan membaca kertas putih. Jika Anda membaca terlalu banyak, Anda secara alami akan mulai membandingkan, dan Anda akan memiliki kemampuan dasar untuk menilai proyek baru.
(1) Temukan tautan situs web resmi di profil pertukaran;
(2) Cari di WeChat dan ikuti akun resminya untuk menemukan informasi yang relevan (WeChat dapat menyelesaikan banyak masalah, jadi Anda harus mempelajarinya). Umumnya, yang berlabel biru adalah sertifikasi perusahaan;
3. Jika anda belum paham dengan whitepapernya, anda bisa menggunakan cara eliminasinya, caranya sebagai berikut:
(1) Ada dan hanya ada proyek yang nilainya deflasi + konsensus instan, deflasi adalah konsep yang murah (kecuali proyek legendaris seperti Bitcoin);
(2) Jika Anda belum memahami white papernya, lihat saja tim proyeknya, seperti dijelaskan di bawah ini;
(3) Selain itu, untuk rantai seperti bsc, heco, oec, dan berbagai mata uang platform seperti okt, bnb, ht, eth, dll., Anda dapat mengetahui apakah ekologi rantai tersebut makmur dengan mengamati tingkat penyerapan harganya. dan kecepatan reaksi terhadap berita negatif. Misalnya, ht dan okt masih terkoreksi perlahan setelah dokumen berkepala merah pada bulan September. Namun, di sisi lain, harga bnb, eth, dan mata uang lainnya sangat resisten, dan kini telah mencapai titik tertinggi baru , ditemukan bahwa koin serupa bnb dan eth memiliki mekanisme deflasi. Namun tidak ada dan hanya deflasi sebagai mata uang nilai;
(4) Jika mata uang platform hanya naik tetapi tidak turun, hal ini tidak kondusif bagi kemakmuran dan perkembangan rantai. Misalnya, bnb mengonsumsi biaya penanganan melalui transaksi pada rantai ekologi. Harga transaksi adalah 5~10u. Untuk menghemat biaya prosedur, pengguna akan mengurangi transaksi, tetapi ini akan menstabilkan jumlah TVL yang dikunci dan mempertahankan lebih banyak pengguna Hal ini terjadi melalui deflasi dan kemakmuran ekologis, ekologi menjadi makmur, mata uang meningkat, dan ekologi menjadi lebih makmur seiring dengan kenaikan mata uang.
1.3.2.14 Menentukan apakah akan menerbitkan model tambahan
Tanpa membaca white paper proyek atau pengenalan proyek, saat menanyakan pengenalan proyek dari mytoken atau akun non-kecil, perhatikan tiga indikator data, antara lain: sirkulasi maksimum, sirkulasi, dan pasokan saat ini. Jika ketiga indikator ini konsisten dan tidak bilangan bulat, maka dapat dinilai jumlah tokennya tidak tetap. Misalnya volume peredaran maksimum biasanya diakhiri dengan beberapa angka nol dan merupakan bilangan bulat, jika diakhiri dengan beberapa angka pasti salah. Misalnya token ATOM memiliki sirkulasi maksimum 287015023. Ini adalah model penerbitan berkelanjutan atau model inflasi.
Catatan: Jika mata uang proyek dari model penerbitan tambahan berbasis mata uang, token Anda akan terdepresiasi dan tidak akan ada pengembalian yang baik. Anda harus berpartisipasi dalam ekologinya untuk mendapatkan keuntungan.
1.3.3 Penilaian oleh orang-orang di sekitar Anda
Untuk perolehan informasi, Anda dapat melihat bagaimana orang-orang di sekitar Anda memandang proyek dari perspektif multidimensi:
1. Lianwen: Misalnya, di platform mana a16z berinvestasi, cari di WeChat, Zhihu, dan catatan obrolan;
2. Cari tahu topik apa yang sedang dibicarakan melalui konten di atas, lalu cari tahu siapa yang berbicara (kirim amplop merah bila perlu);
3. Kemudian lakukan verifikasi dua langkah, cari melalui WeChat, temukan beberapa artikel teknis atau artikel riset investasi, dan temukan titik buta Anda;
4. Temukan seseorang untuk dikomunikasikan dan diverifikasi. Pastikan untuk terlebih dahulu memberi tahu saya apa yang saya pikirkan dan sudut pandang saya (pandangan saya dapat dicapai setelah menghabiskan setengah jam dan membaca beberapa artikel);
5. Melalui pertukaran dan komunikasi di atas, secara langsung ambil pendapat yang sama dengan saya, lalu rangkum dalam praktik. Jika Anda mempunyai pendapat yang berbeda dengan pendapat saya, verifikasi lebih lanjut;
6. Perhatikan karakter pihak proyek dan komunikasikan dengan pihak proyek (ambil kata-kata yang baik).
1.3.4 Analisa teknikal lainnya
1.3.4.1 Status proyek analisis GitHub
Anda dapat menemukan pintu masuk GitHub dari situs resmi proyek. Banyak indikator proyek bagus yang lebih sering diperbarui.
