Pada tanggal 1 November 2025, saya menerbitkan sebuah artikel di akun publik WeChat saya, 3 O'Clock Blockchain, berjudul "Kapan Pasar Bull Bitcoin yang Terjadi Sekali dalam Empat Tahun Akan Berakhir?", dan diakhiri dengan pernyataan yang tegas: "Ini adalah akhir dari euforia pasar kripto, dan altcoin hanya memiliki beberapa hari tersisa."
Ini bukan lelucon; logika dasar menghasilkan uang di pasar yang sedang melemah mulai muncul. Terlalu banyak orang yang menganggap pasar melemah sebagai "bencana", melupakan aturan ketat dunia kripto: pasar yang menguat adalah gelembung kekayaan, sementara pasar yang melemah adalah penyaring nilai dan, yang lebih penting, "sapi perah" bagi investor yang kontra.
Berbekal 12 tahun pengalaman praktis saya dalam investasi kripto, dan logika inti di balik ketepatan waktu puncak pasar, saya telah menguraikan strategi pasar bearish untuk berbagai tingkat risiko ke dalam panduan ini—baik Anda pendatang baru maupun investor berpengalaman dengan modal jutaan, Anda dapat menemukan strategi bertahan hidup Anda sendiri. Lagipula, di pasar kripto, menghasilkan uang selama pasar bearish adalah keterampilan sejati untuk menavigasi siklus. Selamat mendengarkan podcast kami 🔽
Tiga sinyal utama untuk mengidentifikasi puncak pasar secara akurat: Bagaimana saya dapat menentukan akhir pasar bullish sebelumnya?
Pertanyaan yang paling sering diajukan akhir-akhir ini adalah: "Apa yang membuat Anda begitu yakin bahwa 1 November adalah puncaknya?" Jawabannya terletak pada tiga detail yang sering diabaikan oleh investor ritel—sinyal dan logika ini tidak hanya berlaku untuk siklus ini, tetapi juga dapat menjadi "alat inti" Anda untuk menilai transisi pasar bullish-bear di masa mendatang.
1. Indikator kontrarian emosional: Bahkan mereka yang paling sedikit memahami keuangan mulai memanfaatkan investasi mereka.
Sentimen di pasar kripto selalu mendahului aksi harga—kegilaan pasar pada akhir Oktober mencapai tingkat yang berlawanan dengan intuisi, dengan tiga sinyal yang sangat mencolok:
Gelombang pendatang baru telah mencapai titik ekstrem: Tuan Wang, pemilik restoran di lantai bawah, yang sebelumnya bahkan tidak bisa membaca grafik candlestick, terus bertanya kepada saya setiap hari, "Altcoin apa yang bisa membuat Anda kaya dalam semalam?" Akhirnya, ia membeli "Dogecoin fork" yang bahkan tidak memiliki dokumen resmi; komunitas dipenuhi unggahan tentang "mahasiswa yang meminjam uang untuk membeli lebih banyak" dan "ibu rumah tangga yang menjual rumah mereka untuk membeli rumah"—adegan ini persis sama dengan puncak pasar bullish pada tahun 2017 dan 2021: ketika orang yang paling konservatif sekalipun mulai berjudi, tidak ada uang baru yang masuk ke pasar.
Narasi media telah menjadi sangat berlebihan: tajuk utama sebuah media kripto terkemuka dipenuhi dengan "Koin XX akan menjadi Bitcoin berikutnya" dan "Pegang ketiga koin ini, pensiun tahun depan," tetapi tidak ada satu artikel pun yang menyebutkan "Apakah proyek ini sudah diluncurkan?" atau "Siapa timnya?" Yang lebih keterlaluan, mereka membuat "Daftar Altcoin Gainers", mengemas koin-koin tak berharga dengan kapitalisasi pasar lebih dari satu juta sebagai "calon bintang baru"—ini tidak membantu Anda menghasilkan uang, melainkan membantu para pemain besar menemukan orang-orang yang mudah tertipu untuk mengambil alih posisi mereka.
Indeks Ketakutan & Keserakahan (Fear & Greed Index) menunjukkan tanda-tanda merah: Dari 28 hingga 31 Oktober, indeks ini bertahan di atas 90 dalam rentang "keserakahan ekstrem" selama empat hari berturut-turut, pertama kalinya hal ini terjadi sejak November 2021. Saya meninjau data 10 tahun: indeks di atas 85 yang diikuti oleh kenaikan tiga hari berturut-turut memiliki probabilitas 92% untuk mengalami kemunduran dalam 15 hari; level "keserakahan ekstrem" di atas 90 hanya terjadi dua kali sebelumnya—pada Desember 2017 dan November 2021—keduanya merupakan puncak pasar bullish.
Pada tanggal 1 November, di antara 10.000 orang yang sering saya kunjungi, seseorang berteriak, "Bitcoin pasti akan menembus 150.000 pada akhir tahun," dan grup tersebut langsung mendapatkan lebih dari seribu anggota baru hari itu. Dengan gabungan ketiga sinyal ini, saya langsung menyimpulkan: pasar bullish telah berakhir.
