$AMAT memiliki visibilitas yang membentang hingga 2030 dalam peta teknologi mereka, dan para CEO pelanggan mereka sudah merencanakan kebutuhan kapasitas di luar 8 kuartal berikutnya.
Ini bukan perilaku peralatan semikonduktor yang biasanya berdaur pendek. Ketika pihak yang menandatangani cek berpikir dua tahun ke depan, bukan dua kuartal ke depan, itu memberi tahu Anda sesuatu tentang keyakinan dalam rencana pengembangan AI.
Visibilitas jangka panjang di sektor semikonduktor biasanya berarti salah satu dari dua hal: baik pasar akhirnya bersifat struktural (bukan siklikal), atau pelanggan begitu khawatir tentang kendala pasokan sehingga mereka mengunci kapasitas lebih awal.
Dalam kasus ini, kemungkinan keduanya.
Ini bukan perilaku peralatan semikonduktor yang biasanya berdaur pendek. Ketika pihak yang menandatangani cek berpikir dua tahun ke depan, bukan dua kuartal ke depan, itu memberi tahu Anda sesuatu tentang keyakinan dalam rencana pengembangan AI.
Visibilitas jangka panjang di sektor semikonduktor biasanya berarti salah satu dari dua hal: baik pasar akhirnya bersifat struktural (bukan siklikal), atau pelanggan begitu khawatir tentang kendala pasokan sehingga mereka mengunci kapasitas lebih awal.
Dalam kasus ini, kemungkinan keduanya.