Artikel ini saya tulis untuk membantu anda memahami sifat likuiditas sehingga pada artikel selanjutnya saya akan memposting petunjuk cara bertaruh pada shitcoin lowcap seperti mengganti nama chart, BUSD, pair BTC dan taruhan Fibo agar lebih mudah dipahami. hindari mengikuti taruhan dengan cara yang sama mekanis dan fleksibel.
*Catatan: semua hanyalah contoh, bukan taruhan

Mengapa beberapa token hanya merilis sejumlah kecil token tetapi harganya anjlok?

Misalnya, BNX memiliki dompet hiu yang membuang token 3M tetapi nilainya turun 50%.

Meskipun kapitalisasi pasarnya tinggi, hanya kekuatan jual yang kecil yang menyebabkan token ini jatuh drastis. Tentu saja, sebagiannya karena ketika dompet hiu ini dirilis, maka akan memicu efek domino, tetapi masalah utamanya adalah proyek ini terlalu tidak likuid. Token BNX ini sebagian besar dipegang oleh beberapa dompet, buktinya harga BNX bertahan dengan sangat baik sejak Maret 2022, harganya selalu berada di atas bingkai D EMA89, tetapi baru-baru ini, token 3M telah kehilangan lebih dari 50% nilainya, para hiu telah membantu mempertahankan harga dan membuat harga token turun.

Dapat dilihat bahwa dalam kasus ini, token berkapitalisasi besar bukanlah tempat berlindung yang aman, tetapi token dengan likuiditas besar adalah tempat berlindung yang aman.

Jika tidak ada arus kas, terutama dalam Tren Turun, proyek-proyek yang tidak likuid secara bertahap akan terungkap.

Itulah sebabnya meskipun ada token yang meningkat tajam, meskipun mereka memiliki kapitalisasi besar,... hanya sejumlah kecil token dumping dapat membuat setengah dari nilainya hilang.

Ada beberapa cara untuk memeriksa likuiditas:

  • Periksa volume perdagangan (dibandingkan dengan kapitalisasi): akan ada volume palsu karena bot membeli dan menjual. Untuk memeriksa lebih teliti, kunjungi Messario. Misalnya, pada tanggal 16 Desember, OP melaporkan volume di Coingecko sebesar 89 juta, tetapi volume sebenarnya hanya 29 juta (saya tidak tahu algoritma untuk menghitungnya, tetapi tampaknya dapat dipercaya).

  • Kedalaman buku pesanan (kedalaman likuiditas) hanyalah dinding beli dan jual pada suatu harga, semakin tebal dinding beli dan jual pada suatu harga, semakin baik likuiditasnya (dibandingkan dengan kapitalisasi).

  • Slippage saat trading: semakin rendah spread, semakin tinggi likuiditasnya. Misalnya, koin yang sangat likuid seperti BTC memiliki slippage yang sangat kecil sekitar 0,01%, sementara koin yang kurang likuid memiliki slippage yang tinggi seperti BEL hingga 0,24%.

Berikut adalah 2 situs web untuk memeriksa dan memverifikasi likuiditas koin berkapitalisasi rendah, shitcoin:

https://dex.guru/

https://moonarch.app/ (pastikan untuk beralih ke jaringan yang benar).

Mengapa beberapa POMPA mati saat kadarnya tinggi, dan beberapa lainnya tidak?

Sebagian besar proyek akan jatuh dengan cepat jika dipompa dengan kuat, tetapi ketika menembus zona Fibo 0,786, akan terjadi pemulihan (sebagian besar waktu). Tetapi ada kartu seperti OSMO, BNX, SNM yang memompa secara acak dan kemudian rusak tanpa gelombang pemulihan, bahkan dengan kartu besar seperti OSMO. Karena buku pesanannya tidak banyak, artinya token di Binance dipegang oleh minoritas kecil, bukan investor ritel. Para hiu sudah memiliki semua token sehingga para paus dapat menjual semuanya sekaligus untuk mematahkan semua perlawanan. Selain itu, karena perdagangan bot API, sesuai dengan pengaturannya, setiap penembusan akan melonjak untuk menjual/membeli, mendorong harga sesuai dengan efek domino.

Kemudian mereka mendistribusikannya dengan sangat cepat tanpa daya beli dari pengecer. Sedangkan untuk proyek yang punya daya pantul, justru sebaliknya, tapi kebanyakan naiknya pelan-pelan, tapi turunnya pelan-pelan juga. Oleh karena itu, tidak peduli apa pun tahap pasarnya, terutama Tren Turun, Anda harus memperhatikan sentimen pasar karena psikologi kerumunan sangat penting. Akan tetapi, segala sesuatu memiliki dua sisi, misalnya, jika Anda adalah sedikit orang yang dapat membeli SNM pada harga 0,65 dan menjualnya pada harga $4 (puncaknya adalah $13) dibandingkan dengan Anda yang membeli LINK yang berkelanjutan tetapi meningkat perlahan, manakah yang akan Anda pilih??

