Ahora el mercado de criptomonedas está débil, pero los metales preciosos, el mercado estadounidense y el mercado A de China siguen alcanzando nuevos máximos. Siguiendo el principio de no poner todos los huevos en una sola canasta, y dado que la mayoría de quienes ven mi contenido son de origen chino, sinceramente sugiero que todos pueden considerar asignar algunos productos ETF del mercado A.
¿Por qué asignar ETF? La razón más fundamental no radica en que la barrera de entrada de los ETF sea baja, que se puede comprar por solo unas decenas de yuanes, ni en que pueden seguir el aumento de la industria y el índice, sin la molestia de seleccionar acciones, sino en que se puede disfrutar de los dividendos del aumento de la escala de los ETF en China.
再讲原因：为何能吃到中国ETF规模扩大化的上涨红利？
Hasta mediados de enero de 2026, la capitalización total del mercado de acciones A en China es de aproximadamente 128 billones de yuanes, y el tamaño total del mercado de ETFs es de aproximadamente 6.2 billones de yuanes, con una participación de los ETFs en todo el mercado de acciones A de aproximadamente 4.8% - 5%
En comparación, el tamaño total del mercado de acciones de EE. UU. es de 69.6 billones de dólares, y el tamaño total de los ETFs en EE. UU. es de aproximadamente 13.4 billones de dólares, con una participación total de los ETFs en todo el mercado de acciones de EE. UU. de casi el 20%.
La proporción de la escala de fondos ETF en China es demasiado baja; los inversores aún tienen un alto espacio de mejora en la filosofía y el comportamiento de la inversión pasiva.
¿Por qué hay tanta diferencia? La razón radica en que el desarrollo del mercado financiero en China todavía es relativamente lento; el primer ETF nació en 2004, y el crecimiento real y rápido de los ETFs comenzó principalmente después de 2020.
Al mismo tiempo, China ha realizado movimientos significativos en relación con los ETFs, comenzando el 2026 con una adición de 220 mil millones de yuanes en varios tipos de ETFs, incluidos los de índice amplio, temáticos y transfronterizos. Además, la aceleración del flujo de capital en el mercado de acciones A y el aumento de la asignación de los inversores institucionales se canalizarán principalmente a través de ETFs, por lo que la proporción de ETFs seguramente crecerá rápidamente en los próximos 3-5 años.
Estados Unidos, como gran potencia financiera, puede alcanzar una proporción de ETFs del 20%, mientras que la escala de ETFs en China podría alcanzar el 10% en 3-5 años. Al mismo tiempo, se espera que el índice CSI 300 tenga un aumento del 28% en 2025, mientras que el aumento promedio de las acciones individuales es del 12%.
Por lo tanto, mirando hacia los próximos años, el aumento en la escala de compra de ETFs más el aumento de las industrias de alta calidad en el mercado de acciones A significa que elegir el ETF correcto probablemente seguirá superando al índice y a la mayoría de las acciones individuales.
Al mismo tiempo: yo mismo + Grok también han filtrado algunos ETFs prometedores, que se presentan aquí solo para referencia; la rentabilidad de una inversión a largo plazo debería ser buena.
1 ETF de índice amplio: ETF de CSI 300 (510310) ETF de CSI 50 (510500) ETF de ChiNext (159915)
2. ETF de temas tecnológicos/crecimiento: ETF de inteligencia artificial (512930) ETF de semiconductores (512480)
3. ETF de alto dividendo/renta: ETF de dividendos de CSI (510880)
En el mercado de acciones A, donde existe asimetría de información y aceleración de rotación de puntos calientes, en lugar de apostar por acciones individuales, es mejor subirse al ‘tren de certeza’ de los ETFs: aunque puede que no te haga rico de la noche a la mañana, probablemente te permitirá superar con seguridad a la mayoría de aquellos que están atentos al mercado.