2. Aliran Dana: Uang pintar telah menghilang secara diam-diam.
Investor ritel mengamati harga, sementara para ahli mengamati arus modal. Mulai pertengahan Oktober, data on-chain menunjukkan tanda-tanda penarikan "uang pintar", tetapi tidak ada yang memperhatikan.
Aktivitas alamat "paus": Dari tanggal 20 hingga 30 Oktober, "paus" yang memegang lebih dari 1.000 Bitcoin mentransfer total 23.000 BTC ke bursa, menghasilkan arus keluar bersih sebesar $1,3 miliar. Operasi ini persis sama dengan puncaknya di tahun 2021: para paus tidak pernah menjual kepemilikan mereka di titik tertinggi, melainkan diam-diam mendistribusikan token mereka kepada investor ritel selama periode ramai.
Amunisi stablecoin menipis: USDT dan USDC adalah "gudang amunisi" pasar kripto. Selama pasar bullish, orang-orang menyetor dana, meningkatkan penerbitan stablecoin; pada puncaknya, ketika amunisi habis, penerbitannya menurun. Pada akhir Oktober, pasokan USDT yang beredar menurun sebesar 8% dibandingkan awal bulan, dan USDC sebesar 12%—pasar kehabisan "amunisi", sehingga harga secara alami tidak dapat naik.
VC yang Keluar Lebih Awal: Saya secara khusus melacak alamat dompet beberapa VC terkemuka dan menemukan bahwa sebuah dana Web3 ternama mentransfer semua 15 altcoin ke bursa dan menjualnya antara tanggal 25 dan 31 Oktober, termasuk proyek "rantai publik AI" yang saat itu populer. VC adalah orang-orang terdekat dengan proyek tersebut; jika mereka semua sudah keluar, saya tidak punya alasan untuk bertahan.
3. Gelembung Altcoin: "Kegilaan Kiamat" Sebelum Menjadi Nol
Akhir dari pasar bullish tak terelakkan lagi merupakan "kegilaan kiamat" altcoin. Dari pertengahan hingga akhir Oktober, sejumlah altcoin "tiga-tanpa" (tanpa teknologi, tanpa tim, tanpa aplikasi) mulai melonjak: sebuah "koin permainan metaverse" tertentu naik 3000% dalam 7 hari, dan sebuah "koin lintas-rantai" tertentu memiliki tingkat perputaran harian lebih dari 200%, yang tampaknya bahkan lebih menarik daripada Bitcoin.
Saya secara acak memilih lima koin yang nilainya naik lebih dari seribu kali lipat, dan semuanya menggunakan trik yang sama: white paper mereka disalin dari Ethereum, hanya dengan kata kunci "AI" yang diubah; foto anggota tim dicuri dari selebritas internet; TVL (nilai total terkunci) on-chain mereka kurang dari $100.000, tetapi nilai pasar mereka meningkat menjadi $500 juta—semua berkat "pembelian dan promosi grup + spam oleh troll online."
Manipulasinya lebih kentara: harga dinaikkan tepat pukul 10.00 setiap hari untuk menarik investor ritel, lalu harga diturunkan mulai pukul 14.00, dan sedikit kenaikan harga dilakukan di malam hari untuk menstabilkan sentimen investor. Inilah mengapa saya secara tegas melakukan short selling pada 10 altcoin, di antaranya "XX AI Public Chain Coin" yang turun dari $0,5 menjadi $0,003, dan imbal hasil dari koin ini sendiri mencapai 165 kali lipat.
Logika yang mendasari menghasilkan uang di pasar yang sedang lesu: lakukan yang sebaliknya, dan Anda akan menghasilkan banyak uang.
Saya telah mengalami tiga pasar saham utama: 2014, 2018, dan 2022. Saya telah melihat orang-orang kehilangan uang muka dan melompat dari gedung, dan saya juga melihat orang-orang mengembangkan investasi awal mereka dari 50.000 yuan menjadi 800.000 yuan. Perbedaan antara keduanya bukanlah jumlah modal awal, tetapi apakah mereka benar-benar memahami logika menghasilkan keuntungan dari pasar saham.
1. Pertama, hilangkan kesalahpahaman bahwa "pasar yang melemah selalu mengakibatkan kerugian".
Banyak orang merugi karena terjebak dalam anggapan "pasar bearish = rugi". Namun, pasar kripto memungkinkan perdagangan dua arah, dan sebenarnya ada lebih banyak peluang untuk menghasilkan uang di pasar bearish daripada di pasar bullish: di pasar bullish, Anda hanya bisa membeli saat harga rendah dan menjual saat harga tinggi, sementara di pasar bearish, Anda bisa melakukan short selling, membeli saat harga turun, dan juga memanfaatkan airdrop dan arbitrase.
