El testimonio del subsecretario del Tesoro, Wally Adeyemo, el 9 de abril ante el Comité Bancario del Senado de los EE. UU. proporcionará un verdadero discurso sobre el estado de la unión sobre las finanzas ilícitas, y las criptomonedas, sin duda, ocuparán un lugar destacado en la audiencia. Esto es especialmente cierto, a medida que circulan titulares sobre el uso de “criptomonedas” por parte de Rusia para evadir sanciones o traficar armas.
A pesar del accidentado cuadro de mando de las criptomonedas en los últimos años, que vio pérdidas récord, manipulación del mercado, fraude y ejemplos claros de finanzas ilícitas altamente rastreables (aunque comparativamente pequeñas), el uso que los medios hacen de la palabra "cripto" como un comodín es falso. La mayoría de las veces se denominan productos individuales, cadenas de bloques y plataformas como Tornado Cash o Terra-Luna que crean un nexo de mala actividad. La industria de los activos digitales, como la banca, no es monolítica.
Dante Disparte es el director de estrategia y director de política global de Circle, una empresa líder en tecnología financiera y emisor regulado de USDC.
Aun así, a diferencia de la banca, las “criptomonedas” en general conllevan una carga reputacional desproporcionadamente pesada, a pesar de que la mayor parte de la actividad ilícita recae en entidades, productos u otros servicios individuales nombrados. Un informe reciente de TRM Labs titulado The Illicit Crypto Economy lo subraya. Por lo tanto, el uso continuo del término general "cripto" es como culpar a todos los bancos por las fechorías de un solo banco. ¿Imagínese si todos los bancos del mundo tuvieran que expiar los pecados de un solo banco como el Danske Banke, que, en 2022, se declaró culpable de 212.000 millones de dólares de blanqueo de dinero vinculado a Rusia?
Si bien los senadores sopesan los méritos del importante testimonio de Adeyemo, también deberían sopesar las consecuencias de más de cinco años de inacción política estadounidense en la regulación de los rincones más rebeldes de la industria de la criptografía que representan las mayores amenazas para los consumidores, los mercados y, de hecho, la seguridad nacional. . Los responsables de la formulación de políticas y los reguladores estadounidenses, desde la secretaria del Tesoro, Janet Yellen, hasta el presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell (y el subsecretario Adeyemo), han hecho llamamientos para que el Congreso tome medidas. Se centran particularmente en las monedas estables denominadas en dólares, el ahorro digital del mundo de las criptomonedas, muchas de las cuales toman prestado la confianza del dólar, sin ser responsables de las leyes de cumplimiento de las leyes estadounidenses sobre delitos financieros.
Esta brecha regulatoria crítica se puede abordar con la aprobación urgente de la Ley de Claridad para el Pago Stablecoin, que ha estado bajo intenso desarrollo durante los últimos dos años y fue aprobada por el Comité de Servicios Financieros de la Cámara. En lugar de ver este importante proyecto de ley como un cuerpo de leyes que legitimaría a los actores descarriados y las fechorías de algunos productos y servicios en criptografía, incluso los senadores y miembros del Congreso escépticos deberían ver este proyecto de ley como uno que afirma el liderazgo de Estados Unidos sobre los dólares digitales en todas partes, independientemente. de su factor de forma.
Fundamentalmente, la ley crearía un piso para que todos los emisores cumplan con las obligaciones de Estados Unidos contra el lavado de dinero, la financiación del terrorismo y las sanciones. Estas normas deberían aplicarse a los emisores estadounidenses de monedas estables de pago, así como a sus homólogos internacionales, muchos de los cuales tienen licencia para emitir monedas estables denominadas en dólares desde jurisdicciones como los Emiratos Árabes Unidos, Hong Kong y Singapur.
Circle, el emisor de la moneda estable USDC, sigue hoy todas estas normas conforme a nuestras obligaciones como empresa de transmisión de dinero regulada por los EE. UU. y como empresa de servicios monetarios registrada en la Red de Ejecución de Delitos Financieros (FinCEN) del Departamento del Tesoro de los EE. UU. Existe una disuasión efectiva en las monedas estables reguladas y sus correspondientes cadenas de valor que limitan su uso en actividades ilícitas. Cumplir las leyes, trabajar con instituciones financieras reguladas por pares y mantener el control de la integridad financiera marca una gran diferencia. Es por eso que, según informes de terceros, el USDC se utiliza con fines legales a tasas del 99,95%. Dado que ningún sistema financiero está libre de riesgos, las buenas empresas criptográficas, bancarias y no bancarias, junto con las fuerzas del orden, harían bien en adoptar un modelo de defensa colectiva cuando se trata de combatir las finanzas ilícitas.
La industria de la criptografía garantiza una amplia conformidad a nivel operativo y tecnológico con la Travel Rule (que establece estándares internacionales de intercambio de información para prevenir el lavado de dinero y el financiamiento del terrorismo). También es parte de la red TRUST, que han adoptado Coinbase y al menos otras 58 empresas de cifrado. Los formuladores de políticas que avanzan lentamente harían bien en observar el ejemplo de los principales organismos de cumplimiento de delitos financieros del mundo, que estuvieron entre los primeros en establecer reglas armonizadas a nivel mundial para las criptomonedas según la recomendación 16 del Grupo de Acción Financiera Internacional (GAFI), imponiendo la Ley de Viajes. Norma sobre transacciones criptográficas internacionales.
Con más de 150 mil millones de dólares en circulación, las monedas estables son demasiado importantes como para ignorarlas. Al combinar la confianza del dólar estadounidense con las superpotencias de Internet, están preparados para modernizar fundamentalmente nuestro sistema financiero global, haciéndolo más rápido y más justo. Como sin duda afirmará el subsecretario Adeyemo, existe una serie de amenazas complejas contra la economía estadounidense y nuestro liderazgo en el mundo. La aprobación de leyes claras para los nuevos mercados criptográficos, como ocurrió antes con la banca, puede preservar este liderazgo.
