El análisis técnico comenzó a utilizarse en los intercambios tradicionales mucho antes de la llegada de los activos digitales. Ahora se utiliza activamente en el mercado de las criptomonedas. Los principios básicos de este tipo de comercio se han mantenido prácticamente sin cambios y las principales innovaciones han afectado a los programas y herramientas para optimizar el trabajo de un comerciante.
La teoría del análisis técnico en el mercado de las criptomonedas.
Para aquellos que no están familiarizados con el mercado de las criptomonedas, puede parecer que los gráficos de precios cambian caóticamente. Los defensores del análisis fundamental a menudo argumentan que mediante el análisis técnico es imposible determinar el motivo de los cambios de precios y predecir movimientos futuros. Sin embargo, el análisis técnico se basa en una teoría completamente fundamental de que la dinámica de los cambios de precios depende de la psicología de los participantes del mercado. En situaciones similares, las personas se comportan de la misma manera y el equilibrio entre oferta y demanda se forma bajo la influencia de los instintos humanos: pastoreo, codicia, euforia, miedos, pánico, etc.
En este caso, las acciones de cada comerciante individual no importan. Aquí entra en juego la “psicología de masas”, la principal fuerza impulsora detrás del precio de cualquier activo. Es la comprensión de tales procesos lo que permite predecir el movimiento de los tipos de cambio.
Objetivos del análisis técnico del mercado de criptomonedas.
El análisis técnico es el proceso de estudiar información sobre cómo cambia el precio de una criptomoneda o de cualquier otro activo. El objetivo principal es encontrar en el gráfico los precios a los que los compradores están dispuestos a comprar y los vendedores están dispuestos a vender. Estas marcas de precios se denominan niveles de soporte y resistencia. Cuando el precio se acerca a una de estas marcas, su “comportamiento” cambia según uno de dos escenarios:
rebote y reversión en la dirección opuesta;
“ruptura” de la marca y un fuerte impulso para continuar el movimiento.
Al mismo tiempo, la "ruptura" también puede ser falsa, cuando el precio pasa ligeramente el nivel y luego gira bruscamente en la dirección opuesta.
Al identificar con éxito estos niveles, un comerciante puede abrir posiciones en una dirección favorable, es decir, comprar una criptomoneda antes de que su precio comience a subir y vender antes de que su precio comience a bajar.
Dependiendo de la estrategia, se pueden tener en cuenta factores adicionales en el análisis, por ejemplo, los volúmenes de negociación, la cantidad de posiciones abiertas, el número de órdenes ejecutadas, etc.
Principios básicos del análisis técnico de las criptomonedas.
Hay tres principios fundamentales del análisis técnico de las criptomonedas.
La historia se repite
Esta regla se basa en la misma psicología de masas. Si los participantes del mercado reaccionan de la misma manera ante las mismas situaciones, significa que sus reacciones ya están en los gráficos y se repiten periódicamente. Los comerciantes intentan identificar patrones en datos históricos para predecir cambios futuros.
Todos los factores que influyen en el precio ya están incluidos en el calendario.
Según la teoría del análisis técnico, el precio actual tiene en cuenta todos los eventos y factores que pueden afectarlo, entre ellos:
tecnología, marketing y perspectivas de proyectos;
acontecimientos políticos y económicos;
incidentes naturales o provocados por el hombre.
Bajo la influencia de estos factores, el precio se estableció en el nivel en el que se encuentra ahora. Es decir, el tipo de cambio actual de la criptomoneda corresponde a su precio real.
El precio se mueve según las tendencias.
Una fluctuación en el gráfico puede ser un accidente. Una secuencia de fluctuaciones durante un tiempo determinado ya es una tendencia, es decir, la dirección en la que se mueve el precio de una criptomoneda. Sin embargo, cualquier movimiento terminará tarde o temprano y el precio se moverá en otra dirección. La tendencia en sí tampoco parece una línea recta: es un cierto rango de mínimos y máximos sucesivos.
