Ketika pengadilan federal di Distrik Selatan New York menolak gugatan "membantu teror" terhadap Binance dengan alasan "gagal membuktikan keterkaitan langsung", makna kasus ini jauh lebih dari sekadar putusan.

Hakim merujuk pada prinsip "penyedia layanan netral" yang ditetapkan dalam kasus Mahkamah Agung AS mengenai platform media sosial, yang memberikan garis merah kunci bagi industri kripto: platform yang beroperasi dalam kerangka kepatuhan pencucian uang dan sanksi, serta memperlakukan pengguna secara setara, tidak akan dengan mudah terseret ke dalam tanggung jawab sekunder "membantu kejahatan".

Ini mengingatkan kita pada momen ikonik dalam sejarah perkembangan internet — ketika raksasa media sosial awal sering dituntut karena perilaku pengguna, hukum "netralitas platform" menjadi perisai hukum bagi mereka. Kini, keuangan kripto berdiri di titik balik yang serupa: kepatuhan tidak lagi menjadi item biaya yang membatasi bisnis, melainkan "jembatan emas" yang menentukan apakah platform dapat membuktikan ketidakbersalahannya di tengah badai regulasi.

Dari investasi ratusan juta dolar Binance untuk membangun sistem kepatuhan, hingga upaya kolektif pemain industri seperti Coinbase, Kraken yang memperkuat KYC dan berbagi intelijen, satu sinyal yang jelas telah muncul — dalam "paruh kedua" industri perdagangan aset kripto, kepatuhan sedang bertransformasi dari tekanan eksternal menjadi daya saing inti; ini adalah perisai melawan risiko hukum dan juga dasar untuk memenangkan kepercayaan pengguna.

Kekalahan dalam "kasus membantu teror" menjaga "universal exchange".

Pada 6 Maret, pengadilan federal di Distrik Selatan New York, AS, menolak gugatan perdata yang bertujuan untuk menuntut tanggung jawab Binance, bursa aset kripto terbesar di dunia, dan pendirinya, Zhao Changpeng, dengan tuduhan membantu berbagai organisasi teroris dalam melakukan 64 serangan di seluruh dunia antara 2017 hingga 2024.

Dalam kasus tersebut, terdakwa seperti Binance berargumen bahwa mereka hanya menyediakan layanan keuangan reguler dan tidak terlibat langsung atau berniat membantu serangan teror tertentu.

Hakim menolak permohonan gugatan dari terdakwa.

Akhirnya, hakim utama Jeannette A. Vargas memutuskan bahwa 535 penggugat, termasuk korban dan keluarganya, gagal menuduh terdakwa "secara bersalah memiliki hubungan langsung dengan serangan teror ini, berpartisipasi di dalamnya adalah sesuatu yang ingin mereka dorong, atau memastikan keberhasilan serangan melalui tindakan mereka."

Hakim Vagas banyak mengutip keputusan Mahkamah Agung AS dalam kasus Twitter, Inc. v. Taamneh. Kasus ini menetapkan prinsip penting: jika sebuah perusahaan hanya menyediakan layanan umum yang netral kepada publik (seperti platform media sosial atau bursa aset kripto), meskipun platformnya disalahgunakan oleh individu yang tidak baik, itu tidak dapat dianggap "membantu dan mendorong" tindakan teror tertentu hanya berdasarkan itu.

Ini berarti bahwa jika perusahaan kripto dapat membuktikan bahwa mereka mematuhi standar industri dan ketentuan hukum (seperti KYC, AML), serta memperlakukan semua pengguna secara setara, maka mereka dapat dalam banyak hal berada di bawah perlindungan "penyedia layanan netral" dan menghindari tanggung jawab sekunder.

Dalam putusan kasus tersebut, hakim Vagas mengizinkan penggugat untuk mengubah gugatan dalam 60 hari untuk mengajukan kembali. Namun, Binance dalam tanggapan publik selanjutnya menyatakan bahwa tidak ada gugatan yang dimodifikasi dapat memperbaiki cacat mendasar yang ditunjukkan oleh pengadilan, "Keputusan hari ini mengkonfirmasi bahwa operasi Binance tidak mendukung, membantu, atau mendorong segala bentuk terorisme."

