Le brut WTI a fortement chuté ces derniers jours. Beaucoup d’entre vous pensent que la crise de l’inflation est terminée, sans compter que $BTC Hier, le marché a rebondi et j’ai cru que la situation s’était stabilisée. Ne sabrons pas le champagne trop vite : je viens de tomber sur un rapport d’analyse d’une institution sur le pétrole brut, qui met directement le doigt sur le risque majeur : la marge de baisse supplémentaire du prix du pétrole est désormais très limitée.
Je vais vous décortiquer les mécanismes sous-jacents de ce rapport. Cela concerne directement le sens que prendront vos contrats dans les prochains jours :
Premièrement, la prime géopolitique a disparu, mais elle pourrait être « invalidée » à tout moment.
Après les élections de mi-mandat aux États-Unis, des responsables politiques ont appelé à mettre fin à la guerre entre les États-Unis et l’Iran, ce qui a rapidement effacé la prime de guerre d’environ 20 dollars le baril qui s’était intégrée au prix du pétrole brut. Mais attention : les exportations iraniennes ont en réalité été freinées. Si les négociations de paix à venir ne restent que des paroles en l’air, ou si des tensions éclatent, les bas prix du pétrole pourraient au contraire stimuler les achats et faire rebondir les cours à tout moment.
Deuxièmement, les faibles stocks maintiennent fermement un plancher.
Les stocks de produits pétroliers sont actuellement à un niveau extrêmement bas. Tant que des anticipations de reconstitution des stocks subsistent, il est difficile d’imaginer un effondrement brutal du prix du pétrole.
Qu’est-ce que cela signifie pour le marché des cryptomonnaies ? (Transmission macroéconomique)
Si le prix du pétrole trouve un plancher autour de 91 dollars, voire rebondit, cela signifie que les prochaines données sur l’inflation aux États-Unis pourraient ne pas « baisser ». La Fed n’aura alors pas les moyens de réduire rapidement ses taux, et la liquidité en dollars restera limitée. C’est un obstacle majeur pour la tendance à moyen terme du BTC et de l’ensemble du marché des cryptomonnaies.
À la lumière de l’évolution des marchés :
Le marché dans son ensemble se trouve actuellement dans une zone de consolidation extrêmement sensible. Si le prix du pétrole repart à la hausse et que les actions américaines corrigent, le BTC risque fort de connaître une nouvelle mèche baissière pour tester son creux.
Ma stratégie (ne surtout pas acheter sans réfléchir) :
1. Ne pas acheter : tant que les alertes macroéconomiques ne sont pas complètement levées, le rebond actuel ressemble davantage à un rachat de positions vendeuses.
2. Attendre la confirmation : si le marché dans son ensemble, entraîné à la baisse par les actions américaines, revient tester la zone de support dense située plus bas (autour de 78 000, par exemple), une stabilisation offrirait une bonne occasion d’acheter des actifs de qualité et de prendre position dans le sens de la tendance.
3. Respecter sa discipline à la lettre : si vous tradez des contrats à terme, vérifiez immédiatement votre taux de marge. Si le prix du pétrole bondit soudainement et fait plonger le sentiment du marché, et que le cours passe sous un niveau de support clé, vous devez couper vos pertes sans condition. Ne conservez surtout pas votre position à tout prix !
💡 La question qui fâche :
Si le nuage de l’inflation ne se dissipe pas, pensez-vous que $BTC pourra remonter directement à 85 000, ou que les données macroéconomiques le feront rechuter pour tester à nouveau son creux ? Vous avez actuellement une position longue ou courte ? Indiquez-le en commentaire pour voir quel camp domine !👇
⚠️ Analyse de marché personnelle, ne constituant pas un conseil en investissement (NFA). Les événements macroéconomiques peuvent entraîner de fortes fluctuations : gérez strictement la taille de vos positions et faites vos propres recherches (DYOR).