1. Panel data DeFi
Penerbitan Stablecoin
Pada 27 Maret, kapitalisasi pasar dari 5 stablecoin teratas adalah 128,1 miliar, turun 2,12% dari pertengahan bulan (130,8 miliar).
USDC telah melanjutkan penahan harga, tetapi diskusi dan pemikiran tentang stablecoin dapat diperkirakan akan kembali menjadi perhatian publik. Ditambah dengan proyek panas crvUSD dan dpxUSD yang dijadwalkan akan dirilis pada kuartal pertama, putaran baru stablecoin asli protokol akan terjadi. menjadi fokus tahap ini.
Pada tanggal 15 Maret, Changpeng Zhao men-tweet bahwa Binance memindahkan transaksi Bitcoin tanpa biaya dari BUSD ke TUSD.
data TVL
Per 28 Maret, TVL seluruh jaringan berjumlah US$75,8 miliar, meningkat 5,99% dari pertengahan bulan (74,7 miliar).
Dipengaruhi oleh airdrop Arb baru-baru ini, TVL Arb telah meningkat secara signifikan dalam sebulan terakhir, mencapai 12,08%. Pada saat yang sama, TVL jaringan utama Ethereum naik 5,96%, yang dapat dianggap sebagai hasil dari rebound harga ETH baru-baru ini.
Nilai pasar Ethereum TVL di jalur LSD terus meningkat, mencapai $13,6 miliar, dengan pangsa Lido tetap di 74,47%.
Rasio janji Ether dari seluruh jaringan Ethereum terus meningkat, mencapai 14,71% (Dune@hildobby).
data DEX
Pada 28 Maret, volume perdagangan DEX di bulan Maret mencapai $99,7 miliar, meningkat signifikan sebesar 32,28% dari volume perdagangan di bulan Februari sebesar $67,4 miliar.
Data peminjaman
Pada data 20 Maret, volume pinjaman perjanjian pinjaman utama mencapai $4,24 miliar.
2. Agregasi informasi DeFi
Berita DeFi
dYdX mengumumkan bahwa mereka telah menyelesaikan tonggak ketiga pengembangan versi V4, termasuk tingkat pendanaan dinamis, antarmuka perdagangan, dll. dYdX mengatakan akan meluncurkan jaringan pengujian internal pada 28 Maret 2023, dan mengharapkan untuk membuka jaringan pengujian publik pada akhir Juli dan meluncurkan jaringan utama pada akhir September.
Uniswap telah meluncurkan fungsi Portofolio Mini, yang memungkinkan pengguna melihat saldo aset, riwayat harga token, detail NFT, mengelola kumpulan LP, dan membeli mata uang kripto menggunakan kartu bank atau kartu kredit melalui Moonpay.
Solv Protocol merilis Solv V3, dengan fokus pada penerbitan dana dan investasi on-chain. Solv V3 saat ini mendukung dana pendapatan tetap, dan secara bertahap akan mendukung produk terstruktur dan dana ekuitas. Lebih dari 10 pengelola dana profesional akan ditempatkan di platform untuk menyediakan supermarket dana dengan kategori kaya kepada pengguna.
Produk pertama yang diluncurkan setelah peluncuran Solv V3 adalah dana pembentuk pasar yang dikeluarkan oleh iZUMi Finance. Dana ini memberikan 11% pendapatan stabil kepada investor saham preferen dan berencana untuk terus bergulir hingga skala US$10 juta.
Dompet institusional MetaMask telah membuka pasar staking baru di mana perusahaan dan bank investasi dapat memilih dari berbagai layanan staking, hanya beberapa minggu sebelum hard fork Ethereum Shanghai.
Perspektif industri DeFi
Ambisi Synthetix V3: menjadi lapisan likuiditas generasi berikutnya untuk derivatif on-chain dan produk keuangan
Synthetix adalah lapisan likuiditas terdesentralisasi pada Ethereum dan Optimisme yang berfungsi sebagai backend likuiditas untuk DeFi. Pemangku kepentingan menyediakan likuiditas untuk mempertaruhkan aset sintetis dan memperdagangkan kontrak berjangka abadi dengan harga oracle tanpa memerlukan buku pesanan tradisional atau pihak lawan. Likuiditas dapat disusun dan dipertukarkan di seluruh pasar, tanpa selip. Synthetix saat ini mendukung Kwenta, Lyra, Polynomial, dHEDGE dan Curve, pertukaran atom 1 inci. Synthetix V3 menciptakan platform likuiditas derivatif tanpa izin yang dapat digunakan sebagai lapisan likuiditas untuk derivatif. Synthetix memiliki dua proposisi nilai utama:
Untuk pengguna: Memberikan pilihan kumpulan penambangan/perbendaharaan, yang terkait dengan pasar derivatif, dan pengguna dapat memilih untuk memperoleh pengembalian yang berbeda pada tingkat risiko pasar yang berbeda.
Untuk protokolnya: menyediakan kumpulan penambangan/perbendaharaan untuk mempertaruhkan pasar derivatif baru, serta alat untuk membuat kumpulan penambangan dan menggunakan hasilnya untuk menarik pengguna.
Saat ini, V3 terutama berfokus pada empat bidang utama:
Lapisan likuiditas derivatif: Synthetix V3 memungkinkan pengembang dengan mudah membuat derivatif keuangan baru, memecahkan masalah cold start, menyediakan layanan untuk likuiditas derivatif on-chain, dan akan mendukung produk abadi, spot, opsi, asuransi, dan lainnya.
