Robinhood introduit davantage de « façons de jouer » propres au marché crypto dans la finance traditionnelle. Le 29 septembre 2026, lors du troisième HOOD Summit annuel organisé à Houston (Texas), ce courtier né de la négociation d’actions à commission nulle a annoncé une série de nouvelles fonctionnalités destinées aux traders actifs : des agents IA capables de rechercher le marché de manière autonome et d’exécuter des ordres, des contrats à perpétuité sur le bitcoin et l’éther pour les utilisateurs américains éligibles (jusqu’à 10x de levier), ainsi que des transactions le week-end sur certaines actions et ETF américains.

Ce n’est pas un coup isolé. Le 1er juillet 2026, Robinhood a lancé à Londres un ensemble incluant le réseau principal de Robinhood Chain, des actions tokenisées, le trading via agents IA et des produits DeFi ; et sa gamme de contrats à perpétuité crypto, après s’être déployée en Europe un an plus tôt, est déjà devenue l’une des gammes de produits à la croissance la plus rapide. Quand le prix du bitcoin a chuté de plus de 50 % par rapport à son sommet de l’an dernier et que l’ensemble du trading crypto se refroidit, Robinhood choisit d’exporter à rebours les capacités d’infrastructure du marché crypto vers des actifs traditionnels, en s’appuyant sur une expérience de trading 24h/24 et automatisée pour reconquérir les traders actifs.

Agents IA : du bêta actions à la crypto, avec la possibilité de définir des « consignes permanentes »

L’implication de Robinhood dans les agents IA remonte au 27 mai 2026. À cette date, la société a annoncé « Robinhood is Now Open to Agents », permettant aux clients de connecter leurs propres agents IA au compte via le serveur AI-native MCP (Model Context Protocol) développé par Robinhood, afin d’automatiser les décisions de trading et l’exécution des ordres, avec des contrôles de sécurité intégrés et un flux d’activité en temps réel. Le PDG Vlad Tenev avait alors déclaré : « Notre mission a toujours été de démocratiser la finance ; maintenant, cette mission s’étend aux agents IA. »

Au départ, les agents IA ne prenaient en charge que le trading d’actions. Ils devaient aussi être connectés à des comptes ségrégués alimentés séparément, et étaient soumis à un contrôle strict. Lors d’échanges lors de la conférence technique Communacopia de Goldman Sachs du 9 septembre 2026, des responsables de Robinhood ont défini clairement l’objectif comme « donner aux traders actifs la capacité d’un fonds spéculatif dans leur poche ». Ils ont aussi indiqué que l’entreprise publierait plus tard ce mois-là, lors d’un événement à Houston, de nouvelles fonctionnalités davantage orientées vers les traders actifs.

Une adoption plus rapide que prévu. Selon bomo.news en juillet 2026, depuis le lancement fin mai des actions dotées d’un bêta via des agents IA, plus de 70 000 comptes ont adopté cette technologie. Une annonce officielle du 1er juillet 2026 confirme davantage que « Agentic Trading for Crypto » sera bientôt déployé pour les traders américains éligibles, sans facturer de frais supplémentaires.

Ce sommet à Houston a encore clarifié les limites des capacités des agents IA : de nouveaux agents Robinhood pourront utiliser des modèles d’OpenAI ou d’Anthropic pour analyser le marché et exécuter des transactions. Les utilisateurs pourront au final définir pour les stratégies automatisées des « consignes permanentes » (standing instructions). Cela signifie que les agents IA passent d’un « outil d’assistance ponctuel » à un compte de trading automatisé pouvant fonctionner durablement.

Cependant, Robinhood a aussi émis des avertissements clairs quant aux risques du trading via agents IA : le « agentic trading » comporte des risques importants, dont la possibilité de perdre la totalité de l’investissement ; les stratégies pilotées par l’IA peuvent moins bien performer dans certaines conditions de marché, s’exécuter rapidement, et être difficiles à surveiller ou à arrêter en temps réel.

Contrats à perpétuité : le produit natif du crypto entre sur le marché américain

Les contrats à perpétuité sont le produit standard du marché crypto depuis près de dix ans : ils permettent aux investisseurs de maintenir des positions avec effet de levier sans date d’échéance. Ils sont donc devenus l’outil central des transactions 24h/24. Après que Robinhood a lancé les contrats à perpétuité crypto en Europe l’an dernier, ce produit est rapidement devenu l’une des gammes de produits connaissant la croissance la plus rapide au sein de l’entreprise. Cette dynamique a poussé la société à étendre les contrats à perpétuité au marché américain et à des actifs traditionnels.

D’après un article de CoinDesk du 29 septembre 2026, Robinhood propose aux clients américains éligibles des contrats à perpétuité adossés aux cryptomonnaies, avec des contrats sur le bitcoin et l’éther pouvant offrir jusqu’à 10x de levier. Par ailleurs, le 1er juillet 2026, Bloomberg avait rapporté que Robinhood lançait en Europe des contrats à perpétuité adossés à des matières premières, des ETF et des devises, avec pour sous-jacents l’or, l’argent, le pétrole brut et le taux de change euro/dollar, avec là aussi un levier maximum de 10x. Tous ces contrats n’ont pas de date d’échéance. Johann Kerbrat, vice-président senior et directeur général des activités Crypto de Robinhood et de l’international, a déclaré dans une interview : « Le week-end ne va pas arrêter les choses qui se passent dans le monde. Nous voyons que les gens souhaitent se couvrir contre leurs positions. »

Une référence concrète à cette demande se trouve dans la volatilité observée au début du conflit en Iran en 2026 : à ce moment, les marchés principaux avaient fermé, et les traders se sont tournés vers des plateformes décentralisées comme Hyperliquid, où ils négociaient des contrats à perpétuité en pariant le week-end sur le prix du pétrole et d’autres actifs traditionnels. Cela explique pourquoi Robinhood fait de la promesse « négociable aussi le week-end » un argument clé de son produit.

