Poin Penting:
Renegade sedang mengembangkan DEX berdasarkan komputasi multi-pihak dan bukti tanpa pengetahuan.
Dalam perdagangan Pool Dark, pembeli dan penjual bersifat anonim dalam melakukan transaksi besar.
Perbedaan inti antara Renegade dan semua bursa lainnya adalah bahwa negara disimpan di lokalitas.
DEX saat ini sepenuhnya transparan, dan siapa pun dapat melihat saldo dan riwayat transaksi pengguna. Untuk memenuhi kebutuhan investor di lingkaran mata uang akan anonimitas dan privasi transaksi, Renegade mengembangkan DEX berdasarkan komputasi multi-pihak (MPC) dan bukti tanpa pengetahuan. Jenis baru pertukaran terdesentralisasi (DEX) - versi dark pool on-chain, sehingga memberikan privasi transaksi total kepada pengguna, yaitu transaksi dark pool terdesentralisasi, yang dirancang untuk mencegah front-running, sandwich, arbitrase statistik, dll., perilaku untuk meningkatkan eksekusi harga di DeFi.
Pasar Crypto membutuhkan kolam gelap
Perdagangan dark pool telah lama ada dalam keuangan tradisional. Dalam bursa tradisional, informasi pesanan dalam jumlah besar akan dikumpulkan oleh perusahaan perdagangan frekuensi tinggi (Perdagangan frekuensi tinggi – HFT) adalah strategi yang mengeksekusi transaksi melalui algoritma terprogram.
Sederhananya, ini adalah untuk menyediakan likuiditas yang sangat tinggi di pasar dan memungut biaya tol dari penyediaan likuiditas) untuk mendeteksi atau mendeteksi, dan kemudian perusahaan perdagangan frekuensi tinggi akan mengandalkan jenis pesanan khusus atau perangkat keras/perangkat lunak yang lebih unggul dari institusi/bank besar. untuk membeli dan menjual posisi terlebih dahulu, dan akhirnya menjualnya ke pedagang institusi besar untuk mendapatkan keuntungan, sementara pedagang institusi besar menghadapi kerugian.
Untuk melindungi pedagang institusional besar agar tidak “diturunkan” oleh perusahaan perdagangan frekuensi tinggi (HFT), dark pool terus berkembang, dan transaksi dark pool telah menyumbang hampir sepertiga dari total volume perdagangan saham AS. pasar.
Dalam transaksi dark pool, pembeli dan penjual dipasangkan secara anonim untuk melakukan transaksi besar. Operasi transaksi semacam ini tidak jelas, dan identitas harga serta kuotasi penawaran dan penawaran tidak akan ditampilkan, sehingga strategi dan posisi perdagangan tidak akan dipublikasikan, dan transaksi yang dieksekusi tidak akan diungkapkan kepada publik, yang mana sangat bermanfaat. kepada investor institusi.
Keuntungan dari perdagangan kolam gelap
Melalui transaksi dark pool, lembaga investasi besar dapat mengurangi dampak sentimen pasar dan menyembunyikan niat mereka dari masyarakat umum yang berinvestasi.
Harga transaksi lebih optimal, pembeli dan penjual bisa mendapatkan harga transaksi yang lebih memuaskan dibandingkan di pasar terbuka (pembeli membeli lebih rendah, penjual menjual lebih tinggi).
Tidak akan ada selip. Sebagian besar transaksi dark pool diselesaikan dengan harga yang telah ditentukan, dan pedagang dapat menyelesaikan seluruh transaksi dengan harga yang diharapkan.
Karena keuntungan dari dark pool yang disebutkan di atas, dan dengan terus berkembangnya pasar enkripsi, proporsi investor institusional dan pemegang aset enkripsi bersih tinggi di pasar semakin tinggi, dan permintaan investor akan anonimitas dan likuiditas transaksi lebih tinggi dan lebih tinggi.
Untuk memenuhi kebutuhan di atas, perdagangan dark pool terdesentralisasi, sebagai protokol perdagangan massal aset enkripsi baru, pasti akan mengantarkan perkembangan pesat di masa depan. Faktanya, banyak bursa terpusat kini menyediakan alat perdagangan dark pool berbasis biaya kepada pelanggan. Perdagangan dark pool adalah jalur baru selain perdagangan agregasi dan AMM: ini menyediakan tempat yang cocok bagi investor institusi besar untuk berdagang dan membantu meningkatkan likuiditas bursa.
Arsitektur MPC-ZKP Renegade
Perbedaan inti antara Renegade dan semua bursa lainnya (terpusat dan terdesentralisasi) adalah bahwa negara dikelola secara lokal. Alih-alih server pusat (seperti Binance) atau ribuan server terdistribusi (seperti Uniswap) yang menjaga saldo dan buku pesanan, seluruh status Renegade dikelola oleh pedagang individu.
Ketika seorang pedagang ingin melakukan tindakan pada dompetnya (menyetor token, menyelesaikan pertandingan, dll.), mereka harus mengetahui dompet lama dan dompet barunya dan mengirimkan tiga informasi ke kontrak pintar:
Komitmen pada dompet baru.
Dua “pembatalan” dompet lama mereka untuk mencegah pembelanjaan ganda pada dompet lama.