Data tidak berbohong: Pada pasar bearish tahun 2018, short selling Bitcoin menghasilkan imbal hasil rata-rata 230%; pada pasar bearish tahun 2022, mereka yang mengandalkan airdrop dan arbitrase mencapai imbal hasil tahunan melebihi 80%. Prinsip intinya adalah membalikkan strategi "beli tinggi, jual rendah": sementara yang lain panik dan menjual dengan kerugian, Anda menyaring aset-aset bernilai; sementara yang lain menghindari altcoin, Anda melakukan short selling pada koin-koin yang tidak berharga; sementara yang lain berdiam diri dan tidak melakukan apa pun, Anda menemukan peluang arbitrase dalam aturan yang berlaku.
2. Fokus pada kontradiksi inti: perbedaan antara nilai dan gelembung.
Dalam pasar bullish, mata uang kripto yang tidak bernilai naik seiring dengan Bitcoin, sehingga sulit untuk membedakan mana yang bernilai. Dalam pasar bearish, pasar menggunakan metode paling kejam untuk menyaringnya: Bitcoin dan Ethereum akan stabil setelah mencapai titik terendah, sementara mata uang kripto yang tidak bernilai akan anjlok hingga nol. "Diferensiasi" ini merupakan peluang paling menguntungkan untuk menghasilkan uang.
Selama pasar bearish tahun 2018, Bitcoin anjlok dari $20.000 menjadi $3.200, turun 84%, tetapi kembali pulih ke $60.000 dua tahun kemudian. PulseCoin, koin bintang saat itu, jatuh dari $0,01 menjadi $0,00001, dan pada dasarnya kehilangan nilainya. Di pasar bearish tahun 2022, Ethereum jatuh dari $4.800 menjadi $881, dan kembali pulih ke $2.100 pada tahun 2023; sementara SHIB turun dari $0,00008 menjadi $0,000008 dan belum pulih.
Esensinya terletak pada perbedaan "dukungan nilai": Bitcoin dan Ethereum memiliki ekosistem, tim, dan aplikasi di dunia nyata; penurunan mereka hanyalah "koreksi emosional". Sebaliknya, mata uang kripto yang tidak bernilai tidak memiliki dukungan; kenaikannya didorong oleh "spekulasi", dan gelembungnya pecah ketika dana ditarik saat pasar melemah. Oleh karena itu, prinsip pertama untuk menghasilkan uang di pasar melemah adalah: hindari gelembung dan rangkul nilai; jual aset yang tidak bernilai dan beli aset inti saat harga turun—ini juga merupakan logika inti dari operasi saya saat ini.
3. Gantikan "kecemasan pasar" dengan pemikiran siklus.
Pasar bullish dan bearish di pasar kripto mengikuti pola yang unik: sejak 2009, Bitcoin telah menyelesaikan empat siklus bullish dan bearish, yang masing-masing berlangsung sekitar empat tahun, dengan pasar bearish berlangsung dua kali lebih lama daripada pasar bullish. Pasar bearish bukanlah jurang maut, melainkan "penyesuaian bertahap", di mana penurunan merupakan persiapan untuk kenaikan berikutnya.
Melihat data historis memberikan gambaran yang lebih jelas: Pada pasar bearish tahun 2014, BTC turun dari $1.100 menjadi $170 (penurunan 84%), yang berlangsung selama 14 bulan; pada tahun 2018, BTC turun dari $20.000 menjadi $3.200 (penurunan 84%), yang berlangsung selama 18 bulan; dan pada tahun 2022, BTC turun dari $69.000 menjadi $15.500 (penurunan 78%), yang berlangsung selama 12 bulan. Penurunan di setiap pasar bearish semakin menyempit, sementara puncak pasar bullish meningkat—$20.000 pada tahun 2017, $69.000 pada tahun 2021, dan $59.800 pada tahun 2024.
Teman saya, Tao Tao, adalah seorang yang diuntungkan oleh pola pikir siklus: Dia berinvestasi di BTC selama periode pertengahan pasar bearish tahun 2018, dengan harga awal $6.000, dan menjualnya seharga $60.000 pada tahun 2021, menghasilkan keuntungan 10 kali lipat; pada tahun 2022, dia berinvestasi lagi seharga $18.000, dan sebagian mengambil keuntungan sebesar $55.000 pada tahun 2024. Dua pasar bearish tersebut meningkatkan asetnya 30 kali lipat. Dia berkata, "Pasar bearish itu seperti musim dingin; sedingin apa pun, ia akan berlalu. Kuncinya adalah menyimpan persediaan makanan yang cukup selama musim dingin."
Strategi konservatif: Untuk pemula/individu yang menghindari risiko, pengembalian tetap sebesar 10%-30%.
Jika Anda baru mengenal dunia kripto atau tidak ingin mengambil risiko tinggi, strategi ini sangat cocok untuk Anda. Imbal hasilnya memang tidak setinggi short selling, tetapi jauh lebih stabil, menawarkan imbal hasil tahunan 10%-30%—jauh lebih baik daripada produk manajemen kekayaan bank—dan membantu Anda mendapatkan pengalaman di pasar kripto.
