我看 HBM 定制化，恰恰说明存储厂没议价权。
底层逻辑芯片都按英伟达 $NVDA 的加速器来改，换供应商得重新认证，锁的不是需求，是存储厂自己的出路。
需求一波动，先亏的是它们。
$NVDA 我看是利好，$SKHY 我看是利空。