Dalam artikel terakhir kami, kami telah menetapkan pemahaman yang mendalam tentang CBDC. Perluasan alami adalah pertanyaan tentang seperti apa sistem CBDC yang dapat diterapkan.
Sign telah membangun solusi CBDC full-stack yang dirancang untuk melayani bank sentral. Arsitekturnya berjalan di dua lapisan, yaitu lapisan Grosir dan lapisan Ritel. Masing-masing menangani masalah yang berbeda dan melayani peserta yang berbeda; bersama-sama, mereka membentuk sistem mata uang digital nasional yang lengkap. Pemerintah dapat memilih untuk menerapkannya sebagai solusi mandiri atau dalam konfigurasi hibrida yang disesuaikan dengan kebutuhan spesifik. Kami akan mulai dengan memahami berbagai lapisan dan kemudian melanjutkan ke sintesis mereka.
Lapisan Grosir: Infrastruktur Digital Antara Bank Sentral dan Bank Komersial
Peserta inti di lapisan grosir adalah bank sentral dan bank komersial. Di lapisan ini, bank sentral dan komersial mengoordinasikan penciptaan, pergerakan, dan penyelesaian uang. Ini tidak terlihat oleh sebagian besar, namun mendefinisikan bagaimana ekonomi berfungsi. Di sinilah CBDC harus dimulai.
Alih-alih memperbarui infrastruktur lama, Sign memperkenalkan blockchain pribadi yang berkinerja tinggi dan menjaga privasi, diterapkan langsung di dalam bank sentral. Bank komersial terhubung sebagai node yang diizinkan, membentuk jaringan yang tidak hanya lebih cepat dan lebih transparan, tetapi secara fundamental lebih dapat dikendalikan. Pilihan rantai pribadi atas publik adalah sederhana, karena sistem moneter nasional memerlukan akses yang terkontrol, kinerja tinggi, dan tata kelola data.
Di pusat sistem ini adalah konstruksi baru Sign: Pusat Kontrol Bank Sentral. Untuk pertama kalinya, bank sentral beroperasi pada sistem operasi mata uang digital yang didedikasikan. Penerbitan mata uang, visibilitas transaksi, penegakan kepatuhan, dan pelaksanaan kebijakan moneter tidak lagi terfragmentasi di antara sistem. Sekarang, mereka bersatu, dapat diprogram, dan real-time.
Bank komersial, sementara itu, terintegrasi dengan mulus ke dalam sistem ini. Sign menerapkan dan mengelola node mereka, melengkapi mereka dengan infrastruktur dompet tingkat institusi. Melalui node ini, bank berpartisipasi langsung dalam jaringan CBDC, memungkinkan penyelesaian grosir yang aman dan efisien tanpa mengganggu peran mereka yang ada dalam ekosistem keuangan.
Sign juga terintegrasi dengan sistem RTGS yang ada di setiap negara (Penyelesaian Bruto Real-Time). Sebagian besar negara telah membangun infrastruktur RTGS untuk penyelesaian antar bank dengan nilai besar. Menghubungkan lapisan grosir CBDC ke infrastruktur yang ada berarti aliran mata uang digital bekerja bersamaan dengan sistem keuangan yang ada daripada menggantikannya dari awal. Hasilnya adalah sistem yang terasa akrab dalam struktur, tetapi secara radikal lebih mampu dalam fungsi.
Ini adalah rekayasa ulang cara uang bergerak, membuat sistem lebih transparan, lebih dapat diprogram, dan pada akhirnya, lebih selaras dengan kecepatan dan kompleksitas ekonomi modern.
Lapisan Ritel: Dari Bank Komersial ke Setiap Pengguna Akhir
Jika lapisan grosir mendefinisikan bagaimana uang bergerak antar institusi, lapisan ritel menentukan bagaimana ia hidup di tangan orang-orang.
Lapisan ritel memperluas sistem ke luar, dari bank sentral dan bank komersial ke penyedia layanan pembayaran (PSP) dan, pada akhirnya, setiap pengguna akhir. Ini adalah jembatan antara infrastruktur moneter nasional dan aktivitas ekonomi sehari-hari. Singkatnya, lapisan ini menangani bagaimana mata uang digital masuk ke dalam kehidupan sehari-hari.
Sign mendekati lapisan ini dengan prinsip sederhana: jangan mengganti saluran yang ada, tetapi kembangkan mereka.
Bank komersial tetap menjadi antarmuka utama antara bank sentral dan publik. Sign melengkapi mereka dengan seperangkat alat lengkap untuk meluncurkan dan mengelola dompet CBDC dalam skala besar, mengubah apa yang secara tradisional merupakan penyebaran yang kompleks menjadi perluasan yang mulus dari layanan yang ada. Hasilnya bukanlah sistem baru yang harus dipelajari pengguna, tetapi peningkatan alami dari yang sudah mereka percayai.
