Pada 30 Oktober 2026, Aave telah melanjutkan operasi pasar pinjam-meminjamnya di V3 dan V4 setelah insiden peretasan Binance, yang menimbulkan kerugian hingga $6,3 miliar dan menyebabkan operasi ditutup sebagai tindakan pencegahan. Pasar pinjam-meminjam kembali beroperasi penuh, kecuali sembilan aset yang masih dibatasi.
Dalam pembaruan yang dirilis pada 30 Oktober, Aave mengonfirmasi bahwa hingga saat ini, semua pasar telah dipastikan kembali beroperasi penuh. Kontrak tidak terdampak, dan semua posisi tetap sepenuhnya terjamin.
Sembilan token yang dapat disetor, tetapi tidak dapat dijadikan jaminan pinjaman
Sembilan aset yang dikenai pembatasan adalah: USDT, USDC, USDT0, POL, WAVAX, sAVAX, XAUT, PAXG, dan OP. Bentuk wrapped dan bridge dari aset-aset ini juga termasuk dalam pembatasan. Dalam pernyataannya pada 30 Oktober, LlamaRisk melaporkan bahwa semua aset ini memiliki rasio pinjaman terhadap nilai (LTV) sebesar nol di Aave V3 dan faktor kolateral sebesar nol di V4.
Ini bukan berarti pengguna tidak dapat bertransaksi menggunakan aset-aset tersebut. Pengguna tetap dapat menyetor, menarik, meminjam, dan melunasi dana seperti sebelumnya. Pembatasan ini hanya mencegah aset-aset tersebut digunakan sebagai kolateral untuk pinjaman baru.
Posisi V3 saat ini tidak akan terdampak. Ambang likuidasi dan skor kesehatannya akan tetap sama. Di V4, parameter kolateral yang sudah ada akan tetap berlaku sampai peminjam meminjam dana tambahan, menarik kolateral, atau mengubah status kolateral suatu aset.
Bagaimana USDT curian menjadi pinjaman WETH senilai $44,6 juta
Sebelum pembekuan, para peretas sebelumnya telah menggunakan Aave. Antara pukul 20.58 dan 21.01 UTC pada 29 Oktober, sebuah dompet yang terkait dengan para peretas menyetor 60 juta USDT ke platform Aave V3 Ethereum Core dan meminjam sekitar 19.762 WETH, yang saat itu setara dengan kira-kira $44,6 juta.
Aave mengumumkan pembekuan pasar pada pukul 21.42 UTC. Setoran baru dan aktivitas peminjaman dihentikan, sementara penarikan, pelunasan, dan likuidasi tetap berlangsung.
Laporan yang disampaikan LlamaRisk pada 30 Oktober menyebutkan bahwa aset dalam posisi tersebut bernilai total $59,9 juta, sementara utangnya mencapai $43,8 juta. Dengan demikian, posisi itu tetap memiliki kolateral berlebih. LlamaRisk menambahkan bahwa tidak ada risiko bagi pemasok dana Aave.
Aave Buka Kembali Pasar Setelah Peretasan Binance, LTV Sembilan Aset Tetap Nol
Mengapa pembukaan kembali pasar memperketat likuiditas
Pembekuan mencegah peminjaman baru, tetapi juga menekan peminjam yang sudah ada. Pemasok dana dapat menarik dana mereka, sementara setoran baru tetap diblokir. Seiring menurunnya likuiditas, tingkat pemanfaatan di kumpulan stablecoin utama naik hingga 92–100%, menurut analisis LlamaRisk pada 30 Oktober.
Biasanya, suku bunga pinjaman yang lebih tinggi membantu menarik setoran baru. Namun, cadangan yang dibekukan tidak dapat menerimanya. Sebaliknya, kenaikan biaya bunga menambah utang peminjam. Untuk meredakan tekanan, LlamaRisk menurunkan pengaturan suku bunga Slope2.
Pembukaan kembali pasar memunculkan risiko baru. Akibatnya, kapasitas pinjaman yang tidak terpakai senilai miliaran dolar dapat tersedia sekaligus. Selain itu, penyesuaian risiko baru memperketat batas pinjaman. Berdasarkan pembaruan LlamaRisk pada 30 Oktober, perubahan ini menghapus kapasitas yang tidak terpakai sebesar $3,7 miliar di V3 dan $130 juta di V4.
Dengan perlindungan tersebut, para guardian Aave membuka kembali pasar dalam empat tahap. Sebagian besar aset kembali dapat digunakan sebagai kolateral.
Arti insiden ini bagi kredit kripto
Insiden ini menyoroti perbedaan penting. Yang diretas adalah Binance, bukan Aave. Namun, penyerang dapat menggunakan pasar pinjaman Aave, sehingga protokol tersebut harus mengambil langkah pencegahan.
Besarnya pencurian membuat situasi ini sangat serius. Analisis Elliptic pada 30 Oktober memperkirakan kerugian sebesar $6,43 miliar. Jumlah itu lebih dari empat kali lipat $1,46 miliar yang dicuri dari Bybit pada 2025.
Sementara itu, Binance berjanji akan menanggung kerugian menggunakan cadangan SAFU dan dana perusahaan. Dalam pernyataannya pada 30 Oktober, bursa tersebut mengatakan bahwa sekitar $3 miliar telah dibekukan secara on-chain. Namun, pembekuan aset curian tidak serta-merta berarti dana tersebut telah berhasil dipulihkan.
Gangguan ini juga merambat ke meja perdagangan. Reuters melaporkan pada 30 Oktober bahwa spread Bitcoin di GSR melebar hingga lima kali lipat dari tingkat normal. Spread Ether mencapai 2,5 kali lipat tingkat normal. Pembukaan kembali Aave memulihkan aktivitas pinjaman ke kondisi normal untuk sebagian besar aset. Namun, peristiwa ini menunjukkan bagaimana likuiditas dan peminjaman dapat terdampak setelah terjadi pelanggaran keamanan di suatu platform.
Jangan hanya membaca berita kripto. Pahamilah. Berlanggananlah buletin kami. Gratis.