Reanudar
Una orden Stop-limit combina un activador de stop y una orden Limit. Las órdenes de límite de parada permiten a los operadores establecer la cantidad mínima de ganancias que desean obtener o la cantidad máxima que están dispuestos a perder en una operación. Una vez que establece una orden Stop-limit y se alcanza el precio de activación, se realiza automáticamente una orden Limit, incluso si está desconectado o fuera de línea. Puede colocar órdenes Stop-limit estratégicamente teniendo en cuenta los niveles de resistencia y soporte y la volatilidad del activo.
En una orden Stop-limit, el precio stop es el precio de activación para que el intercambio coloque una orden Limit. El precio límite es el precio al que se realizará su pedido. Puede personalizar el precio límite, que normalmente se establece más alto que el precio límite para una orden de compra y más bajo para una orden de venta. Esta diferencia permite tener en cuenta las variaciones de los precios de mercado entre el momento en que se activa el precio stop y el momento en que se coloca la orden Límite.
Introducción
Si desea comenzar a operar activamente en lugar de hacer HODLing, probablemente necesitará usar algo más que órdenes de mercado. Una orden Stop-limit ofrece más control y personalización. El concepto puede resultar confuso para los principiantes. Comencemos viendo las principales diferencias entre las órdenes Limit, Stop-loss y Stop-limit.
Comparación de órdenes límite, órdenes Stop Loss y órdenes Stop-Limit
Las órdenes de límite, stop-loss y stop-limit son algunos de los tipos de órdenes más comunes. Las órdenes límite le permiten establecer un rango de precios en el que está dispuesto a operar, una orden Stop-loss establece un precio límite que activa una orden de mercado y una orden Stop-limit combina aspectos de ambos. Veamos esto con más detalle:
Límite de pedido
Cuando establece una orden limitada, elige un precio de compra máximo o un precio de venta mínimo. Su intercambio intentará ejecutar automáticamente la orden límite cuando el precio de mercado sea igual o superior a su precio límite. Estas órdenes son útiles cuando tiene un precio objetivo de entrada o salida y no tiene miedo de esperar a que el mercado cumpla con sus condiciones.
Normalmente, los operadores colocan órdenes de límite de venta por encima del precio de mercado actual y órdenes de límite de compra por debajo del precio de mercado actual. Si realiza una orden limitada al precio de mercado actual, probablemente se ejecutará en segundos (a menos que sea un mercado de baja liquidez).
Por ejemplo, si el precio de mercado de Bitcoin es de $32 000 (BUSD), puede establecer una orden de límite de compra en $31 000 para comprar BTC tan pronto como el precio alcance los $31 000 o menos. También puede realizar una orden de límite de venta a $33 000, lo que significa que el intercambio venderá su BTC si el precio alcanza los $33 000 o más.
Límite de parada de orden
Una orden Stop-limit combina un activador (o stop) y una orden Limitada. La orden Stop agrega un precio de activación para que el intercambio coloque su orden Limitada. Vamos a ver cómo funciona.
¿Cómo funciona una orden Stop-limit?
La mejor manera de entender cómo funciona una orden Stop-limit es dividirla en varias partes. El precio stop actúa como disparador para realizar una orden limitada. Cuando el mercado alcanza el precio stop, crea automáticamente una orden límite con un precio personalizado (precio límite).
Aunque los precios stop y límite pueden ser los mismos, no son obligatorios. De hecho, sería más seguro para usted establecer el precio de parada (precio de activación) un poco más alto que el precio límite para las órdenes de venta. Para una orden de compra, establezca su precio límite ligeramente por debajo del precio límite. Esto aumenta las posibilidades de que su orden límite se ejecute después de que se active.
Ejemplos de órdenes stop-limit de compra y venta
Compra con límite de parada
Imagina que BNB está actualmente a $300 (BUSD) y quieres comprar algo cuando comience a entrar en una tendencia alcista. Sin embargo, no querrás comprar BNB demasiado alto si comienza a subir rápidamente, por lo que debes limitar el precio que vas a pagar.
Digamos que su análisis técnico le dice que puede comenzar una tendencia alcista si el mercado sube por encima de $310. Decide utilizar una orden de compra con límite de parada para abrir una posición, en caso de que se produzca una ruptura al alza. Usted establece su precio límite en $310 y su precio límite en $315. Tan pronto como BNB alcanza los $310, se realiza una orden limitada para comprar BNB a $315. Su orden se puede ejecutar a un precio de 315 o menos. Tenga en cuenta que $315 es su precio límite, por lo que si el mercado sube por encima de este precio demasiado rápido, es posible que su orden no se ejecute por completo.
Límite de parada de espera
Imagina que compraste BNB a $285 (BUSD) y ahora está a $300. Para evitar pérdidas, decide utilizar una orden Stop-limit para vender BNB si el precio vuelve a caer hasta su precio de entrada. Ha configurado una orden Stop-limit con un precio stop de $289 y un precio límite de $285 (el precio al que compró el BNB). Si el precio alcanza los $289, se colocará una orden limitada para vender BNB a $285. Su orden se puede ejecutar a un precio de 285 o superior.