Las tendencias se pueden dividir aproximadamente en tres categorías:
lateralmente: el precio fluctúa alrededor del nivel actual sin fuertes desviaciones;
ascendente es una secuencia de fluctuaciones en las que cada máximo posterior supera al anterior;
hacia abajo: cada mínimo es más bajo que el anterior.
La tarea del comerciante es identificar la tendencia actual y predecir su parada o cambio en el tiempo.
Características del comercio de criptomonedas basadas en análisis técnico
El comercio de criptomonedas basado en análisis técnico se lleva a cabo de acuerdo con las siguientes reglas:
Todas las criptomonedas son iguales. Para un comerciante, no importa qué negociar: si ve una situación adecuada en el gráfico, abre una transacción.
La dirección no importa. Un comerciante experimentado puede ganar dinero tanto con el aumento como con la caída del precio de la criptomoneda.
No hay fondo ni techo. No importa cuánto suba el precio de la criptomoneda, puede subir aún más. Y viceversa: por mucho que baje el tipo, puede bajar aún más.
Rechazo de especulaciones. El propósito del análisis técnico no es determinar el motivo de una subida o bajada de precio (excepto en el caso de la psicología de masas).
Negativa a apoyar proyectos. El comerciante no "espera lo mejor", no "cree en el equipo", no "quiere apoyar el proyecto", etc.
Ignorando factores fundamentales. El comerciante no estudia proyectos, sus tecnologías, características de desarrollo, métodos comerciales, etc.
Ignorando el trasfondo de las noticias. Si ocurre un evento que afecta en gran medida el precio de una criptomoneda, entonces el comerciante simplemente deja de operar durante un período determinado.
Si un comerciante viola cualquiera de estas reglas, entonces no está operando de acuerdo con el análisis técnico.
Plazos
Un período de tiempo es un intervalo de tiempo que se utiliza para tener en cuenta las fluctuaciones de precios: por ejemplo, minuto, 15 minutos, hora, 12 horas, día, semana, mes. La secuencia de tales intervalos forma una gráfica.
Dependiendo del marco de tiempo que utilice el comerciante, existen varias estrategias:
Scalping: con este tipo de operaciones, las posiciones se pueden mantener abiertas durante un período que va desde varios minutos hasta una hora, rara vez más.
El comercio intradiario es el comercio intradiario. Como regla general, las posiciones se mantienen abiertas durante varias horas, rara vez más de un día.
Swing trading: las operaciones se mantienen abiertas desde un día hasta varias semanas.
Negociación a medio plazo: un operador puede mantener una posición abierta desde varias semanas hasta un año.
Negociación a largo plazo: este método lo utilizan los inversores pasivos que mantienen sus posiciones durante un año o más.
En períodos de tiempo cortos, los operadores analizan no sólo el gráfico, sino también los libros de órdenes para determinar el estado de ánimo actual de la multitud.
Tipos de gráficos de precios
La terminal de cambio le permite crear gráficos de precios de diferentes maneras. Así, la misma información se muestra de diferentes maneras.
Gráfico de líneas
Dicho gráfico se construye en forma de una línea curva que conecta los puntos finales de los períodos (minutos, horas, días, etc.). Dicha línea no muestra los valores máximo y mínimo dentro de un período. Se cree que no proporciona suficiente información para el análisis técnico, por lo que rara vez se utiliza en la práctica.
Todo
Este gráfico muestra el nivel de cierre del período, así como sus precios máximo y mínimo. Una barra es una línea vertical que contiene la información necesaria:
la parte superior de la línea es la tasa máxima de criptomonedas para el período;
final de línea: tarifa mínima;
la marca de la izquierda es el precio de apertura;
la muesca de la derecha es el precio de cierre.
