Mengapa saya bullish terhadap sektor memori dalam jangka panjang? $DRAM $MU $SKHY $SNDK
Saya percaya kekurangan memori bisa berlanjut hingga 2028, karena produksi HBM terus menyerap porsi besar kapasitas wafer dan pabrik baru tidak diharapkan menghasilkan tambahan pasokan yang berarti sebelum waktu tersebut.
Kontrak pelanggan multi-tahun memberi perusahaan visibilitas yang lebih baik terkait penetapan harga. Pada saat yang sama, permintaan AI membuat sektor memori lebih tidak bergantung pada siklus klasik “booming-melemah” di masa lalu—yang ditandai dengan lonjakan cepat lalu keruntuhan tajam. Akibatnya, saya yakin profit perusahaan dan arus kas akan terbukti lebih tahan dibandingkan siklus sebelumnya.
Selain itu, kita belum membahas aspek robotika secara serius. Jika sistem AI berbasis agen seperti Muse, Grok Bot, dan Dots berkembang dari perangkat lunak menjadi robot fisik dalam beberapa tahun ke depan, akan muncul lapisan permintaan baru yang sangat besar untuk memori—di samping permintaan yang sudah ada dari pusat data dan infrastruktur AI.
Karena alasan-alasan ini, saya merasa sulit untuk tidak tetap bullish pada sektor memori hingga 2028. 🚀
Saya percaya kekurangan memori bisa berlanjut hingga 2028, karena produksi HBM terus menyerap porsi besar kapasitas wafer dan pabrik baru tidak diharapkan menghasilkan tambahan pasokan yang berarti sebelum waktu tersebut.
Kontrak pelanggan multi-tahun memberi perusahaan visibilitas yang lebih baik terkait penetapan harga. Pada saat yang sama, permintaan AI membuat sektor memori lebih tidak bergantung pada siklus klasik “booming-melemah” di masa lalu—yang ditandai dengan lonjakan cepat lalu keruntuhan tajam. Akibatnya, saya yakin profit perusahaan dan arus kas akan terbukti lebih tahan dibandingkan siklus sebelumnya.
Selain itu, kita belum membahas aspek robotika secara serius. Jika sistem AI berbasis agen seperti Muse, Grok Bot, dan Dots berkembang dari perangkat lunak menjadi robot fisik dalam beberapa tahun ke depan, akan muncul lapisan permintaan baru yang sangat besar untuk memori—di samping permintaan yang sudah ada dari pusat data dan infrastruktur AI.
Karena alasan-alasan ini, saya merasa sulit untuk tidak tetap bullish pada sektor memori hingga 2028. 🚀