Contenido breve
Al operar con criptomonedas, se utiliza el apalancamiento para obtener capital de préstamo al realizar transacciones. Operar con apalancamiento puede aumentar su poder de compra o venta, permitiéndole operar con grandes cantidades. Por lo tanto, incluso si su capital inicial es pequeño, puede utilizarlo como garantía para transacciones apalancadas. Aunque el comercio apalancado puede multiplicar sus ganancias potenciales, también conlleva un alto riesgo, especialmente en el volátil mercado de las criptomonedas. Tenga cuidado al utilizar el apalancamiento para operar con criptomonedas. Esto puede provocar pérdidas importantes si el mercado se mueve en contra de su posición.
Introducción
Operar con apalancamiento puede resultar confuso, especialmente para los principiantes. Pero antes de experimentar con el apalancamiento, es importante comprender qué es y cómo funciona. Este artículo se centrará en el comercio apalancado en los mercados de criptomonedas, pero la mayor parte de la información también es relevante para los mercados tradicionales.
¿Qué es el apalancamiento en el comercio de criptomonedas?
Apalancamiento significa utilizar capital prestado para negociar criptomonedas u otros activos financieros. Esto fortalece su poder de compra o venta, por lo que puede operar con más capital del que tiene actualmente en su billetera. Dependiendo del intercambio de criptomonedas en el que opere, puede pedir prestado hasta 100 veces el saldo de su cuenta.
La cantidad de apalancamiento se describe como una proporción como 1:5 (5x), 1:10 (10x) o 1:20 (20x). Muestra cuántas veces aumenta su capital inicial. Por ejemplo, imagina que tienes $100 en una cuenta de intercambio, pero quieres abrir una posición de $1000 en Bitcoin (BTC). Con un apalancamiento de 10x, sus $100 tendrán el mismo poder adquisitivo que $1000.
Puede utilizar el apalancamiento para negociar varios derivados criptográficos. Los tipos comunes de negociación apalancada incluyen negociación de margen, tokens apalancados y contratos de futuros.
¿Cómo funciona el comercio apalancado?
Antes de poder pedir prestado fondos y comenzar a operar con apalancamiento, debe depositar fondos en su cuenta de operaciones. El capital inicial que usted proporciona es lo que llamamos garantía. La garantía requerida depende de su apalancamiento y del valor total de la posición que desea abrir (conocido como margen).
Supongamos que desea invertir $1000 en Ethereum (ETH) con un apalancamiento de x10. El margen requerido será 1/10 de $1000, lo que significa que necesita tener $100 en su cuenta como garantía para los fondos del préstamo. Si utiliza un apalancamiento de 20x, su margen requerido será aún menor (1/20 de $1000 = $50). Pero tenga en cuenta que cuanto mayor sea el apalancamiento, mayores serán los riesgos de liquidación.
Además del depósito de margen inicial, también debe mantener un umbral de margen para sus operaciones. Cuando el mercado se mueve en contra de su posición y el margen cae por debajo del umbral de soporte, deberá agregar más fondos a su cuenta para evitar la liquidación. Este umbral también se conoce como margen de mantenimiento.
El apalancamiento se puede aplicar tanto a posiciones largas como cortas. Abrir una posición larga significa que espera que el precio del activo suba. Por el contrario, abrir una posición corta significa que cree que el precio del activo caerá. Aunque pueda parecer una operación al contado normal, el uso del apalancamiento le permite comprar o vender activos basándose únicamente en su garantía, no en sus activos. De esa manera, incluso si no posee un activo, aún puede pedirlo prestado y venderlo (abrir una posición corta) si cree que el mercado bajará.
Un ejemplo de una posición larga con apalancamiento
Imagine que desea abrir una posición larga con $10,000 BTC con un apalancamiento de x10. Esto significa que utilizará $1,000 como garantía. Si el precio de BTC sube un 20%, tendrás una ganancia neta de $2,000 (menos comisiones), que es mucho mayor que los $200 que habrías ganado si hubieras negociado tu capital de $1,000 sin usar apalancamiento.
Sin embargo, si el precio de BTC cae un 20%, su posición bajará $2000. Dado que su capital inicial (garantía) es de sólo $1000. Una caída del 20% resultará en liquidación (su saldo caerá a cero). De hecho, pueden liquidarlo incluso si el mercado sólo cae un 10%. El valor de liquidación exacto dependerá del intercambio que utilice.
Para evitar la liquidación, debe agregar más fondos a su billetera para aumentar su garantía. En la mayoría de los casos, el intercambio le enviará una llamada de margen antes de que se lleve a cabo la liquidación (por ejemplo, un correo electrónico pidiéndole que agregue más fondos).
Un ejemplo de una posición corta apalancada
Ahora imagina que quieres abrir una posición corta de $10,000 en BTC con un apalancamiento de 10x. En este caso, tomas prestados BTC y los vendes al precio de mercado actual. Su margen es de $1000, pero como está operando con un apalancamiento de 10x, puede vender $10,000 en BTC.
Suponiendo que el precio actual de BTC es de $40 000, pidió prestados 0,25 BTC y los vendió. Si el precio de BTC cae un 20% (a $32 000), puedes recomprar 0,25 BTC por solo $8 000. Esto le dará una ganancia neta de $2000 (menos comisiones).