(1) Misalnya btc, masukkan opsi kode GitHub, dan temukan Kontributor (pembangun) di kolom kanan, yaitu orang yang menyumbangkan kode ke Bitcoin, saat ini totalnya ada 836;
(2) Lihat baris atas kode yang dikirimkan pada halaman kode. Kapan kode modifikasi yang baru saja dikirimkan? Proyek bagus lebih sering berubah, menunjukkan bahwa ada lebih banyak orang yang memperhatikan dan bersedia menyumbangkan kode secara gratis;
(3) Masuk ke beranda kode proyek, lihat Disematkan, yang menunjukkan dalam bahasa apa proyek itu dikembangkan, dan fokus pada jumlah suka dari bintang-bintang (perhatikan bahwa semua orang yang suka ini memiliki akun GitHub dan memiliki pengalaman pengembangan serta personel teknis, kualitas sangat tinggi)
(4) Data ikon di sebelah kanan bintang disebut Forks, yang berarti berapa banyak orang yang mengutip kode ini, semakin tinggi pengakuannya.
(5) Masukkan bisnis utama pengembang untuk melihat seberapa sering kode dikirimkan. Kotak hijau tua menunjukkan frekuensi. Ngomong-ngomong, periksa perhatian pengembang, penggemar, dan proyek lain apa yang telah dia kembangkan, dan perhatikan;
(6) Masuk ke GitHub dan periksa jumlah masalah. Semakin besar angkanya, semakin tinggi frekuensi perbaikan masalah;
(7) Lihatlah jumlah penutupan dan tunjukkan berapa banyak permasalahan yang telah ditutup dan diselesaikan.
1.3.4.2 Status proyek analisis Wiki
Proyek ini juga akan dijelaskan secara rinci di wiki, dan beberapa informasi dapat dianalisis dan ditambang sesuai dengan standar GitHub.
1.3.5 Penilaian nilai proyek
Ambil contoh proyek token Gelato. Pada tanggal 30 September, ia mengumpulkan 11 juta$ (11 juta dolar AS). Total jumlah pembiayaan historis adalah 1720w$. Pada saat itu, nilai pasar yang rendah hanya 1500w tidak ada kesalahan pada fundamentalnya, sedangkan jumlah pembiayaannya lebih besar dari nilai pasar. Penjelasannya adalah proyek yang diremehkan, cara perhitungan detailnya adalah sebagai berikut:
Temukan pasokan yang beredar, 9771341 gel, dan gunakan jumlah total pembiayaan 17200000/9771341gel=1,76$ (harga saat ini). Maka harga token saat ini dari proyek ini lebih rendah dari $1,76, yang merupakan proyek yang undervalued dan dapat dimasukkan.
Catatan: Premisnya harus berita (tren lingkungan umum, lagipula berita buruk, mata uang belum naik, Anda bisa masuk) dan fundamental (riset investasi) tidak salah, Anda bisa masuk tanpa berpikir.
1.3.6 Ide penelitian investasi baru
1. Baca artikel mendalam: Luangkan setidaknya 1 jam sehari untuk membaca artikel mendalam, temukan bagian kolom yang relevan dengan menjelajahi Twitter, Rhythm, dan platform konsultasi lainnya, dan dapatkan pemahaman mendalam tentang artikel di bagian ini (artikel di platform publisitas ini juga Saya telah melakukan penelitian investasi mendalam dan layak untuk dipelajari). Pada saat yang sama, saya menemukan artikel bagus dan menyarankan untuk membuat catatan, menguasai beberapa poin pengetahuan, dan membangun pemahaman saya sendiri.
2. Penggunaan alat: Pada tahap awal, pada dasarnya Anda dapat menemukan proyek baru dan melakukan analisis proyek sederhana dengan membiasakan diri dengan tiga alat, sehingga memudahkan untuk memulai. (1) defillama alpaca (https://defillama.com/, analisis data), (2) perangkat lunak Coinhu (kolom baru diposting setiap hari, dan frekuensi pembaruan sangat cepat), (3) cmc (ada a banyak informasi di dalamnya) dan menganalisis data yang layak dipelajari), dan Anda juga dapat membuat catatan dan memilah konten yang Anda pelajari.
3. Mengatur dan membangun diagram kerangka sektor ekologi: Misalnya, sektor Web3, dengan memahami apa yang dilakukan setiap proyek, mengklasifikasikan sektor-sektor tersebut, seperti DAO, jejaring sosial, penyimpanan, dll. Hanya setelah Anda membuat sistem sendiri, Anda dapat membandingkan proyek lain dan dengan cepat memahami model ekonomi dari suatu proyek baru. Jangan menganggapnya merepotkan. Tanpa pengetahuan tentang proyek yang ada, Anda tidak akan dapat memprediksi proyek di masa depan diletakkan dengan kokoh.
