Une pyramide financière est un système d’investissement non durable qui promet des retours sur investissement exorbitants. Dans ce cas, la principale caractéristique de la pyramide est que les paiements aux participants antérieurs sont effectués au détriment des participants ultérieurs. Tôt ou tard, l’afflux de nouveaux arrivants se tarit et la pyramide s’effondre. Ceux qui étaient au début peuvent réaliser un bon profit, mais ceux qui sont arrivés en dernier perdent leur argent.
Les systèmes pyramidaux sont aussi souvent appelés systèmes de Ponzi, du nom de Charles Ponzi, qui a fraudé les investisseurs dans les années 1920 avec un stratagème spéculatif sur les timbres-poste.
Comment fonctionne une pyramide financière
La structure de ces projets est pyramidale. En haut se trouve le créateur, en bas se trouvent les participants. Progressivement, vers la base, le chiffre augmente à mesure que le nombre de personnes augmente à chaque niveau.
Dans les pyramides financières, l’accent est mis sur l’attraction de nouveaux participants. Parfois, le camouflage passe également par la vente de certains biens ou services (entreprise en réseau). D'une manière ou d'une autre, ceux qui veulent gagner de l'argent avec une chaîne de Ponzi ne pourront pas simplement investir et rester assis ; ils doivent constamment travailler pour attirer un flux de participants qui, tôt ou tard, se tarira définitivement.
Signes (drapeaux rouges) de stratagèmes à la Ponzi
De nombreuses pyramides financières présentent des caractéristiques similaires. Voici les principaux :
Garantie d'une rentabilité stable et élevée avec absence totale de risque. Non seulement une rentabilité élevée est toujours associée au risque, comme tout investisseur le sait, mais les investissements ne génèrent généralement pas de bénéfices stables : ils augmentent et diminuent généralement au fil du temps en fonction des conditions du marché.
Absence d'enregistrement de l'entreprise auprès des régulateurs gouvernementaux et manque d'accès pour les investisseurs aux informations sur la situation financière et les caractéristiques de gestion de l'organisation. Aussi – le manque de licences.
Des stratégies complexes et incompréhensibles que personne n’explique, en fait, proposent simplement de faire confiance. Vous ne devez pas investir dans des projets dont vous ne comprenez pas les principes de fonctionnement.
Retards dans la réception des paiements, ou paiements vers certains systèmes de paiement rares, d'où l'argent est difficile à retirer. Il est avantageux pour les créateurs de la pyramide de se retirer le moins possible. Pour ce faire, ils peuvent également offrir des bénéfices accrus en détenant de l’argent sur le compte pendant une longue période.
En outre, les projets sans scrupules se distinguent par le fait qu'ils refusent de fournir aux participants toute information allant au-delà de ce qui est accessible au public. Souvent, il n’existe aucun contact où vous pouvez écrire et poser une question.
Comparaison avec BTC. Pourquoi Bitcoin n'est pas un système pyramidal
Beaucoup, ne comprenant pas les caractéristiques techniques de la crypto-monnaie et sachant seulement qu’elle peut générer des bénéfices, ont qualifié le Bitcoin de pyramide financière. Ce jugement est erroné, et pour les raisons suivantes :
Aucun retour sur investissement n’est promis. On parle désormais spécifiquement de la technologie Bitcoin elle-même, inventée en 2009 par Satoshi Nakamoto, et non de projets de pseudo-investissement qui parasitent la cryptomonnaie au même titre que le fiat. Pendant la première année et demie de son existence, BTC n’avait pas du tout de prix coté, il s’agissait plutôt d’une expérience technique.
Transparence totale. Il existe des enregistrements publics de chaque transaction Bitcoin depuis la toute première. Le code source est ouvert. Pas de secret, contrairement aux stratagèmes de Ponzi. Uniquement les logiciels distribués, dont les modifications ne peuvent être apportées sans le consentement de la majorité de la communauté (mineurs). Le principe clé du Bitcoin n’est pas la confiance aveugle, mais plutôt la vérifiabilité totale.
Aucune difficulté à recevoir les paiements ni retards bureaucratiques. L’intérêt du Bitcoin est de ne dépendre d’aucun tiers. Bitcoin peut être déplacé à l'aide d'une clé privée associée à une adresse spécifique, et si vous utilisez la clé privée pour déplacer votre BTC, personne ne peut vous en empêcher.
Il n’y a pas eu de pré-exploitation minière. Cela signifie qu'à partir de la première pièce, ils sont tous entièrement disponibles pour la communauté. Satoshi a extrait le premier BTC à une époque où il était accessible au public, aucun équipement spécial n'était requis, donc tout le monde pouvait le faire. Contrairement à Bitcoin, certains projets de cryptographie modernes pratiquent le pré-minage, c'est-à-dire qu'ils conservent une partie des pièces pour eux-mêmes avant même de rendre le projet public. Une situation dans laquelle le créateur ne se donne pas d’avantage minier sur les premiers utilisateurs est sans aucun doute l’approche la plus propre.
Croissance sans leadership centralisé. Satoshi est un inventeur anonyme qui a travaillé avec d’autres pendant les deux premières années pour guider le développement du Bitcoin, puis a disparu, et on ne sait toujours pas qui il est. D'autres personnes poursuivent le développement et, comme déjà mentionné, elles ne peuvent apporter aucune modification sans le consentement de 51 % des participants au réseau.
Le seul « signal d’alarme » pourrait être que l’organisation n’est enregistrée nulle part et n’est réglementée par personne. Vous pouvez réguler les échanges centralisés, mais vous ne pouvez pas réguler la technologie elle-même. Il est complètement décentralisé et il est impossible de voter une loi interdisant son utilisation. Bitcoin fonctionne en dehors du système financier classique. Cependant, les régulateurs n’abandonnent pas, d’autant plus que de nombreux investisseurs institutionnels s’intéressent aux monnaies numériques.