Memang, sejak November 2023, setelah Binance mengaku bersalah dan didenda 4,32 miliar dolar karena melanggar hukum anti pencucian uang dan sanksi federal, perusahaan keuangan kripto terbesar dan yang paling dihukum di dunia ini mulai meningkatkan investasi dalam infrastruktur kepatuhan, partisipasi regulasi, dan tata kelola hukum untuk menghindari terjerat dalam risiko hukum lagi.

Menurut pengungkapan publik Binance, saat ini mereka memiliki lebih dari 1.500 orang yang secara khusus bertanggung jawab atas kepatuhan dan manajemen risiko, yang merupakan sekitar 25% dari total karyawan global; terdapat 593 karyawan penuh waktu yang bertanggung jawab atas unit bisnis kepatuhan, dan hampir seribu orang lainnya di bidang teknologi, produk, dan layanan pelanggan yang menjalankan fungsi kepatuhan.

Dalam dua tahun terakhir, Binance tidak hanya memperketat tingkat verifikasi identitas pengguna, tetapi juga menerapkan berbagai metode seperti pemantauan transaksi, penyaringan sanksi, analisis perilaku, dan geofencing untuk mengidentifikasi pengguna dan dana yang mencurigakan/ilegal.

Selama beberapa tahun terakhir, Binance telah menginvestasikan ratusan juta dolar dalam membangun sistem kepatuhan multi-level, dan ini benar-benar membawa umpan balik positif. Data yang paling intuitif adalah eksposur risiko sanksinya menurun hampir 97% dalam 18 bulan — dari 0,284% dari total volume transaksi pada Januari 2024, turun menjadi 0,009% pada Juli 2025.

Risiko eksposur terkait sanksi Binance telah turun 96,8% dalam satu setengah tahun.

Selain itu, jumlah interaksi langsung Binance dengan bursa berisiko tinggi utama juga turun dari 4,19 juta dolar menjadi 110 ribu dolar.

Makna kekalahan dalam kasus "Binance membantu teror" tidak hanya terletak pada klarifikasi kasus tertentu, tetapi juga mencerminkan hasil pencapaian tahap dalam pembangunan kepatuhan industri kripto yang dipimpin oleh Binance.

Pengawasan global semakin ketat, perusahaan kripto bergerak cepat untuk membangun kepatuhan.

Satu kenyataan objektif yang tidak dapat diabaikan adalah, meskipun proporsi transaksi ilegal terhadap total transaksi kripto telah menurun pada tahun 2025 — dari 1,3% pada 2024 menjadi 1,2% pada 2025, nilai transaksi kripto ilegal mencapai rekor baru 158 miliar dolar, meningkat hampir 145% dibandingkan 2024.

Pada tahun 2025, nilai dana yang diterima oleh dompet kripto ilegal mencapai 158 miliar dolar.

Data terbaru dari laporan TRM Labs ini memberikan tantangan baru bagi regulator dan perusahaan keuangan kripto yang berusaha mematuhi. Terkait dengan data ini, jumlah pengguna kripto global telah melebihi 740 juta.

Ketika risiko ilegal dan permintaan pengguna meningkat secara bersamaan, perluasan jangkauan regulasi menjadi tak terhindarkan.

Dalam rekomendasi revisi FATF (Financial Action Task Force) yang jelas meminta penyedia layanan aset virtual untuk mendaftar/mendapatkan lisensi dalam waktu 7 tahun, laporan yang dirilis oleh MONEYVAL, lembaga anti pencucian uang Dewan Eropa, pada bulan Februari tahun ini menunjukkan bahwa lebih dari 90% yurisdiksi di seluruh dunia telah menunjuk lembaga pengawas aset virtual, dan 81% mewajibkan VASP untuk memiliki lisensi.

Regulasi yang paling menarik perhatian industri kripto di antara semua yurisdiksi adalah pelaksanaan Uni Eropa (Undang-Undang Anti Pencucian Uang dan Pemberantasan Aktivitas Ilegal) (MiCA) dan AS (Undang-Undang Jenius) (GENIUS Act).

