什么是加密交易？
通过差价合约 (CFD) 交易账户推测加密货币价格变动，或通过交易所买卖标的硬币的行为被称为加密货币或加密交易。差价合约交易是一种衍生品，允许您在不持有标的货币的情况下 押注比特币 ( BTC ) 的价格变化。
例如，如果您认为加密货币的价值会上涨，您可以做多（买入），如果您认为加密货币的价值会下跌，则可以做空（卖出）。两者都是杠杆工具，这意味着您只需要少量存款（称为保证金交易加密货币）即可完全接触基础市场。但是，由于您的利润或损失仍然取决于您的投资总额，因此利用交易加密货币会放大收益和损失。
此外，投资者使用加密货币期权来降低风险或增加市场风险。加密期权交易是指从另一种资产（在本例中为基础加密货币）的价格中获取其价值的“衍生”金融工具。
在考虑涉足加密交易之前，全面了解所涉及的资产和技术非常重要。比特币是数以千计其他加密货币生长的土壤。
相关：阅读 Cointelegraph 的“什么是比特币？“ 指导。
与股票和其他金融市场一样，交易加密货币可能很复杂，涉及各种组成部分并需要知识。比特币于 2009 年作为第一个加密资产推出，并且在市值和普及率方面 仍然是最大的加密货币。
然而，多年来，已经出现了其他数字资产的整个行业，这些资产可以通过交易获利。除 BTC 之外的所有其他加密货币都称为山寨币，其中最大的是以太币 ( ETH )。
本指南将解释加密货币交易策略，并让您熟悉加密货币交易平台和应用程序、交易组成部分、交易风格以及技术和基本面分析在制定综合交易策略中的作用。
初学者如何交易加密货币
在如何交易加密货币方面存在许多不同的方法。为了开始交易加密货币，首先需要对该主题有足够的了解。了解相关风险和根据个人管辖权可能适用的法律也很重要，因此应做出相应的决定。
注册加密货币交易所
除非您已经拥有加密货币，否则您需要在加密货币交易所开设一个账户。市场上最好的加密经纪商包括 币安
Coinbase、eToro 和 Gemini。所有这三种服务都有一个简单的用户界面和多种可供选择的山寨币。
要在加密货币经纪公司开立账户，您需要像在股票经纪公司一样提供个人身份信息。创建帐户时，您需要提交您的地址、出生日期、社会安全号码（在美国）和电子邮件地址，以及其他称为了解您的客户 (KYC) 要求的信息。
为您的账户注资
与加密货币经纪公司签约后，您需要连接您的银行账户。大多数加密货币交易所通过借记卡和电汇接受银行存款。电汇通常是为您的账户充值的最具成本效益的方式，并且可以在 Coinbase 和 Gemini 上使用。
选择一个加密货币进行投资
大多数加密货币交易者将资金投入比特币和以太币。然而，利用技术指标进行交易是可能的，因为这些加密货币的走势比较小的山寨币更具可预测性。
许多加密货币投资者将部分资金投入山寨币。尽管比大市值加密货币风险更大，但中小市值加密货币具有更大的上行潜力。
开始交易
如果您正在寻找加密货币交易策略，您可以尝试使用 Coinrule 等软件进行自动加密货币交易。加密货币交易机器人实施了一个流程，旨在根据您的投资目标为您提供尽可能高的回报。
您可以通过加密自动交易快速赚钱、保留您的硬币或使您的投资组合多样化，这可以为您提供保守、中立或激进的方式。您甚至可以在某些网站上积极探索交易加密货币，同时在其他网站上进行自动化交易。
存储您的加密货币
如果您正在积极交易 BTC，则需要将资金存放在交易所才能使用它们。例如，如果您要购买加密货币以中长期持有，则应该购买比特币钱包。
软件钱包和硬件钱包是加密货币钱包的两种类型。两者都是安全的，但硬件钱包提供了最大的保护，因为它们将你的加密货币保存在未连接到互联网的物理设备上。
