NUEVA YORK–(BUSINESS WIRE)–Habiendo nombrado a Bitcoin como una de las “compras a gritos” de la empresa para 2024, VanEck comparte hoy una serie de otras actualizaciones clave sobre sus puntos de vista sobre los activos digitales y el crecimiento de su línea global de activos digitales. fondos vinculados.
Como primer proveedor de ETF en solicitar un ETF relacionado con Bitcoin en 2017, VanEck ha desempeñado un papel de liderazgo en la incorporación de exposiciones relevantes al mercado durante los últimos años. A nivel mundial, los activos en los fondos criptovinculados de VanEck se acercan rápidamente a los mil millones de dólares y apenas ayer (27 de diciembre) el ETF VanEck Digital Transformation (DAPP) de la empresa superó los 100 millones de dólares en activos bajo gestión.
“Las criptomonedas son la parte más candente del mercado de inversión hoy en día, y una variedad de factores, entre ellos el posible movimiento en la introducción de un ETF de Bitcoin al contado en los EE. UU., tiene a Bitcoin y al criptoespacio más amplio listos para estallar. 2024”, dijo Jan van Eck, director ejecutivo de VanEck.
Matthew Sigel, director de investigación de activos digitales de VanEck, añadió: “DAPP proporciona una excelente ventana al año 2023 y una lente importante a través de la cual ver el año venidero. El desempeño de DAPP en 2023, que al 28 de diciembre fue de más del +300% en lo que va del año, ha sido impulsado por los mineros de Coinbase y Bitcoin. Los mineros están obteniendo márgenes sólidos ya que los precios de las máquinas mineras se han quedado rezagados con respecto al precio de la moneda. Además, muchos fundamentos de la cadena han mejorado en las últimas semanas a medida que las ganancias de Bitcoin se redistribuyen en proyectos más nuevos en la cadena de bloques de Bitcoin o en otras cadenas de código abierto como Solana.
"Mientras tanto, Coinbase, un importante componente de DAPP, se destaca por su aumento de participación de mercado, que creemos que es sostenible", continuó Sigel. “Si en VanEck tenemos razón en que Bitcoin alcanzará un máximo histórico el próximo año gracias a la reducción a la mitad de Bitcoin, una Reserva Federal de EE. UU. más relajada y la adopción continua de criptomonedas en los mercados emergentes, entonces 2024 puede ser otro año fuerte para el universo de empresas tan bien capturado por el ETF DAPP”.
Sigel y el equipo de VanEck son prolíficos productores de investigación centrada en activos digitales, a la que se puede acceder aquí.
DAPP es solo uno de varios fondos relacionados con criptomonedas que la empresa tiene disponibles en los EE. UU., más allá de sus ofertas en Europa, incluido el ETF VanEck Ethereum Strategy (EFUT), un ETF único administrado activamente diseñado para buscar la apreciación del capital invirtiendo en Ether (ETH). ) contratos de futuros. EFUT es el único ETF que ofrece exposición enfocada a futuros de ETH y que está estructurado como una C-Corp., lo que potencialmente ofrece una experiencia fiscal más eficiente para los inversores a largo plazo. EFUT no invierte directamente en ETH u otros activos digitales. La gama de la empresa también incluye el ETF VanEck Bitcoin Strategy (XBTF) que, al igual que EFUT, también está estructurado como una C-Corp. XBTF no invierte directamente en BTC u otros activos digitales.
VanEck publica con frecuencia noticias y tendencias relacionadas con las criptomonedas en X (anteriormente Twitter) en @vaneck_us y continuará compartiendo actualizaciones con los inversores en las próximas semanas a medida que surjan nuevos desarrollos.
Acerca de VanEck
VanEck tiene un historial de mirar más allá de los mercados financieros para identificar tendencias que probablemente creen oportunidades de inversión impactantes. Fuimos uno de los primeros administradores de activos estadounidenses en ofrecer a los inversores acceso a los mercados internacionales. Esto marcó la pauta para el impulso de la empresa por identificar clases de activos y tendencias –incluidas la inversión en oro en 1968, los mercados emergentes en 1993 y los fondos cotizados en bolsa en 2006– que posteriormente dieron forma a la industria de gestión de inversiones.