Si la línea es roja, normalmente significa que el cierre fue menor que la apertura, y si es verde, normalmente significa lo contrario.
velas japonesas
Este gráfico funciona de manera similar a las barras, pero en lugar de líneas, se utilizan velas de doble cara:
La mecha superior muestra el precio máximo para el período.
La mecha inferior muestra el mínimo.
Los extremos inferior y superior del cuerpo de la vela muestran los niveles de apertura y cierre.
Una vela roja suele indicar que el nivel de cierre fue más bajo que el de apertura, mientras que una vela verde suele significar lo contrario.
Cifras del análisis técnico
Para sistematizar los patrones conocidos de la psicología de masas, los traders identifican cifras de análisis técnico. Se trata de patrones y modelos que han demostrado su eficacia repetidamente en condiciones reales de mercado. Cuando aparece una figura familiar en el gráfico, el operador abre una posición en la dirección deseada.
Rectángulo (caja, pasillo)
Esta es una de las figuras más simples, que está formada por dos líneas rectas (niveles de soporte y resistencia). El precio se mueve entre ellos durante un cierto período de tiempo.
Hay tres opciones para utilizar esta figura:
El comercio interno es una serie de transacciones que se abren y cierran a medida que se acercan a las líneas del rectángulo.
Ruptura hacia arriba: abrir una posición larga después de pasar el nivel de resistencia.
Breakdown hacia abajo: apertura de una posición corta después de pasar el nivel de soporte.
Como regla general, después de superar el nivel, se produce un fuerte impulso de movimiento de precios. Cuanto más largo se haya formado el rectángulo, más fuerte será este movimiento.
Triángulo
Un triángulo también es una figura bastante simple, que está formada por dos líneas cuando la volatilidad disminuye. Se espera que después de que uno de los lados de esta figura se rompa, el movimiento continúe. Cuanto más aguda sea la parte superior del triángulo, más agudo y más largo será el impulso.
Klín
Esta figura es similar a un triángulo, pero ambos lados están dirigidos en la misma dirección (arriba o abajo). La cuña se considera un patrón de inversión, por lo que su finalización es más fácil de predecir:
la cuña ascendente se rompe;
descendente - hacia arriba.
Ésta es su diferencia fundamental con un triángulo, que con igual probabilidad se puede descomponer tanto hacia arriba como hacia abajo.
Doble techo (doble fondo)
Este también es un patrón de reversión, que es bastante fácil de identificar en el gráfico. Se forma un doble techo en un nivel que la tendencia no puede romper dos veces. Después de esto, la gráfica da la vuelta y va en la dirección opuesta. La tendencia se ve reforzada por la situación en la que el segundo pico es más pequeño que el primero.
Cabeza y los hombros
Otro patrón de inversión que consta de tres picos, entre los cuales el del medio es más alto (o más bajo) que los otros dos. La operación debe abrirse después de que aparezca el segundo hombro; una opción más riesgosa se encuentra en el tercer pico (ya que la figura aún no se ha formado).
Indicadores de análisis técnico.
Los indicadores técnicos son métricas adicionales que son el resultado del análisis automático de gráficos de criptomonedas utilizando algoritmos específicos. Se pueden dividir en cuatro categorías principales:
indicadores de tendencia: muestran la dirección de la tendencia;
indicadores de impulso: miden la velocidad y el poder del movimiento de precios;
indicadores de volatilidad: determinan la amplitud del movimiento del tipo de cambio;
Indicadores de volumen: muestran la fuerza de la tendencia teniendo en cuenta el volumen de operaciones.
Dependiendo de la estrategia, un operador puede utilizar varios indicadores a la vez o prescindir de ellos.
El volumen se considera uno de los indicadores básicos del análisis técnico. Este indicador muestra el volumen de transacciones en cada vela y le permite determinar la confiabilidad de la tendencia formada.
El perfil de volumen funciona de manera similar al volumen estándar, solo que se muestra en el costado del gráfico en lugar de desde la parte inferior. Esto le permite determinar los volúmenes que se vendieron a niveles de precios específicos.