加密货币交易的基础知识
比特币的价值是由一个不夜城逐秒、逐日决定的。作为一种价值由公开市场决定的自主数字资产，比特币在波动性方面提出了大多数货币不会面临的独特挑战。
因此，对于新手来说，了解加密资产市场的运作方式非常重要，这样他们才能安全地驾驭市场，即使是间歇性的，并从参与加密交易经济中获得最大价值。
比特币交易的规模和复杂性各不相同，从简单的交易（例如兑现为美元等法定货币）到使用各种交易对在市场中获利以扩大投资组合。当然，随着加密货币交易规模和复杂性的增加，交易者的风险敞口也会增加。
首先，让我们回顾一些基本概念。
加密交易的结构
加密货币交易由买方和卖方组成。由于交易有两个对立的方面——购买和销售——某人必然比另一方获益更多。因此，交易本质上是一场零和游戏：有赢家就有输家。对加密货币市场的运作方式有基本的了解有助于最大限度地减少潜在损失并优化潜在收益。
当买卖双方就价格达成一致时，交易将（通过交易所）执行并设定资产的市场估值。在大多数情况下，买家倾向于以低于卖家的价格下订单。这创建了订单簿的两侧。
当加密货币的买单多于卖单时，价格通常会上涨，因为对资产的需求更多。相反，当卖出的人多于买入的人时，价格就会下跌。在许多交易所界面中，买入和卖出以不同的颜色表示。这是为了让交易者快速了解特定时刻的市场状况。
您可能听说过交易中的一句俗语：“低买高卖”。这句话可能很难理解，因为高价和低价可能是相对的，尽管这句格言确实给出了市场中买卖双方动机的基本表示。
简单地说，如果你想买东西，你想花尽可能少的钱。如果你想卖东西，你想从交易中赚取尽可能多的钱。虽然这通常是值得遵循的明智之举，但也有做多资产与做空资产的额外维度。
做多资产（渴望）意味着购买资产并根据其价格上涨赚取利润。相比之下，做空一项资产（做空）本质上意味着出售一项资产，目的是在其价格低于您卖出时的价格时将其买回，从而从价格下跌中获利。然而，做空比这个简短的描述稍微复杂一些，涉及出售借来的资产，然后再偿还。
阅读市场
对于外行人来说，“市场”似乎是一个只有专家才能理解的复杂系统，但事实是，这一切都归结于人们的买卖。起初，如何交易加密货币似乎是一个深奥的概念。然而，一旦你开始理解它，这个想法就会变得简单得多。
活跃买卖订单的总数是任何给定时刻市场的快照。解读市场是随着时间的推移发现模式或趋势的持续过程，交易者可以选择根据这些模式或趋势采取行动。总体而言，有两种市场趋势：看涨和看跌。
当价格走势似乎稳步上涨时，就会出现“看涨”市场或牛市。这些向上的价格走势也被称为“暴涨”，因为买家的涌入推高了价格。当价格走势似乎稳步下降时，就会出现“看跌”市场或熊市。这些向下的价格走势也被称为“抛售”，因为大量抛售导致价格走低。
看涨和看跌趋势也可能存在于其他更大的相反趋势中，这取决于您所观察的时间范围。例如，在更广泛的长期看涨趋势中可能会出现小的看跌趋势。一般来说，上升趋势导致价格走势形成更高的高点和更高的低点。下降趋势形成更低的高点和更低的低点。
另一种称为“整合”的市场状态发生在价格横盘整理或在一定范围内交易时。通常，合并阶段更容易在较高的时间框架（日线图或周线图）上发现，并且当资产在急剧上升或下降趋势后冷却时发生。整合也发生在趋势逆转之前，或者在需求低迷且交易量低的时候。在此市场状态下，价格基本上在一定范围内交易。
技术分析
技术分析 (TA) 是一种分析过去市场数据（主要是价格和交易量）以预测价格行为的方法。虽然有各种各样的 TA 指标，复杂程度各不相同，交易者可以用来分析市场，但这里有一些基本的宏观和微观层面的工具。