1. Bitcoin Dollar-Cost Averaging: Cara Paling Sederhana Menghasilkan Uang di Pasar yang Sedang Bearish
Logika di balik rata-rata biaya dolar (DCA) sangat sederhana: beli Bitcoin dengan interval tetap dan jumlah tetap setiap kali. Beli lebih banyak saat harga turun dan nikmati keuntungannya saat harga naik, sambil menavigasi fluktuasi pasar dengan "menurunkan rata-rata" biaya Anda. Ini adalah "senjata ajaib" bagi orang awam untuk menghadapi pasar yang melemah, dan data historis telah berulang kali membuktikan keefektifannya.
Dari Januari 2018 hingga Desember 2020, investasi $1.000 dalam BTC pada tanggal 1 setiap bulan menghasilkan total investasi sebesar $36.000 selama tiga tahun. Puncaknya di November 2021, investasi ini tumbuh menjadi $360.000 – imbal hasil 10 kali lipat. Dari Januari 2022 hingga Oktober 2024, investasi $1.000 per bulan menghasilkan total investasi sebesar $34.000. Puncaknya di Oktober 2024, investasi ini bernilai $102.000 – imbal hasil 3 kali lipat.
Saran praktis utama, dijelaskan dalam 4 poin:
Investasikan hanya pada Bitcoin: BTC adalah "kekuatan penstabil" pasar kripto. Setelah melewati empat siklus pasar bullish dan bearish, BTC menawarkan keamanan dan likuiditas yang tak tertandingi, menjadikannya lebih andal daripada altcoin mana pun.
Beli pada waktu yang tetap: Misalnya, belilah pada tanggal 1 setiap bulan, terlepas dari apakah harga naik atau turun pada hari itu. Dalam pasar yang sedang lesu, harga umumnya cenderung turun, dan membeli lebih banyak saat harga turun justru dapat menurunkan biaya rata-rata Anda, jadi Anda tidak perlu cemas memantau pasar.
Investasikan hanya dengan uang tunai cadangan: Jangan investasikan lebih dari 10% dari pendapatan bulanan Anda – investasikan 1.000 jika penghasilan Anda 10.000 per bulan, dan 5.000 jika penghasilan Anda 50.000. Hindari pengeluaran "kaku" seperti cicilan KPR dan biaya pendidikan anak.
Jangan ambil untung di pasar bearish: tunggu pasar bullish untuk menjual! Sinyalnya adalah: harga BTC naik melebihi 300%, atau Indeks Fear & Greed menunjukkan "Keserakahan Ekstrem" selama seminggu berturut-turut. Jangan terburu-buru mengambil untung kecil dan menyia-nyiakan keuntungan siklusnya.
2. Investasi Platform: Dapatkan keuntungan bahkan jika Anda tidak memindahkan koin Anda.
Jika Anda sudah memiliki BTC atau ETH dan tidak ingin menjualnya tetapi takut harganya turun, simpanlah di platform investasi utama – ini memberikan imbal hasil yang stabil sekaligus memungkinkan Anda menyimpan koin dalam jangka panjang, pada dasarnya "menghasilkan uang dari uang + menghasilkan koin dari koin." Imbal hasil di platform terkemuka kini transparan, jadi tidak perlu menebak-nebak.
platform
Keuntungan BTC
Pendapatan ETH
Pendapatan USDT
Binance
Rekening giro 5%-8%
Siklus 30 hari reguler, 10%-12%
-
OKX
Setoran tunai fleksibel: 4,5%-7%
-
Siklus 90 hari reguler, 8%-10%
Namun, ada tiga jebakan dalam pengelolaan kekayaan berbasis platform; menghindarinya adalah kunci untuk menghasilkan keuntungan yang stabil:
Pilih hanya platform besar yang patuh: Binance, OKX, Coinbase, dan platform papan atas lainnya memiliki dukungan finansial yang kuat dan patuh terhadap peraturan, tidak seperti FTX yang tiba-tiba kolaps. Pada tahun 2022, FTX kolaps; berapa banyak orang yang kehilangan dana investasinya? Jangan berjudi di platform kecil untuk mendapatkan imbal hasil 1% lebih tinggi.
Hindari produk jangka panjang: Harga sangat berfluktuasi selama pasar bearish; disarankan untuk memilih deposito fleksibel atau deposito berjangka pendek 30 hari atau kurang. Misalnya, jika Anda membeli investasi ETH satu tahun dan ETH turun 50% di tengah jalan, Anda tidak akan bisa menjualnya dan akan tetap merugi.
Prioritaskan produk "berbasis kripto": Jika Anda optimis dengan BTC dan ETH dalam jangka panjang, pilih produk yang imbal hasilnya ditetapkan dalam mata uang kripto. Misalnya, jika Anda mendepositkan 1 BTC dengan imbal hasil tahunan 6%, Anda akan menerima 1,06 BTC setelah satu tahun. Jika BTC naik menjadi 100.000 di pasar bullish berikutnya, BTC Anda akan bernilai 106.000, menghasilkan imbal hasil investasi dan kenaikan harga mata uang kripto.