MiCA yang mulai berlaku secara penuh pada tahun 2025 dan peraturan transfer dana (TFR) yang menyusul telah mengubah lanskap ekonomi ilegal di Eropa secara drastis, tidak hanya menghancurkan ratusan perusahaan cangkang yang sebelumnya digunakan untuk pencucian uang, tetapi juga menyebabkan penurunan 30% dalam transfer dana dari "dompet non-penampung" ke bursa EU pada tahun 2025, secara efektif membatasi aktivitas ilegal di kripto.

Undang-undang GENIUS yang ditandatangani pada Juli 2025 menjadi kerangka stablecoin federal yang pertama. Undang-undang ini memberikan wewenang kepada Departemen Keuangan dan Pengawas Mata Uang (OCC) untuk memaksa lembaga penerbit membekukan aset. Pada tahun 2025, kekuatan ini berkontribusi pada pembekuan stablecoin senilai lebih dari 1,2 miliar dolar yang terkait dengan serangan peretasan Korea Utara, yang merupakan rekor tertinggi bagi Departemen Kehakiman AS dalam memulihkan dana ilegal.

Selain Eropa dan Amerika, wilayah Asia Pasifik, Hong Kong, telah mulai menerapkan kebijakan pelisensian VASP untuk penyedia layanan aset kripto, dan setelah pelaksanaan "Proyek Penjaga", tokenisasi aset di Singapura juga telah memiliki beberapa regulasi.

Dalam konteks regulasi yang semakin ketat, kepatuhan telah berubah dari "item biaya" menjadi "jembatan pertahanan", memaksa perusahaan keuangan kripto untuk "meningkatkan harga dan volume" untuk bergerak cepat.

Sebagai contoh perusahaan terkemuka di industri, Binance, telah secara agresif memperoleh lisensi atau otorisasi di 20 yurisdiksi global, dan setelah 5 Januari 2026, akan secara resmi beroperasi sebagai entitas yang sepenuhnya diizinkan oleh Otoritas Jasa Keuangan Abu Dhabi (ADGM) di platform global Binance.com.

Baru-baru ini, Binance dengan rendah hati mengumumkan telah mendapatkan sertifikasi ISO 22301, yang nilai kepatuhannya terletak pada kesesuaiannya yang tinggi dengan Undang-Undang Ketahanan Operasional Digital Uni Eropa (DORA).

DORA mengharuskan semua lembaga keuangan yang beroperasi di Uni Eropa (termasuk penyedia layanan aset kripto) untuk memiliki kemampuan manajemen risiko teknologi informasi dan komunikasi (ICT) yang kuat, serta ketahanan operasi dari ujung ke ujung. Melalui ISO 22301, Binance tidak hanya mengupgrade manajemen risiko internal, tetapi juga mengajukan "jawaban standar" kepada regulator Uni Eropa, membuktikan bahwa mereka telah mencapai standar tertinggi internasional dalam manajemen risiko teknologi dan kesinambungan bisnis.

Saat ini, kepatuhan bukan lagi drama tunggal dari satu perusahaan, melainkan perubahan kolektif di seluruh industri keuangan kripto, bahkan kolaborasi.

Hingga tahun 2026, berdasarkan informasi publik, bursa aset kripto terbesar di Amerika Utara, Coinbase, telah membangun sistem berbagi intelijen ancaman (Crypto ISAC), yang secara otomatis membagikan indikator ancaman yang sangat dapat dipercaya, termasuk pola serangan siber terhadap konsumen, metode penipuan, serta penipuan yang beroperasi di antara aset kripto dan keuangan tradisional; anggota sistem ini termasuk perusahaan terkenal di bidang aset kripto seperti Solana, Ripple, Binance, Kraken, dan lain-lain.

Lebih banyak platform perdagangan aset kripto memperkuat KYC untuk mematuhi kewajiban "anti pencucian uang/kenali pelanggan Anda (AML/KYC)" yang sesuai dengan standar internasional, seperti Kraken yang menggunakan KYC biometrik, Bybit yang melakukan pemeriksaan KYC bertingkat dan menetapkan daftar sanksi.

Keuangan kripto "paruh kedua" mendefinisikan daya saing kepatuhan.

Dilihat dari penempatan perusahaan keuangan kripto mainstream, pembangunan kepatuhan di industri kripto telah membentuk tren berbagi intelijen, transparansi cadangan, kecerdasan teknologi, sertifikasi komprehensif, dan lisensi global.

