Una pirámide financiera es un plan de inversión insostenible que promete retornos de inversión exorbitantes. En este caso, la característica principal de la pirámide es que los pagos a los participantes anteriores se realizan a expensas de los posteriores. Tarde o temprano, la afluencia de recién llegados se agota y la pirámide se derrumba. Los que estaban al principio pueden terminar con una buena ganancia, pero los que llegaron últimos pierden su dinero.
Los esquemas piramidales también suelen denominarse esquemas Ponzi, en honor a Charles Ponzi, quien defraudó a los inversores en la década de 1920 con un esquema de especulación con sellos postales.
Cómo funciona una pirámide financiera
La estructura de este tipo de proyectos es piramidal. Arriba está el creador, abajo están los participantes. Poco a poco, hacia la base, la cifra se va ampliando a medida que aumenta el número de personas en cada nivel.
El énfasis en las pirámides financieras está en atraer nuevos participantes. En ocasiones también se consigue el camuflaje mediante la venta de algunos bienes o servicios (empresa de red). De una forma u otra, aquellos que quieran ganar dinero en un esquema Ponzi no podrán simplemente invertir y quedarse quietos, sino que tendrán que trabajar constantemente para atraer un flujo de participantes, que tarde o temprano definitivamente se agotará;
Señales (banderas rojas) de esquemas Ponzi
Muchas pirámides financieras tienen características similares. Aquí están los principales:
Garantía de rentabilidad estable y alta con total ausencia de riesgo. La alta rentabilidad no sólo siempre va acompañada de riesgo, como sabe cualquier inversor, sino que las inversiones no suelen generar beneficios estables: normalmente aumentan y disminuyen con el tiempo en función de las condiciones del mercado.
Falta de registro de la empresa ante los reguladores gubernamentales y falta de acceso de los inversores a información sobre la situación financiera y las características de gestión de la organización. Además – falta de licencias.
Estrategias complejas e incomprensibles que nadie explica, de hecho, simplemente ofrecen confiar. No debe invertir en proyectos cuyos principios operativos no comprende.
Retrasos en la recepción de pagos o pagos a algunos sistemas de pago poco comunes, desde donde es difícil retirar el dinero. Es beneficioso para los creadores de la pirámide retirar la menor cantidad posible. Para ello, también pueden ofrecer mayores beneficios por mantener dinero en la cuenta durante mucho tiempo.
Además, los proyectos sin escrúpulos se distinguen por el hecho de que se niegan a brindar a los participantes información que vaya más allá de lo que está disponible públicamente. A menudo no hay contactos a los que escribir y hacer preguntas.
Comparación con BTC. Por qué Bitcoin no es un esquema piramidal
Muchos, sin comprender las características técnicas de las criptomonedas y sabiendo sólo que pueden generar ganancias, han llamado a Bitcoin una pirámide financiera. Esta sentencia es errónea y por las siguientes razones:
No se promete ningún retorno de la inversión. Ahora estamos hablando específicamente de la propia tecnología Bitcoin, inventada en 2009 por Satoshi Nakamoto, y no de proyectos de pseudoinversión que parasitan las criptomonedas de la misma manera que las monedas fiduciarias. Durante el primer año y medio de su existencia, BTC no tuvo ningún precio cotizado, fue más bien un experimento técnico.
Transparencia total. Hay registros públicos de cada transacción de Bitcoin que se remontan a la primera. El código fuente está abierto. Sin secretos, a diferencia de los esquemas Ponzi. Solo software distribuido, cuyos cambios no se pueden realizar sin el consentimiento de la mayoría de la comunidad (mineros). El principio clave de Bitcoin no es la confianza ciega, sino la completa verificabilidad.
Sin dificultades para recibir pagos ni retrasos burocráticos. El objetivo de Bitcoin es no depender de terceros. Bitcoin se puede mover usando una clave privada asociada con una dirección específica, y si usa la clave privada para mover su BTC, nadie podrá impedirle hacerlo.
No hubo preminería. Esto significa que, a partir de la primera moneda, todas están completamente disponibles para la comunidad. Satoshi extrajo el primer BTC en un momento en que estaba disponible públicamente, no se requería equipo especial, por lo que cualquiera podía hacerlo. A diferencia de Bitcoin, algunos proyectos criptográficos modernos practican la minería previa, es decir, se quedan con parte de las monedas incluso antes de lanzar el proyecto al público. Una situación en la que el creador no se da una ventaja minera sobre los primeros usuarios es sin duda el enfoque más limpio.
Crecimiento sin liderazgo centralizado. Satoshi es un inventor anónimo que trabajó con otros durante los primeros dos años para guiar el desarrollo de Bitcoin y luego desapareció, y aún no se sabe quién es. Otras personas continúan el desarrollo y, como ya se mencionó, no pueden realizar ningún cambio sin el consentimiento del 51% de los participantes de la red.
La única “señal de alerta” podría ser que la organización no está registrada en ningún lugar y no está regulada por nadie. Se pueden regular los intercambios centralizados, pero no se puede regular la tecnología en sí. Está completamente descentralizado y es imposible aprobar una ley que prohíba su uso. Bitcoin opera fuera del sistema financiero clásico. Sin embargo, los reguladores no se dan por vencidos, especialmente porque muchos inversores institucionales muestran interés en las monedas digitales.