Ringkasan
Dalam perdagangan mata uang kripto, leverage mengacu pada penggunaan dana pinjaman untuk berdagang. Perdagangan dengan leverage dapat memperluas daya beli atau jual Anda, memungkinkan Anda melakukan transaksi yang lebih besar. Oleh karena itu, meskipun modal awal Anda kecil, Anda dapat menggadaikannya untuk perdagangan dengan leverage. Meskipun perdagangan dengan leverage dapat melipatgandakan potensi keuntungan Anda, hal ini juga memiliki risiko tinggi, terutama di pasar mata uang kripto yang bergejolak. Harap berhati-hati saat memperdagangkan mata uang kripto menggunakan leverage. Jika pasar bergerak berlawanan dengan posisi Anda, Anda bisa mengalami kerugian yang signifikan.
Perkenalan
Perdagangan dengan leverage bisa sangat sulit untuk dipahami, terutama bagi pemula. Namun sebelum Anda mencoba menggunakan leverage, Anda harus memahami terlebih dahulu apa itu leverage dan cara kerjanya. Artikel ini akan fokus pada perdagangan leverage di pasar mata uang kripto, namun sebagian besar informasinya juga dapat diterapkan di pasar tradisional.
Apa leverage dalam perdagangan mata uang kripto?
Leverage adalah penggunaan dana pinjaman untuk memperdagangkan mata uang kripto atau aset keuangan lainnya. Ini dapat memperluas kemampuan membeli atau menjual Anda, memberi Anda lebih banyak dana yang dapat diperdagangkan daripada yang Anda miliki saat ini di dompet Anda. Bergantung pada pertukaran mata uang kripto yang Anda gunakan untuk berdagang, Anda dapat meminjam hingga 100x saldo akun Anda.
Leverage dinyatakan dalam rasio, seperti 1:5 (5x), 1:10 (10x) atau 1:20 (20x). Rasio tersebut menunjukkan perbesaran modal awal. Misalnya, Anda memiliki $100 di akun platform perdagangan Anda, tetapi ingin membuka posisi Bitcoin (BTC) senilai $1.000. Dengan leverage 10x, daya beli Anda sebesar $100 akan setara dengan $1.000.
Anda dapat memperdagangkan berbagai derivatif mata uang kripto dengan leverage. Jenis perdagangan leverage yang umum mencakup perdagangan margin, token leverage, dan kontrak berjangka.
Bagaimana cara kerja perdagangan leverage?
Anda perlu menyetor dana ke akun perdagangan Anda sebelum Anda dapat meminjam dana untuk memulai perdagangan margin. Modal awal yang Anda berikan itulah yang kami sebut dengan agunan. Jaminan yang diperlukan tergantung pada leverage yang Anda gunakan dan total nilai posisi yang ingin Anda buka (disebut margin).
Katakanlah Anda ingin berinvestasi $1.000 di Ethereum (ETH) dengan leverage 10x. Margin yang diperlukan adalah 1/10 dari $1.000, yang berarti Anda memerlukan $100 di akun Anda sebagai jaminan atas dana pinjaman. Jika Anda menggunakan leverage 20x, margin yang dibutuhkan lebih rendah (1/20 dari $1.000 = $50). Namun perlu diingat bahwa semakin tinggi leverage, semakin tinggi pula risiko likuidasi paksa.
Selain setoran margin awal, Anda juga perlu mempertahankan ambang batas margin untuk perdagangan Anda. Ketika pasar bergerak berlawanan dengan posisi Anda dan margin Anda turun di bawah ambang batas pemeliharaan, Anda perlu memasukkan lebih banyak uang ke akun Anda agar tidak dipaksa keluar. Ambang batas ini juga disebut margin pemeliharaan.
Leverage dapat diterapkan pada posisi long dan short. Memasuki posisi long berarti Anda memperkirakan harga suatu aset akan naik. Sebaliknya, memasuki posisi short berarti Anda memperkirakan harga aset akan turun. Meskipun ini mungkin terdengar seperti perdagangan spot biasa, penggunaan leverage memungkinkan Anda membeli dan menjual aset hanya berdasarkan agunan, bukan dana yang disimpan. Jadi jika Anda berpikir pasar akan turun, Anda dapat meminjam aset tersebut dan kemudian menjualnya (membuka posisi short) meskipun Anda tidak memiliki aset tersebut.
