Avec BTC, Ripple et le jeton XRP sont l'une des marques les plus reconnaissables sur le marché des cryptomonnaies. Dans le même temps, il y a des personnes bien réelles derrière ce projet, dont l'expérience et les compétences ont contribué à mettre en œuvre ces innovations que nous percevons aujourd'hui comme une partie organique de la vie quotidienne et du paysage des cryptomonnaies, et l'une d'entre elles est Chris Larsen.
Dans cet article, nous vous en dirons plus sur le fondateur et ancien patron de Ripple et verrons comment il en est arrivé à créer un système de paiement peer-to-peer sur la blockchain.
Biographie de Chris Larsen
Il devrait y avoir un long film sur l'enfance et la jeunesse de ce génie qui, dès son plus jeune âge, a fait preuve de capacités entrepreneuriales et a obtenu son diplôme de maternelle en tant qu'étudiant externe. Mais le problème est qu'avant le lancement des premiers projets, on ne sait presque rien de la vie de Chris Larsen. Juste quelques faits :
Né à San Francisco en 1960.
Son père travaillait comme mécanicien à l'aéroport de San Francisco, sa mère était illustratrice indépendante
Chris est diplômé d'un lycée local et a fréquenté l'Université d'État de San Francisco, où il a obtenu un baccalauréat en comptabilité et en commerce international en 1984.
Remarque : En 2004, l'Université d'État de San Francisco a nommé Chris Larsen ancien élève de l'année en raison du succès du projet E-Loan (plus d'informations ci-dessous).
En 1991, il est diplômé de la Stanford Graduate School of Business avec un MBA.
Et c'est essentiellement tout. Soit les journalistes n’étaient pas trop intéressés par la petite enfance de Chris, soit il ne laisse délibérément pas cette information entrer dans l’espace d’information public. Cependant, l’époque d’Henry Ford et de John Morgan, avec leurs mémoires détaillées et leurs histoires sur leurs années d’école, est révolue depuis longtemps.
La carrière de Chris Larsen
Nous connaissons Chris Larsen principalement comme le fondateur de Ripple Labs et l'un des détenteurs de XRP les plus rentables, mais Ripple n'est que le sommet de sa carrière. La philosophie de Larsen et de toutes ses startups peut être décrite comme « l’argent sans frontières ». Ripple Labs et, à un degré ou à un autre, les autres projets de Chris ont été lancés sous cette devise.
Prêt électronique
La société E-Loan était le premier projet indépendant de Larsen. En 1992, il quitte son poste d'auditeur chez Chevron et fonde une société de prêt hypothécaire avec sa collègue Janina Pawlowski. Jusqu'en 1996, cette entreprise s'est transformée en un site Internet de recherche de prêts hypothécaires, qui permettait aux utilisateurs de :
rechercher vous-même des prêts hypothécaires ;
prêtez sans commissions de courtage et d’agent.
Essentiellement, le prêt électronique est devenu une passerelle ouverte vers un marché de capitaux limité, qui auparavant ne pouvait être utilisé que par l'intermédiaire de courtiers intermédiaires. Plus tard, le site a commencé à fournir des services de prêt sur fonds propres.
Remarque : Une autre caractéristique d'E-loan était que la société fournissait gratuitement aux utilisateurs leurs données de pointage de crédit FICO. Avant le prêt électronique, ces données étaient fermées et fournies en quantités limitées, ce qui compliquait l'interaction des consommateurs avec les différents établissements de crédit.
En 1998, E-loan a généré un revenu annuel de 6,8 millions de dollars, en 1999 la société est entrée en bourse et la même année, E-loan représentait 25 % de tous les prêts hypothécaires en ligne, ce qui a fait du site le leader absolu dans son créneau. En 2000, le prêt électronique était évalué à 1 milliard de dollars, alors que deux ans plus tôt, Intuit Corp avait proposé 130 millions de dollars pour racheter l'entreprise.
En conséquence, Larsen est resté PDG d'E-loan jusqu'en 2004 et en a été président jusqu'à ce que la société soit vendue à Banco Popular pour 300 millions de dollars en 2005. Désormais, E-loan fonctionne comme une division distincte de Banco Popular.
Prospérer
Après avoir quitté E-loan, Larsen a fondé la plateforme de prêt peer-to-peer Prosper, lancée en 2006. Prosper est une sorte d'analogue centralisé d'Aave et permet aux emprunteurs de recevoir des prêts directement des investisseurs sans recourir aux banques. Dans ce cas, la plateforme se charge du service des prêts, évalue le risque de crédit et effectue les paiements aux créanciers, pour lesquels elle facture une commission.
Le modèle initial impliquait la négociation d'un taux de prêt via un système d'enchères, mais en 2008, Prosper a été accusé par la SEC pour violation des lois sur les valeurs mobilières et a été poursuivi en justice par des investisseurs mécontents des retards.
Prosper a ensuite été relancé en tant que marché coté en bourse en 2009 et a introduit un modèle de prêt à taux fixe. En 2012, Chris Larsen a quitté le poste de PDG de Prosper pour fonder Ripple Labs, tandis que Prosper est toujours en activité aujourd'hui, même si l'efficacité de l'entreprise est évaluée avec des résultats mitigés.
Dans E-loan et Prosper, une tendance est déjà visible, cristallisée plus tard dans l'idée de Ripple : simplifier l'accès aux instruments financiers. Cependant, Chris s'est également battu pour la protection des données des consommateurs, devenant l'un des lobbyistes de la loi californienne sur la confidentialité financière, qui a établi la norme pour ce créneau aux États-Unis. Initialement, Ripple visait également à fournir des paiements confidentiels à ses utilisateurs.