Di atas fondasi ini, Sign memperkenalkan serangkaian modul yang dapat diprogram, masing-masing dirancang untuk membuka kemampuan baru yang tidak dapat didukung secara efisien oleh sistem keuangan tradisional.
Alat G2P: Pembayaran Pemerintah ke Individu
Pengeluaran pemerintah secara historis bergerak melalui saluran yang panjang dan terfragmentasi, dari agensi ke kas, kas ke bank, bank ke warga. Setiap langkah yang melelahkan memperkenalkan penundaan, opasitas, dan risiko kebocoran.
Dengan alat G2P, dana dapat bergerak langsung dari kas ke dompet CBDC warga, mengurangi gesekan hingga mendekati nol. Dasbor real-time memberikan baik kas maupun bank sentral visibilitas penuh ke dalam setiap transaksi, memastikan bahwa dana tiba tepat di tempat yang dimaksudkan, ketika mereka dimaksudkan. Apa yang dulunya merupakan proses administratif yang lambat menjadi aliran yang tepat dan dapat diprogram.
Dompet Pengguna CBDC Tingkat Bank Sentral
Mengikuti apa yang kita bicarakan dalam artikel terakhir kita, bank sentral tidak pernah dirancang untuk berinteraksi langsung dengan jutaan pengguna. Namun, dalam tahap awal adopsi CBDC, fragmentasi di berbagai aplikasi perbankan dapat memperlambat momentum dan mengurangi pengalaman pengguna.
Sign menawarkan solusi elegan berupa antarmuka terpadu yang mengagregasi dompet CBDC di berbagai bank komersial. Pengguna dapat melihat dan mengelola saldo di berbagai institusi di satu tempat, tanpa mengorbankan struktur dasar. Setiap bank mempertahankan kontrol penuh atas data pelanggannya, dan baik Sign maupun bank sentral tidak mengambil alihnya.
Hasilnya adalah pengalaman onboarding yang lebih mulus yang mempercepat adopsi, sambil mempertahankan peran dan batasan sistem keuangan yang ada.
Jembatan CBDC: Modal Domestik Terhubung ke Kolam Likuiditas Global
Jembatan CBDC adalah lapisan interoperabilitas yang kritis. Ini mengubah mata uang kedaulatan yang terisolasi menjadi aset yang cair dan dapat diprogram.
Jembatan ini dapat bertindak sebagai lintas batas antara CBDC. Ini menghubungkan sistem CBDC dua negara, memungkinkan pertukaran dan penyelesaian lintas mata uang secara real-time baik di lapisan grosir maupun ritel. Ketika sistem CBDC dua negara terhubung dengan cara ini, remitansi internasional dapat diselesaikan dalam hitungan menit alih-alih hari.
Ini juga memungkinkan modal domestik untuk bertransisi dengan mulus ke dalam kolam likuiditas global (misalnya, USDC, USDT) secara real-time, secara efektif mengubah CBDC menjadi gerbang yang sesuai untuk perdagangan global dan manajemen kas. Di bawah kondisi yang diizinkan, Sign mendukung interoperabilitas antara CBDC dan aset digital di rantai publik utama, mencakup stablecoin nasional dan mata uang digital lainnya yang sesuai. Ini meninggalkan antarmuka untuk CBDC untuk terhubung dengan ekosistem aset digital yang lebih luas.
Bersama-sama, jembatan ini mengubah CBDC dari sistem tertutup menjadi yang terhubung, mampu berpartisipasi dalam baik sistem keuangan global maupun ekonomi digital yang sedang muncul.
Modul Pemrograman Tambahan
Pemrograman adalah salah satu fitur yang paling membedakan CBDC dari mata uang konvensional. Sign telah mengembangkan serangkaian modul plug-in yang disesuaikan dengan kebutuhan negara yang berbeda: modul integrasi jaringan penyelesaian ritel, memungkinkan CBDC terhubung langsung dengan sistem pembayaran titik penjualan yang ada; modul biaya transaksi ritel otomatis, mendukung pengurangan pajak dan biaya otomatis berbasis aturan; dan modul spesifik negara seperti modul keuangan Islam, memastikan operasi CBDC sesuai dengan persyaratan Syariah untuk transaksi keuangan.
Kesimpulan: Dari Infrastruktur ke Paradigma Moneter Baru
CBDC sering dibahas sebagai bentuk baru dari mata uang. Pada kenyataannya, ini adalah sesuatu yang lebih dalam. Ini adalah transformasi infrastruktur yang mendefinisikan bagaimana uang ada, bergerak, dan berinteraksi dengan ekonomi.
Apa yang telah dibangun Sign bukanlah produk tunggal, tetapi sistem lengkap.
