SOXS ahora está cerca de 46.7; en un día subió 5 puntos. En 4 horas también ya dio la vuelta al alza. El precio está por encima de las medias cortas; a simple vista, no parece débil.
Pero en este punto no lo persigo. Que suba, sí, pero el dinero que lo sostiene no es el adecuado.
En el lado de los contratos, el posicionamiento de un día a otro aumentó casi un 18%, lo que indica que entraron nuevas posiciones. Sin embargo, en la parte de operaciones activas, la proporción de órdenes compradoras aún no llega a la mitad; en realidad, el flujo de órdenes activas está más inclinado hacia la venta. En pocas palabras: el precio se empuja hacia arriba por presión, no porque lo estén comprando.
Más evidente aún es la acción de los grandes tenedores. Dentro de las posiciones de los grandes tenedores, la proporción de largos quedó recortada a poco más del 20%, y en siete horas recortaron casi el 40%. Cuando el precio sube, los grandes tenedores en vez de ampliar el largo, lo que hacen es cerrar el lado largo; esta divergencia explica mejor el problema que el simple hecho de la subida o bajada.
En el contado también está todo bastante tranquilo: en la ventana de muestreo, la entrada de grandes órdenes es cero, y la profundidad del libro apenas es lo justo, con compra un poco más gruesa. Este rebote se sostiene básicamente por el lado de los contratos; no he visto una confirmación real de respaldo en efectivo del contado.
En productos con apalancamiento x3, la volatilidad se amplifica por naturaleza. Además, cuando el capital lo sostiene, el rebote se puede deshacer rápido. Por eso, aquí me mantengo en observación: esperaré a que haga un retroceso para ver si alguien recoge, o esperaré a que vuelvan las grandes órdenes y la cuota de largos de los grandes tenedores en el contado para reevaluar. Si ahora lo persigues, la relación costo-beneficio es solo regular.
#soxs $SOXS
Pero en este punto no lo persigo. Que suba, sí, pero el dinero que lo sostiene no es el adecuado.
En el lado de los contratos, el posicionamiento de un día a otro aumentó casi un 18%, lo que indica que entraron nuevas posiciones. Sin embargo, en la parte de operaciones activas, la proporción de órdenes compradoras aún no llega a la mitad; en realidad, el flujo de órdenes activas está más inclinado hacia la venta. En pocas palabras: el precio se empuja hacia arriba por presión, no porque lo estén comprando.
Más evidente aún es la acción de los grandes tenedores. Dentro de las posiciones de los grandes tenedores, la proporción de largos quedó recortada a poco más del 20%, y en siete horas recortaron casi el 40%. Cuando el precio sube, los grandes tenedores en vez de ampliar el largo, lo que hacen es cerrar el lado largo; esta divergencia explica mejor el problema que el simple hecho de la subida o bajada.
En el contado también está todo bastante tranquilo: en la ventana de muestreo, la entrada de grandes órdenes es cero, y la profundidad del libro apenas es lo justo, con compra un poco más gruesa. Este rebote se sostiene básicamente por el lado de los contratos; no he visto una confirmación real de respaldo en efectivo del contado.
En productos con apalancamiento x3, la volatilidad se amplifica por naturaleza. Además, cuando el capital lo sostiene, el rebote se puede deshacer rápido. Por eso, aquí me mantengo en observación: esperaré a que haga un retroceso para ver si alguien recoge, o esperaré a que vuelvan las grandes órdenes y la cuota de largos de los grandes tenedores en el contado para reevaluar. Si ahora lo persigues, la relación costo-beneficio es solo regular.
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