Hoy en día, VanEck ofrece estrategias activas y pasivas con exposiciones convincentes respaldadas por procesos de inversión bien diseñados. Al 30 de noviembre de 2023, VanEck gestionaba aproximadamente 84.800 millones de dólares en activos, incluidos fondos mutuos, ETF y cuentas institucionales. Las capacidades de la empresa van desde oportunidades de inversión centrales hasta exposiciones más especializadas para mejorar la diversificación de la cartera. Nuestras estrategias gestionadas activamente se basan en una investigación ascendente y en profundidad y en una selección de valores por parte de gestores de cartera con experiencia directa en los sectores y regiones en los que invierten. La invertibilidad, la liquidez, la diversidad y la transparencia son clave para la toma de decisiones experimentada en torno a la selección de mercados e índices que subyacen a las estrategias pasivas de VanEck.
Desde nuestra fundación en 1955, anteponer los intereses de nuestros clientes, en todos los entornos del mercado, ha sido el centro de la misión de la empresa.
Divulgaciones importantes
Los precios de los activos digitales son muy volátiles y el valor de los activos digitales puede aumentar o disminuir de forma espectacular y rápida. Si su valor baja, no hay garantía de que vuelva a subir. Como resultado, existe un riesgo significativo de pérdida de toda su inversión principal.
VanEck Digital Transformation ETF (DAPP) no invertirá en activos digitales (incluidas las criptomonedas) (i) directamente o (ii) indirectamente mediante el uso de derivados de activos digitales. El Fondo tampoco invertirá en ofertas iniciales de monedas. Por lo tanto, no se espera que el Fondo rastree el movimiento del precio de ningún activo digital.
Los inversores del Fondo deben estar dispuestos a aceptar un alto grado de volatilidad en el precio de las Acciones del Fondo y la posibilidad de pérdidas significativas. Una inversión en el Fondo implica un grado sustancial de riesgo. Una inversión en el Fondo no es un depósito en un banco y no está asegurada ni garantizada por la Corporación Federal de Seguro de Depósitos ni por ninguna otra agencia gubernamental. Por lo tanto, debe considerar cuidadosamente varios riesgos antes de invertir en el Fondo, cada uno de los cuales podría afectar de manera significativa y adversa el valor de una inversión en el Fondo.
Una inversión en el Fondo puede estar sujeta a riesgos que incluyen, entre otros, riesgos relacionados con la inversión en empresas de transformación digital, consideraciones especiales de riesgo de invertir en emisores europeos, valores de renta variable, empresas de pequeña y mediana capitalización, sector de tecnología de la información, finanzas sector, valores extranjeros, emisores de mercados emergentes, mercado, operativo, seguimiento de índices, concentración de participantes autorizados, sin garantía de mercado de negociación activa, emisiones comerciales, gestión pasiva, negociación de acciones de fondos, prima/descuento y liquidez de acciones de fondos, no diversificados y riesgos de concentración industrial, todo lo cual puede afectar negativamente al Fondo. Los emisores de mercados emergentes y los valores extranjeros pueden estar sujetos a mercados de valores, restricciones políticas y económicas, de inversión y repatriación, diferentes reglas y regulaciones, información financiera menos disponible públicamente, riesgos de moneda extranjera y tipos de cambio, operaciones y liquidaciones, y riesgos de leyes corporativas y de valores. Las empresas de pequeña y mediana capitalización pueden estar sujetas a riesgos elevados.
La tecnología relacionada con los activos digitales, incluida la cadena de bloques, es nueva y está en desarrollo y es posible que los riesgos asociados con los activos digitales no surjan plenamente hasta que la tecnología se utilice ampliamente. Las empresas utilizan las tecnologías de activos digitales para optimizar sus prácticas comerciales, ya sea utilizando la tecnología dentro de su negocio o operando líneas comerciales involucradas en la operación de la tecnología. Las claves criptográficas necesarias para realizar transacciones con un activo digital pueden estar sujetas a robo, pérdida o destrucción, lo que podría afectar negativamente el negocio o las operaciones de una empresa si dependiera del activo digital. Puede haber riesgos planteados por la falta de regulación de los activos digitales y cualquier desarrollo regulatorio futuro podría afectar la viabilidad y expansión del uso de activos digitales.