市场结构和周期
正如交易者可以在几小时、几天和几个月内发现模式一样，他们也可以在多年的价格波动中找到模式。市场的基本结构使其容易受到某些行为的影响。
该周期可分为四个主要部分：积累、上涨、分配和下跌。随着市场在这些阶段之间移动，交易者将在他们认为必要的时候通过巩固、回溯或修正来不断调整他们的头寸。
牛市和熊市是截然不同的生物，在共同的环境条件下，它们的行为相互对立。至关重要的是，交易者不仅要知道自己属于哪个角色，还要知道哪个角色目前主导着市场。
技术分析不仅是让自己在这个瞬息万变的市场中定位的必要条件，而且对于积极应对发生的潮起潮落也是必不可少的。
追逐鲸鱼
价格变动主要由“鲸鱼”驱动——拥有大量资金进行交易的个人或团体。一些鲸鱼以“做市商”的身份运作，在市场双方设定出价和询价，以便为资产创造流动性，同时在此过程中获利。鲸鱼几乎存在于从股票和商品到加密货币的任何市场。
加密货币交易策略必须了解鲸鱼喜欢的交易工具，例如他们喜欢的 TA 指标。简而言之，鲸鱼往往知道自己在做什么。通过预测鲸鱼的意图，交易者可以与这些专家推动者合作，利用他们自己的策略获利。
心理周期
有了一个充满隐喻的动物园，很容易忘记真实的人——在大多数情况下——是这些交易的幕后黑手，因此，他们会受到可能对市场产生重大影响的情绪行为的影响。
市场的这一方面在经典图表“市场周期心理学”中有所体现：
虽然牛市/熊市框架很有用，但上述心理周期提供了更详细的市场情绪范围。虽然交易的首要规则之一是将情绪拒之门外，但群体心态的力量往往会占据上风。从希望到欣快的反弹是由 FOMO 驱动的——害怕错过——来自那些尚未在市场中定位自己的人。
在欣快和自满之间航行对于在熊市占据主导地位和人们恐慌性抛售之前选择退出时间至关重要。在这里，重要的是要考虑大批量的价格走势，这可以表明市场的总体势头。“低买”理念非常明显，因为在市场周期内积累的最佳时间是在价格急剧下跌后的萧条时期。风险越大，回报越大。
认真的交易者面临的挑战是，在媒体、聊天室或所谓的思想领袖的大量热门话题和分析中，不要让情绪支配他们的交易策略。这些市场极易受到鲸鱼和那些可以影响市场脉搏的人的操纵。做好功课，在您的加密货币交易行动中果断行事。
基本工具
能够检测市场的模式和周期对于从宏观角度获得清晰度至关重要。了解你相对于整体的位置是最重要的。你想成为一名经验丰富的冲浪者，知道完美的海浪何时到来，而不是无精打采地在水中划桨，希望有好事发生。
但是，微观视角对于确定您的实际策略也至关重要。虽然有大量的 TA 指标，但我们只会介绍最基本的指标。
支撑和阻力
也许在术语“支撑”和“阻力”下使用最广泛的两个 TA 指标与市场中往往形成的价格壁垒有关，防止价格行为在某个方向上走得太远。
支撑位是由于需求涌入而下跌趋势趋于暂停的价格水平。当价格下跌时，交易者倾向于低价买入，形成支撑线。相反，阻力位是上升趋势因抛售而趋于暂停的价格水平。
许多加密货币交易者使用支撑位和阻力位来押注价格的方向，并在价格水平突破其上限或下限时即时调整。一旦交易者确定了下限和上限，这就提供了一个活动区域，交易者可以在其中进场或出场。在地板上买入和在天花板上卖出是通常的标准操作程序。
如果价格在任一方向上超过这些障碍，则表明市场的整体情绪。这是一个持续的过程，因为当趋势突破时，往往会形成新的支撑位和阻力位。
趋势线
虽然上面显示的静态支撑和阻力障碍是交易者常用的工具，但价格走势往往会随着障碍随时间的推移而上升或下降。一系列支撑位和阻力位可以指示趋势线所代表的市场中更大的趋势。
