El patrón del gráfico de banderín es un patrón de consolidación que se incluye en la categoría de continuación de tendencia. Se forma durante un período más corto que algunas formaciones de gráficos y normalmente se ve en entornos comerciales más agresivos. Por lo general, el banderín se forma alrededor del punto medio de una tendencia en desarrollo. Una ruptura del banderín proporciona una señal de entrada en la dirección de la tendencia.
En este artículo, revisaremos la identificación y el uso del banderín, cómo negociar la formación de precios y discutiremos el banderín en relación con otros patrones gráficos comunes.
¿Qué es un banderín?
El patrón gráfico de banderín es un patrón de continuación de tendencia que ocurre tanto en mercados alcistas como bajistas. Se forma tras un fuerte avance de la tendencia, ya sea hacia arriba o hacia abajo, cuando el precio comienza a cotizar en un rango cada vez más ajustado que toma la forma de un pequeño triángulo simétrico. Con frecuencia, ocurre en medio de un movimiento de precios que identifica el comienzo de la segunda mitad de una tendencia.
Es un patrón bastante común y puede ocurrir con relativa frecuencia en todos los períodos de tiempo, pero se observa con mayor frecuencia en períodos de corto plazo. Los banderines son similares a los patrones de banderas en la medida en que cada uno tiene un fuerte repunte que crea un asta de bandera antes de la fase de consolidación. Dos líneas de tendencia identifican el límite del banderín, con una línea de tendencia superior en la parte superior en ángulo hacia abajo y una línea de tendencia inferior en la parte inferior en ángulo hacia arriba de modo que se cruzarán en el vértice del triángulo y apuntarán horizontalmente.
Formación del asta de la bandera
Para que se produzca un banderín adecuado, debe estar precedido por un repunte pronunciado y pronunciado (mercado alcista) o una caída pronunciada y pronunciada del precio (mercado bajista). Debería ver signos de compra agresiva (banderín alcista) o venta (banderín bajista). banderín) con un fuerte volumen relativo antes de que se forme el banderín.
Estallido del banderín
Por lo general, se producirá una ruptura en la dirección de la tendencia antes de la formación del banderín. La agresividad de la tendencia anterior es una pista importante sobre qué esperar una vez que el precio salga de la formación. Las tendencias más agresivas que ocurren antes de que se forme el banderín tienden a tener movimientos posteriores más poderosos.
Un banderín adecuado suele consolidarse durante un par de semanas y hasta tres semanas como máximo. Si dura más, es probable que esté evolucionando hacia un patrón más grande, como un triángulo simétrico, o podría conducir a una falla. Un fracaso es cuando el precio se mueve en la dirección opuesta a la prevista.
Durante la formación del banderín, el volumen debería disminuir. Sin embargo, tras una ruptura, el volumen debería aumentar, reflejando compradores o vendedores entusiastas y la posibilidad de un movimiento sostenido hacia arriba o hacia abajo. El período de ruptura prolongado es la razón por la que a los operadores les gusta tanto utilizar este patrón.
Patrón de banderín versus patrón de cuña
El patrón de banderín se utiliza como patrón de continuación de tendencia, mientras que el patrón de cuña puede ser tanto una continuación de tendencia como un patrón de reversión. Además, no es necesario un asta de bandera con cuña. Todo lo que se necesita es una tendencia precedente.
Patrón de banderín versus patrón de triángulo simétrico
Tanto el patrón de banderín como el de triángulo simétrico son patrones de continuación de tendencia y son similares en que cada uno toma la forma de un triángulo simétrico. La principal diferencia es que el tamaño del triángulo del banderín es más pequeño que el triángulo simétrico. Además, el banderín requiere una tendencia pronunciada que preceda a la consolidación, mientras que el triángulo simétrico simplemente necesita estar en una tendencia de algún tipo.
Patrón de banderín versus patrón de bandera
Los banderines y las banderas se consideran patrones de continuación de tendencias e incluyen una fase de consolidación. La principal diferencia es la forma de la consolidación que sigue a un asta de bandera, como se indica a continuación.
Cómo comerciar con el patrón banderín
El banderín se negocia en caso de ruptura en la dirección de la tendencia. Sin embargo, existen varias estrategias de entrada que puede adoptar para seguir la tendencia.
Dependiendo de si se trata de un banderín alcista o bajista, ingrese en la ruptura/desglose inicial una vez que se rompa la línea límite en la dirección de la tendencia.
Ingrese en caso de ruptura/desglose del máximo o mínimo del banderín.