4. Pertama, hanya dengan mengikuti investasi dan memperhatikan proyek, Anda dapat melihat titik panas pada tahap awal dan tahun depan; kedua, ketika proyek tersebut meledak, terutama infrastruktur rantai publik, menginvestasikan uang untuk membangunnya ekologi, mengadakan hackathon, dan membuka protokol untuk meningkatkan tvl adalah satu-satunya cara untuk melakukannya, kembali ke beberapa investasi privasi besar yang telah kita lihat baru-baru ini, mereka juga akan berkembang di masa depan dipublikasikan di setiap langkah. Melacak proyek tidak sesulit yang dibayangkan.
1.4 Cara menemukan proyek baru
1.4.1 Proyek pertukaran terpusat
1. Ikuti rekomendasi resmi, seperti Binance Smart Chain, Solana, dll., untuk menemukan proyek berkualitas tinggi;
2. Daftar koin baru yang terdaftar di Matcha. Sangat mudah untuk menemukan koin dengan harga rendah sekitar 15 hari setelah peluncuran. Pada saat yang sama, lebih mudah untuk memilah koin dengan lembaga investasi di antara koin-koin ini untuk mendapatkan sekitar 5 kali ruang. Urutan daftar koin, Matcha - Binance - Cionbase, Anda dapat menemukan harga dasar pada daftar mata uang baru matcha dalam waktu sekitar 15 hari. Anda dapat memeriksa apakah mata uang tersebut berada di hot spot dan jalur populer dan apakah ada lembaga investasi dan situs selebriti. Anda juga dapat memperhatikan situasi penciptaan kekayaan baru di ftx;
3. Cari bagian baru di Coinhu (https://www.coinecko.com/zh);
4. Anda dapat mencari proyek melalui platform publisitas;
5. Temukan proyek melalui investor.
1.5 Institusi mengintai rahasia 100x koin
Bagaimana institusi VC memperoleh keuntungan 100 kali lipat, dan bagaimana mereka memilih proyek? Bab ini mengungkap rahasia investasi institusional dan melihat bagaimana institusi menilai dasar-dasar proyek.
Penelitian investasi institusional pada proyek dibagi menjadi empat kategori: jalur proyek dan pokok bahasan, penelitian tim proyek, penelitian pengembangan proyek, dan perencanaan dana institusi.
1.5.1 Jalur dan tema proyek
1.5.1.1 Lintasannya harus besar
Tema proyek harus besar dan jalurnya harus luas, seperti rantai publik saat ini, Defi, L1, L2, Gamefi, anonimitas, lintas rantai, dll. Beberapa jalur berukuran besar dan dapat menampung banyak dana, dan beberapa jalur berukuran kecil, seperti anonim (walaupun sangat penting, jalur tersebut tidak berkembang banyak dalam beberapa tahun terakhir, jadi berinvestasi pada jalur ini sama sekali tidak ada artinya). Hanya ketika jalurnya cukup lebar logika bisnisnya bisa menjangkau jauh, dan pandangan dunianya cukup luas, bisa menampung dana yang cukup besar, menghasilkan gelembung yang cukup besar, dan akhirnya unicorn bisa muncul.
Misalnya, AAVE, perusahaan pemberi pinjaman terkemuka, dan P2P lending, risiko penerimaan P2P tradisional adalah platform tersebut tiba-tiba hilang. Platform P2P lending atau pinjaman akan memberikan bunga, peminjam membayar bunga, dan pemberi pinjaman menerima bunga. Sumber di balik tingginya suku bunga yang ditawarkan oleh P2P adalah sisi proyek platform menggunakan uang yang dikumpulkan oleh pengguna untuk berinvestasi, yang akan menimbulkan risiko besar. Oleh karena itu, risiko terbesar dalam industri kredit P2P tradisional adalah sisi platform melarikan diri dan kehilangan semua uang. Namun P2P lending sendiri sangat berarti dan permintaan pasarnya sangat besar.
Jika Anda menggunakan teknologi blockchain, seperti AAVE, Anda merancang kumpulan pinjaman, dan pemberi pinjaman memasukkannya ke dalam kumpulan pinjaman, ketika peminjam meminjam uang, maka secara otomatis akan mencocokkan dan menyelesaikan tindakan peminjaman berdasarkan AMA. Sebagai pihak proyek, kami tidak akan mengendalikan kelompok ini. Kelompok ini terdesentralisasi dan tidak akan ada jalan keluar. Hal ini merupakan risiko terbesar dari P2P tradisional. Oleh karena itu, AAVE sangat berharga. Jumlah total kredit P2P tradisional adalah 1 triliun yuan. Sebagai pemimpin dalam pinjaman, AAVE dapat menempati 50% hingga 70% pangsa pasar. Penilaian konservatif adalah 500 miliar yuan, dan pasar saat ini nilainya adalah 11,5 miliar yuan. Di masa depan, platform pinjaman AAVE dapat memimpin ekonomi virtual di Metaverse, dan mengapa institusi atau perusahaan Internet besar tertarik untuk berinvestasi di Metaverse peluang Metaverse untuk menjadi ekonomi virtual Internet berikutnya. Anda dapat membandingkan skala ekonomi virtual dengan skala Internet saat ini. Oleh karena itu, kedepannya nilai pasar AAVE akan meningkat dari 11,5 miliar menjadi 500 miliar dalam tiga hingga lima tahun, yaitu 50 kali lipat.