Una inversión en el ETF VanEck Ethereum Strategy (EFUT) puede estar sujeta a riesgos que incluyen, entre otros, riesgos relacionados con el mercado y la volatilidad, inversión (en futuros de ETH), ETH y futuros de ETH, contratos de futuros, derivados, contraparte. , capacidad de inversión, exposición objetivo y reequilibrio, endeudamiento y apalancamiento, crédito, tasa de interés, liquidez, inversión en otras compañías de inversión, administración, nuevo fondo, no diversificado, operativo, rotación de cartera, regulatorio, acuerdos de recompra, impuestos, transacciones en efectivo, concentración de participantes autorizada, sin garantía de mercado de negociación activo, emisiones comerciales, negociación de acciones de fondos, riesgo de prima/descuento y liquidez de las acciones de fondos, valores del gobierno de EE. UU., títulos de deuda, valores municipales, fondos del mercado monetario, valores titulizados/ respaldados por hipotecas, deuda soberana riesgos de bonos, empresas relacionadas con ETH, concentraciones relacionadas con ETH y valores de renta variable, todos los cuales podrían afectar de manera significativa y adversa el valor de una inversión en el Fondo.
El valor de Ethereum (ETH) y las tenencias de futuros de ETH del Fondo podrían disminuir rápidamente, incluso hasta cero. Debe estar preparado para perder toda su inversión. El Fondo no invierte directamente en ETH u otros activos digitales.
El mayor desarrollo y aceptación de la red ETH, que es parte de una industria nueva y que cambia rápidamente, está sujeto a una variedad de factores que son difíciles de evaluar; la desaceleración, la parada o la reversión del desarrollo o la aceptación de la red ETH pueden afectar negativamente el precio de ETH y, por lo tanto, causar que el Fondo sufra pérdidas, los cambios regulatorios o las acciones pueden alterar la naturaleza de una inversión en ETH o restringir el uso de ETH o las operaciones de la red ETH o los lugares en los que ETH negocia de una manera que afecte negativamente al precio de ETH y, por tanto, a los Futuros de ETH del Fondo. ETH generalmente opera sin una autoridad central (como un banco) y no está respaldado por ningún gobierno, ETH no es moneda de curso legal y los gobiernos federales, estatales y/o extranjeros pueden restringir el uso y el intercambio de ETH, y la regulación en los Estados Unidos es aún en desarrollo.
Una inversión en el ETF VanEck Bitcoin Strategy (XBTF) puede estar sujeta a riesgos que incluyen, entre otros, mercado y volatilidad, inversión, contrato de futuros, derivados, inversiones relacionadas con bitcoin y futuros de bitcoin, derivados, contraparte, capacidad de inversión, exposición objetivo y reequilibrio, endeudamiento y apalancamiento, inversión indirecta, crédito, tasa de interés, iliquidez, inversión en otras compañías de inversión, administración, nuevo fondo, no diversificado, operativo, rotación de cartera, regulatorio, acuerdos de recompra, impuestos, de transacciones en efectivo, concentración de participantes autorizados , sin garantía de mercado comercial activo, emisiones comerciales, negociación de acciones de fondos, primas/descuentos y liquidez de acciones de fondos, títulos del gobierno de EE. UU., títulos de deuda, títulos municipales, fondos del mercado monetario, valores titulizados/respaldados por activos y riesgos de bonos soberanos. todo lo cual podría afectar de manera significativa y adversa el valor de una inversión en el Fondo.
El valor de Bitcoin y las tenencias de futuros de Bitcoin del Fondo podrían disminuir rápidamente, incluso hasta cero. Debe estar preparado para perder toda su inversión. El Fondo no invierte directamente en bitcoins u otros activos digitales.
