Otra noche de reportes. Microsoft y Meta, con la misma carta de la IA, muestran dos caras distintas.
Microsoft sube cerca de un 2% después del cierre. En el cuarto trimestre fiscal, sus ingresos fueron de 90 mil millones de dólares; el negocio en la nube de Azure aceleró hasta un 43%. Además, por primera vez en el año sus ingresos en la nube superaron los 100 mil millones de dólares. Esta vez, Nadella ya entregó la cuenta de “invertir en IA a cambio de crecimiento en la nube”, y el mercado se lo compró.
Meta, en cambio, se ve peor. En el segundo trimestre, sus ingresos fueron de 60,8 mil millones, una cifra grande. Pero el gasto en IA aplastó el margen de beneficios, y después del cierre llegó a caer alrededor de un 9%. Zuckerberg sigue quemando dinero para construir capacidad de cómputo; primero golpearon la rentabilidad. El gasto es impresionante, ¡salvaje!
El mismo grupo apuesta todo a la IA: uno ya está concretando ingresos, el otro aún está rellenando el agujero. NVIDIA, siguiendo el ánimo de las acciones tecnológicas, se debilitó; eso indica que el mercado ahora es más exigente: está dispuesto a pagar por “ya lo estás ganando”, pero no por la compra de “ya se verá después”. Esta noche se pondrá sobre la mesa quién recuperará antes la inversión en IA. Mi pronóstico es que, a partir de aquí, en la temporada de reportes, contar historias no será suficiente: habrá que hablar con los ingresos de la nube.
#微软 #Meta #复盘
Microsoft sube cerca de un 2% después del cierre. En el cuarto trimestre fiscal, sus ingresos fueron de 90 mil millones de dólares; el negocio en la nube de Azure aceleró hasta un 43%. Además, por primera vez en el año sus ingresos en la nube superaron los 100 mil millones de dólares. Esta vez, Nadella ya entregó la cuenta de “invertir en IA a cambio de crecimiento en la nube”, y el mercado se lo compró.
Meta, en cambio, se ve peor. En el segundo trimestre, sus ingresos fueron de 60,8 mil millones, una cifra grande. Pero el gasto en IA aplastó el margen de beneficios, y después del cierre llegó a caer alrededor de un 9%. Zuckerberg sigue quemando dinero para construir capacidad de cómputo; primero golpearon la rentabilidad. El gasto es impresionante, ¡salvaje!
El mismo grupo apuesta todo a la IA: uno ya está concretando ingresos, el otro aún está rellenando el agujero. NVIDIA, siguiendo el ánimo de las acciones tecnológicas, se debilitó; eso indica que el mercado ahora es más exigente: está dispuesto a pagar por “ya lo estás ganando”, pero no por la compra de “ya se verá después”. Esta noche se pondrá sobre la mesa quién recuperará antes la inversión en IA. Mi pronóstico es que, a partir de aquí, en la temporada de reportes, contar historias no será suficiente: habrá que hablar con los ingresos de la nube.
#微软 #Meta #复盘