=>Saat ini sedang musim shitcoin, ada banyak cara untuk memilih. Biasanya kita akan bertaruh sesuai dengan tips untuk melepaskan saham, tetapi jika kita tidak dapat memilih koin yang bagus dan takut kehilangan modal, kita masih memiliki kesempatan kedua, yaitu bertaruh pada Fibo. Untuk bertaruh pada taruhan pemulihan, Anda harus memilih dan mengenali nomor mana yang akan pulih dan nomor mana yang akan mati. Selain kriteria yang saya tulis dalam tips berjualan, sebaiknya prioritaskan memilih saham yang volume utamanya di Binance >60% volume.

Baca Tips saya untuk menjual barang di sini

Selain itu, melihat orderbook juga merupakan cara yang baik untuk menutup keuntungan. Jika Anda memperhatikan harga wall yang banyak menjual orderbook, Anda dapat menempatkan order jual pada wall tersebut terlebih dahulu. Tentu saja, Anda juga harus menggabungkan faktor-faktor seperti volume, RSI, dan candle.

Mengapa beberapa koin yang terdaftar di Bursa Berjangka lebih likuid daripada koin yang tidak terdaftar?

Kontrak berjangka, juga dikenal sebagai derivatif, adalah alat yang meningkatkan likuiditas pasar, mendukung spekulasi dan lindung nilai. Sebab, untuk pasar kripto, volatilitasnya sangat tinggi dan pedagang dapat memanfaatkannya untuk mengeksploitasi likuiditas dan perbedaan harga. Misalnya, jika koin A memiliki likuiditas rendah dan terdaftar di futures, trader dapat memanfaatkannya dengan membuka order Long dengan koin A dan membeli token A dalam jumlah besar di spot. Pada saat itu, harga koin A akan meningkat tajam, tentu saja karena likuiditas rendah dan kapitalisasi pasar yang kecil. Biasanya, trader mengutamakan bursa yang tidak memiliki slippage, tetapi bursa yang memiliki slippage juga dapat dimanfaatkan.

Untuk kasus proteksi, saya akan mengambil contoh event HOOK Binance Launchpad baru-baru ini. Untuk berpartisipasi dalam event ini, Anda perlu memiliki BNB dan menahannya selama 7 hari. Anda memutuskan untuk membeli BNB tetapi Anda takut harga BNB akan turun. Untuk menghindari kerugian, Anda membuka posisi short BNB dan menunggu hingga event berakhir, kemudian Anda tinggal menutup posisi short tersebut.

Derivatif juga memiliki mekanisme pertahanan yang cukup baik, yaitu menghindari proyek yang dinilai terlalu tinggi. Misalnya, Aptos mendaftarkan Future lebih dari sepuluh jam setelah terdaftar di bursa. Binance memberi tahu Aptos bahwa saat mendaftar di bursa, mereka tidak boleh mendaftar di bursa dengan kapitalisasi pasar yang terlalu besar atau akan mengalami short selling. Berkat itu, kapitalisasi Aptos tidak menetapkan harga terlalu tinggi saat dicatatkan di lantai.

Dalam kasus beberapa proyek kapitalisasi kecil dengan likuiditas rendah tetapi masih mencatatkan futures seperti UNFI, LIT, dll., hanya mencatatkan futures di Binance, tetapi bursa Bybit mengkhususkan diri pada derivatif, saya tidak akan mengatakan apa pun (jika Anda bermain di bursa ini, hindarilah, bursa qq ini mengkhususkan diri pada derivatif dan membunuh order dan candlestick palsu) semata-mata karena Binance telah memegang semua token, jadi manipulasi harga hampir tidak akan ada dan Binance memiliki mekanisme selisih harga, anti-manipulasi, dan terkadang bahkan menggunakannya untuk membunuh order short kita.

Perhatikan saja, mengapa dalam Tren Turun, beberapa derivatif berkapitalisasi kecil tiba-tiba meningkat dalam Tren Turun seperti LIT, LEVER, UNFI? Sebagian untuk membunuh short, karena psikologi pedagang adalah ketika harganya meningkat, mereka akan langsung melakukan short, sehingga dealer memompa untuk membunuh order dan order yang dibunuh (dilikuidasi) akan terus mendorong harga token seperti itu dan dealer hanya perlu menjual pada harga tinggi. Tingkat pendanaan ini selalu di atas -0,75%.

=> Dengan proyek seperti ini, saya akan memprioritaskan fomo Panjang daripada fomo Pendek, tetapi yang terbaik adalah tetap aman dan menonton.