El mayor desarrollo y aceptación de la red Bitcoin, que es parte de una industria nueva y que cambia rápidamente, está sujeto a una variedad de factores que son difíciles de evaluar; la desaceleración, la parada o la reversión del desarrollo o la aceptación de la red Bitcoin pueden afectar negativamente el precio de bitcoin y, por lo tanto, causar que el Fondo sufra pérdidas, los cambios regulatorios o las acciones pueden alterar la naturaleza de una inversión en bitcoin o restringir el uso de bitcoin o las operaciones de la red de Bitcoin o los lugares en los que se negocia bitcoin de una manera que afecte negativamente al precio de bitcoin y, por tanto, a los futuros de Bitcoin del Fondo. Bitcoin generalmente opera sin una autoridad central (como un banco) y no está respaldado por ningún gobierno, Bitcoin no es moneda de curso legal y los gobiernos federales, estatales y/o extranjeros pueden restringir el uso y el intercambio de Bitcoin, y la regulación en los Estados Unidos es aún en desarrollo.
ETF de estrategia VanEck Ethereum (EFUT) y ETF de estrategia VanEck Bitcoin (XBTF)
Riesgo de contratos de futuros. El uso de contratos de futuros implica riesgos adicionales y potencialmente mayores que los riesgos de invertir directamente en valores y otros activos más tradicionales. El mercado de futuros de Bitcoin y Ethereum puede estar menos desarrollado y potencialmente menos líquido y más volátil que los mercados de futuros más establecidos. Los futuros de Bitcoin y Ethereum están sujetos a requisitos de garantía y límites diarios que pueden limitar la capacidad de los Fondos para lograr su exposición objetivo. Los requisitos de margen para los futuros de Bitcoin y Ethereum negociados en la Bolsa Mercantil de Chicago (“CME”) pueden ser sustancialmente más altos que los requisitos de margen para muchos otros tipos de contratos de futuros. Los contratos de futuros exhiben una "base de futuros", que se refiere a la diferencia entre el valor de mercado actual del bitcoin o ethereum subyacente (el precio "al contado") y el precio de los contratos de futuros liquidados en efectivo.
Este riesgo puede verse afectado negativamente por los “rendimientos negativos” en los mercados de “contango”. Los Fondos "saldrán" de un contrato de futuros a medida que se acerque la fecha de vencimiento y pasarán a otro contrato de futuros sobre bitcoin o ethereum con una fecha de vencimiento posterior. La característica "rolling" crea la posibilidad de que se produzca un efecto negativo significativo en el rendimiento de los Fondos que es independiente del rendimiento de los precios al contado de bitcoin y ethereum. Un mercado donde los precios de futuros son generalmente mayores que los precios al contado se denomina mercado “contango”. Por lo tanto, si el mercado de futuros para un producto determinado está en contango, entonces el valor de un contrato de futuros sobre ese producto tendería a disminuir con el tiempo (suponiendo que el precio al contado permanezca sin cambios), porque el precio de futuros más alto caería a medida que converge a el precio spot más bajo al vencimiento. Un período prolongado de contango puede causar pérdidas significativas y sostenidas.
VanEck Absolute Return Advisers Corporation está registrada en la CFTC como operador de pool de productos básicos y asesor de comercio de productos básicos, y es miembro de la Asociación Nacional de Futuros. EFUT y XBTF son de naturaleza especulativa e implican un alto grado de riesgo. Un inversor puede perder toda o sustancialmente toda una inversión en EFUT y XBTF. Los futuros sobre materias primas generalmente son volátiles y es posible que estos Fondos no sean adecuados para todos los inversores.
La inversión implica un riesgo sustancial y una alta volatilidad, incluida una posible pérdida de capital. Un inversor debe considerar cuidadosamente el objetivo de inversión, los riesgos, los cargos y los gastos de un Fondo antes de invertir. Para obtener un prospecto y un prospecto resumido, que contienen esta y otra información, llame al 800.826.2333 o visite vaneck.com. Lea atentamente el folleto y el folleto resumido antes de invertir.
©️ Van Eck Securities Corporation, Distribuidor, una subsidiaria de propiedad total de Van Eck Associates Corporation
Contactos
Chris Sullivan Artesanía y capital 917.902.0617 chris@craftandcapital.com