Contoh Posisi Panjang dengan Leverage
Katakanlah Anda ingin membuka posisi buy di BTC senilai $10.000 dengan leverage 10x. Ini berarti Anda perlu menggunakan $1.000 sebagai jaminan. Jika harga BTC naik sebesar 20%, Anda akan mendapat laba bersih sebesar $2.000 (sebelum biaya), yang jauh lebih tinggi daripada $200 yang Anda peroleh dengan memperdagangkan modal $1.000 tanpa menggunakan leverage.
Namun jika harga BTC turun 20%, posisi Anda akan turun sebesar $2.000. Karena modal awal (jaminan) Anda hanya $1.000, penurunan sebesar 20% akan mengakibatkan likuidasi paksa (saldo Anda akan menjadi nol). Faktanya, meski pasar hanya turun 10%, Anda mungkin terpaksa keluar dari posisi Anda. Nilai stop-out yang tepat bergantung pada platform perdagangan yang Anda gunakan.
Untuk menghindari likuidasi paksa, Anda perlu mentransfer lebih banyak dana ke dompet Anda dan menambah jaminan Anda. Dalam kebanyakan kasus, platform perdagangan akan mengirimi Anda margin call (misalnya, mengirimi Anda email untuk mengingatkan Anda agar menambahkan lebih banyak dana) sebelum likuidasi terjadi.
Contoh Posisi Pendek dengan Leverage
Sekarang katakanlah Anda ingin membuka posisi short $10.000 di BTC dengan leverage 10x. Dalam hal ini Anda perlu meminjam BTC dari orang lain dan kemudian menjualnya dengan harga pasar saat ini. Jaminan Anda adalah $1.000, tetapi Anda menggunakan leverage 10x, sehingga Anda dapat menjual BTC senilai $10.000.
Katakanlah harga BTC saat ini adalah $40.000 dan Anda meminjam 0,25 BTC lalu menjualnya. Jika harga BTC turun 20% (menjadi $32.000), Anda dapat membeli kembali 0,25 BTC seharga $8.000. Ini memberi Anda laba bersih sebesar $2.000 (sebelum biaya).
Namun jika harga BTC naik 20% menjadi $48.000, Anda harus membayar tambahan $2.000 untuk membeli kembali 0,25 BTC. Namun saldo akun Anda hanya $1.000, sehingga posisi Anda akan dilikuidasi. Sekali lagi, untuk menghindari keharusan melikuidasi, Anda perlu mentransfer lebih banyak dana ke dompet Anda dan meningkatkan jaminan Anda sebelum mencapai harga likuidasi.
Mengapa menggunakan leverage untuk memperdagangkan mata uang kripto?
Seperti disebutkan sebelumnya, trader dapat menggunakan leverage untuk meningkatkan ukuran posisi dan potensi keuntungan. Namun contoh di atas menunjukkan bahwa perdagangan dengan leverage juga dapat menyebabkan kerugian yang lebih tinggi.
Alasan lain mengapa trader menggunakan leverage adalah meningkatkan likuiditas dana mereka. Misalnya, dibandingkan dengan memegang posisi leverage 2x pada satu platform trading, trader dapat menggunakan leverage 4x untuk mempertahankan ukuran posisi yang sama dengan jaminan yang lebih rendah. Dengan cara ini mereka dapat menggunakan bagian lain dari dana mereka di tempat lain (misalnya memperdagangkan aset lain, melakukan staking, menyuntikkan likuiditas ke bursa terdesentralisasi (DEX), berinvestasi di NFT, dll.).
Bagaimana cara mengelola risiko melalui perdagangan leverage?
Perdagangan dengan leverage tinggi mungkin memerlukan lebih sedikit modal pada awalnya, namun meningkatkan kemungkinan likuidasi paksa. Jika leverage Anda terlalu tinggi, pergerakan harga 1% pun bisa mengakibatkan kerugian besar. Semakin tinggi leverage, semakin rendah toleransi Anda terhadap volatilitas. Semakin rendah leverage yang digunakan, semakin toleran terhadap kesalahan perdagangan tersebut. Inilah sebabnya mengapa Binance dan platform perdagangan mata uang kripto lainnya membatasi leverage maksimum yang tersedia untuk pengguna baru.