Kekuatan bagi para pemangku kepentingan melalui taruhan multi-jaminan: Synthetix V3 membangun sistem brankas universal, setiap brankas mendukung satu aset hipotek, namun brankas dapat digabungkan menjadi kumpulan dan dihubungkan ke satu atau lebih pasar. Tiga manfaat muncul dari pendekatan ini:
Peningkatan kemampuan manajemen risiko: kumpulan tersebut terhubung ke pasar tertentu dan memperoleh eksposur risiko tertentu;
Kemampuan lindung nilai yang lebih baik: Kumpulan ini terhubung ke pasar tertentu, memungkinkan lindung nilai yang lebih akurat;
Jangkauan agunan yang lebih luas: Memperluas jangkauan agunan untuk memberikan lebih banyak pilihan kepada pemberi gadai.
Pengalaman pengembang yang lebih sederhana dan bersih: Synthetix V3 mengoptimalkan sistem dan menyediakan alat dan panduan pengembang yang kaya untuk membuat pengembangan lebih sederhana, lebih cepat, dan meningkatkan pengalaman pengguna.
Lintas rantai: Synthetix V3 dapat diterapkan pada rantai apa pun yang kompatibel dengan EVM, mendukung aset sintetis di rantai mana pun, dan memiliki fungsi lintas rantai untuk membuat transmisi aset lebih nyaman.
Prospek proyek baru
Protokol opsi terdesentralisasi Premia telah merilis versi V3. V3 memiliki lima fitur utama: pengguna dapat memilih pesanan pasar dan membatasi pesanan untuk diperdagangkan; kumpulan likuiditas akan menggunakan likuiditas terpusat; pedagang akan dapat meminjam; Jaminan aset untuk memanfaatkan posisi aktif mereka; setiap LP dapat membuat jenis kumpulan opsi apa pun menggunakan parameter pilihan mereka (token yang mendasari, harga kesepakatan, tanggal kedaluwarsa, dll.). Tahun ini Premia mengumumkan akuisisi protokol DeFi terstruktur Knox Vaults. Produk andalan Knox Vaults adalah DeFi Options Vaults (DOV), yang menyediakan strategi hasil otomatis.
Pada tanggal 24 Maret, Quasar Finance, protokol manajemen aset DeFi berbasis Cosmos, meluncurkan jaringan utamanya untuk membantu investor mengelola aset digital mereka di berbagai blockchain. Quasar Finance mengumpulkan pendanaan sebesar $5,4 juta tahun ini, dipimpin oleh Shima Capital, dengan penilaian $70 juta, sehingga total pendanaannya menjadi lebih dari $11,5 juta. Vault yang dijalankan Quasa saat ini adalah OSMO PRO, strateginya adalah penambangan likuiditas, TVL $400,000, periode penguncian deposit adalah 14 hari, dan APR yang diharapkan termasuk biaya dan insentif adalah 43%.
Mantan pendiri Babel Finance Flex Yang akan meluncurkan proyek stablecoin terdistribusi crypto-native HOPE. Perencanaan stablecoin HOPE berbeda dari stablecoin lainnya, harga cadangan HOPE akan mulai dari 0,5 dolar AS, dan kemudian Yang utama tujuan mengambangkan BTC dan ETH adalah menjadi margin penting untuk menghubungkan DeFi, CeFi, dan TradFi. HopeSwap, aplikasi pertama ekosistem HOPE, akan diluncurkan di mainnet Ethereum pada bulan April.
3. Jepret data radar DeFi dengan jari Anda
Bulan Maret tidak terlalu bersahabat dengan dunia kripto. Pada paruh pertama bulan ini, terjadi badai bank yang menyebabkan stablecoin tidak lagi berjangkar. Pada paruh kedua tahun ini, insiden peretasan Euler Finance menyebabkan protokol peminjaman yang mendasarinya hilang US$190 juta. Proyek DeFi lainnya dalam portofolio terkait juga mengalami kerugian ribuan dolar. Strategi Zen Bul Opyn memerlukan aset agunan untuk membeli ETH melalui leverage, yang mengakibatkan kerugian karena pinjaman agunannya di Euler. Ini belum pulih, dan APY menunjukkan -95,3%.
Setelah Federal Reserve mengumumkan pelepasan air, aset seperti BTC dan ETH meningkat tajam karena tidak dalam lingkup pengawasan atau sistem perbankan masih di atas 28,000 poin.
Dalam hal TVL, tiga teratas adalah LP-WETH/USDC Netral dari Diamond Unibot V2 (15%), strategi Coverd Call-T-ETH-C dan Coverd Call-T-SETH-C dari Ribbon Finance, yaitu $32,37 juta dan $10,53 M masing-masing, $9,87 juta.
Meskipun strategi seri Coverd Call dari Ribbon Finance memiliki tingkat pengembalian yang diharapkan tinggi, strategi ini telah mengalami kerugian besar dalam perdagangan dalam dua minggu terakhir. Oleh karena itu, pengembalian kumulatif saat ini dari T-WBTC-C, T-ETH-C, dll adalah angka negatif. Penjualan Put Polynomial - USD telah mengalami pergerakan yang luar biasa dalam dua minggu terakhir dengan imbal hasil ke depan sebesar 30,03% dan APY sebesar 35% pada minggu lalu.