当市场呈上升趋势时，阻力位开始形成，价格走势放缓，价格被拉回趋势线。加密货币交易员密切关注上升趋势线的支撑位，因为它们指示的区域有助于防止价格大幅下跌。同样，在下行趋势市场中，交易者将密切关注下降峰值的顺序，将它们连接成一条趋势线。
核心要素是市场的历史。随着时间的推移，任何支撑位或阻力位的强度及其产生的趋势线都会增加。因此，交易者将记录这些障碍，以告知他们正在进行的交易策略。
整数
对支撑/阻力水平的影响之一是缺乏经验的投资者或机构投资者对整数价格水平的固定。当大量交易围绕一个不错的整数进行时——例如比特币通常发生在每次其价格接近一个可以被 10,000 整除的数字时——例如，价格可能很难超过这一点，从而产生反抗。
这种频繁发生证明了人类交易者很容易受到情绪的影响并倾向于走捷径。当然，对于比特币，如果达到某个价格点，它往往会产生市场行为和预期的热情爆发。
移动平均线
凭借支撑/阻力水平的市场历史以及由此产生的下行/上行趋势线，交易者通常会平滑这些数据以创建称为“移动平均线”的单一视觉线表示。
移动平均线很好地追踪了上升趋势的底部支撑位以及整个下降趋势的阻力峰值。当分析交易量时，移动平均线提供了一个有用的短期动能指标。
图表形态
有多种方法可以绘制市场图表并在其中找到模式。市场价格行为最常见的视觉表示之一是“烛台”。这些烛台模式为交易者提供了一种视觉语言来预测可能的趋势。
烛台图起源于 1700 年代的日本，作为一种评估交易者情绪对价格行为产生强烈影响的方式的方法，超越了简单的供求经济学。这种市场可视化是交易者最喜欢的一种，因为它可以包含比简单的折线图或条形图更多的信息。烛台图有四个价格点：开盘价、收盘价、最高价和最低价。
这与加密货币交易有何关系？它们之所以被称为烛台，是因为它们呈矩形，上方和/或下方的线条类似于灯芯。蜡烛的较宽部分是价格开盘或收盘的位置，具体取决于其颜色。灯芯代表在烛台的设定时间段内交易资产的价格范围。烛台可以封装不同的时间跨度，从一分钟到一天甚至更长，并根据所选的时间线显示不同的模式。
基本面分析
那么，我们如何确定特定加密资产在交易市场行为之外或之前的潜力？
技术分析涉及研究市场数据以确定一个人的交易策略，而基本面分析则是对构成特定市场的基础行业、技术或资产的研究。对于加密货币，交易组合可能包括比特币和山寨币。
如何确定一项资产是否基于良好的基本面，而不是炒作、夸大的技术，或者更糟的是——什么都没有？对于新资产的基本面分析，应考虑几个因素：
开发商
在投资加密货币资产之前，必须评估其背后建设者的诚信和能力。他们的往绩如何？他们过去曾将哪些软件项目推向市场？他们在开发令牌的底层协议方面有多积极？由于许多项目都是开源的，因此可以通过 GitHub 等协作代码存储平台直接看到此活动。
社区
社区对于加密货币交易项目至关重要。用户、代币持有者和爱好者的结合产生了这些资产及其底层技术的大部分驱动力。毕竟，任何新技术总会有社会元素。然而，由于涉及大量资金——而且非专业散户投资者经常出现——这个领域往往容易受到毒害和敌对派系的影响。因此，欢迎在社区内进行健康、透明的讨论。
技术规格
不要与市场技术分析相混淆，加密资产的核心技术规范包括网络对算法的选择（它如何维护安全性、正常运行时间和共识）和发行/排放特性，如区块时间、最大代币供应和分配计划. 通过认真评估加密货币网络的协议栈以及协议实施的货币政策，交易者可以确定此类功能是否支持潜在投资。
创新
虽然比特币推出时的预期用例是电子货币，但开发人员和企业家不仅发现了比特币区块链的新用例，而且还设计了全新的协议以适应更广泛的应用。
流动性（和巨鲸）
