Sur chaque contrat à terme Binance, vous pouvez observer deux types de positionnement.
La foule : la proportion de tous les comptes de traders qui sont acheteurs. Chaque compte compte autant, qu’il détienne 50 $ ou 5 millions de dollars.
Les baleines : les plus gros traders sur ce contrat, mesurés par la valeur de leurs positions, avec leurs prix d’entrée moyens.
Un chiffre vous indique ce que fait la majorité des gens. L’autre vous indique ce que font la plupart des gros investisseurs. Ce qui est utile, c’est l’écart entre les deux.
Configuration 1. Les baleines sont acheteuses, la foule est vendeuse
Les gros capitaux sont acheteurs, tandis que la plupart des comptes sont vendeurs. Si le prix monte, les positions vendeuses des petits comptes sont perdantes. Consultez la carte des liquidations pour voir à quel niveau ces positions vendeuses seraient liquidées.
Configuration 2. Les baleines sont vendeuses, la foule est acheteuse
Le cas inverse, et celui auquel les gens font généralement référence quand ils disent que « la foule est du mauvais côté ». Ce n’est pas une règle. Les baleines peuvent aussi se tromper. Cela vous donne une image claire de qui est le plus exposé si le prix baisse.
Configuration 3. Les deux sont du même côté
L’écart en lui-même fournit peu d’informations. Regardez plutôt les montants : combien d’argent les baleines détiennent et si ce montant augmente.
Configuration 4. L’écart se résorbe rapidement
L’un des deux groupes est en train de changer d’avis. Découvrez lequel. Une part de positions acheteuses chez les baleines qui baisse de 15 points en une journée, c’est différent d’une foule qui change soudainement de camp.
Trois critères à vérifier avant d’interpréter un écart
Le montant. Un écart de 40 points sur 200 000 $ de positions détenues par les baleines, c’est anecdotique. Sur 50 millions de dollars, ça ne l’est pas.
La durée. Un écart qui persiste pendant plusieurs jours est plus parlant qu’un écart apparu il y a une heure.
Les gains ou les pertes. Des baleines en position acheteuse et largement bénéficiaires ont de la marge pour vendre. Des baleines en position acheteuse, à perte et proches de leur prix d’entrée moyen, font de ce prix un niveau à surveiller.
Ajoutez la carte des liquidations
L’écart vous indique qui est massivement positionné. La carte des liquidations vous montre à quel niveau ces positions seraient liquidées de force. Quand la foule est acheteuse et qu’un important groupe de liquidations acheteuses estimées se trouve quelques pourcents sous le prix, le côté surpeuplé est vulnérable à proximité du marché.
Limites
Les données de positionnement sont agrégées. Vous ne voyez jamais un compte individuel.
Il s’agit d’un instantané des positions, pas d’un flux de transactions.
L’écart décrit la situation ; il ne prédit pas le prochain mouvement.
Je suis cela sur le PumpGlass Whale Tracker gratuit, qui compare les baleines et la foule sur toutes les paires Binance USDT-M, y compris l’or et les actions, et propose des tableaux des écarts les plus importants. Recherchez « PumpGlass whale tracker ».
Ceci ne constitue pas un conseil financier.