3. Manfaatkan airdrop: Dapatkan "bonus pasar beruang" tanpa biaya apa pun
Airdrop adalah saat tim proyek membagikan token secara gratis kepada pengguna untuk menarik pengguna baru—inilah satu-satunya kesempatan untuk "menghasilkan uang tanpa biaya" selama pasar sedang lesu. Pada airdrop Arbitrum 2022, beberapa orang menerima $100.000; pada airdrop Inscription 2023, banyak orang mendapatkan ratusan ribu dolar tanpa biaya.
Teman saya Lei Zi menghasilkan 500.000 yuan selama pasar bearish tahun 2022 dengan berpartisipasi dalam airdrop. Metodenya sederhana: menghabiskan dua jam setiap hari untuk meneliti proyek-proyek DeFi baru, menyelesaikan tugas-tugas sederhana seperti pendaftaran, menghubungkan dompet, dan me-retweet, lalu menunggu untuk mengumpulkan token. Pada tahun 2022, ia menerima 1.200 token ARB, senilai $40.000 saat itu; pada tahun 2023, ia menerima token senilai 300.000 yuan lagi dari airdrop prasasti.
Kunci untuk mendapatkan airdrop adalah "partisipasi awal dan seleksi yang cermat," yang dapat dibagi menjadi empat langkah:
Mencari informasi: Pantau terus tiga kanal—kolom airdrop di media kripto terkemuka (3 Point Blockchain, TechFlow), platform agregasi airdrop (Airdrop Alert, DappRadar), serta akun Discord dan Twitter khusus proyek. Datang lebih awal sangatlah penting;
Proyek penyaringan: Prioritaskan proyek dengan "latar belakang" – proyek Lapisan 2 yang diinvestasikan oleh Sequoia Capital dan a16z, serta didukung oleh Ethereum Foundation. Token dari proyek-proyek ini kemungkinan besar bernilai dan tidak akan mencapai nol.
Selesaikan tugas: Sebagian besar tugas sederhana, seperti mendaftar, menghubungkan dompet, atau me-retweet. Beberapa proyek memerlukan investasi kecil (seperti menambahkan likuiditas sebesar $100), dan airdrop ini seringkali menawarkan imbal hasil yang lebih tinggi, jadi jangan ragu untuk mengeluarkan sedikit uang.
Jual segera: Setelah token terdaftar di bursa, jual 50%-70% segera setelah pembukaan untuk mengamankan investasi awal Anda (jika Anda sudah berinvestasi). Jangan serakah dan mencoba menjual di titik tertinggi; dalam pasar yang sedang lesu, harga token hasil airdrop biasanya langsung turun setelah pembukaan.
Strategi Agresif: Pemain berpengalaman memperoleh lebih dari 10 kali lipat investasi awal mereka melalui penjualan singkat dan bottom-fishing.
Ini cocok untuk investor dengan pengalaman lebih dari 3 tahun yang mampu menoleransi risiko tinggi. Imbal hasil tujuh digit saya kali ini terutama diperoleh dengan menjual altcoin; investor berpengalaman di sekitar saya juga telah melipatgandakan uang mereka beberapa kali lipat dengan membeli koin-koin arus utama saat harga sedang turun. Namun ingat: imbal hasil tinggi selalu disertai risiko tinggi, dan disiplin lebih penting daripada imbal hasil.
1. Shorting altcoin: Metode inti saya untuk menghasilkan uang
Logika di balik shorting sederhana: hal terbaik untuk short di pasar bearish adalah altcoin yang tidak berharga—altcoin tersebut digembar-gemborkan di pasar bullish, dan pasti akan anjlok di pasar bearish, bahkan mencapai nol. Hal ini menawarkan imbal hasil tinggi dengan risiko yang relatif terkendali.
Kuncinya terletak pada "memilih target yang tepat + mengendalikan risiko," dengan empat langkah praktis:
Kriteria penyaringan: Gunakan "metode penyaringan empat langkah" untuk menemukan altcoin yang kemungkinan akan anjlok—informasi tim palsu, teknologi tiruan tanpa aplikasi praktis, transfer koin secara besar-besaran ke bursa, dan hype di komunitas tetapi tanpa nilai sebenarnya. Jika memenuhi keempat kriteria ini, jual secara membabi buta;
Pemilihan instrumen: Prioritaskan short selling dengan kontrak perpetual, karena kontrak tersebut tidak memiliki tanggal kedaluwarsa dan dapat ditahan cukup lama untuk mencapai harga target. Hindari kontrak dengan tanggal pengiriman, karena kontrak tersebut mengharuskan penutupan setelah kedaluwarsa, dan Anda mungkin mengalami masalah jika harga target tidak tercapai.