Chris Larsen et Ripple Labs
En septembre 2012, peu de temps après avoir quitté Prosper, Chris Larsen, avec Jed McCaleb et Arthur Britto, ont fondé OpenCoin, qui a commencé à développer la solution de paiement peer-to-peer Ripple. Le réseau principal de ce réseau était le protocole XRP Ledger, qui fonctionne sur la base du token du même nom et du Ripple Protocol Consensus Algorithm (RPCA). Le jeton XRP lui-même a également été lancé en 2012.
En mai 2013, la société a levé une deuxième ronde de financement auprès d'Andreessen Horowitz, Google Ventures et IDG Capital Partners, et en septembre, elle a été rebaptisée Ripple Labs avec Chris Larsen comme PDG. À cette époque, XRP était la deuxième crypto-monnaie en termes de capitalisation, juste derrière Bitcoin. Cependant, Ripple était techniquement et conceptuellement différent de Bitcoin. Dans une interview avec Nielsen, Larsen a décrit la différence de cette façon :
« Le monde n'a pas besoin d'une nouvelle monnaie, il a besoin d'un moyen plus efficace de faire circuler les monnaies existantes. Les teneurs de marché ne voudront utiliser un actif numérique ou une crypto-monnaie dans leurs transactions que s'il est facilement convertible en d'autres actifs de valeur. Bitcoin ne le permet pas. C'est pourquoi nous avons créé Ripple, nous négocions principalement des dollars, des euros, des yens, etc. Nous voyons Ripple (XRP) devenir un pont universel pour tous les actifs, et les teneurs de marché l'utiliseront pour créer des marchés.
Sur la base de ce concept, Larsen a commencé à développer activement un réseau de partenaires bancaires, principalement en Afrique et en Asie du Sud-Est - des régions dotées d'une infrastructure bancaire peu développée, où les gens ont besoin de paiements accessibles et bon marché. Ripple a ensuite lancé une plateforme de lancement de CBDC et de stablecoin destinée aux gouvernements et aux grandes organisations. Cependant, nous parlerons davantage de l’entreprise elle-même dans un article séparé.
Important : l’une des pages les plus importantes de l’histoire de l’entreprise est celle de la SEC vs. Ripple, qui a été précédé d'un recours collectif intenté par des investisseurs. La principale accusation est la vente de titres non enregistrés (tokens XRP) par Ripple lui-même et par Larsen. La décision dans cette affaire pourrait être essentielle pour l’industrie américaine de la cryptographie et contribuer à systématiser les critères de classification des crypto-monnaies.
Il y avait aussi un côté sombre dans la participation de Larsen dans Ripple : trois co-fondateurs de la société, dont Larsen, ont reçu 20 milliards de XRP après le lancement du token (20 % de l'offre totale). Une somme importante a également été allouée à l'actuel PDG de l'entreprise, Brad Garlinghouse. D'après le rapport SEC vs. Les documents Ripple montrent que les ventes de ces jetons ont rapporté :
Garlinghouse 164,26 millions de dollars de 2017 à 2020.
Larsenu 453,69 millions de dollars pour la même période.
En 2016, Chris Larsen a quitté le poste de PDG et l'a transféré à Garlinghouse, mais reste toujours président exécutif de Ripple Labs. Son rôle et son influence réelle sur les affaires de l'entreprise ne sont pas tout à fait clairs, tout comme le montant des actions XRP et Ripple détenues, c'est pourquoi beaucoup considèrent Larsen comme le véritable propriétaire de l'entreprise.
Il existe une forte opinion au sein de la communauté cryptographique selon laquelle c'est la distribution primaire opaque et les ventes ultérieures des cofondateurs et de Garlinghouse qui exercent une pression sur les prix du XRP et provoquent des dumps. Cependant, la décision rendue dans le procès de la SEC aidera à clarifier bon nombre de ces soupçons.
Valeur nette de Chris Larsen
Selon Forbes, la valeur nette de Chris Larsen en 2023 est estimée à 2,3 milliards de dollars, soit la moitié de la valeur maximale de 2018 (4,6 milliards de dollars) et de 2022 (4,3 milliards de dollars) :
Avec sa fortune, Chris se classe 380e sur le Forbes 400 et 1368e au classement général des milliardaires Forbes.
Selon Crunchbase, de 2018 à 2021, Chris Larsen a investi dans plusieurs startups en démarrage. Certes, le montant de l'investissement reste inconnu :
Conclusion
Chris Larsen est un entrepreneur qui a utilisé la technologie de son époque pour rendre les outils et opportunités financiers plus accessibles. Sa philosophie de « l’argent sans frontières » a commencé à prendre forme lors de la création d’E-loan et de Prosper et a atteint son apogée lors de ses travaux sur Ripple, qui a permis l’utilisation de la blockchain pour des paiements bancaires rapides et bon marché.
Chris reste une figure importante dans le monde des crypto-monnaies précisément grâce à Ripple. En tant que co-fondateur de Ripple Labs et ancien PDG de la société, Larsen a joué un rôle clé dans le développement et la promotion de la technologie de Ripple et en attirant l'attention sur l'utilisation de la blockchain pour démocratiser les instruments financiers. Cependant, pour le moment, son véritable rôle dans Ripple reste vague, tout comme les revenus de la vente de XRP.