Di lapisan grosir, uang menjadi dapat diprogram dari sumbernya. Penerbitan, penyelesaian, dan pelaksanaan kebijakan semuanya bersatu dalam jaringan yang dikendalikan oleh kedaulatan secara real-time. Di lapisan ritel, kemampuan pemrograman yang sama meluas ke luar, membentuk bagaimana pemerintah mendistribusikan dana, bagaimana institusi berinteraksi, dan bagaimana individu mengalami uang dalam kehidupan sehari-hari mereka.
Penting, transformasi ini tidak datang dengan mengorbankan stabilitas. Dengan mengintegrasikan dengan infrastruktur keuangan yang ada dan mempertahankan peran bank sentral dan komersial, Sign memungkinkan transisi yang bersifat maju dan terarah. Sistem ini berevolusi tanpa terputus, memperbarui tanpa gangguan.
Hasilnya adalah jaringan moneter yang lebih transparan, lebih efisien, dan secara inheren lebih dapat beradaptasi dengan tuntutan ekonomi digital.
Seiring ekonomi menjadi lebih cepat, lebih saling terhubung, dan semakin dapat diprogram, infrastruktur di bawahnya harus berevolusi dengan cara yang sama. CBDC dengan demikian menjadi dasar untuk apa yang akan datang berikutnya.
Dan dengan Sign, fondasi itu sudah mulai dibangun.
Ini juga memungkinkan modal domestik untuk bertransisi dengan mulus ke dalam kolam likuiditas global (misalnya, USDC, USDT) secara real-time, secara efektif mengubah CBDC menjadi gerbang yang sesuai untuk perdagangan global dan manajemen kas. Di bawah kondisi yang diizinkan, Sign mendukung interoperabilitas antara CBDC dan aset digital di rantai publik utama, mencakup stablecoin nasional dan mata uang digital lainnya yang sesuai. Ini meninggalkan antarmuka untuk CBDC untuk terhubung dengan ekosistem aset digital yang lebih luas.
Bersama-sama, jembatan ini mengubah CBDC dari sistem tertutup menjadi yang terhubung, mampu berpartisipasi dalam baik sistem keuangan global maupun ekonomi digital yang sedang muncul.
Modul Pemrograman Tambahan
Pemrograman adalah salah satu fitur yang paling membedakan CBDC dari mata uang konvensional. Sign telah mengembangkan serangkaian modul plug-in yang disesuaikan dengan kebutuhan negara yang berbeda: modul integrasi jaringan penyelesaian ritel, memungkinkan CBDC terhubung langsung dengan sistem pembayaran titik penjualan yang ada; modul biaya transaksi ritel otomatis, mendukung pengurangan pajak dan biaya otomatis berbasis aturan; dan modul spesifik negara seperti modul keuangan Islam, memastikan operasi CBDC sesuai dengan persyaratan Syariah untuk transaksi keuangan.
Kesimpulan: Dari Infrastruktur ke Paradigma Moneter Baru
CBDC sering dibahas sebagai bentuk baru dari mata uang. Pada kenyataannya, ini adalah sesuatu yang lebih dalam. Ini adalah transformasi infrastruktur yang mendefinisikan bagaimana uang ada, bergerak, dan berinteraksi dengan ekonomi.
Apa yang telah dibangun Sign bukanlah produk tunggal, tetapi sistem lengkap.
Di lapisan grosir, uang menjadi dapat diprogram dari sumbernya. Penerbitan, penyelesaian, dan pelaksanaan kebijakan semuanya bersatu dalam jaringan yang dikendalikan oleh kedaulatan secara real-time. Di lapisan ritel, kemampuan pemrograman yang sama meluas ke luar, membentuk bagaimana pemerintah mendistribusikan dana, bagaimana institusi berinteraksi, dan bagaimana individu mengalami uang dalam kehidupan sehari-hari mereka.
Penting, transformasi ini tidak datang dengan mengorbankan stabilitas. Dengan mengintegrasikan dengan infrastruktur keuangan yang ada dan mempertahankan peran bank sentral dan komersial, Sign memungkinkan transisi yang bersifat maju dan terarah. Sistem ini berevolusi tanpa terputus, memperbarui tanpa gangguan.
Hasilnya adalah jaringan moneter yang lebih transparan, lebih efisien, dan secara inheren lebih dapat beradaptasi dengan tuntutan ekonomi digital.
Seiring ekonomi menjadi lebih cepat, lebih saling terhubung, dan semakin dapat diprogram, infrastruktur di bawahnya harus berevolusi dengan cara yang sama. CBDC dengan demikian menjadi dasar untuk apa yang akan datang berikutnya.
Dan dengan Sign, fondasi itu sudah mulai dibangun.