Ingrese al retroceso inicial y a la posterior continuación de la tendencia luego de la ruptura inicial.
Alturas comerciales
Un objetivo de medición para el patrón se establece tomando la distancia desde el inicio del asta de la bandera hasta la parte superior (mercado alcista) o inferior (mercado bajista) del asta antes de que se forme el banderín. Debería comenzar una vez que el movimiento brusco rompa un nivel de resistencia o soporte. La distancia se mide hasta la parte superior o inferior del banderín según la dirección de la tendencia.
El siguiente ejemplo analiza una entrada clásica de ruptura de un banderín bajista. El asta de la bandera se mide desde donde se rompió en $6,48 (1) hasta la parte inferior del banderín en $5,68, para una caída de $0,80. Luego restamos 0,80 dólares del desencadenante de ruptura de 5,98 dólares (2) para llegar a un objetivo de medición de 5,18 dólares (3). Luego coloca su parada inicial justo por encima de la línea de tendencia de resistencia para reducir las pérdidas. Para banderines alcistas, debes colocar tu stop debajo de la línea de tendencia de soporte.
¿Es confiable el patrón de banderín?
John Murphy, autor del clásico libro de análisis técnico Technical Analysis of the Financial Markets escribe que el patrón del banderín es uno de los patrones de continuación de tendencias más fiables en el análisis técnico. Sin embargo, un estudio realizado por Thomas N. Bulkowski en su libro Encyclopedia of Chart Patterns lo encontró menos confiable que otros patrones.
Bulkowski probó el rendimiento de más de 1.600 patrones de banderines identificados con parámetros particulares para garantizar su coherencia. Encontró que la tasa de fracaso de ruptura tanto para movimientos ascendentes como descendentes era del 54% para cada dirección y el movimiento promedio después de un desencadenante era de alrededor del 6,5% (movimiento inicial). Mientras tanto, la tasa de éxito fue del 35% para los movimientos alcistas y del 32% para los movimientos a la baja. Por supuesto, el análisis anterior reitera la razón por la cual la gestión activa del riesgo es fundamental para el éxito comercial, ya que los patrones a menudo fallan.
Tenga en cuenta que los resultados del banderín pueden ser un poco bajos, ya que Bulkowski señala que las pruebas para el banderín solo observaron las oscilaciones de precios a corto plazo, no el cambio desde la ruptura hasta el eventual máximo o mínimo, como lo hizo para otras pruebas de patrones. Con esto, se supone que los resultados podrían mejorar si se tuvieran en cuenta movimientos mayores.
Con frecuencia, los comerciantes utilizan banderines junto con otras formas de análisis técnico para ayudar en su proceso de toma de decisiones y mejorar sus posibilidades de éxito.
¿Qué es un patrón de banderín alcista?
Un banderín alcista ocurre dentro de una tendencia alcista y comienza con un repunte pronunciado y pronunciado llamado asta de bandera. Le sigue un breve período de consolidación que toma la forma de un banderín o pequeño triángulo simétrico. El banderín alcista se forma cuando el precio descansa antes de continuar su repunte hacia precios más altos.
¿Qué es un patrón de banderín bajista?
Un banderín bajista se encuentra en una tendencia bajista y comienza con una caída pronunciada y pronunciada que forma el asta de la bandera. Le sigue un breve período de consolidación para formar un banderín. El banderín bajista se forma a medida que el precio descansa antes de volver a caer para bajar los precios. Una vez que el precio cae por debajo de la línea límite inferior, se activa una señal bajista de venta en corto.
Banderín alcista versus banderín bajista
A pesar de sus diferencias, se puede aplicar el mismo enfoque a los patrones de banderín tanto alcistas como bajistas al operar. La única diferencia es que usted opera con un sesgo largo por el banderín alcista y entra con una operación corta por el banderín bajista.
La línea de fondo
El patrón del banderín en el análisis técnico se considera un patrón de continuación de la tendencia, ya que se espera que la ruptura se produzca en la dirección de la tendencia. Es uno de los patrones de plazo más corto, ya que se completa en tres semanas o menos. Es decir, debería producirse una ruptura (o un fallo en el patrón) antes de que terminen las tres semanas. La clave del éxito con el banderín es la calidad de la tendencia que lo precede. Debería buscar una subida pronunciada y pronunciada antes de que se produzca la consolidación, ya que es probable que la negociación agresiva que se produce antes de que se forme el banderín continúe después de la ruptura.