Tidak diragukan lagi, "perlombaan persenjataan kepatuhan" sedang meningkatkan ambang batas masuk untuk seluruh industri, yang tidak hanya menguntungkan "uang baik menggusur uang buruk", tetapi juga menguntungkan jumlah pengguna aset kripto yang telah mencapai 760 juta dan masih terus bertambah.

Ini juga berarti bahwa paruh kedua kompetisi di industri perdagangan aset kripto akan melibatkan faktor penting "kepatuhan".

Dalam beberapa hal, kepatuhan adalah ekspresi kuantitatif dari "kepercayaan". Tidak peduli skala dana pengguna, lingkungan perdagangan yang lebih aman, cadangan aset yang lebih transparan, dan kolaborasi penegakan yang lebih tepat waktu akan menjadi faktor pertimbangan mereka.

Pertumbuhan Binance membuktikan hal ini. Ketika eksposur kegiatan ilegal platform tersebut turun 96% dari Januari 2023 hingga Juni 2025, jumlah pengguna terdaftar juga meningkat dari 130 juta menjadi 300 juta, lebih dari dua kali lipat dalam waktu dua setengah tahun; pada akhir 2025, volume perdagangan spot Binance menyumbang 35%-41% dari total global, hampir lima kali lipat dari pesaingnya.

Statistik pembangunan kepatuhan Binance.

CEO bersama perusahaan, Richard Teng, berpendapat bahwa "dengan menyematkan kepatuhan ke dalam DNA produk, kami sedang membuktikan bahwa bursa terbesar di dunia juga dapat menjadi yang paling aman."

Investasi kepatuhan Binance juga meningkat, dengan rencana untuk menginvestasikan lebih dari 200 juta dolar setiap tahun dalam infrastruktur kepatuhan.

Hingga tahun 2025, sudah ada ratusan ahli penyelidikan sanksi, pendanaan teroris, dan kejahatan keuangan yang bergabung dengan Binance; sistem manajemen risiko telah menghalangi sekitar 6,9 miliar dolar risiko penipuan potensial untuk 5,4 juta pengguna; tim kepatuhan telah menanggapi lebih dari 71.000 permintaan penegakan hukum dalam setahun dengan kecepatan hampir 200 per hari, membantu menyita lebih dari 131 juta dolar dana ilegal; dan telah mengadakan lebih dari 160 pelatihan penegakan hukum di seluruh dunia untuk membantu lembaga penegak hukum global meningkatkan kapasitas penyelidikan terhadap kejahatan kripto.

Untuk mengatur lingkungan perdagangan, pada 25 Maret, Binance merilis pedoman pembuat pasar, yang mengharuskan penerbit Token untuk mengungkap informasi pembuat pasar dan melarang pengaturan bagi hasil dan keuntungan terjamin. Binance menyatakan akan mengambil tindakan cepat dan tegas terhadap setiap pelanggaran, termasuk memasukkan pembuat pasar yang tidak patuh ke dalam daftar hitam.

Langkah ini mendapatkan pengakuan dari para pelaku industri seperti pendiri Wintermute, Evgeny Gaevoy, yang mengatakan, "Saya benar-benar percaya bahwa bursa paling cocok untuk menetapkan standar (dan mempertahankan standar). Tindakan Binance ini sangat bijak."

Baik sistem kepatuhan multi-level Binance, berbagi intelijen Coinbase, pembaruan KYC Kraken, maupun penyaringan sanksi Bybit, semua membuktikan logika yang sama — perusahaan keuangan kripto sedang meningkatkan daya saing mereka melalui kepatuhan.

Ketika industri kripto beralih dari fantasi masa lalu "mengganggu keuangan tradisional" menuju "berintegrasi dengan keuangan tradisional" yang lebih realistis, kepatuhan bukan lagi sekadar formalitas untuk mendapatkan lisensi, tetapi menjadi hal yang terinternalisasi, setara dengan keamanan aset pengguna dan kelangsungan hidup platform, sehingga dapat membuktikan kepada dunia bahwa manajemen kepatuhan yang sistematis dapat memungkinkan aset kripto dan keamanan untuk coexist.

(Pernyataan: Pembaca diminta untuk mematuhi hukum dan peraturan yang berlaku di lokasi mereka. Artikel ini tidak mewakili saran investasi apa pun.)