Classement des divergences entre le marché au comptant et les contrats
Sur la dernière heure, il faut d’abord distinguer l’origine des flux : le marché au comptant suit-il le mouvement, ou les contrats en donnent-ils le rythme ?
$ETH Le volume des échanges avec effet de levier domine. Si l’intérêt ouvert continue d’augmenter, la pression liée au désendettement s’accentuera aussi en cas de retournement du marché.
$ZEC Le volume des échanges sur contrats augmente en premier, ce qui rend le marché plus sensible. Sans hausse des volumes au comptant, l’expérience des acheteurs qui poursuivent la hausse risque d’être très mauvaise.
$HYPE Le ratio entre contrats à terme et marché au comptant penche en faveur des contrats à terme ; les fluctuations seront plus rapides et le marché plus sensible aux variations des positions.
Un marché dominé par les contrats peut évoluer très vite, mais aussi perdre rapidement son élan lorsque l’intérêt ouvert se contracte.
Sur la dernière heure, il faut d’abord distinguer l’origine des flux : le marché au comptant suit-il le mouvement, ou les contrats en donnent-ils le rythme ?
$ETH Le volume des échanges avec effet de levier domine. Si l’intérêt ouvert continue d’augmenter, la pression liée au désendettement s’accentuera aussi en cas de retournement du marché.
$ZEC Le volume des échanges sur contrats augmente en premier, ce qui rend le marché plus sensible. Sans hausse des volumes au comptant, l’expérience des acheteurs qui poursuivent la hausse risque d’être très mauvaise.
$HYPE Le ratio entre contrats à terme et marché au comptant penche en faveur des contrats à terme ; les fluctuations seront plus rapides et le marché plus sensible aux variations des positions.
Un marché dominé par les contrats peut évoluer très vite, mais aussi perdre rapidement son élan lorsque l’intérêt ouvert se contracte.