#ai股持续上涨还有哪些投资机会
Apakah saham AI masih punya kesempatan? Ada, tetapi peluangnya sudah bukan lagi ada pada kata “AI” itu sendiri.
▪️9/22 yang naik semuanya adalah penyimpanan (storage): SanDisk +6,82%, Micron +5,00%, Seagate +4,85% ▪️Pada hari yang sama yang turun semuanya adalah yang bergerak di aplikasi: Microsoft −0,72%, Google −1,07%, Meta −0,63%
▪️SanDisk tahun ini naik sekitar 7 kali; analis/penjual baru hari ini pertama kali meliputnya, target harga hanya 27% lebih tinggi dari harga saat ini
“saham AI” itu seperti keranjang—isinya dua jenis bisnis. Uang di 9/22 sedang berpindah dari “yang bercerita pakai AI” ke “yang memasok AI”. Pasar tidak membeli AI, yang dibeli adalah titik kemacetan (bottleneck) dari AI.
Trump pada 9/19 mengatakan akan membentuk “pasukan AI”, dan juga menyebut AI di masa depan bisa mencapai 25% dari PDB AS. Untuk membangun gedung sebesar itu, yang pertama harus menerima pekerjaan bukanlah kantor desain, melainkan pemasok bahan bangunan. Penyimpanan adalah pemasok bahan bangunan: cadangan pesanan SanDisk mencapai US$93,9 miliar, dan 8 pelanggan besar telah mengunci 65% produksi untuk tahun fiskal 2028. Ini adalah pesanan, bukan prediksi. Untuk industri, ini kabar baik jangka panjang, tetapi dukungan pemerintah diberikan untuk industri, bukan untuk perusahaan tertentu.
Saya lebih banyak melihat adanya pesanan di kuadran ini—bukan harga di posisi ini. Yang diberikan analis/penjual hari ini bukan ruang (untuk naik), melainkan pengesahan ulang (mengakui) kenyataan.
Saya tidak punya saham AI di tangan saya, jadi saya tidak mengejar posisi ini. Perhatikan tiga hal:
① apakah kenaikan harga penyimpanan sudah masuk ke panduan (guidance) kuartal berikutnya
② margin kotor Micron pada laporan keuangan 9/30
③ apakah indeks dengan bobot setara (equal-weighted) bisa mengejar indeks berbobot (market cap weighted)
Setelah kenaikan suku bunga, saham teknologi tetap menembus rekor baru—artinya putaran uang ini tidak memandang suku bunga, melainkan melihat siapa yang paling sulit untuk menambah kapasitas produksinya. BTC bulan 9 juga menorehkan rekor tertinggi dalam delapan bulan.
Gelombang kali ini kamu anggap sebagai serangan balik (counterattack), atau hanya pemantulan (rebound)?
$BTC
Apakah saham AI masih punya kesempatan? Ada, tetapi peluangnya sudah bukan lagi ada pada kata “AI” itu sendiri.
▪️9/22 yang naik semuanya adalah penyimpanan (storage): SanDisk +6,82%, Micron +5,00%, Seagate +4,85% ▪️Pada hari yang sama yang turun semuanya adalah yang bergerak di aplikasi: Microsoft −0,72%, Google −1,07%, Meta −0,63%
▪️SanDisk tahun ini naik sekitar 7 kali; analis/penjual baru hari ini pertama kali meliputnya, target harga hanya 27% lebih tinggi dari harga saat ini
“saham AI” itu seperti keranjang—isinya dua jenis bisnis. Uang di 9/22 sedang berpindah dari “yang bercerita pakai AI” ke “yang memasok AI”. Pasar tidak membeli AI, yang dibeli adalah titik kemacetan (bottleneck) dari AI.
Trump pada 9/19 mengatakan akan membentuk “pasukan AI”, dan juga menyebut AI di masa depan bisa mencapai 25% dari PDB AS. Untuk membangun gedung sebesar itu, yang pertama harus menerima pekerjaan bukanlah kantor desain, melainkan pemasok bahan bangunan. Penyimpanan adalah pemasok bahan bangunan: cadangan pesanan SanDisk mencapai US$93,9 miliar, dan 8 pelanggan besar telah mengunci 65% produksi untuk tahun fiskal 2028. Ini adalah pesanan, bukan prediksi. Untuk industri, ini kabar baik jangka panjang, tetapi dukungan pemerintah diberikan untuk industri, bukan untuk perusahaan tertentu.
Saya lebih banyak melihat adanya pesanan di kuadran ini—bukan harga di posisi ini. Yang diberikan analis/penjual hari ini bukan ruang (untuk naik), melainkan pengesahan ulang (mengakui) kenyataan.
Saya tidak punya saham AI di tangan saya, jadi saya tidak mengejar posisi ini. Perhatikan tiga hal:
① apakah kenaikan harga penyimpanan sudah masuk ke panduan (guidance) kuartal berikutnya
② margin kotor Micron pada laporan keuangan 9/30
③ apakah indeks dengan bobot setara (equal-weighted) bisa mengejar indeks berbobot (market cap weighted)
Setelah kenaikan suku bunga, saham teknologi tetap menembus rekor baru—artinya putaran uang ini tidak memandang suku bunga, melainkan melihat siapa yang paling sulit untuk menambah kapasitas produksinya. BTC bulan 9 juga menorehkan rekor tertinggi dalam delapan bulan.
Gelombang kali ini kamu anggap sebagai serangan balik (counterattack), atau hanya pemantulan (rebound)?
$BTC
