Berkshire Hathaway, konglomerat investasi yang dipimpin Warren Buffett, mengurangi kepemilikannya di bank-bank AS, Bank of America (BoA) dan saham Citigroup, pada kuartal terakhir tahun 2024. Langkah tersebut, yang diungkapkan dalam pengajuan peraturan pada hari Jumat, terjadi saat Buffett terus memangkas portofolio saham Berkshire, lebih menyukai investasi yang lebih aman seperti surat utang pemerintah AS.

Berkshire memangkas hampir tiga perempat posisinya di Citigroup, menjual 40,6 juta saham senilai lebih dari $2,4 miliar. Perusahaan tersebut juga terus menjual saham Bank of America, yang sebelumnya dimilikinya sebesar 13%, menjadi pemegang saham terbesarnya selama 2 tahun terakhir.

Setelah menunggu krisis perbankan regional yang dimulai pada awal 2023 mereda, Buffett mulai mengurangi posisinya pada Juli lalu. Pada September 2024, konglomerat tersebut telah menjual lebih dari $10 miliar saham BoA.

Perubahan dalam strategi investasi

Sejak pertengahan Oktober tahun lalu, Berkshire telah mengurangi kepemilikan BoA-nya sebanyak 95 juta saham tambahan, membawa kepemilikannya menjadi sekitar 8,9%. Konglomerat tersebut juga menjual 1,7 juta saham di Capital One, mengurangi posisinya di bank yang fokus pada kartu kredit hampir 20%.

Menurut laporan Jumat oleh Wall Street Journal, perusahaan tersebut juga mengungkapkan kepemilikan baru senilai $1,2 miliar di Constellation Brands, perusahaan di balik bir Modelo dan Corona di AS, sebagai bagian dari langkah investasi terbarunya. Posisi tersebut, yang diungkapkan dalam pengajuan regulasi, menandai salah satu dari sedikit tambahan dalam portofolio konglomerat dalam penjualan Q4 2024.

Taruhan barunya pada Constellation Brands, bagaimanapun, saat ini berada di atas tanah prospek yang "goyah". Pada bulan Januari, perusahaan minuman tersebut melewatkan ekspektasi pendapatan dan memangkas proyeksi keuangannya untuk tahun ini, yang menyebabkan penurunan harga sahamnya sebesar 26% sejak awal 2025.

Para investor telah mengamati dengan cermat apakah perusahaan Warren Buffett akan terus memangkas kepemilikannya di Apple untuk kuartal kelima berturut-turut. Namun, hingga 31 Desember, Berkshire masih memiliki 300 juta saham raksasa elektronik konsumen tersebut, menjadikannya sebagai kepemilikan saham terbesar perusahaan dengan valuasi $75,1 miliar. Saat ini, Apple berada di depan American Express dan Bank of America dalam peringkat portofolio perusahaan.

Tuduhan pencabutan bank bisa saja memicu penjualan

Sementara cuplikan pengajuan Form 13F yang dilihat oleh WSJ memberikan wawasan tentang posisi saham Berkshire, mereka tidak mengungkapkan alasan di balik perdagangan tersebut. Para investor diharapkan untuk memeriksa surat tahunan Buffett, yang dijadwalkan rilis pada 22 Februari, untuk melihat komentar tentang keputusan investasi terbaru.

Meski begitu, pembuat kebijakan dari kedua partai, Republik dan Demokrat, melihat pencabutan bank sebagai isu membandel yang telah membuat perusahaan enggan untuk berbisnis dengan bank. Dalam pidatonya di Forum Ekonomi Dunia yang diadakan di Davos, Presiden Donald Trump menuduh BoA melakukan "pencabutan bank politik," karena diduga menolak layanan untuk konservatif.

Seperti yang dilaporkan oleh Cryptopolitan, bank tersebut juga disebutkan selama sidang pencabutan bank Komite Perbankan Senat pada 5 Februari oleh Senator Elizabeth Warren, bersama dengan CitiBank, Wells Fargo, dan JP Morgan.

Hasil saham Citi berada di bawah ekspektasi

Investasi Berkshire tahun 2022 di Citigroup, yang bernilai $3 miliar pada saat itu, tidak melihat kesuksesan yang sama dengan kepemilikan jangka panjangnya di BoA. Di bawah CEO Jane Fraser, Citi telah berjuang untuk mengejar pesaingnya meskipun ada rencana restrukturisasi besar yang diumumkan pada akhir 2023.

Fraser sebelumnya menyatakan bahwa Buffett menyatakan dukungan untuk strateginya dalam memulihkan perusahaan. Namun, profitabilitas Citi tetap di bawah pesaingnya. Pengembalian ekuitas umum yang dapat diukur bank meningkat menjadi 7% di 2024, naik dari 4,9% tahun sebelumnya, tetapi masih gagal memenuhi target awalnya sebesar 11-12% untuk 2026, yang direvisi turun menjadi 10-11% pada bulan Januari.

Menurut Financial Times, Citi telah membuat kemajuan dalam mengurangi biaya, dengan pengeluaran operasional menurun sebesar 4% di 2024, termasuk pengurangan 2% dalam pengeluaran terkait staf. Namun, langkah-langkah ini belum secara signifikan meningkatkan kepercayaan investor.

Akademi Cryptopolitan: Cara Menulis Resume Web3 yang Mendapatkan Wawancara - Lembar Curang GRATIS