El precio se va empujando hacia arriba pegado a las medias; las posiciones de futuros suben de golpe casi un 20% en un día. El sistema lo etiqueta directamente como “cuadrante de toro fuerte”, pero del lado de contado la postura se ve clarísima: las órdenes de venta activas superan a las compras por casi el triple, y el libro de compras tiene apenas la mitad del grosor del de ventas. Las velas que suben, y el dinero del libro de órdenes, son dos equipos distintos.
Esta “comida” del rebote la está levantando el mercado de futuros, pero ni siquiera hay un atisbo de calor: la tasa de financiación está congelada en 0.001%, y el basis sigue en descuento (spot a la zaga). El lado largo ni siquiera está dispuesto a pagar una prima. Si las posiciones suben pero la financiación está fría, significa que el dinero que abre no se atreve a apostar en una sola dirección. La proporción de long de los “balénidos” queda en 48% y todavía sigue cayendo; quien capta el incremento huele más a dinero corto que persigue el alza.
La entrada neta de spot en tres horas se ve “todo verde”, pero al desglosar queda en evidencia: entran sobre todo órdenes de tamaño medio/pequeño, mientras que las grandes salen neto: en cinco velas (pilares) se retiran más de 13 millones. Con el máximo previo en 1.08 aplastando por encima, el volumen apenas es un poco más de una vez el promedio y además hay divergencia entre volumen y precio. Este tramo de subida se parece más a echarle combustible a los que quedan atrapados arriba, no a encender un movimiento nuevo.
Así que, en esta zona, yo veo bajada: mientras el precio sube, la estructura de capital te está diciendo quién está saliendo. La condición para corregir el sesgo es sencilla: que el contado supere la venta con compras activas (cambie el dominio), que las grandes pasen a ser entrada neta, y que la financiación se ponga positiva y el basis pase a premium (alza). Esas tres condiciones juntas, recién ahí se puede hablar de reversión; antes de eso, el rebote es carne para los bajistas. #ong $ONG
Esta “comida” del rebote la está levantando el mercado de futuros, pero ni siquiera hay un atisbo de calor: la tasa de financiación está congelada en 0.001%, y el basis sigue en descuento (spot a la zaga). El lado largo ni siquiera está dispuesto a pagar una prima. Si las posiciones suben pero la financiación está fría, significa que el dinero que abre no se atreve a apostar en una sola dirección. La proporción de long de los “balénidos” queda en 48% y todavía sigue cayendo; quien capta el incremento huele más a dinero corto que persigue el alza.
La entrada neta de spot en tres horas se ve “todo verde”, pero al desglosar queda en evidencia: entran sobre todo órdenes de tamaño medio/pequeño, mientras que las grandes salen neto: en cinco velas (pilares) se retiran más de 13 millones. Con el máximo previo en 1.08 aplastando por encima, el volumen apenas es un poco más de una vez el promedio y además hay divergencia entre volumen y precio. Este tramo de subida se parece más a echarle combustible a los que quedan atrapados arriba, no a encender un movimiento nuevo.
Así que, en esta zona, yo veo bajada: mientras el precio sube, la estructura de capital te está diciendo quién está saliendo. La condición para corregir el sesgo es sencilla: que el contado supere la venta con compras activas (cambie el dominio), que las grandes pasen a ser entrada neta, y que la financiación se ponga positiva y el basis pase a premium (alza). Esas tres condiciones juntas, recién ahí se puede hablar de reversión; antes de eso, el rebote es carne para los bajistas. #ong $ONG