Di atas adalah penilaian paling dasar, karena belum memperhitungkan inflasi tahunan lebih dari 10% dalam mata uang legal dan gelembung finansial yang disebabkan oleh ledakan Defi berikutnya. Jika inflasi dan gelembung ditambahkan, maka nilai pasar di masa depan akan meningkat 100 kali lipat.
Alasan mengapa seluruh Defi saat ini dalam keadaan lesu adalah karena tidak dapat memperluas audiensnya. Seperti AAVE, jika ingin meminjam uang harus menyetor uang terlebih dahulu, dan jumlah setoran harus lebih besar dari jumlah pinjaman. Bagi investor ritel, mereka akan meminjam uang hanya jika tidak punya uang untuk investor besar atau banyak orang yang tidak hadir. Misalnya, jika Anda tidak ingin menjual eter yang Anda tambang, Setor ke AAVE dan pinjamkan U untuk berspekulasi dalam koin. Artinya, metode jaminan berlebihan membatasi ledakan skala Defi. Namun, saat ini AAVE, SNX, dll. juga sedang menjajaki hipotek yang tidak mencukupi (misalnya, meminjam 100 ether dan hanya menggadaikan 10 ether). Jika masalah ini teratasi, seluruh Defi akan menyebabkan ledakan yang tak terbayangkan, membuat jumlah DeFi terkunci bahkan lebih besar lagi, pada saat yang sama, skala seperti itu juga harus dibangun di atas DID (desentralisasi identitas digital otentikasi) atau sistem kredit terdesentralisasi, dengan berkembangnya kedua teknologi ini, Defi benar-benar memasuki era 2.0, dengan AAVE, compound, crv, dan lainnya Hanya mata uang utama Defi yang memiliki ruang untuk pertumbuhan 100 kali lipat atau lebih.
Ringkasan: Untuk menilai pokok bahasan dan jalurnya, pertama-tama Anda harus melihat pangsa pasar industri tradisional, lalu melihat jalur yang dipetakan ke proyek industri enkripsi blockchain. Jika industri tradisional besar, maka pasar enkripsi akan menjadi besar Ini tidak akan kecil; kedua, penilaian di masa depan dapat diperoleh dengan menghitung seluruh pangsa pasar industri tradisional dan memperbesar proyek jalur enkripsi dengan proporsi yang sama. Kemudian bandingkan harga saat ini untuk mengetahui ruang untuk pertumbuhan di masa depan. Melalui penilaian tren dan penetapan penilaian nilai investasi, kondisi penilaian saat ini dan masa depan, serta kelipatan di antara keduanya, adalah laba atas investasi kami.
1.5.1.2 Cerita dan tema yang baru dan unik
Berhasil membuat kategori baru untuk dirinya sendiri dan menarik perhatian orang. Dengan kata lain, jika Anda dapat membuat proyek baru yang besar, Anda mungkin menjadi pemimpin dalam industri ini. Misalnya, permainan rantai Axie, sebuah cryptopunk awal, menciptakan tema cerita baru, seperti avatar NFT. Selain itu, Ethereum menciptakan sistem rantai publik, dan Bitcoin menciptakan sistem mata uang digital. Dalam situasi seperti ini ketika jalur baru telah dibuat dan pasar di balik jalur tersebut tidaklah kecil, menemukan proyek tersebut lebih awal akan menjadi tangga menuju kekayaan. Oleh karena itu, sebaiknya Anda lebih memperhatikan industrinya, karena konstruksi industri dan logikanya bisa membuat Anda menghasilkan uang. Jika kita hanya menilai masa depan berdasarkan K-line, negosiasi Fed, kenaikan suku bunga, dan berita lainnya, maka hal tersebut akan menjadi tren yang tidak pasti.
1.5.1.3 Sektor dan proyek unggulan
Untuk memenuhi pikiran konsumen, Anda harus menjadi nomor satu di segmen pasar Anda. Proyek yang mahal memiliki nilai tersendiri, dan proyek yang murah memiliki kekurangan. Proyek yang memimpin akan memiliki produk dan narasi yang lebih baik karena dia telah membuktikan dirinya di posisi terdepan. Kita harus percaya bahwa siswa yang baik akan menjadi lebih baik, daripada percaya bahwa siswa yang buruk akan menjadi lebih baik.
1.5.1.4 Bisakah ini menjadi standar industri?
Satu hal yang menentukan sukses tidaknya suatu proyek adalah apakah proyek tersebut dapat menjadi standar tersendiri. Perusahaan kelas tiga bersaing untuk mendapatkan populasi (keuntungan kecil tetapi perputaran cepat, volume besar), perusahaan kelas dua membangun merek dan membangun keuntungan lebih tinggi melalui efek merek, dan perusahaan kelas satu menetapkan standar untuk industri, yaitu industri lain mengikuti mereka sebagai standar, seperti Apple (nilai pasar 3 triliun), yang mendekati PDB negara, hanya sedikit lebih rendah dari Jerman. Oleh karena itu, proyek penyaringan bergantung pada apakah dapat menjadi standar untuk pembuatan jalur ini.