Dans le portefeuille décentralisé de Robinhood, Robinhood Wallet, les utilisateurs éligibles peuvent accéder aux contrats à perpétuité via l’exchange décentralisé Lighter. Selon l’annonce officielle du 1er juillet 2026, Lighter s’est engagé à fournir 11 000 000 de tokens $LIT à la communauté Robinhood. Les utilisateurs gagnent 2x de points lorsqu’ils négocient des contrats à perpétuité via Robinhood Wallet, contre 1x lorsqu’ils négocient via le site web de Lighter.

Transactions le week-end : la toute dernière pièce du puzzle pour compléter le marché 24 heures

Les transactions le week-end ne constituent pas une fonctionnalité isolée : elles s’inscrivent dans la stratégie 24h/24 de Robinhood. CoinDesk indique que Robinhood proposera des échanges le week-end sur certaines actions et ETF américains, comblant le dernier vide restant depuis le lancement, en 2023, de « 24 Hour Market ». Les marchés boursiers américains traditionnels ouvrent et ferment à des heures fixes du lundi au vendredi, alors que le marché crypto fonctionne toute l’année. L’an dernier, Robinhood a déjà lancé en Europe des échanges d’actions américaines tokenisées ; en juillet 2026, il a aussi lancé une nouvelle version de ces tokens et l’a étendue à davantage de juridictions. La tokenisation utilise la blockchain pour créer des représentations numériques d’actifs comme des actions, des obligations et de l’immobilier, rendant possible la négociation d’actifs financiers en dehors des heures de trading habituelles.

Cette tendance consistant à « développer la technologie crypto pour la finance traditionnelle » se propage à l’échelle de l’ensemble de l’industrie. Des start-ups comme trade.xyz ont déjà lancé des contrats à perpétuité adossés à des actifs traditionnels comme le pétrole brut, ainsi que des outils permettant aux investisseurs de parier sur le prix de leurs actions avant l’introduction en bourse de SpaceX. Pour Robinhood, l’intérêt des transactions le week-end est de fidéliser les traders actifs habitués au rythme du marché crypto, et d’éviter qu’ils ne basculent vers d’autres plateformes quand le marché traditionnel est fermé.

En plus des trois fonctions centrales mentionnées ci-dessus, Robinhood a également annoncé prolonger les horaires de négociation des options, offrir davantage de marge intrajournalière et ajouter des produits permettant aux utilisateurs d’échanger des contrats liés à des indicateurs financiers publiés par l’entreprise. Ces mesures convergent vers un objectif : permettre aux traders actifs de conserver davantage de leurs activités sur la plateforme Robinhood.

Impact et risques : la bataille pour les traders actifs ne fait que commencer

Le « pack » de Robinhood — agents IA, contrats à perpétuité, transactions le week-end — pointe vers un virage stratégique clair : passer de « un courtier zéro commission et convivial pour les particuliers » à une plateforme qui fournit des « outils de niveau institutionnel aux traders actifs ». Derrière ce changement, il existe une motivation commerciale explicite : les traders actifs génèrent plus de volume et de revenus, et le ralentissement du marché crypto oblige la plateforme à trouver de nouveaux moteurs de croissance.

Mais les risques sont tout aussi évidents. Le trading via agents IA peut entraîner une perte rapide pour les utilisateurs sans intervention directe ; l’effet de levier des contrats à perpétuité amplifie les pertes en cas de volatilité du marché ; et le trading le week-end et 24h/24 implique que l’exposition au risque ne peut pas être « suspendue » pendant les heures de fermeture, comme sur les marchés traditionnels. Robinhood a déjà prévenu sur la page produit qu’un agentic trading pourrait entraîner une perte de la totalité du capital, mais on ne sait pas encore si les investisseurs particuliers comprennent suffisamment bien ces risques.

Sur le plan réglementaire, l’expansion de Robinhood doit aussi passer par plusieurs étapes d’approbation. L’entreprise a indiqué que sa filiale à Singapour a déjà obtenu une licence de services sur les marchés des capitaux délivrée par les autorités locales, et que son activité crypto au Royaume-Uni prévoit de lancer « bientôt » ses offres. Aux États-Unis, les frontières réglementaires applicables aux produits dérivés, dont les contrats à terme et les produits crypto, continuent d’évoluer ; le déploiement de produits à fort levier auprès de clients éligibles plutôt que de l’ensemble des investisseurs particuliers reflète aussi une approche prudente sous contrainte réglementaire.

Parmi les variables à surveiller ensuite figurent notamment : le moment effectif où la fonctionnalité de consignes permanentes pour les agents IA sera mise en ligne, le rythme d’adoption des contrats à perpétuité crypto aux États-Unis, si le trading boursier le week-end susciterait un regain d’attention des autorités de régulation sur la protection des investisseurs, et si ces nouvelles fonctionnalités parviendront réellement à augmenter le volume et les revenus de Robinhood dans un contexte où le trading crypto se refroidit.