Strategi manajemen risiko seperti perintah stop-loss dan take-profit membantu meminimalkan kerugian dalam perdagangan leverage. Anda dapat secara otomatis menutup posisi Anda pada harga tertentu dengan perintah stop-loss, sebuah strategi yang berguna ketika pasar bergerak melawan Anda. Perintah stop loss dapat melindungi Anda dari kerugian yang signifikan. Perintah take-profit adalah kebalikannya; perintah take-profit secara otomatis menutup posisi Anda ketika keuntungan Anda mencapai nilai tertentu. Ini memastikan Anda menerima keuntungan sebelum kondisi pasar berubah.
Saat ini, Anda seharusnya sudah mengetahui bahwa trading dengan leverage adalah pedang bermata dua yang dapat melipatgandakan keuntungan dan kerugian Anda. Ini melibatkan risiko tinggi, terutama di pasar mata uang kripto yang bergejolak. Binance merekomendasikan agar Anda bertanggung jawab atas tindakan Anda dan berdagang secara rasional. Kami menyediakan alat seperti pemberitahuan anti-kecanduan dan fitur pendinginan untuk membantu Anda mengendalikan transaksi Anda. Anda harus selalu berhati-hati dan jangan lupa melakukan riset sendiri (DYOR) tentang cara menggunakan leverage dengan benar dan merencanakan strategi trading Anda.
Bagaimana cara menggunakan perdagangan margin di Binance?
Anda dapat memperdagangkan mata uang kripto menggunakan leverage pada platform perdagangan mata uang kripto seperti Binance. Kami akan menunjukkan kepada Anda cara berdagang dengan margin di sini, namun konsep leverage juga ada dalam jenis perdagangan lainnya. Pertama, Anda memerlukan akun margin. Jika Anda belum memiliki akun margin, silakan buka akun menggunakan artikel FAQ ini.
1. Masuk ke [Trading] - [Margin] melalui bilah navigasi atas.
2. Klik [BTC/USDT] untuk mencari pasangan perdagangan yang ingin Anda perdagangkan. Kami akan menggunakan pasangan perdagangan BNB/USDT.
3. Anda juga perlu mentransfer dana ke dompet margin Anda. Klik [Transfer Agunan] di bawah grafik garis K.
4. Pilih dompet yang akan ditransfer, akun margin target, dan mata uang yang akan ditransfer. Masukkan jumlahnya dan klik [Konfirmasi]. Dalam contoh ini, kami akan mentransfer 100 USDT ke akun cross margin.
5. Sekarang pergi ke kotak di sebelah kanan. Pilih [3x untuk posisi penuh] atau [10x untuk posisi individual]. Margin dalam mode margin silang dapat dibagikan antar akun margin Anda, sedangkan margin dalam mode margin terisolasi ada secara independen untuk setiap pasangan perdagangan. Anda dapat membaca artikel FAQ untuk mempelajari lebih lanjut perbedaan keduanya.
6. Pilih [Beli] (panjang) atau [Jual] (pendek) dan jenis pesanan, seperti pesanan pasar. Klik [Pinjaman], dan Anda akan menemukan bahwa 100 USDT yang kami transfer ke akun lintas margin kini meningkat tiga kali lipat, menjadi 300 USDT.
7. Saat menggunakan leverage untuk membeli Binance Coin, Anda dapat memasukkan jumlah USDT melalui [Total], atau memasukkan jumlah Binance Coin yang akan dibeli melalui [Amount]. Anda juga dapat menyeret bilah penyesuaian di bawah untuk memilih proporsi saldo yang tersedia untuk digunakan. Anda kemudian akan melihat jumlah yang dipinjam untuk transaksi tersebut. Klik [Beli Binance Coin dengan Margin] untuk membuka posisi.
Perhatikan bahwa Anda juga harus membayar biaya transaksi, sehingga Anda tidak dapat menggunakan seluruh saldo yang tersedia. Sistem akan secara otomatis memotong jumlah biaya transaksi berdasarkan level VIP Anda.
Meringkaskan
Leverage memudahkan untuk memulai dengan investasi awal yang lebih rendah dan berpotensi menghasilkan keuntungan yang lebih tinggi. Namun leverage terkait dengan pergerakan pasar dan dapat menyebabkan likuidasi terjadi dengan cepat, terutama jika berdagang dengan leverage 100x. Oleh karena itu, harap selalu berdagang dengan hati-hati dan mengevaluasi risikonya sebelum memasuki perdagangan leverage. Jangan pernah melakukan trading melebihi toleransi risiko pribadi Anda, terutama saat menggunakan leverage.