El índice de fuerza relativa (RSI) es un indicador de impulso que ayuda a analizar los movimientos recientes de precios y determinar si una criptomoneda está sobrecomprada o sobrevendida.
El RSI estocástico también determina condiciones de sobrecompra y sobreventa. Se considera una versión “reforzada” del RSI básico, ya que funciona según criterios más estrictos.
Una media móvil (MA) es una línea que muestra el precio medio de una criptomoneda durante un determinado período de tiempo. El intervalo se puede ajustar manualmente.
La convergencia/divergencia de la media móvil (MACD) es un indicador que le permite determinar la fuerza y dirección de una tendencia, así como encontrar puntos de inflexión. Consta de dos medias móviles, en cuya intersección es necesario abrir una posición.
Las Bandas de Bollinger son dos medias móviles, cuya distancia refleja el nivel de volatilidad de la criptomoneda. Si el precio va más allá de la línea superior o inferior, esto indica que la criptomoneda está sobrecomprada o sobrevendida.
La Nube Ichimoku tiene en cuenta cinco promedios móviles para identificar niveles de soporte y resistencia, y también le permite predecir la fuerza y dirección de la tendencia.
Los niveles de Fibonacci son un indicador que muestra varios niveles de soporte y resistencia. Se basa en la idea de que un gráfico que representa el comportamiento de una multitud corresponde a las proporciones de la proporción áurea.
Principales errores en el análisis técnico de las criptomonedas
El éxito de la aplicación de la teoría del análisis técnico depende principalmente del estado emocional del propio comerciante. Cualquier emoción, tanto negativa como positiva, afecta negativamente a los resultados comerciales y, en la mayoría de los casos, provoca pérdidas. Se recomienda a los comerciantes que mantengan la calma absoluta.
Los patrones e indicadores son fáciles de aprender. Es mucho más difícil seguir constantemente la estrategia prevista. Si el estado psicológico de un comerciante se desestabiliza, comienza a violar sus propias reglas comerciales. Por ejemplo:
Ganancia perdida. Un operador puede cerrar una posición rentable demasiado pronto y, por tanto, reducir sus beneficios de la transacción.
Disminución de las ganancias. El operador no puede cerrar la posición en el máximo local, esperando que continúe el movimiento. Después de la reversión, perderá total o parcialmente sus ganancias.
Pérdidas prematuras. Un operador puede cerrar una posición perdedora demasiado pronto. Si el precio se invierte, no obtendrá beneficios.
Pérdidas excesivas. Es posible que un operador no cierre una posición perdedora durante demasiado tiempo, esperando una reversión. Como resultado, perderá una cantidad significativa.
Excesiva confianza en uno mismo. Después de una serie de operaciones exitosas, un operador puede "creer en sí mismo", comenzar a analizar el gráfico con menos atención y cometer errores.
Excitación. Después de una serie de operaciones perdedoras, un operador puede comenzar a correr más riesgos para "recuperar". Como resultado, puede sufrir aún más pérdidas.
Ruido de información. Un comerciante puede abrir operaciones no según su propia estrategia, sino según las recomendaciones de personalidades famosas, blogueros, publicaciones de noticias, etc. Como regla general, esto también genera pérdidas.
No puede prescindir de perder operaciones al operar. La tarea del comerciante es lograr que sus ganancias sean mayores que sus pérdidas, y para ello debe seguir la estrategia prevista.
Los participantes experimentados del mercado recomiendan controlar cuidadosamente su estado psicológico y dejar de operar si se vuelve demasiado emocional. No importa si estas emociones son causadas por el propio proceso comercial o por factores externos. Por ejemplo, una persona puede estar de buen humor durante unas vacaciones o deprimida debido a problemas en la familia. Durante esos períodos, también es mejor rechazar el comercio.