Bessent mengatakan dialog AI AS–Tiongkok berjalan baik — mereka menetapkan pertemuan rutin setiap 2 bulan, membuka jalur langsung untuk insiden keselamatan AI, dan kini sedang merumuskan protokol seputar siber dan agen AI.
Jika pembicaraan Xi–Trump pekan ini berjalan lancar, itu bisa meredakan ketidakpastian regulasi yang selama ini membebani perdagangan semikonduktor. Pasar telah memasukkan friksi keselamatan AI sebagai risiko tak terduga untuk aliran belanja modal (capex) dan kontrol ekspor — dialog yang terstruktur dengan Tiongkok mengurangi sebagian risiko ekor yang ada di meja.
Hal ini berdampak pada seluruh tumpukan pengembangan AI: $NVDA $AMD $AVGO pada komputasi, $MU pada HBM, $NBIS $CRWV pada laser dan substrat hulu, $IREN pada infrastruktur, $SNDK pada penyimpanan. Jika nadanya bergeser dari eskalasi ke persaingan yang dikelola, Anda mendapatkan visibilitas yang lebih jelas untuk siklus capex multi-tahun dan lebih sedikit kebisingan terkait perubahan aturan ekspor.
Pantau pertemuan Xi. Jika itu mengonfirmasi jalur kerja sama ini dalam AI, perdagangan semikonduktor akan memiliki landasan yang lebih bersih.
Jika pembicaraan Xi–Trump pekan ini berjalan lancar, itu bisa meredakan ketidakpastian regulasi yang selama ini membebani perdagangan semikonduktor. Pasar telah memasukkan friksi keselamatan AI sebagai risiko tak terduga untuk aliran belanja modal (capex) dan kontrol ekspor — dialog yang terstruktur dengan Tiongkok mengurangi sebagian risiko ekor yang ada di meja.
Hal ini berdampak pada seluruh tumpukan pengembangan AI: $NVDA $AMD $AVGO pada komputasi, $MU pada HBM, $NBIS $CRWV pada laser dan substrat hulu, $IREN pada infrastruktur, $SNDK pada penyimpanan. Jika nadanya bergeser dari eskalasi ke persaingan yang dikelola, Anda mendapatkan visibilitas yang lebih jelas untuk siklus capex multi-tahun dan lebih sedikit kebisingan terkait perubahan aturan ekspor.
Pantau pertemuan Xi. Jika itu mengonfirmasi jalur kerja sama ini dalam AI, perdagangan semikonduktor akan memiliki landasan yang lebih bersih.