Sin embargo, si BTC sube un 20% a $48 000, necesitarás $2000 adicionales para recomprar 0,25 BTC. Su posición será liquidada porque el saldo de su cuenta es de sólo $1000. Nuevamente, para evitar la liquidación, debe agregar más fondos a su billetera para aumentar su garantía antes de que se alcance el precio de liquidación.
¿Por qué utilizar el apalancamiento para operar con criptomonedas?
Como se mencionó, los operadores utilizan el apalancamiento para aumentar el tamaño de su posición y sus ganancias potenciales. Pero, como muestran los ejemplos anteriores, el comercio apalancado también puede generar pérdidas mucho mayores.
Otra razón por la que los comerciantes utilizan el apalancamiento es para aumentar la liquidez de su capital. Por ejemplo, en lugar de mantener una posición apalancada 2x en el mismo intercambio, pueden usar un apalancamiento 4x para mantener el mismo tamaño de posición con menos garantía. Esto les permitirá utilizar otra parte de su dinero en otros lugares (por ejemplo, negociar con otro activo, apostar, proporcionar liquidez para intercambios descentralizados (DEX), invertir en NFT, etc.).
¿Cómo gestionar el riesgo al operar con apalancamiento?
Una operación altamente apalancada puede requerir menos capital para comenzar, pero aumenta las posibilidades de liquidación. Si su apalancamiento es muy alto, un movimiento de precios de incluso el 1% puede provocar enormes pérdidas. Cuanto mayor sea el apalancamiento, menor será su resistencia a la volatilidad. El uso de un apalancamiento más bajo proporciona un mayor margen de error al operar. Es por eso que Binance y otros intercambios de criptomonedas han limitado el apalancamiento máximo disponible para los nuevos usuarios.
Las estrategias de gestión de riesgos, como el stop-loss y el take-profit, ayudan a minimizar las pérdidas cuando se opera con apalancamiento. Puede utilizar órdenes de limitación de pérdidas para cerrar automáticamente una posición a un precio determinado, lo cual resulta muy útil cuando el mercado se mueve en su contra. Las órdenes de limitación de pérdidas pueden protegerle de pérdidas importantes. Las órdenes de toma de ganancias funcionan al revés; se cierran automáticamente cuando su beneficio alcanza un determinado valor. Esto le permite preservar sus ingresos antes de que cambien las condiciones del mercado.
A estas alturas ya debería tener claro que el trading apalancado es un arma de doble filo que puede aumentar exponencialmente tanto sus ganancias como sus pérdidas. Esto se debe al alto nivel de riesgos, especialmente en el volátil mercado de las criptomonedas. En Binance, lo alentamos a operar de manera responsable asumiendo la responsabilidad de sus acciones. Ofrecemos herramientas como notificaciones contra la adicción y una función de bloqueo para ayudarle a mantener el control de sus ofertas. Siempre debe tener extrema precaución y recordar hacer su propia investigación DYOR para comprender cómo utilizar correctamente el apalancamiento y planificar sus estrategias comerciales.
¿Cómo utilizar el comercio de margen en Binance?
Puede utilizar el apalancamiento para intercambiar criptomonedas en intercambios de cifrado como Binance. Le mostraremos cómo comenzar a operar con margen, pero el concepto de apalancamiento también se puede encontrar en otros tipos de operaciones. Antes de comenzar, necesitará una cuenta de margen. Lea este artículo para abrirlo si aún no lo ha hecho.
1. Vaya a [Negociación] - [Margen] en la barra de navegación superior.
2. Haga clic en [BTC/USDT] para encontrar el par que desea negociar. Usaremos el par BNB/USDT.
3. También deberás transferir fondos a tu billetera de margen. Haga clic en [Provisión de transferencia] debajo del cronograma.
4. Seleccione una billetera para transferir fondos, una cuenta de margen objetivo y una moneda para transferir. Ingrese el monto y haga clic en [Confirmar]. En este ejemplo, transferimos $100 a una cuenta de margen cruzado.
5. Ahora ve al cuadro de la derecha. Seleccione [Cruz 3x] o [Aislado 10x]. El margen en modo de margen cruzado se distribuye entre sus cuentas de margen, mientras que el margen en modo de margen aislado es independiente para cada par comercial. Puedes leer más sobre la diferencia entre ellos en este artículo.
6. Seleccione [Comprar] (largo) o [Vender] (corto) y el tipo de orden, como una orden de mercado. Haga clic en [pedir prestado] y notará que los $100 que transferimos a la cuenta de margen cruzado ahora se han triplicado a $300.
7. Puede comprar BNB apalancado ingresando el monto en USDT en el campo [Total] o el monto de BNB a comprar en el campo [Cantidad]. También puede arrastrar el control deslizante para seleccionar el porcentaje de su saldo disponible para usar. Luego verá la cantidad que está pidiendo prestado para este acuerdo. Haga clic en [Compra de margen BNB] para abrir una posición.
Tenga en cuenta que no podrá utilizar todo el saldo disponible porque deberá pagar una tarifa comercial. El sistema guardará automáticamente el monto de la comisión comercial según su nivel VIP.
Pensamientos finales
El apalancamiento facilita comenzar con una pequeña inversión inicial y el potencial de obtener mayores rendimientos. Sin embargo, el apalancamiento combinado con la volatilidad del mercado puede conducir a una liquidación rápida, especialmente si utiliza un apalancamiento de 100x para operar. Opere siempre con precaución y evalúe sus riesgos antes de operar con apalancamiento. Nunca debe negociar fondos que no pueda permitirse perder, especialmente cuando utiliza apalancamiento.