Les supports et les résistances sont deux des concepts les plus importants dans l'analyse technique des marchés financiers, en particulier dans le trading d'actions et de devises. Ces concepts sont utilisés pour identifier les niveaux de prix auxquels le prix peut s'arrêter ou changer de direction, aidant ainsi les traders à prendre de meilleures décisions concernant les points d'entrée et de sortie.
1. La notion d’accompagnement :
Le support est un niveau de prix en dessous duquel le marché devrait avoir du mal à tomber. En termes simples, c'est le prix qui « soutient » le prix actuel et l'empêche de baisser davantage. Cela se produit parce qu’il y a une augmentation de la demande des acheteurs à ce niveau, ce qui rend difficile une nouvelle baisse du prix.
Raisons de soutenir :
Demande accrue : lorsque le prix atteint un certain niveau, les commerçants s’attendent à ce que le prix rebondisse, augmentant ainsi la demande.
Psychologie du marché : Certains niveaux de prix sont connus comme des niveaux de support parmi les traders, ce qui les incite à faire confiance à ces niveaux et à y acheter.
Comment déterminer les niveaux de support :
Le support est déterminé en examinant les graphiques précédents et en voyant où le prix a arrêté de baisser.
Si le prix s'arrête à plusieurs reprises à un certain niveau, cela indique la présence d'un support à ce niveau.
2. La notion de résistance :
La résistance est exactement le contraire du support et constitue un niveau au-dessus duquel le marché devrait avoir du mal à monter. En termes simples, il s’agit d’un prix qui rencontre une « résistance » de la part des vendeurs vendant à ce niveau, empêchant le prix d’augmenter davantage.
Raisons de la résistance :
Surenchère : lorsque le prix atteint le niveau de résistance, les traders pensent que le prix va baisser et vendent donc à ce niveau.
Niveaux psychologiques : tout comme dans le cas du support, les niveaux où les baisses se répètent ont tendance à être connus des investisseurs, les incitant à vendre à ces moments-là.
Comment déterminer les niveaux de résistance :
La résistance est déterminée en examinant les graphiques précédents et en voyant où le prix a cessé de monter.
Si le prix s'arrête à plusieurs reprises à un certain niveau, cela indique la présence d'une résistance à ce niveau.
3. Comment utiliser le support et la résistance dans le trading :
Briser le support ou la résistance : lorsqu'un niveau de support ou de résistance est cassé, cela indique que la tendance peut changer. Briser le support peut signifier que le prix va continuer à baisser, tandis que briser la résistance peut signifier que le prix va continuer à augmenter.
Retester le support ou la résistance : après la cassure d'un niveau de support ou de résistance, il peut arriver que le prix revienne pour tester à nouveau ce niveau. Si le prix ne revient pas dans la même direction (par exemple, si le prix revient à un niveau de support mais ne remonte pas), cela peut indiquer un changement de tendance.
Dans l'image professionnelle, le prix a franchi une forte ligne de résistance, puis l'a resélectionné et a rebondi à la hausse, une forte opportunité d'achat.
Stratégie de trading : les traders peuvent utiliser ces niveaux pour déterminer les points d'entrée et de sortie. Par exemple, un trader peut décider d'acheter à un niveau de support et de vendre à un niveau de résistance.
4. L’importance des supports et résistances :
Gestion des risques : les niveaux de support et de résistance aident les traders à déterminer les points Stop Loss et Take Profit. Lorsque ces niveaux sont identifiés, les traders peuvent passer des ordres stop-loss en dessous du niveau de support ou au-dessus du niveau de résistance.
Prédire les mouvements futurs : ces niveaux peuvent indiquer des tendances futures possibles. Par exemple, si un niveau de résistance est franchi avec succès, les traders peuvent s'attendre à ce que le prix continue d'augmenter.
5. Concepts avancés sur le support et la résistance :
Supports et résistances mobiles : Parfois, les supports et les résistances peuvent bouger, en particulier sur les marchés à forte volatilité. Les traders peuvent remarquer que les supports et les résistances évoluent au fil du temps en fonction des changements de l'offre et de la demande.
Supports et résistances multiples : Plusieurs niveaux de support ou de résistance peuvent exister en même temps, et l'effet de chaque niveau peut varier en fonction de sa force et de sa durée de stabilité.
Modèle harmonique : Parfois, le support et la résistance peuvent être combinés avec d’autres modèles tels que des drapeaux ou des triangles pour obtenir des signaux plus forts des tendances du marché.
6. Exemples :
Exemple de support : si le prix d'une action particulière est tombé au niveau de 50 $ à trois reprises et a rebondi à chaque fois, alors le niveau de 50 $ est considéré comme un support fort. Si le prix atteint à nouveau 50 $, les traders peuvent s'attendre à un rebond à la hausse.
Exemple de résistance : Si le cours d’une action a atteint 100 $ à plusieurs reprises et a rebondi à chaque fois, alors le niveau de 100 $ est considéré comme une résistance. Si le prix s’approche à nouveau de ce niveau, les vendeurs pourraient être plus disposés à vendre à ce prix.
Comprendre les supports et les résistances est essentiel pour les traders afin d'identifier les tendances potentielles du marché et de mettre en œuvre des stratégies de trading efficaces.