Un árbitro independiente en Singapur ordenó a la asediada empresa de software de minería de criptomonedas Poolin que devuelva 88 bitcoins (BTC), con un valor aproximado de 1,5 millones de dólares a precios recientes, a un cliente cuyos retiros se detuvieron y las criptomonedas se convirtieron en tokens de Te debo (IOU).
Poolin Wallet dijo el 5 de septiembre en una publicación de blog de Medium que estaba experimentando una crisis de liquidez, lo que significa que no tenía activos disponibles de inmediato que los clientes pudieran retirar. Por lo tanto, la empresa detuvo oficialmente los retiros a principios de septiembre y les dijo a los clientes que sus fondos se convertirían en tokens IOU, que podrían volver a convertirse en criptomonedas trimestralmente.
Pero el martes, el director ejecutivo de Poolin, Kevin Pan, le dijo a CoinDesk que los pagos del pagaré aún no se han emitido porque el flujo de caja de la empresa "aún es bajo".
Li Bei, el demandante en el caso de Singapur, dijo en un expediente de arbitraje que la medida violó las obligaciones de Poolin según sus términos de servicio y logró encontrar justicia en el arbitraje.
David Kreider, el árbitro, dictaminó en octubre que Poolin tenía que devolver algunos de los fondos del usuario inmediatamente, aunque la orden aún debe ser aprobada por un tribunal de arbitraje, según el documento revisado por CoinDesk.
Pan confirmó la orden de arbitraje a CoinDesk a través de Telegram en diciembre. "Estamos trabajando en ello [devolverle el dinero al usuario]", dijo. El director general espera que su empresa pueda pagarle a Li durante el primer semestre de este año, dependiendo del flujo de caja de Poolin y del mercado. El árbitro dijo que Poolin debería pagar pronto.
En agosto, justo antes de que se hiciera pública la turbulencia, el pool de minería de Poolin tenía alrededor del 10% del hashrate (una medida de la potencia informática) de toda la red Bitcoin, según muestran los datos del sitio web BTC.com. Su participación es ahora del 2,63%.
Poolin ha distribuido al menos otros 238 millones de dólares en pagarés de este tipo, según el analista de Nansen Andrew Thurman y el periodista independiente Colin Wu. En teoría, los poseedores de esos tokens podrían afirmar que Poolin no cumplió con sus obligaciones como proveedor de servicios, exacerbando los problemas existentes de la empresa.
A principios de diciembre, Poolin dijo que algunos saldos se pagarían más adelante ese mismo mes. Pero los clientes enojados que aún no han visto fondos se han acumulado en los canales de soporte de Telegram de la compañía, y algunos dicen que deberían "cazar" al CEO "ladrón". Pan no respondió a la solicitud de CoinDesk de comentar sobre eso.
La compañía ha dicho que espera pagar todos los saldos en uno o dos años, ya que solo se pagará entre el 10% y el 20% del saldo de cada cuenta por trimestre.
El 22 de diciembre, Poolin dijo que iba a poner fin a su Proyecto Mars, un proyecto de token de hashrate que recibió inversión del ahora en quiebra fondo de cobertura de Singapur Three Arrows Capital, para centrarse en los tokens IOU.
El caso de arbitraje
Li tenía 101.236,83 monedas de USD (USDC), 101.985,20604947 tether (USDT) y 88,15571 BTC en el servicio Wallet de Poolin el 15 de julio, según el documento de arbitraje de emergencia visto por CoinDesk. No pudo retirar las fichas ese día cuando lo intentó.
El 13 de septiembre, Poolin anunció que convertiría el saldo de todos los usuarios en pagarés para abordar sus problemas de liquidez. Los pagarés podrían intercambiarse por otras criptomonedas cada trimestre en una proporción de 1 a 1 o intercambiarse por servicios de Poolin.
La firma había dicho originalmente el 13 de septiembre: “En la práctica, PoolinWallet ofrecerá un intercambio unidireccional de token IOU a token en la función de Comercio, permitiendo a los usuarios intercambiar su IOUBTC por BTC, IOUETH por ETH, IOUUSDT por USDT o USDC. , IOULTC a LTC, IOUZEC a ZEC, IOUDoge a Doge, trimestralmente. Además, es probable que PoolinWallet aumente la frecuencia y el monto de los canjes siempre que haya liquidez disponible; mientras tanto, los usuarios podrían retirar sus tokens IOU y comerciar en cadena o incluso con terceros (si están disponibles) libremente".
El 19 de septiembre, Li descubrió que, sin su aprobación, sus tokens se cambiaban por pagarés equivalentes de cada criptomoneda.
Esto no solo fue una violación de los términos de servicio, sino que los tokens IOU prácticamente no tienen valor, porque no pueden negociarse en bolsas y su precio no es rastreado por plataformas de información como CoinMarketCap, argumentó Li. Dijo que el director ejecutivo de Poolin, Pan, lo obstaculizó cuando intentó obtener respuestas.
Poolin ha dicho que los pagarés se pueden canjear por máquinas mineras. Pero según Li, las que ofrecía la empresa eran de inmersión o hidroenfriadas, una tecnología que no es amigable para los mineros domésticos. La empresa minera también estaba ofreciendo acciones de Poolin a cambio de pagarés, pero eso "no vale mucho", dijo Li.
Separación de empresas
Además de eso, durante el procedimiento de arbitraje, Poolin intentó alterar las pruebas para desestimar el caso, según el documento de arbitraje. La empresa de software argumentó que Singapur era la jurisdicción equivocada, porque los términos de servicio no los emite su entidad local, Poolin Technology Pte. Ltd. El nombre de la entidad local desapareció del sitio web y la aplicación de Poolin Wallet en algún momento entre el 19 y el 24 de septiembre, dijo Li.
Si bien Kreider no se pronunció sobre la cuestión de la manipulación de pruebas, pareció respaldar la acusación y dijo que las pruebas justifican una orden de emergencia.
Joshua Vázquez, un usuario que transfirió fondos del saldo del fondo común a la billetera una vez que se volvió imposible hacer algo más con ellos el 13 de septiembre (la fecha en que Poolin anunció el plan IOU) dijo que fue eliminado del grupo Telegram de Poolin por hacer preguntas.
"Los administradores de la comunidad Poolin se niegan a responder cualquier pregunta relacionada remotamente con sus interacciones con Poolin Wallet y afirman además que son entidades separadas", dijo Vázquez a CoinDesk.
Pan no respondió a una solicitud de comentarios sobre las acusaciones de manipulación de pruebas o las afirmaciones de Vázquez.