Kendalikan leverage Anda: Jangan pernah menggunakan leverage terlalu banyak! Untuk mata uang kripto dengan probabilitas tinggi mencapai nol, gunakan leverage 5-10x; untuk mata uang kripto yang memiliki kapitalisasi pasar tertentu tetapi tidak memiliki nilai riil, gunakan leverage 2-5x. Saya kenal seseorang yang menggunakan leverage 50x untuk melakukan short selling pada altcoin tertentu, dan terpaksa melikuidasi ketika harganya naik 2%, merugi 100.000 yuan dalam sekejap.
Tetapkan level stop-loss dan take-profit: Tetapkan titik take-profit di "penurunan 80%-90%", misalnya, jika Anda menjual koin di harga $0,5, tutup 50%-70% posisi Anda saat harga turun ke $0,1 untuk mengunci profit; tetapkan "trailing stop-loss" untuk posisi yang tersisa (misalnya, tutup posisi secara otomatis saat harga rebound sebesar 10%) untuk mencegah profit kembali. Tetapkan titik stop-loss di "kenaikan 20%", agar Anda dapat segera memangkas kerugian jika perkiraan Anda salah.
Tips: Buka posisi secara bertahap. Jika Anda berencana menjual 10 koin, jual 5 koin terlebih dahulu, lalu jual sisanya jika harga turun; jangan langsung masuk semua, simpan 30% dari dana Anda sebagai cadangan, sehingga Anda dapat menambah posisi dan menurunkan biaya jika harga naik dalam jangka pendek.
2. Membeli saat harga aset utama sedang turun: peluang terbaik di pasar yang sedang melemah.
Penjualan singkat (short selling) menawarkan "keuntungan tak terduga jangka pendek", sementara membeli mata uang kripto arus utama saat harga sedang turun adalah jalan menuju "kekayaan jangka panjang". BTC dan ETH di titik terendah pasar bearish berada pada harga terendah, dan keduanya pasti akan melonjak di pasar bullish berikutnya—sejarah telah membuktikan bahwa mereka yang membeli saat harga sedang turun pada tahun 2018 menghasilkan 10 kali lipat dari investasi awal mereka, dan mereka yang membeli saat harga sedang turun pada tahun 2022 menghasilkan 3,5 kali lipat dari investasi awal mereka.
Kunci untuk memancing di dasar adalah "menemukan dasar yang tepat + membeli dalam jumlah banyak," dan strateginya terdiri dari empat poin:
Mengidentifikasi sinyal terendah: Titik terendah telah tiba ketika tiga sinyal muncul secara bersamaan—BTC telah turun lebih dari 70% dan fluktuasinya kurang dari 10% selama tiga bulan berturut-turut; Indeks Ketakutan & Keserakahan telah berada di bawah 10 selama 20 hari berturut-turut (ketakutan ekstrem); media arus utama mulai memprediksi penurunan, dengan laporan berita yang mengklaim "Bitcoin akan mencapai nol." Pada November 2022, ketiga sinyal tersebut muncul, dan BTC berada di harga $15.500, yang merupakan titik terendah.
Beli secara bertahap, jangan langsung membeli: Bagi dana Anda menjadi 5-10 bagian dan beli pada tingkat harga yang berbeda. Misalnya, jika BTC turun dari 50.000 menjadi 20.000, beli 10%; jika turun menjadi 15.000, beli 20%; jika turun menjadi 10.000, beli 30%; dan tunggu konfirmasi harga terendah sebelum membeli sisanya. Tidak ada yang bisa membeli pada titik terendah, jadi membeli secara bertahap membantu meratakan biaya Anda.
Hanya berinvestasi di BTC dan ETH: Alokasikan dana dengan rasio 7:3, dengan 70% di BTC (aset aman) dan 30% di ETH (aset pertumbuhan). Hindari altcoin; 90% altcoin akan bernilai nol di pasar yang sedang melemah.
Bertahan jangka panjang: Setelah membeli di titik terendah, jangan terus-menerus mengamati pasar untuk trading jangka pendek; tahan dengan sabar hingga pasar bullish berikutnya. Kapan sebaiknya menjual? Ketika BTC naik lebih dari 300%, atau ketika pasar kembali mengalami kehebohan "semua orang berdagang kripto", ambil keuntungan secara bertahap.
3. Membeli Mesin Tambang di Bawah: Investasi Jangka Panjang oleh Dana Besar
Jika Anda memiliki dana lebih dari satu juta, membeli rig penambangan saat pasar sedang lesu adalah pilihan yang baik. Harga rig penambangan terkait dengan Bitcoin (BTC). Di pasar lesu, ketika BTC turun, harga rig penambangan juga turun; di pasar bullish, ketika BTC naik, permintaan daya komputasi tinggi, sehingga rig penambangan dapat menghasilkan pendapatan melalui penambangan dan dijual untuk mendapatkan keuntungan.