¿Cómo realizar una orden Stop-limit en Binance?
Digamos que acabas de comprar cinco BTC a $31,820.50 (BUSD), porque crees que el precio comenzará a subir pronto.
En este caso, puede establecer una orden de venta Stop-loss para reducir sus pérdidas si su suposición es incorrecta y el precio comienza a caer. Para hacer esto, inicie sesión en su cuenta de Binance y navegue hasta el mercado BTC/BUSD. Luego haga clic en la pestaña [Stop-limit] y establezca los precios stop y límite, así como la cantidad de BTC a vender.
Si cree que $31,820 es un nivel de soporte confiable, puede establecer una orden Stop-limit justo por debajo de este precio (en caso de que no se mantenga). En este ejemplo, colocaremos una orden Stop-limit de 5 BTC con el precio stop en $31,790 y el precio límite en $31,700. Veámoslo paso a paso.
Cuando haces clic en [Vender BTC], aparece una ventana de confirmación. Asegúrese de que la información ingresada sea correcta y toque [Realizar pedido] para confirmar. Después de realizar su orden Stop-limit, verá un mensaje de confirmación. También puede desplazarse hacia abajo para ver y administrar sus pedidos abiertos.
Tenga en cuenta que la orden Stop-limit solo se ejecutará cuando se alcance el precio stop. Esto significa que la orden límite solo se ejecutará si el precio de mercado alcanza su precio límite o lo supera. Si su orden límite se activa (por el precio de parada), pero el precio de mercado no alcanza el precio que usted estableció, la orden límite permanecerá abierta.
A veces puede encontrarse en una situación en la que el precio cae demasiado rápido y su orden Stop-limit se coloca sin ejecutarse. En este caso, es posible que necesite utilizar órdenes de mercado para salir de la operación rápidamente.
Ventajas de utilizar una orden Stop-limit
Una orden Stop-limit le permite personalizar y planificar sus operaciones. No siempre podemos rastrear los precios, especialmente en el mercado de criptomonedas 24 horas al día, 7 días a la semana. Otra ventaja de la orden stop-limit es que le permite establecer una cantidad definida de ganancias. Sin límite, su orden se ejecutará al precio de mercado que sea. Algunos comerciantes prefieren conservar sus criptomonedas en lugar de venderlas a toda costa.
Desventajas de utilizar una orden Stop-limit
Las órdenes stop-limit tienen las mismas desventajas que las órdenes limit, principalmente porque no hay garantía de que se ejecuten. Una orden limitada solo comenzará a ejecutarse cuando el mercado alcance el precio especificado o mejor. Sin embargo, es posible que nunca se alcance este precio. Incluso si puede crear una brecha entre su límite y los precios de parada, es posible que la brecha no sea suficiente. Los activos altamente volátiles pueden generar un diferencial de precios mayor que el que usted coloca en su orden.
La liquidez también puede ser un problema si no hay suficientes interesados para procesar su pedido. Si le preocupa que sus pedidos solo se procesen parcialmente, considere utilizar órdenes de completar o cancelar. Esta opción especifica que su orden sólo debe ejecutarse si puede ejecutarse en su totalidad. Sin embargo, tenga en cuenta que cuantas más condiciones agregue a su orden, es menos probable que se ejecute.
Estrategias para colocar órdenes stop-limit
Ahora que hemos analizado las órdenes stop-limit, ¿cuál es la mejor manera de utilizarlas? A continuación se presentan algunas estrategias comerciales básicas para aumentar la efectividad de sus órdenes Stop-limit y evitar algunos de sus inconvenientes.
1. Estudie la volatilidad del activo sobre el que está colocando una orden Stop-limit. Ya hemos recomendado establecer una pequeña brecha entre la orden Stop y la orden Limit para aumentar las posibilidades de que se ejecute su orden Limit. Sin embargo, si el activo con el que está negociando es volátil, es posible que deba aumentar este diferencial.
2. Considere la liquidez del activo que está negociando. Las órdenes stop-limit son particularmente útiles cuando se negocian activos con grandes diferenciales entre oferta y demanda o baja liquidez (para evitar precios desfavorables causados por el deslizamiento).
3. Utilice el análisis técnico para determinar los niveles de precios. Es una buena idea establecer el precio de parada en el nivel de soporte o resistencia de un activo. Para determinar estos niveles, puede utilizar el análisis técnico. Por ejemplo, puede utilizar una orden stop-limit con un precio stop justo por encima de un nivel de resistencia importante para aprovechar la posible ruptura de la resistencia. O una orden stop-limit para vender justo por debajo de un nivel de soporte para garantizar la salida antes de que el mercado baje.
Si no está seguro acerca de los niveles de soporte y resistencia, consulte Explicación de los conceptos básicos de los niveles de soporte y resistencia.
Para concluir
Una orden Stop-limit es una herramienta poderosa que puede brindarle más oportunidades comerciales que las simples órdenes de mercado. También conlleva el beneficio adicional de no requerir operaciones activas para ejecutar la orden. Al combinar múltiples órdenes Stop-limit, es fácil administrar sus tenencias ya sea que el precio suba o baje.
