Saya menjalankan 883 kontrak tahun ini dan menguji 17 set strategi; hampir semuanya hancur, dan set yang terakhir bertahan agak bertentangan dengan intuisi
Beberapa hari ini saya terus menulis skrip untuk menguji strategi. Awalnya saya ingin mencari cara yang stabil untuk rolling posisi, hasilnya saya menarik turun semua 883 kontrak perpetual USDT Binance dari Januari sampai November tahun ini (termasuk yang sudah dihapus dan nol nilainya) lalu menjalankannya. Beberapa strategi yang sering disebut di forum sebagai “cara pasti untung” pada dasarnya semuanya mati kalau dimasukkan ke data lengkap 10 bulan.
Saya catat beberapa hasil yang cukup membalik pemahaman:
1. Kenapa backtest yang dipamerkan di internet bisa dobel, tapi saat saya jalankan sendiri malah nol?
Dengan aturan mengejar kenaikan yang sama (leverage 4x, setiap order rolling 20% posisi), saya awalnya hanya menguji 30 hari terakhir dan hanya memilih koin aktif yang masih hidup sampai hari ini; hasilnya +134%, terlihat seperti mesin cetak uang.
Kemudian, karena tidak yakin, saya memperpanjang waktunya ke 10 bulan dan memasukkan juga koin mati yang saat itu belum dihapus, lalu menjalankannya ulang; 1000U akhirnya rugi tinggal 20U.
Banyak orang untung di backtest semata-mata karena memakai kacamata hari ini untuk memilih kumpulan koin, sejak awal sudah menyaring keluar koin yang mati.
2. Apakah “biaya sangat negatif + posisi melonjak” benar-benar tanda squeeze short?
Saat melihat chart, orang biasanya merasa short terlalu padat dan pasti akan dipompa untuk memaksa short squeeze.
Saya menemukan 594 kali sinyal standar seperti ini dari data 10 bulan, tetapi saat masuk long, win rate-nya hanya sekitar 26%. Dan dalam 11 bulan, median imbal hasil setelah memegang 24 jam di setiap bulan semuanya negatif (secara keseluruhan sekitar -7%). Dari 10 kali, 7 kali long justru berakhir turun setelah sempat naik.
3. Arbitrase hedging sambil santai menikmati pendanaan, rugi 89,7% dalam 10 bulan
Saya mencoba long koin dengan funding fee negatif paling ekstrem, sambil short koin dengan funding fee positif tertinggi, dengan harapan kedua sisi saling menutup dan tetap untung.
Setelah selesai, baru ketahuan bahwa altcoin dengan fee negatif ekstrem sering kali adalah aset yang baru saja dipompa sekali putaran; kejatuhan harga koin keesokan harinya sama sekali tidak bisa ditutup oleh biaya pendanaan segitu.
4. Menangkap $RAVE yang naik +507%, tapi akun tetap rugi di akhir
Saya menguji strategi tren “breakout ke high 30 hari dengan volume besar + trailing take profit”.
Memang berhasil menangkap $RAVE (+507%), $LSK (+317%) dan koin monster semacam itu, tetapi dari lebih dari 1600 breakout di seluruh pasar, hampir 80% akhirnya rugi. Biasanya tiap kali kena stop loss terpotong 6%, sebelum sempat menunggu munculnya koin monster, modal sudah terkikis habis.
5. Koin gila yang melonjak, apakah bisa dipegang lama?
Ambil contoh $BIRB yang pada suatu hari naik 132%. Jika dipaksa ditutup tepat 24 jam, setelah momen 24 jam itu harganya tidak pernah kembali ke posisi tersebut.
Kalau ingin menahan satu hari lagi dengan harapan lebih besar, dibanding momen 24 jam itu harganya justru turun lagi 51,7%; ditahan dua hari turun 57,6%. Bahan bakar beli untuk squeeze pada dasarnya habis dalam sehari.
Setelah ribet sampai akhir, dari 17 skema hanya 1 yang tetap stabil di paruh pertama dan paruh kedua tahun ini:
Dalam 11 bulan, 9 bulan menghasilkan profit, bahkan saat pasar seluruhnya jatuh pada bulan Maret pun masih untung 7,8%.
Logika ini sepenuhnya meninggalkan posisi long, juga tidak memakai leverage tinggi, dan secara khusus membidik koin lemah yang tidak diperhatikan siapa pun tetapi tiba-tiba naik tidak normal, untuk dibalik arah.
Namun sekarang pun ada satu masalah fatal: sangat bergantung pada kedalaman order book saat stop loss tereksekusi. Begitu terjadi spike yang membuat slippage stop loss melebihi 1%, keuntungan akan habis lebih dari setengah.
Sekarang skrip ini saya pasang di server Tokyo, memantau order book beli-jual real-time setiap menit untuk melihat seberapa besar slippage nyata. Ke depan saya akan memperbarui hasil uji nyata yang keluar setiap hari di sini, untung atau rugi akan saya tampilkan apa adanya.
Di artikel berikutnya saya akan membahas lebih detail bagaimana logika berlawanan arah ini menangkap kelelahan pemain besar; kalau tertarik bisa follow.
📌 Di atas adalah riset backtest historis dan simulasi, bukan merupakan saran investasi.