流动性对于健康的市场至关重要。是否有支持特定加密资产的信誉良好的交易所？如果是这样，存在哪些交易对？是否有健康的交易/交易量？市场上是否存在大型利益相关者？如果存在，他们的交易模式有何影响？
然而，产生流动性需要时间，因为一个新的创新协议可能已经存在，但可能无法立即获得流动性。这种投资是有风险的。如果交易量很低并且几乎没有交易对，那么你基本上是在押注一个健康的市场最终会围绕该项目形成。
品牌和营销
大多数加密货币网络没有中心人物或公司来促进围绕其技术的品牌推广和营销，导致品牌推广可能缺乏统一的计划或方向。
这并不是要打折随着时间的推移从协议中出现的品牌和营销。事实上，对核心开发商、公司、基金会和社区成员的营销工作进行比较分析，可以详细了解某些参与者如何向大众传达价值主张。
基础设施
这种加密交易的质量可以看作是项目技术规范的体现。尽管在白皮书中或在会议上有介绍，但所讨论协议的实际物理表现是什么？
绘制利益相关者是值得的：开发人员、区块验证器、商家/公司和用户。此外，了解谁是网络管理员、他们在保护网络安全（挖掘、验证）中的作用以及这些利益相关者之间的权力分配方式也很重要。
链上分析
鉴于所有加密货币都在基础层面上基于区块链技术运行，因此出现了一种依赖于区块链数据的新型分析——链上分析。
通过查看供求趋势、交易频率、交易成本以及投资者持有和出售加密货币的速度，分析师能够对加密货币区块链网络的强度及其价格动态进行精确的定性和定量观察。各种市场。
链上数据还提供了对投资者心理的宝贵洞察，因为分析师能够将各种宏观和微观经济事件与投资者的行为联系起来，这些行为被不可篡改地记录在区块链上。
分析师寻找与市场反弹、抛售、监管事件和其他面向网络的事件相关的加密货币交易信号、模式和买入、卖出和持有行为异常。这是为了预测未来潜在的价格走势和投资者对即将发生的事件的反应，例如网络升级、代币供应减半和传统金融市场上发生的行动。
加密货币交易与股票交易
股票和加密货币是两种截然不同的投资工具。虽然两者都是属于您的投机投资组合的流动资产，但相似之处仅此而已。这是两种完全不同的证券，应保存在您投资组合的不同部分。
股票是上市公司的所有权股份。您购买的每一股股票都会给您一定比例的公司股份。这种所有权与公司发行的股份数量成正比。
投资者可以通过将股票出售给其他投资者来获利。您为资产花费的金额与出售资产时获得的金额之间的差额称为资本收益。除此之外，拥有股份的优势完全取决于相关公司。股票还可以通过向股东提供股息和行使投票权来获得价值。
加密货币是一种仅存在于互联网上的数字资产。这意味着它没有物理组件，仅作为跟踪所有权的在线分类账中的记录存在。这与美元形成对比，美元既有实物（您可以提取和持有美元钞票）也有数字部分（您可以拥有一美元，只不过是在您的银行账户中记录该所有权的条目）。加密货币的单个单位称为代币，就像股票的单个单位称为股份一样。
交易加密货币有风险
风险管理也是交易的一个重要方面。在进入交易之前，重要的是要知道如果该加密交易对您不利，您愿意损失多少。这可以基于许多因素，例如您的交易资金。例如，一个人可能希望只冒损失其总交易资本的 1% 的风险，无论是总计还是每笔交易。
交易本身就是一项冒险的尝试。几乎不可能准确预测任何未来的市场活动。归根结底，重要的是要根据可用信息和自己的判断做出自己的决定，并确保自己受到适当的教育。
此外，基于偏好、个性、交易资本、风险承受能力等，交易策略因人而异。交易伴随着重大责任。任何从事交易的人都必须在决定交易之前评估自己的个人情况。
C3提示：此处表达的观点、想法和意见仅代表作者个人， 本文不包含投资意见或建议。每一项投资和交易都涉及风险。