Selama pasar bearish tahun 2018, harga mesin pertambangan anjlok dari 20.000 yuan menjadi 2.000 yuan, turun 90%; selama pasar bullish tahun 2020, harganya naik menjadi 30.000 yuan, naik 14 kali lipat. Selama pasar bearish tahun 2022, harga mesin pertambangan arus utama anjlok dari 15.000 yuan menjadi 3.000 yuan, turun 80%; selama pasar bullish tahun 2024, harganya rebound menjadi 12.000 yuan, naik 3 kali lipat.
Inti dari "perhitungan biaya + mesin pemurnian bijih", saran spesifik:
Hindari jebakan ini: 90% orang kehilangan uang karena terjebak dalam 5 jebakan ini.
Pasar yang melemah menawarkan lebih banyak peluang untuk menghasilkan uang, tetapi juga memiliki lebih banyak jebakan. Dalam 11 tahun, saya telah melihat terlalu banyak orang kehilangan semua modal mereka, dan saya telah merangkum lima "jebakan maut"—hindari ini, dan Anda akan mengalahkan 90% orang.
1. Perangkap Pertama: Membeli saat harga "mata uang kripto yang tidak berharga sedang anjlok"
Inilah jebakan yang paling umum: melihat altcoin tertentu turun dari $1 ke $0,01, penurunan 99%, seseorang mungkin berpikir, "Sudah mencapai titik terendah, beli sekarang dan dapatkan untung." Namun, koin-koin yang tidak berharga ini tidak memiliki nilai intrinsik; setelah turun 99%, harganya bisa turun 99% lagi, dan akhirnya mencapai nol.
Pada tahun 2022, harga Luna anjlok dari puluhan dolar menjadi $1, turun 98,5%. Beberapa orang membeli di harga terendah $1, lalu melihatnya jatuh ke $0,001, sehingga menghabiskan seluruh investasi mereka. Demikian pula, Floki turun dari $0,00003 menjadi $0,000003 pada tahun 2022, turun 90%; mereka yang membeli di harga terendah bahkan belum mencapai titik impas. Ingat: harga rendah ≠ nilai, dan penurunan besar ≠ tidak ada penurunan lebih lanjut.
Stablecoin yang sedang naik daun tahun ini telah membuat orang lupa bahwa stablecoin yang dipisahkan dalam portofolio koin Luna sebenarnya juga tidak stabil.
2. Perangkap Kedua: Menggunakan Leverage yang Berlebihan
Leverage bagaikan "pisau daging" di pasar yang sedang lesu. Banyak orang ingin menghasilkan uang dan menambahkan leverage 20x atau 50x, tetapi terpaksa melikuidasi posisi mereka begitu harga koin sedikit pulih, dan modal mereka langsung ludes.
Saya kenal seorang investor yang baru-baru ini menggunakan leverage 50x untuk melakukan short pada altcoin tertentu. Setelah membuka posisinya, harganya naik 2%, dan ia langsung dilikuidasi, kehilangan seluruh investasinya sebesar 100.000 yuan. Hal seperti ini terjadi setiap hari—leverage yang tinggi mengamplifikasi imbal hasil dan risiko; jika penilaian Anda salah, tidak ada peluang untuk pulih. Saran saya: Jangan melebihi leverage 10x di pasar yang sedang melemah, dan pemula sebaiknya tidak menggunakannya sama sekali.
3. Perangkap Ketiga: Percaya pada "informasi orang dalam" dan "rekomendasi perdagangan"
Dalam pasar yang sedang melemah, orang-orang cemas dan mudah tertipu oleh "para pakar". Para "pakar" ini sering kali berkolusi dengan para manipulator pasar, mengajak investor ritel untuk membeli sementara mereka diam-diam melepas saham mereka.
Selama pasar bearish tahun 2022, seorang pakar kripto yang memproklamirkan diri mempromosikan mata uang kripto tertentu di sebuah grup media sosial, mengklaim bahwa mata uang tersebut akan rebound sepuluh kali lipat. Ribuan orang mengikuti, tetapi kemudian harga langsung anjlok 90%, dan "guru" tersebut telah menjual asetnya. Taktik semacam ini merajalela di pasar bearish. Ingat: tidak ada informasi orang dalam di pasar kripto; semua pakar ini dirancang untuk membuat Anda membeli saat harga tertinggi. Keputusan Anda harus didasarkan sepenuhnya pada riset Anda sendiri.
4. Perangkap Keempat: Berdagang di Platform Kecil
Platform-platform kecil rentan terhadap "ledakan" selama pasar bearish—likuiditas yang tidak mencukupi, rantai modal yang terputus, yang mencegah penarikan dana atau melarikan dana. Berapa banyak orang yang kehilangan uang mereka setelah keruntuhan dan kebangkrutan FTX pada tahun 2022? Sebelum keruntuhannya, semua platform ini menggunakan "investasi imbal hasil tinggi" dan "biaya rendah" untuk memikat pengguna.
Selalu berdagang hanya di platform terbaik dan patuh aturan: Binance, OKX, dan Coinbase. Jangan beralih ke platform yang lebih kecil hanya demi penghematan kecil; keamanan modal Anda adalah yang terpenting.
