Le marché repose sur 3 hypothèses. L’une d’elles est erronée à long terme.
→ 1) Les infrastructures d’IA sont les perdantes : c’est vrai, mais seulement dans une certaine mesure. Les véritables dégâts touchent les entreprises spécialisées dans les centres de données (Vertiv −13 %). La baisse de 10 à 12 % des constructeurs de réseaux électriques comme Quanta et Eaton est une réaction excessive.
→ 2) Si les dépenses d’investissement marquent une pause, les hyperscalers soufflent : c’est vrai aujourd’hui, mais à long terme, Microsoft $MSFT et Amazon $AMZN sont ceux qui en pâtiront.
À surveiller : $BTC
#AI #Stocks
→ 1) Les infrastructures d’IA sont les perdantes : c’est vrai, mais seulement dans une certaine mesure. Les véritables dégâts touchent les entreprises spécialisées dans les centres de données (Vertiv −13 %). La baisse de 10 à 12 % des constructeurs de réseaux électriques comme Quanta et Eaton est une réaction excessive.
→ 2) Si les dépenses d’investissement marquent une pause, les hyperscalers soufflent : c’est vrai aujourd’hui, mais à long terme, Microsoft $MSFT et Amazon $AMZN sont ceux qui en pâtiront.
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