bertanya padanya apa yang memisahkan trader yang bertahan dari trader yang meledak

jawabannya mengejutkan saya

itu bukan strategi. itu bukan disiplin. itu bukan psikologi.

"ukuran taruhan. itu saja. itu seluruh permainannya."

ini yang dia jelaskan:

TEORI:

"Saya telah melihat ratusan trader datang. yang baik. yang cerdas. yang berbakat."

"90% dari mereka yang meledak tidak meledak karena perdagangan buruk. mereka meledak karena ukuran yang buruk pada perdagangan normal."

"kerugian 1R pada ukuran yang tepat tidak ada artinya. kerugian 1R pada ukuran 10x yang tepat adalah kematian akun."

CONTOH-CONTOH:

dia membimbing saya melalui studi kasus:

TRADER A:

- strategi yang sangat baik, 58% WR

- konsisten menguntungkan selama 2 tahun

- memiliki perdagangan "keyakinan tinggi"

- ukuran meningkat 5x posisi normal

- perdagangan kalah

- penarikan adalah 23% alih-alih 5%

- psikologi terpecahkan

- berdagang balas dendam minggu berikutnya

- meledakkan akun dalam 8 hari

"dia tidak meledak dari perdagangan yang buruk. dia meledak dari perdagangan yang besar."

TRADER B:

- strategi yang biasa-biasa saja, 51% WR

- bertahan selama 11 tahun

- tidak pernah ukuran di atas 0.8% per perdagangan

- mengambil ukuran yang sama di setiap perdagangan

- tidak ada ukuran "keyakinan tinggi"

- terakumulasi perlahan tetapi tidak pernah meledak

"dia bernilai $4M sekarang. mulai dengan $50k. hanya tidak pernah membunuh dirinya sendiri dengan ukuran."

ATURAN:

"setiap trader yang meledak melanggar aturan yang sama"

"mereka mengukur berdasarkan KEYAKINAN alih-alih MATEMATIKA"

"'yang ini terasa benar' jadi mereka pergi lebih besar"

"'Saya sedang dalam rentetan kemenangan' jadi mereka pergi lebih besar"

"'Saya perlu mengembalikannya' jadi mereka pergi lebih besar"

"keyakinan adalah bagaimana Anda membenarkan ukuran bodoh"

DATA:

dia menunjukkan kepada saya penelitian internal:

trader yang ukuran berdasarkan keyakinan:

- rata-rata waktu bertahan: 2.4 tahun

- tingkat ledakan akun: 74%

trader yang ukuran secara matematis (ukuran yang sama di setiap perdagangan):

- rata-rata waktu bertahan: 8.3 tahun

- tingkat ledakan akun: 12%

"ini bahkan tidak mendekati. ukuran variabel membunuh trader."

MATEMATIKA:

dia menjelaskan mengapa ukuran "keyakinan tinggi" itu bodoh:

"misalkan Anda 60% akurat dalam perdagangan normal"

"misalkan Anda 70% akurat dalam perdagangan 'keyakinan tinggi'"

"keduanya terdengar bagus, kan? pergi lebih besar pada perdagangan 70%?"

"salah. inilah alasannya:"

"pada 60% akurasi dengan risiko 1%, rentetan 4-kalah menghabiskan Anda 4%"

"pada 70% akurasi dengan risiko 5%, rentetan 4-kalah menghabiskan Anda 20%"

"dan rentetan 4-kalah terjadi bahkan pada 70% akurasi"

"Anda MERASA lebih percaya diri tetapi matematika tidak membenarkan peningkatan ukuran"

SOLUSI:

"bagaimana Anda mengukur kemudian?"

"ukuran yang sama di setiap perdagangan. tidak ada pengecualian."

"bagaimana jika Anda benar-benar percaya diri?"

"ukuran yang sama. percaya diri bukanlah akurasi."

"bagaimana jika pengaturannya sempurna?"

"ukuran yang sama. pengaturan sempurna kalah 40% dari waktu."

"bagaimana jika Anda sedang dalam rentetan kemenangan?"

"ukuran yang sama. rentetan berakhir."

"setiap perdagangan mendapatkan penghormatan yang sama. yang 'membosankan' dan yang 'sempurna'."

PELAKSANAAN:

aturan-aturannya untuk ukuran posisi:

1. hitung risiko dasar Anda (0.5-2% tergantung pada ukuran akun dan keunggulan)

2. itu risiko Anda di SETIAP perdagangan

3. jangan pernah meningkatkan ukuran. jangan pernah.

4. jika Anda ingin lebih banyak uang, skala akun/modal. jangan skala risiko.

"Saya telah berdagang selama 23 tahun. Saya tidak pernah mengambil perdagangan di atas 2% risiko. tidak sekali pun."

"pemenang terbesar saya dan perdagangan 'meh' saya mendapatkan ukuran yang sama"

"Saya tidak mencoba untuk mendapatkan home run. Saya mencoba untuk tidak keluar."

KEBENARAN:

trader ritel berpikir mereka perlu perdagangan besar untuk menghasilkan uang besar

profesional tahu perdagangan besar membuat kerugian besar

trader yang mengelola uang nyata semuanya ukuran secara konservatif

mereka menghasilkan uang melalui VOLUME perdagangan baik bukan UKURAN perdagangan individu

jika Anda bervariasi ukuran posisi Anda berdasarkan "keyakinan":

Anda sudah berada di jalur untuk meledak

ini hanya masalah kapan

ukuran yang sama

setiap perdagangan

tidak ada pengecualian

begitulah cara Anda bertahan