$BIRB $RAVE $LSK
#量化 #合约交易 #altcoin
Beberapa hari ini saya terus menulis skrip untuk menguji strategi. Awalnya saya ingin mencari cara yang stabil untuk rolling posisi, hasilnya saya menarik turun semua 883 kontrak perpetual USDT Binance dari Januari sampai November tahun ini (termasuk yang sudah dihapus dan nol nilainya) lalu menjalankannya. Beberapa strategi yang sering disebut di forum sebagai “cara pasti untung” pada dasarnya semuanya mati kalau dimasukkan ke data lengkap 10 bulan.
Saya catat beberapa hasil yang cukup membalik pemahaman:
1. Kenapa backtest yang dipamerkan di internet bisa dobel, tapi saat saya jalankan sendiri malah nol?
Dengan aturan mengejar kenaikan yang sama (leverage 4x, setiap order rolling 20% posisi), saya awalnya hanya menguji 30 hari terakhir dan hanya memilih koin aktif yang masih hidup sampai hari ini; hasilnya +134%, terlihat seperti mesin cetak uang.
Kemudian, karena tidak yakin, saya memperpanjang waktunya ke 10 bulan dan memasukkan juga koin mati yang saat itu belum dihapus, lalu menjalankannya ulang; 1000U akhirnya rugi tinggal 20U.
Banyak orang untung di backtest semata-mata karena memakai kacamata hari ini untuk memilih kumpulan koin, sejak awal sudah menyaring keluar koin yang mati.
2. Apakah “biaya sangat negatif + posisi melonjak” benar-benar tanda squeeze short?
Saat melihat chart, orang biasanya merasa short terlalu padat dan pasti akan dipompa untuk memaksa short squeeze.
Saya menemukan 594 kali sinyal standar seperti ini dari data 10 bulan, tetapi saat masuk long, win rate-nya hanya sekitar 26%. Dan dalam 11 bulan, median imbal hasil setelah memegang 24 jam di setiap bulan semuanya negatif (secara keseluruhan sekitar -7%). Dari 10 kali, 7 kali long justru berakhir turun setelah sempat naik.
3. Arbitrase hedging sambil santai menikmati pendanaan, rugi 89,7% dalam 10 bulan
Saya mencoba long koin dengan funding fee negatif paling ekstrem, sambil short koin dengan funding fee positif tertinggi, dengan harapan kedua sisi saling menutup dan tetap untung.
Setelah selesai, baru ketahuan bahwa altcoin dengan fee negatif ekstrem sering kali adalah aset yang baru saja dipompa sekali putaran; kejatuhan harga koin keesokan harinya sama sekali tidak bisa ditutup oleh biaya pendanaan segitu.
4. Menangkap $RAVE yang naik +507%, tapi akun tetap rugi di akhir
Saya menguji strategi tren “breakout ke high 30 hari dengan volume besar + trailing take profit”.
Memang berhasil menangkap $RAVE (+507%), $LSK (+317%) dan koin monster semacam itu, tetapi dari lebih dari 1600 breakout di seluruh pasar, hampir 80% akhirnya rugi. Biasanya tiap kali kena stop loss terpotong 6%, sebelum sempat menunggu munculnya koin monster, modal sudah terkikis habis.
5. Koin gila yang melonjak, apakah bisa dipegang lama?
Ambil contoh $BIRB yang pada suatu hari naik 132%. Jika dipaksa ditutup tepat 24 jam, setelah momen 24 jam itu harganya tidak pernah kembali ke posisi tersebut.
Kalau ingin menahan satu hari lagi dengan harapan lebih besar, dibanding momen 24 jam itu harganya justru turun lagi 51,7%; ditahan dua hari turun 57,6%. Bahan bakar beli untuk squeeze pada dasarnya habis dalam sehari.
Setelah ribet sampai akhir, dari 17 skema hanya 1 yang tetap stabil di paruh pertama dan paruh kedua tahun ini:
Dalam 11 bulan, 9 bulan menghasilkan profit, bahkan saat pasar seluruhnya jatuh pada bulan Maret pun masih untung 7,8%.
Logika ini sepenuhnya meninggalkan posisi long, juga tidak memakai leverage tinggi, dan secara khusus membidik koin lemah yang tidak diperhatikan siapa pun tetapi tiba-tiba naik tidak normal, untuk dibalik arah.
Namun sekarang pun ada satu masalah fatal: sangat bergantung pada kedalaman order book saat stop loss tereksekusi. Begitu terjadi spike yang membuat slippage stop loss melebihi 1%, keuntungan akan habis lebih dari setengah.
Sekarang skrip ini saya pasang di server Tokyo, memantau order book beli-jual real-time setiap menit untuk melihat seberapa besar slippage nyata. Ke depan saya akan memperbarui hasil uji nyata yang keluar setiap hari di sini, untung atau rugi akan saya tampilkan apa adanya.
Di artikel berikutnya saya akan membahas lebih detail bagaimana logika berlawanan arah ini menangkap kelelahan pemain besar; kalau tertarik bisa follow.
📌 Di atas adalah riset backtest historis dan simulasi, bukan merupakan saran investasi.
$BIRB $RAVE $LSK
#量化 #合约交易 #altcoin