1.5.2 Pentingnya penelitian tim proyek
1.5.2.1 Temperamen dan struktur tim pendiri
(1) Idealis tidak ingin menghasilkan uang, tetapi ingin mewujudkan visi dan nilai mereka sendiri. Mereka mewujudkan visi tersebut melalui kemampuan mereka sendiri dan sekaligus menghasilkan uang , Steve Jobs, Bill Gass, Satoshi Nakamoto, Buterin, dll. Anda harus melihat konten di kertas putih untuk mengetahui apa visi proyek tersebut.
(2) Memiliki cita-cita saja tidak cukup, tetapi juga tergantung pada apakah pendirinya adalah pemimpin industri dan memiliki keinginan untuk berprestasi.
(3) Kemampuan kepemimpinan pendiri proyek. Misalnya, dari Twitter, tweet tentang proyek dengan kepemimpinan umumnya menunjukkan kemajuan proyek daripada konten yang tidak relevan.
(4) Kemampuan coding harus
(5) Kehidupan pribadi pendiri
1.5.2.2 Operasi dan pemasaran masyarakat
Seperti yang telah diperkenalkan pada bab sebelumnya, lihatlah berita di berbagai platform publisitas, Twitter, dll., dan lihat operasi komunitas seperti komunitas dis dan Telegram.
1.5.2.3 Model penangkapan nilai token
Saat ini, banyak proyek di pasar tidak memperoleh nilai token yang cukup. Dengan kata lain, apakah masuk akal untuk membeli token ini dan seberapa bermanfaatnya. Nilai token menjadi acuan selain kondisi indikator sebelumnya, bukan berarti tidak akan berfungsi tanpanya, namun lebih baik jika memilikinya.
Selain itu, proyek ini sudah dalam tahap lanjutan. Apakah masih ada ruang untuk pertumbuhan setelah membelinya? Untuk memahami nilai suatu proyek, pengetahuan Anda harus lebih baik dari 90% orang di pasar, sehingga Anda dapat mengetahui dan menilai kualitas suatu proyek terlebih dahulu, artinya Anda sudah memahami proyek tersebut sebelum proyek tersebut muncul. . Nilai proyek pada tahap awal harus sangat rendah, dan pengendalian risiko juga relatif rendah.
1.5.3 Penelitian pengembangan proyek
1.5.3.1 Kemajuan pengembangan proyek
Kemajuan pembangunan suatu proyek dan dapat diselesaikan dengan baik berkaitan dengan kepercayaan investor. Jika tidak dilakukan dengan baik maka investor akan menarik investasinya.
1.5.3.2 Cadangan dana pihak proyek
Memiliki lebih banyak uang mungkin tidak menyelesaikan semua masalah, namun pasti tidak akan berhasil tanpa uang. Uang dapat mendukung pengembangan proyek, pemasaran proyek, dan penggunaan jalur.
Selain itu, saya ingin menambahkan beberapa konten tentang tren rantai publik: Rantai publik harus menjadi jalur yang akan ditempuh semua institusi di masa depan dengan tingkat keberhasilan yang sangat rendah dan jalur yang sangat mahal, karena nantinya institusi tidak akan bisa berbagi. kue dari ekologi pengembangan rantai publik Ethereum, sehingga institusi akan mencoba yang terbaik untuk mengembangkan Ethereum berikutnya, seperti sol. Namun, mengingat situasi Ethereum saat ini, termasuk reputasi, pangsa pasar, ekologi, dll., sulit bagi rantai publik lain untuk menumbangkannya, tetapi institusi pasti akan melakukan hal ini di masa depan. Bagi institusi, mereka bisa berinvestasi di rantai publik karena memiliki dana yang besar, bisa melakukan pengaturan di bidang tersebut, dan bisa memperoleh keuntungan yang tinggi Sekalipun tingkat keberhasilannya satu dari sepuluh ribu, mereka tetap akan berusaha. Kebanyakan orang tidak berani mengambil risiko satu banding sejuta. Jika investor ritel berpartisipasi dalam rantai publik, mereka perlu memperhatikan: Jika Anda berpartisipasi dalam rantai publik yang merupakan investasi awal oleh institusi besar, seperti penempatan swasta atau putaran penempatan publik, atau jika Anda memiliki saluran lain untuk mendapatkan chip yang rendah, Anda bisa berinvestasi. Nanti modal pasti akan berspekulasi dan mendorong harga token;
1.5.4 Perencanaan Pendanaan Institusi
Sebagai investor ritel, kita dapat menemukan jalur pengembangan investasi sendiri dari perencanaan modal institusi. Prioritas utama.
1.5.4.1 Organisasi tingkat kecil
Ketika lembaga modal ventura atau lembaga investasi sekunder, levelnya sangat kecil, dan ukuran posisinya hanya 1 juta atau 2 juta (batas standar minimum investasi), maka lembaga kecil akan mencari cara untuk memperluas skala dan menaikkan tarif. pengembalian. Ketika suatu proyek ditentukan, biasanya posisi tersebut berat dalam proyek tersebut, sehingga dapat mencapai pertumbuhan proyek yang tinggi dan memperoleh keuntungan yang tinggi darinya. Oleh karena itu, lembaga kecil harus mempertaruhkan hasil investasi yang tinggi di masa depan melalui proyek investasi besar, dan menggunakannya untuk mengumpulkan dana dari masyarakat guna memperoleh lebih banyak cadangan modal, dan kemudian membebankan biaya pengelolaan.
