je lui ai demandé ce qui séparait les traders qui survivent de ceux qui explosent
sa réponse m'a surpris
ce n'était pas la stratégie. ce n'était pas la discipline. ce n'était pas la psychologie.
"taille de pari. c'est tout. c'est tout le jeu."
voici ce qu'il a expliqué :
LA THÈSE :
"J'ai vu des centaines de traders passer. de bons. des intelligents. des talentueux."
"90 % des personnes qui ont explosé n'ont pas explosé à cause de mauvaises transactions. Ils ont explosé à cause d'une mauvaise taille sur des transactions normales."
"une perte de 1R à une taille appropriée n'est rien. une perte de 1R à 10x la taille appropriée signifie la mort du compte."
LES EXEMPLES :
il m'a expliqué des études de cas :
TRADER A :
- excellente stratégie, 58% WR
- constamment rentable pendant 2 ans
- a eu un trade "à haute conviction"
- agrandi 5x la position normale
- trade perdu
- la baisse était de 23% au lieu de 5%
- psychologie déchiffrée
- a fait du revenge trading la semaine suivante
- a explosé le compte en 8 jours
"il n'a pas explosé à cause d'un mauvais trade. il a explosé à cause d'un gros trade."
TRADER B :
- stratégie médiocre, 51% WR
- survécu pendant 11 ans
- n'a jamais dimensionné au-dessus de 0,8% par trade
- a pris la même taille à chaque trade
- pas de "dimensionnement à haute conviction"
- a composé lentement mais n'a jamais explosé
"il vaut maintenant 4 millions de dollars. a commencé avec 50k. n'a juste jamais pris de risques excessifs avec la taille."
LA RÈGLE :
"chaque trader qui explose enfreint la même règle"
"ils dimensionnent en fonction de la CONVICTION au lieu des MATHS"
"'celui-ci semble juste' donc ils prennent plus gros"
"'Je suis sur une série gagnante' donc ils prennent plus gros"
"'Je dois récupérer' donc ils prennent plus gros"
"la conviction est comment vous justifiez un dimensionnement stupide"
LES DONNÉES :
il m'a montré des recherches internes :
traders qui dimensionnaient sur la base de la conviction :
- temps de survie moyen : 2,4 ans
- taux d'explosion de compte : 74%
traders qui dimensionnaient mathématiquement (même taille à chaque trade) :
- temps de survie moyen : 8,3 ans
- taux d'explosion de compte : 12%
"ce n'est même pas proche. le dimensionnement variable tue les traders."
LES MATHS :
il a expliqué pourquoi le dimensionnement "à haute conviction" est stupide :
"disons que vous êtes précis à 60% sur des trades normaux"
"disons que vous êtes précis à 70% sur des trades 'à haute conviction'"
"ça a l'air bien non ? prendre plus gros dans les trades à 70% ?"
"faux. voici pourquoi :"
"à 60% de précision avec 1% de risque, une série de 4 pertes vous coûte 4%"
"à 70% de précision avec 5% de risque, une série de 4 pertes vous coûte 20%"
"et les séries de 4 pertes se produisent même à 70% de précision"
"vous vous SENTEZ plus confiant mais les maths ne justifient pas l'augmentation de la taille"
LA SOLUTION :
"comment dimensionnez-vous alors ?"
"même taille à chaque trade. pas d'exceptions."
"qu'en est-il lorsque vous êtes vraiment confiant ?"
"même taille. la confiance n'est pas la précision."
"qu'en est-il lorsque le setup est parfait ?"
"même taille. les setups parfaits perdent 40% du temps."
"qu'en est-il lorsque vous êtes sur une série gagnante ?"
"même taille. les séries se terminent."
"chaque trade reçoit le même respect. les 'ennuyants' et les 'parfaits'."
LA MISE EN ŒUVRE :
ses règles pour le dimensionnement des positions :
1. calculez votre risque de base (0,5-2% selon la taille du compte et l'avantage)
2. c'est votre risque sur CHAQUE trade
3. ne jamais augmenter la taille. jamais.
4. si vous voulez plus d'argent, augmentez les comptes/capital. ne pas augmenter le risque.
"Je trade depuis 23 ans. Je n'ai jamais pris un trade au-dessus de 2% de risque. pas une seule fois."
"mes plus gros gagnants et mes trades 'meh' ont eu la même taille"
"Je n'essaie pas de frapper des home runs. J'essaie de ne pas me faire éliminer."
LA VÉRITÉ :
les traders de détail pensent qu'ils ont besoin de gros trades pour gagner beaucoup d'argent
les professionnels savent que les gros trades entraînent de grosses pertes
les traders gérant de l'argent réel dimensionnent tous de manière conservatrice
ils gagnent de l'argent grâce au VOLUME de bons trades, pas à la TAILLE des trades individuels
si vous variez votre taille de position en fonction de "la conviction" :
vous êtes déjà sur le chemin de l'explosion
c'est juste une question de quand
même taille
chaque trade
pas d'exceptions
c'est comme ça que vous survivez