Apa teknik penentuan harga token dan siapa yang menentukan harganya?

Dengan bursa CEX, saat menghitung harga token, ada dua jenis utama: pertama, pedagang akan mencocokkan pesanan dengan bursa seperti BingX atau pedagang akan mencocokkan pesanan dengan pedagang lain atau mencocokkan dengan bot seperti bursa Binance.

Dengan lantai DEX, kumpulan likuiditas sering menggunakan mekanisme untuk saling terhubung karena untuk menghindari eksploitasi arbitrase (slippage) terlebih dahulu, setiap lantai memiliki kumpulannya sendiri sehingga cukup banyak dieksploitasi slippage, atau dapat menggunakan data LINK Oracle untuk mendapatkan harga rata-rata dari lantai CEX dan DEX. Selain itu, harga juga diputuskan oleh para pelaku arbitrase, misalnya, mengambil selisih saat membeli di Uni sebesar 0,5 dan menjual di lantai CEX tertentu sebesar 0,6. Singkatnya, harga token masih bergantung pada pihak mana yang memiliki likuiditas baik, pihak itu yang memutuskan.

Secara umum, saya telah meneliti dan menemukannya rumit dan tidak berlaku bagi banyak orang. Jika Anda ingin membaca, ketik dan baca semua kata kunci tentang "oracle". Secara umum ini terkait dengan teknologi dan saya pikir Anda tidak perlu memahaminya secara mendalam.

=> Ketika Anda memahami mekanisme ini, Anda dapat memanfaatkannya untuk mengeksploitasi likuiditas dan slippage, biasanya diterapkan pada koin sampah dan lantai rumput. Temukan proyek yang telah dipublikasikan di DEX setelah terdaftar di bursa.

Pemahaman yang lebih baik tentang kapitalisasi, likuiditas, dan realitas berapa banyak uang yang dibutuhkan untuk menaikkan harga token

Secara teori, koin A memiliki kapitalisasi sebesar 2 miliar dolar dan untuk menggandakan harganya, dibutuhkan 2 miliar dolar lagi, tetapi bagaimana dengan kenyataan? Sebagian besar proyek kripto memiliki modal yang berlebih dibandingkan dengan nilai sebenarnya, nilai sebenarnya dari sebuah koin terletak pada likuiditasnya.

Misalnya, menurut perhitungan teoritis, Anda membeli C98 pada harga $6,5 ($6,5 berarti hanya ada beberapa puluh ribu token pada harga $6,5 saat itu) dan banyak orang baru juga membeli pada harga tinggi dan mengejar harga tertinggi di sana. Saat ini, Kapitalisasi Pasar C98 telah mencapai lebih dari 1 miliar dolar. Sekarang C98 hanya dihargai $0,22, setara dengan Kapitalisasi Pasar hanya 48 juta, jadi dibutuhkan lebih dari 1 miliar dolar untuk memompa kembali ke puncak lama di $6,5, yang mana itu ~x30 kali lipat, tentu saja lebih banyak karena pembayaran token. Kenyataannya, sebagian besar proyek, hiu memegang semua koin sehingga mereka tidak membutuhkan jumlah uang tersebut. Jika Anda menganalisis dengan cermat, C98 memiliki batas 1 miliar dan sekarang berada di 48 juta, jadi dibutuhkan lebih dari 1 miliar untuk mencapai puncak sebelumnya, yang menghabiskan banyak uang dan pada kenyataannya, itu tidak benar.

Misalkan MM C98 (sebagian besar proyek memiliki MM yang menyimpan sejumlah besar token) dan sisi pengembangan menyimpan sekitar 50% dari total pasokan. Pemegang jangka panjang dan tim yang membeli C98 mulai dari $1 hingga $6,5 atau lebih memegang sekitar 20%, sementara individu benar-benar memegang sekitar 10%. Misalkan ketika harga dinaikkan 20%, hanya 50% investor individu yang menjual karena mereka menunggu harga yang lebih tinggi untuk menjual, jadi dibutuhkan sekitar 200-300 juta, tetapi pada kenyataannya tim proyek tidak menghabiskan sebanyak itu, khususnya pengeluaran MM mungkin paling banyak 10 juta$.

Namun, ini juga merupakan jumlah uang yang sangat besar, tetapi pada kenyataannya, pada saat ini para hiu akan mengaktifkan efek domino arus kas, sehingga jumlah uang yang dibutuhkan untuk mendongkrak harga juga memiliki bagian dari ikan kecil. Jadi jangan hanya melihat kapitalisasi dan takut harganya tidak akan naik lagi. Yang penting MM punya kekuatan untuk mendongkrak harga. Yang terpenting tetap harga dan likuiditas, jangan hanya melihat kapitalisasi.