5. Perangkap Kelima: Jual Panik dengan Kerugian
Hal yang paling menakutkan dari pasar bearish bukanlah penurunan harga itu sendiri, melainkan aksi jual panik. Banyak orang panik ketika melihat BTC anjlok, menjual dengan harga terendah, dan melewatkan kesempatan rebound.
Kunci untuk menghindari kerugian: berinvestasilah dengan dana cadangan dan bangun kesadaran jangka panjang. Dana cadangan mengurangi stres, dan kesadaran jangka panjang memberi tahu Anda bahwa "pasar yang melemah akan berlalu."
Manajemen pola pikir: "Keunggulan kompetitif tersembunyi" yang lebih penting daripada strategi.
Akhirnya, inilah kenyataan pahitnya: di pasar kripto, jumlah uang yang Anda hasilkan pada akhirnya tidak bergantung pada seberapa banyak strategi yang Anda kuasai, melainkan pada seberapa stabil pola pikir Anda. Di pasar yang sedang melemah, ketakutan, kecemasan, dan keserakahan justru meningkat. Mengelola pola pikir Anda adalah kunci untuk bertahan hidup dan sukses.
1. Berinvestasilah dengan uang sisa, jangan berjudi.
"Uang menganggur" mengacu pada uang yang tidak akan Anda butuhkan selama 3-5 tahun. Menginvestasikan uang sebanyak ini berarti meskipun harga turun, Anda tidak akan terpaksa menjual dengan kerugian karena harus membayar sewa atau cicilan rumah.
Saya telah melihat terlalu banyak orang meminjam uang untuk berspekulasi tentang mata uang kripto, bahkan menggadaikan rumah mereka, yang kemudian bangkrut ketika harganya anjlok, dan akhirnya tidak punya apa-apa dan terlilit utang. Berinvestasi dengan uang tunai yang tersisa memungkinkan Anda untuk tetap tenang dan membuat keputusan rasional selama pasar melemah. Ingat: pasar kripto berisiko tinggi; jangan pernah mempertaruhkan seluruh tabungan Anda.
2. Habiskan lebih sedikit waktu untuk mengamati pasar dan lebih banyak waktu untuk mengembangkan diri.
Dalam pasar yang sedang melemah, harga jatuh setiap hari, dan terus-menerus memantau pasar dapat menjebak Anda dalam siklus "jual rugi karena cemas, panik, dan panik." Beberapa orang mengamati pasar selama 10 jam sehari, panik ketika melihat harga merugi, dan akhirnya kehilangan segalanya karena perdagangan yang sembrono.
Saran saya: Untuk rata-rata biaya dolar, periksa harga seminggu sekali; untuk short selling dan arbitrase, periksa 2-3 kali sehari, tidak lebih dari 30 menit setiap kali. Gunakan waktu yang dihemat untuk mempelajari blockchain, proyek riset, menghabiskan waktu bersama keluarga, atau menekuni pekerjaan sampingan—pikiran yang jernih akan membantu Anda mengidentifikasi peluang dengan lebih akurat.
Lao Liu hanya memantau pasar saham selama 30 menit setiap hari, pukul 09.00, 15.00, dan 21.00, dan menghabiskan sisa waktunya untuk belajar pemrograman dan beternak ikan. Ia berkata, "Sering memantau pasar saham hanya membuat saya impulsif; menjaga jarak memungkinkan saya untuk bersikap rasional."
3. Bangun disiplin dalam berdagang dan tolak angan-angan.
Aturan ketat saya: ① Selalu tetapkan level stop-loss dan take-profit untuk setiap perdagangan dan jangan pernah mengubahnya; ② Jangan pernah melebihi 10% portofolio Anda dalam satu instrumen; ③ Jangan pernah mengubah strategi Anda dalam waktu singkat; ④ Selalu tinjau perdagangan Anda setelah setiap perdagangan. Pelajaran yang saya petik di tahun 2018—dihentikan oleh posisi short yang besar akibat reli pasar—telah membuat saya disiplin sejak saat itu.
4. Tolak mentalitas kawanan dan rangkul kesendirian.
Ketika BTC mencapai $18.000 pada tahun 2022, semua orang di sekitar saya menjual dengan kerugian. Saya bertahan dengan rata-rata biaya dolar berdasarkan sinyal dari pembelian paus on-chain dan indeks ketakutan 8, yang akhirnya mencapai imbal hasil 33%. Metodenya adalah: meninggalkan komunitas yang sarat emosi, membangun sistem penilaian saya sendiri, dan membuat keputusan berdasarkan data dan logika.
Pasar Bitcoin yang melemah mungkin baru saja dimulai, sementara sebagian besar altcoin sudah memasuki pasar bearish yang dalam. Memperhatikan#3Blockchain mungkin tidak serta merta menghasilkan lebih banyak uang, tetapi dapat membantu Anda menghindari jebakan!