Bukti tanpa pengetahuan: Komitmen dihitung dengan benar, nullifier dihitung dengan benar, komitmen lama ada di suatu tempat di pohon Merkle global, dan perubahan dari dompet lama ke dompet baru adalah valid (misalnya, pengguna tidak menambah saldo mereka secara sewenang-wenang) .
Kontrak pintar mempertahankan pohon Merkle global dari semua komitmen sebelumnya dan serangkaian pembatalan yang menunjukkan dompet sebelumnya.
Dengan menggunakan mekanisme commit-reveal, protokol ini memungkinkan privasi dompet sepenuhnya (yaitu, tidak ada informasi tentang dompet yang bocor secara on-chain) sambil menjaga konsistensi keadaan sepenuhnya dan mencegah serangan pembelanjaan ganda.
Pada dasarnya, Renegade hanyalah jaringan komunikasi p2p dari banyak relayer independen yang terus-menerus berbicara dan mengeksekusi MPC satu sama lain saat pesanan baru memasuki sistem. Relayer tidak pernah memegang hak asuh aset tetapi hanya diberikan akses ke dompet untuk menghitung MPC berpasangan.
Oleh karena itu, dengan menerapkan kerangka kerja MPC-ZKP melalui SNARK kolaboratif, protokol tersebut menciptakan DEX yang sepenuhnya bersifat atomik (yaitu, tidak ada pihak yang dapat keluar setelah eksekusi MPC) dan sepenuhnya bersifat pribadi, baik sebelum dan sesudah perdagangan.
Fitur Renegade
Layanan perdagangan dark pool Renegade, selain menghindari risiko pihak lawan yang ada di bursa terpusat dan meja perdagangan OTC, juga memecahkan banyak masalah di pasar spot DEX saat ini, yang pada akhirnya memberikan harga yang lebih baik dan eksekusi terbaik kepada pengguna:
Privasi pra-transaksi: Sebelum transaksi pengguna dicocokkan, tidak ada yang dapat melihat detail pesanan pengguna. Untuk transaksi besar yang berdampak lebih besar pada pasar, Renegade dapat menyembunyikan detail pesanan pengguna (harga, kuantitas, arah, dll), dan pengguna juga anonim.
Privasi pasca-transaksi: Setelah pesanan dipenuhi, hanya pihak lawan yang mengetahui aset mana yang dipertukarkan. Hal ini mencegah pihak ketiga melacak dan menyalin strategi perdagangan pengguna.
MEV Minimum: Karena validator hanya dapat melihat bukti tanpa pengetahuan atas transaksi yang valid, produsen blok tidak dapat melakukan pra-jalankan, jalankan kembali, atau masukkan transaksi Anda di tengah-tengah.
Secara default, Renegade berdagang pada harga menengah optimal yang dihitung berdasarkan teori buku pesanan anonim, dan tidak ada pembuat pasar untuk perdagangan spread. Namun, Renegade juga dapat secara selektif mengeksekusi pesanan yang sesuai untuk penemuan harga yang lengkap dan penyediaan likuiditas yang lebih baik.
Calon pengguna Renegade
Mengingat meluasnya masalah kebocoran informasi dalam sistem DeFi saat ini, berbagai jenis pedagang dapat melihat peningkatan harga di Renegade:
Pembuat pasar: Jika salah satu pembuat pasar membeli suatu aset dan pembuat pasar lainnya menjual aset yang sama, meja perdagangan dapat secara anonim mengimbangi kedua posisi tersebut satu sama lain, menyeimbangkan posisi tanpa menimbulkan spread yang diperdagangkan secara terbuka.
Pengambil OTC: Pengambil pesanan dapat langsung melakukan pemesanan dengan harga tengah di dark pool tanpa harus menanggung selisih harga OTC.
Pengambil AMM: Trader yang mentransfer lebih dari $5.000 sekaligus melalui DEX on-chain biasanya memiliki dampak harga yang signifikan, dan terjebak di tengah-tengah oleh pegger MEV, yang mengakibatkan kerugian akibat arbitrase. Dengan Renegade, perdagangan selalu dijamin dieksekusi pada harga menengah.
Penduduk asli kripto dengan kesadaran privasi: Renegade tetap sepenuhnya anonim, artinya tidak ada pihak ketiga yang dapat melihat detail apa pun tentang transaksi atau riwayat pembayaran.
Token dan Kemajuan Proyek
Proyek Renegade saat ini tidak memiliki informasi token. Renegade saat ini berada dalam testnet internal, dan testnet publik dijadwalkan akan dirilis pada kuartal kedua tahun 2023.
Tim inti
Christopher Bender: Pendiri Renegade.
Joseph Kraut: Salah satu pendiri Renegade.
Informasi Pembiayaan
Menurut informasi publik pada 20 Februari 2023, Renegade mengumumkan penyelesaian putaran awal pembiayaan senilai $3,4 juta, dipimpin oleh Dragonfly Capital dan mantan CEO AngelList Naval Ravikant, Balaji Srinivasan dan Lily Liu, Tarun Chitra dari Robot Ventures, Marc dari Tagomi Bhargava dan Lev Livnev dari Symbolic Capital Partners juga berpartisipasi dalam putaran tersebut.
PENOLAKAN: Informasi di situs web ini disediakan sebagai komentar pasar umum dan bukan merupakan nasihat investasi. Kami mendorong Anda untuk melakukan riset sendiri sebelum berinvestasi.
Bergabunglah dengan kami untuk terus memantau berita: https://linktr.ee/coincu
Harold
Berita Coincu