1.5.4.2 Institusi ternama
Setelah memiliki sejumlah dana, dia akan berinvestasi besar-besaran dalam satu jalur dan menata seluruh jalur. Misalnya, jika DeFi memiliki 20 proyek, dia akan mengeluarkan semua 20 proyek tersebut. mereka akan tetap menghasilkan uang, ini logika institusi terkenal. Kriteria untuk menilai institusi terkenal adalah sebelum Sanjian Capital berhasil berinvestasi di defi dan sebelum a16z berinvestasi di web3.0, institusi tersebut adalah institusi terkenal.
1.5.4.3 Institusi terkemuka
Institusi terkemuka akan berinvestasi besar-besaran di seluruh industri.
1.5.4.4 Metode mengikuti organisasi
Bagi Anda sendiri, jangan terlalu memperhatikan target investasi lembaga-lembaga papan atas, karena seluruh industri sudah diinvestasikan oleh mereka. Anda tidak bisa menilai proyek mana yang benar-benar berhasil, sehingga arah investasi lembaga-lembaga terkemuka tidak bisa menjadi arah investasi Anda sendiri. Yang bisa kita pilih adalah memilih institusi ternama dan mencari proyek yang bisa diinvestasikan atau proyek unggulan. Skala investasi normal adalah 500.000 hingga 1 juta. Hanya ketika jumlah ini tercapai, dana dapat dialokasikan, seperti berapa banyak yang akan diinvestasikan dalam Bitcoin, berapa banyak yang akan diinvestasikan dalam Ethereum, dan beberapa koin kecil yang menjanjikan.
Kalau modal kurang dari 100.000, jangan berpikir untuk mengalokasikan dana, tidak masuk akal. Ada dua cara untuk memperbesar ukuran Anda:
(1) Ikuti saja metode lembaga tingkat kecil untuk berinvestasi besar-besaran pada proyek yang menjanjikan (jaga dana tetap nol setelah melakukan penelitian sendiri). Baik investasi maupun spekulasi harus memiliki mentalitas ini, yang disebut juga spekulasi nilai risiko bukanlah spekulasi yang lengkap.
(2) Cara lainnya adalah dengan memperbanyak dana yang dijual bebas, lalu terus berinvestasi selama beberapa tahun hingga dana Anda mencapai ratusan ribu. Akan sangat mudah untuk beralih dari ratusan ribu menjadi jutaan atau puluhan juta.
Selain itu, pelajarilah pemikiran terbaik dari orang-orang terbaik. Teruslah membangun pandangan Anda sendiri tentang kehidupan dan nilai-nilai.
1.5.5 Elemen penyergapan koin 100x lainnya
Selain konten utama di atas, saat menyergap koin, Anda juga harus terus memperhatikan tingkat pertumbuhan komunitas proyek, hot spot terkini, frekuensi berita dan tindakan terkini, dan Anda harus memiliki kemampuan untuk terus melacak proyek tersebut. Kemudian bertemanlah dengan waktu dan tunggu setidaknya setengah tahun.
1.5.5.1 Elemen lainnya
(1) Analisis komparatif secara horizontal dan vertikal dan pilih proyek yang lebih baik;
(2) Nilai pasar berada pada tahap yang relatif rendah;
(3) Masyarakat berkembang sangat baik dan respon masyarakat baik, namun kelompok masyarakat sangat terbelakang;
(4) kelipatan kenaikannya lebih kecil dibandingkan harga private penempatan;
(5) Apakah tim teknis bekerja keras, gunakan GitHub untuk melacak apakah kode sedang diperbarui, dan terus memperbarui ketika harga mata uang turun, tim proyek tetap tidak menyerah, meskipun komunitas penuh dengan kritik .
1.5.5.2 Tahap wabah proyek verifikasi
Cara memverifikasi apakah suatu proyek akan meledak:
(1) Perhatikan volume perdagangan yang sedang naik;
(2) Jumlah pencatatan di bursa secara bertahap meningkat;
(3) Total volume peredaran meningkat;
(4) Jumlah orang dalam komunitas meningkat, dan jumlah alamat penyimpanan mata uang meningkat;
1.5.5.3 Memprediksi prospek proyek
Ke mana proyek dapat berjalan di masa depan bergantung pada apa yang dilakukan proyek, seperti rantai publik. Rantai publik dicirikan oleh jumlah aplikasi terbanyak dan jumlah grup terbesar. Prospek dan peluang masa depan sangat besar, dan arah yang diambil dapat menentukan nilai pasar masa depan.
1.6 Memprediksi berapa kali proyek dapat menghasilkan pendapatan
1.6.1 Alasan mengapa lingkaran mata uang menghasilkan uang
Ketika Anda tahu bahwa sebuah token akan naik besok, berapa banyak uang yang akan Anda keluarkan untuk menyergapnya? Dengan asumsi 100.000 yuan, jika Anda mengambil 10% dari total aset, harga mata uang akan naik 50% keesokan harinya, menghasilkan keuntungan sebesar 5.000 yuan. Perlu Anda pikirkan, apa arti keuntungan ini bagi Anda? Sudahkah Anda membuat perubahan dalam hidup Anda? Sayangnya tidak, tetapi banyak orang yang melakukannya. Kenaikan dan penurunan seperti ini juga dapat terjadi pada saham AS dan saham Hong Kong, dan sama sekali tidak diperlukan untuk beroperasi melalui lingkaran mata uang. Namun hal ini pada akhirnya tidak masuk akal.
Alasan mengapa industri enkripsi dapat membantu Anda mencapai hal ini adalah karena industri ini masih dalam tahap yang sangat awal dan memiliki potensi yang sangat besar. Pada saat yang sama, ia dapat membuat proyek yang sepuluh kali lipat, ratusan kali lipat, atau bahkan ribuan kali lipat trek dengan potensi yang sangat besar. Misalkan Seribu atau sepuluh ribu dolar yang terkubur dalam proyek ini dapat berubah menjadi ratusan juta di masa depan. Ini adalah kesempatan yang diberikan oleh industri ini untuk membuat perbedaan besar dengan hal-hal kecil, daripada berita yang tersebar ke mana-mana setiap hari. Tidak masuk akal untuk mendapat untung 30% hari ini dan kerugian 10%. besok lusa.
1.6.2 Alasan kenaikan harga mata uang
Pengaruh penawaran dan permintaan pasar. Jika lebih banyak orang yang membeli dan lebih sedikit yang menjual, maka harga akan naik, sebaliknya akan turun. Ada beberapa alasan.
1.6.2.1 Pengendalian dan pencairan
Pihak proyek memiliki tingkat kendali yang tinggi terhadap pasar. Misalnya, jika pihak proyek mengeluarkan 10 juta token, hanya 1 juta yang akan beredar di pasar, dan hanya 10% dari total yang akan beredar tangan pihak proyek, dan pihak proyek hanya perlu menggunakan jumlah yang sangat kecil. Misalnya, GMT memiliki tingkat kendali yang tinggi. Proyek ini awalnya hanya memiliki dua cara untuk mendapatkan token: menjanjikan bnb untuk mendapatkan ido, dan cara lainnya adalah hadiah airdrop. Jumlah sebenarnya koin di BSC hanya 60 juta, tetapi pihak proyek mengumumkan bahwa jumlahnya lebih dari 600 juta. Peredaran sebenarnya relatif kecil, yang pada akhirnya menyebabkan pihak proyek menariknya. Inilah alasan kenaikan jangka pendek.
1.6.2.2 Penebusan popularitas
Dalam konteks antusiasme pasar yang kuat dan sentimen FOMO, tim proyek bekerja sama dengan manajemen nilai mata uang untuk mencapai peningkatan signifikan dalam token dalam jangka pendek.
Catatan: Baik pencairan kontrol pasar maupun pencairan panas adalah kenaikan harga mata uang yang cepat dalam waktu singkat, dengan kenaikan umum sekitar 50% hingga 100%, dan mungkin tidak dapat dipertahankan. Selain itu, sulit bagi investor ritel untuk melacak dan memahami control cashing out dan hot cashing out. Pasalnya, lingkarannya berbeda, dan sulit bagi investor ritel untuk berhubungan dengan orang-orang di kalangan atas, seperti petinggi. institusi investasi. Institusi mempunyai pemahaman yang jauh lebih tinggi mengenai proyek dibandingkan investor ritel. Sudah lama sekali beritanya menyebar dari dalam lingkaran ke luar lingkaran. Jika Anda mengenalnya, dia meningkat puluhan kali lipat.
1.6.2.3 Realisasi nilai
Artinya, harga token kembali ke nilainya. Peningkatan ini karena perkembangan industri didasarkan pada seberapa besar nilai yang diberikan produk kepada pengguna, berapa banyak pengguna yang menggunakannya, dan berapa banyak pendapatan pengguna yang dihasilkan. Berdasarkan alasan di atas, kenaikan harga mata uang pada dasarnya dapat diprediksi dan kenaikannya juga relatif besar. Seperti ETH.
1.6.3 Seberapa besar kenaikan harga mata uang?
Misalnya, pada bulan September tahun lalu, total jumlah penguncian on-chain Sol adalah 11,3 miliar dolar AS, dan nilai pasar beredarnya adalah 270 miliar. Dengan kata lain, dibandingkan dengan Ethereum, jumlah terkuncinya hanya sepersepuluh dari Ethereum, tetapi nilai pasar pada saat itu telah mencapai seperempat dari Ethereum. Data di atas berarti setengah dari nilai pasar Sol adalah sebuah gelembung. dan Nilai pasar sebenarnya seharusnya sekitar lebih dari 130 miliar yuan, yang merupakan ukuran normal. Setelah kebanyakan orang melihat harga 270 miliar, ditambah dengan sentimen FOMO, pembiayaan modal, dan berita tentang tindakan baru, mereka mengira akan naik di masa depan. Akibatnya, mereka membeli dalam jumlah besar dan mengunci harga tinggi . Terlebih lagi, pada periode selanjutnya, sol memiliki waktu dua tahun untuk mencerna gelembung tersebut, dan kemungkinan besar sol tidak akan naik dalam waktu dua tahun. Meskipun Anda mungkin mendapat 50% dalam jangka pendek, risiko yang Anda ambil adalah Anda akan terjebak selama dua tahun, seperti yang disebutkan sebelumnya, jika Anda mengambil 10.000 yuan dari 100.000 dan mendapatkan 50%, Anda akan terjebak untuk itu. dua tahun dengan 5.000 yuan.
1.6.4 Cara memegang koin
1.6.4.1 Mengubah pemikiran
Untuk mengubah pemikiran Anda, Anda harus memahami logika yang mendasari proyek tersebut. Investasi nilai awalnya diusulkan oleh Buffett. Buffett awalnya memilih target yang nilai pasar sahamnya lebih rendah dari aset tunai perusahaan. Setelah Buffett dan Munger bekerja sama, mereka menemukan dalam investasi selanjutnya bahwa mereka sering gagal menjual tepat waktu setelah menghasilkan keuntungan dan keuntungan perusahaan. terus tumbuh tepat waktu. Targetnya menghasilkan banyak uang. Namun investasi nilai Buffett didasarkan pada arus kas, dan industri Internet serta lingkaran mata uang saat ini tidak memiliki arus kas. Internet telah menghancurkan struktur industri tradisional yang terdiri dari pabrik, dealer, dan individu, dan Internet tidak memiliki dealer atau perantara tidak ada arus kas, dan banyak proyek tidak dapat menghasilkan uang. Oleh karena itu, ketika sebuah token naik dan turun dan Anda tidak dapat menahannya, itu karena Anda tidak memahami nilai dan logika yang mendasarinya, dan Anda tidak tahu apa yang Anda beli.
1.6.4.2 Memahami nilai industri
Apa pentingnya industri kripto di masa depan dan apa yang bisa diubah?
Pentingnya web3.0 adalah memungkinkan pasar ini menggunakan mekanisme desentralisasi untuk mengalokasikan kembali sumber daya. Industri tradisional seperti Toyota memiliki nilai pasar sebesar US$270 miliar, dan Tesla memiliki nilai pasar sebesar US$1,9 triliun. Bedanya, Toyota sebagai pemimpin industri otomotif tradisional hanya memiliki pangsa pasar sebesar 4,3% yang merupakan pangsa pasar yang sangat rendah, namun Tesla memiliki pangsa pasar sebesar 30% di bidang kendaraan listrik. Inilah yang dibawa oleh Internet Perubahan nilai. Perusahaan seperti JD.com, Alibaba, Amazon, dan Tesla mungkin tidak menghasilkan uang, namun tingkat pertumbuhannya sangat besar, dan nilainya tidak tercermin dalam margin keuntungan, tetapi pada pangsa pasar. Di masa lalu, Internet seluler merupakan subversi dan integrasi industri tradisional, sehingga memungkinkan perusahaan-perusahaan terkemuka ini menguasai lebih dari 50% pangsa pasar. Jika mencapai lebih dari 50% pangsa pasar dalam suatu industri, perusahaan ini bisa pada dasarnya memenangkan pasar. Ini adalah perubahan yang disebabkan oleh Internet seluler.
Industri enkripsi adalah generasi berikutnya dari Internet, dan nilai yang dibawanya adalah perubahan dari web2.0 masa lalu. Dalam proses perubahan, proyek-proyek terkemuka awal dapat dengan cepat menempati pangsa pasar yang lebih besar, sehingga memberikan token proyek a banyak nilai. Kenaikan yang besar, kenaikan ratusan kali lipat ini bukan disebabkan oleh tarikan pasar, tetapi karena menempati sebagian besar jalur ini, memberikan ruang imajinasi yang sangat besar kepada investor, dan modal juga akan mengikuti tren dan menggunakan uang. untuk mempromosikan implementasi tren tersebut, sehingga mereka bersedia memberikan penilaian sebesar itu.
Banyak orang percaya bahwa modal akan mengemas proyek dan kemudian memotong daun bawang. Sebaliknya, modal tidak akan memotong daun bawang. Ia hanya akan menemukan tren dan titik panas. Coba pikirkan dengan cara lain, apakah hanya untuk mendapatkan sejumlah uang dari kantong Leek? Modal adalah uang untuk pertumbuhan industri, dan orang-orang terkemuka di dunia menghasilkan uang seperti ini, mengapa kita tidak mengikuti teladan mereka?
Apakah koin ini termasuk dalam penebusan kendali pasar, penebusan popularitas, atau penebusan nilai perlu dipahami dari tiga aspek: nilai lintasan, nilai proyek, dan data on-chain.